【正文】 內(nèi)訓(xùn)資料 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新房地產(chǎn)金融創(chuàng)新房地產(chǎn)金融創(chuàng)新? 房地產(chǎn)金融的含義和特點(diǎn)? 房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述? 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新是市場(chǎng)發(fā)展的需要? 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新參考點(diǎn)介紹.? 房地產(chǎn)金融的含義和特點(diǎn)房地產(chǎn)金融的含義和特點(diǎn)? 房地產(chǎn)金融是與房地產(chǎn)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)有關(guān)的各種資金融通活動(dòng)。? 房地產(chǎn)金融是金融機(jī)構(gòu)為發(fā)展房地產(chǎn)業(yè)而開(kāi)展的信用活動(dòng)和提供的貨幣資金融通。從內(nèi)容上看，它包括購(gòu)買(mǎi)土地使用權(quán)、房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)建設(shè)、房地產(chǎn)市場(chǎng)交易等活動(dòng)中的各種資金融通活動(dòng)。從形式上看，它既包括資金籌集，也包括資金貸放；既包括直接的資金借貸，也包括間接融資和通過(guò)金融市場(chǎng)的融資；既包括房產(chǎn)資金融通活動(dòng)，也包括地產(chǎn)融資活動(dòng)。? 房地產(chǎn)金融作為一種資金融通活動(dòng)，它具有一般金融活動(dòng)所具備的共性，同時(shí)也具有它作為服務(wù)于房地產(chǎn)經(jīng)濟(jì)活動(dòng)產(chǎn)生的特殊性。房地產(chǎn)金融的特殊性，可以歸納為以下幾點(diǎn)：? 房地產(chǎn)貸款金額大，償還期長(zhǎng) 。? 房地產(chǎn)抵押貸款相對(duì)其他抵押貸款安全性高，債權(quán)可靠? 抵押貸款是房地產(chǎn)貸款的最重要形式。房地產(chǎn)業(yè)與金融業(yè)的關(guān)系 ? 房地產(chǎn)業(yè)與金融業(yè)之間，存在著一種相互依存、相互支持、相互促進(jìn)、共同發(fā)展的緊密聯(lián)系，也稱(chēng)之為良性互動(dòng)的關(guān)系，這是由于雙方的特性所決定的。 ? 房地產(chǎn)業(yè)發(fā)展離不開(kāi)金融業(yè)的支持? 金融業(yè)的發(fā)展需要房地產(chǎn)業(yè)與其相結(jié)合房地產(chǎn)發(fā)展與金融支持 金 融 的 支 持 流通存量房銷(xiāo)售房屋建設(shè)房屋開(kāi)發(fā)土地購(gòu)置土地.? 房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述? 據(jù)統(tǒng)計(jì)，在 2023～ 2023年房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資資金來(lái)源中，平均有 %來(lái)源于國(guó)內(nèi)銀行貸款，有 ％來(lái)源于主要是定金和預(yù)付款的其他資金來(lái)源。如果其他資金來(lái)源中假設(shè)有60％是金融機(jī)構(gòu)提供的預(yù)售商品房按揭貸款，同時(shí)按揭貸款又沒(méi)有及時(shí)替出開(kāi)發(fā)貸款，則房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)資金來(lái)源中至少有 %來(lái)自金融機(jī)構(gòu)。 房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述? 商業(yè)銀行向購(gòu)房者提供個(gè)人住房抵押貸款，是房地產(chǎn)業(yè)與金融業(yè)聯(lián)系的另外一個(gè)方面。據(jù)統(tǒng)計(jì)，我國(guó)個(gè)人住房抵押貸款余額和房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款余額占金融機(jī)構(gòu)全部貸款余額的比例，已經(jīng)由 1998年的 %增長(zhǎng)到 2023年的 %。表明房地產(chǎn)貸款已經(jīng)成為中國(guó)銀行金融機(jī)構(gòu)信貸投向的重要方面。 房地產(chǎn)金融的數(shù)字化描述? 2023年，銀行的 15萬(wàn)億元信貸中房地產(chǎn)的開(kāi)發(fā)貸款、個(gè)人住房貸款等占了 1／ 5左右。在 1998年的時(shí)候，整個(gè)房地產(chǎn)的貸款不到 3000億，個(gè)人貸款不到 200億，但目前金融機(jī)構(gòu)主要是銀行，用于支持房地產(chǎn)發(fā)展的貸款達(dá)到了 20230億。? 2023年 12月底，全部金融機(jī)構(gòu)人民幣貸款余額 ，同比增長(zhǎng) % 房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)信貸的增長(zhǎng).個(gè)人住房抵押信貸的增長(zhǎng) 房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)投資資金來(lái)源 (億元 )年份 2023 2023 2023 三年合計(jì) 所占比例國(guó)家預(yù)算內(nèi)資金 %國(guó)內(nèi)貸款 %債券 %利用外資 %自籌資金 %其他資金 3670. 56 %資金來(lái)源總額 100%房地產(chǎn)貸款及其占金融機(jī)構(gòu)貸款余額的比例年份 1998 1999 2023 2023 2023個(gè)人住房抵押貸款余額 4261358337755988253房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)貸款余額26802972328142046616房地產(chǎn)貸款余額310643306658980214869金融機(jī)構(gòu)貸款余額865249373499371112314139803占金融機(jī)構(gòu)貸款余額的比例 (%)92 310.64居民存款的結(jié)構(gòu).? .負(fù)利率下居民存款增速持續(xù)下滑.? 2023年 12月末，全部金融機(jī)構(gòu)本外幣各項(xiàng)存款余額為 ，同比增長(zhǎng) %。金融機(jī)構(gòu)人民幣各項(xiàng)存款余額為 24萬(wàn)億元，同比增長(zhǎng) 16%。全年人民幣各項(xiàng)存款增加 ，從分部門(mén)情況看：居民戶(hù)存款增加 ，其中定期存款增加9641億元 ,活期存款增加 6289億元 ,居民戶(hù)存款穩(wěn)定性增強(qiáng)。非金融性公司存款增加 ，財(cái)政存款增加 564億元。 銀行貸款的結(jié)構(gòu)各金融機(jī)構(gòu)貸款份額? 2023年 12月末，全部金融機(jī)構(gòu)各項(xiàng)貸款本外幣余額為 ，同比增長(zhǎng) %。全部金融機(jī)構(gòu)人民幣貸款余額 ，同比增長(zhǎng) %。全年人民幣貸款增加 ，從部門(mén)分類(lèi)看：居民戶(hù)貸款增加 5925億元，其中，居民戶(hù)消費(fèi)性貸款增加4327億元，在消費(fèi)性貸款中短期貸款增加 173億元，中長(zhǎng)期貸款增加 4154億元；居民戶(hù)經(jīng)營(yíng)性貸款增加1598億元，在居民戶(hù)經(jīng)營(yíng)性貸款中短期貸款增加1399億元，中長(zhǎng)期貸款增加 199億元。非金融性公司及其他部門(mén)貸款增加 ，其中，短期貸款增加 4919億元，中長(zhǎng)期貸款增加 9350億元，票據(jù)融資增加 2026億元。 房地產(chǎn)金融發(fā)展前景預(yù)測(cè)? 中國(guó)總體經(jīng)濟(jì)發(fā)展已經(jīng)持續(xù)了將近 20年較高速度的增長(zhǎng)，今后，至少還能有 20年連續(xù)經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)過(guò)程。前 20年的投資主要集中于基礎(chǔ)工業(yè)方面，而今后 20年，基礎(chǔ)工業(yè)和與改善生活品質(zhì)、居民消費(fèi)有關(guān)的投資將并重發(fā)展。當(dāng)前，很重要的政策就是鼓勵(lì)和擴(kuò)大消費(fèi)者的消費(fèi)行為，銀行在這 20年發(fā)展中會(huì)有很大變化。現(xiàn)在我國(guó)消費(fèi)貸款占整個(gè)金融銀行業(yè)貸款比重約為 15％左右。 房地產(chǎn)金融發(fā)展前景預(yù)測(cè)? 隨著中國(guó)金融經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，在 15年到 20年時(shí)間內(nèi)，整個(gè)中國(guó)房地產(chǎn)貸款會(huì)占銀行貸款 40％到 50％，或50％以上。銀行貸款余額在 2023年是 15． 8萬(wàn)億，2023年房貸增長(zhǎng)速度預(yù)計(jì)為 15％。如果保守些算，從 2023年起，按 10％到 12％的速度來(lái)預(yù)測(cè)， 10年以后到 2023年，中國(guó)的銀行貸款總額將達(dá)到 40萬(wàn)億元，房地產(chǎn)貸款能夠占銀行貸款的 35％，個(gè)人消費(fèi)貸款占到 35％到 40％，房地產(chǎn)貸款將在今后 10年增長(zhǎng)10倍，顯然房地產(chǎn)貸款需要有一個(gè)大發(fā)展，前景頗為樂(lè)觀。 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新是市場(chǎng)的需求? 一方面是房地產(chǎn)貸款在銀行所累積的風(fēng)險(xiǎn)已使銀行金融不堪重負(fù)，政府需要多種金融創(chuàng)新。 ? 深交所的研究報(bào)告顯示：我國(guó)房地產(chǎn)業(yè)已成為與銀行業(yè)高度依存的行業(yè)，大約 70%的房地產(chǎn)開(kāi)發(fā)資金來(lái)自銀行貸款的支持。近年來(lái)，房地產(chǎn)貸款在金融機(jī)構(gòu)新增資產(chǎn)中的比重呈上升的趨勢(shì)，從2023年的 39%，預(yù)測(cè)會(huì)上升到 2023年的 42%67%，2023年的 45%62%，這將對(duì)銀行產(chǎn)生很大的壓力。房地產(chǎn)企業(yè)正在急切地尋找除銀行之外更好的融資渠道。 .? 政府方面很清楚，沒(méi)有房地產(chǎn)金融，在中國(guó)目前的市場(chǎng)情況下，就不可能有較好較快的房地產(chǎn)行業(yè)的發(fā)展。但是一個(gè)過(guò)度的金融，就會(huì)有一個(gè)過(guò)度失控的房地產(chǎn)市場(chǎng)，關(guān)鍵要在適度發(fā)展和風(fēng)險(xiǎn)控制中取得平衡。 .? 下一步，估計(jì)銀行會(huì)相應(yīng)推出一些新的金融產(chǎn)品，以解決金融風(fēng)險(xiǎn)。國(guó)內(nèi)金融市場(chǎng)還將提供一些利率衍生產(chǎn)品，幫助消費(fèi)者對(duì)沖利率風(fēng)險(xiǎn)。房地產(chǎn)貸款資產(chǎn)證券化實(shí)現(xiàn)后，還會(huì)有一些新的房地產(chǎn)貸款風(fēng)險(xiǎn)管理產(chǎn)品逐步在中國(guó)市場(chǎng)出現(xiàn)。 房地產(chǎn)金融創(chuàng)新參考點(diǎn)介紹 .? 宏觀經(jīng)濟(jì)：資產(chǎn)證券化? 金融： 房地產(chǎn)產(chǎn)業(yè)投資基