【正文】 1 第三部分 :營運(yùn)資金管理 — 聯(lián)想存貨管理案例分析 ? 案例背景 ? 案例材料 ? 課堂討論 ? 案例分析 ? 小組討論 (略 ) 2 存貨管理 ? 一、存貨管理的目標(biāo) ? 存貨是指企業(yè)在生產(chǎn)經(jīng)營過程中為銷售或耗用而儲(chǔ)備的物資。 ? 包括企業(yè)在日?；顒?dòng)中持有以備出售的產(chǎn)成品或商品、處在生產(chǎn)過程中的在產(chǎn)品、在生產(chǎn)過程或提供勞務(wù)過程中耗用的材料和物料等。 3 ? 如果工業(yè)企業(yè)能在生產(chǎn)投料時(shí)隨時(shí)購入所需的原材料，或者商業(yè)企業(yè)能在銷售時(shí)隨時(shí)購入該項(xiàng)商品，就不需要存貨。但實(shí)際上，企業(yè)總有儲(chǔ)存存貨的需要，并因此占用或多或少的資金。 ? 企業(yè)保存存貨原因 ： ? 第一，保證生產(chǎn)或銷售的經(jīng)營需要。 ? 第二，出于價(jià)格的考慮。 ? 存貨管理的 基本目標(biāo) 是在存貨的功能與成本之間進(jìn)行利弊權(quán)衡，實(shí)現(xiàn)他們之間的最佳組合。 4 二、儲(chǔ)備存貨的有關(guān)成本 ? 與儲(chǔ)備存貨有關(guān)的成本，包括以下三種： ? （一）取得成本 ? （二）儲(chǔ)存成本 ? （三）缺貨成本 5 （一）取得成本 ? 取得成本是指為取得某種存貨而支出的成本，通常用 TCa來表示。又分為訂貨成本和購置成本。 ? 1．訂貨成本 ? 訂貨成本是指取得訂單的成本。 ? 進(jìn)貨費(fèi)用按與定貨次數(shù)是否相關(guān)，又分為訂貨的固定成本 F1（采購機(jī)構(gòu)的基本開支）和訂貨的變動(dòng)成本 K（差旅費(fèi)），其中，變動(dòng)性進(jìn)貨費(fèi)用屬于決策的相關(guān)成本。 ? 訂貨成本的計(jì)算公式為 KQDF1 ??訂貨成本6 2．購置成本 ? 購置成本是指存貨本身的價(jià)值，經(jīng)常用數(shù)量與單價(jià)的乘積來確定。年需要量用 D表示，單價(jià)用 U表示，于是購置成本為 DU。 ? 訂貨成本加上購置成本，就等于存貨的取得成本。其公式可表達(dá)為： ? 取得成本 =訂貨成本 +購置成本 ? 即 : DUKQDFTC 1a ???7 （二）儲(chǔ)存成本 ? 指為保存存貨而發(fā)生的成本，包括存貨資金占用費(fèi)用、機(jī)會(huì)成本、倉儲(chǔ)費(fèi)用等。通常用TCc來表示。 ? 按與儲(chǔ)存數(shù)額的關(guān)系又分為變動(dòng)性儲(chǔ)存費(fèi)用和固定性儲(chǔ)存費(fèi)用，其中變動(dòng)性儲(chǔ)存費(fèi)用屬于決策的相關(guān)成本。 ? 儲(chǔ)存成本 =儲(chǔ)存固定成本 +儲(chǔ)存變動(dòng)成本 ? 即： 2QKFTCc2c ??8 （三）缺貨成本 ? 缺貨成本是由于存貨供應(yīng)中斷而造成的損失。 ? 包括材料供應(yīng)中斷造成的停工損失、產(chǎn)成品庫存缺貨造成的拖欠發(fā)貨損失和喪失銷售機(jī)會(huì)的損失（還應(yīng)包括需要主觀估計(jì)的商譽(yù)損失）；如果生產(chǎn)企業(yè)以緊急采購代用材料解決庫存材料中斷之急，那么缺貨成本表現(xiàn)為緊急額外購入成本（緊急額外購入的開支會(huì)大于正常采購的開支）。 ? 缺貨成本 TCS表示。 ? 若企業(yè)允許發(fā)生缺貨，則缺貨成本屬于決策的相關(guān)成本，反之，則屬于決策的無關(guān)成本。 9 （二）基本模型的擴(kuò)展 ? 經(jīng)濟(jì)訂貨量的基本模型是在前述各假設(shè)條件下建立的，但現(xiàn)實(shí)生活中能夠滿足這些假設(shè)條件的情況十分罕見。為使模型更接近于實(shí)際情況，具有較高的可用性，需逐一放寬假設(shè)，同時(shí)改進(jìn)模型。 10 1．訂貨提前期 ? 一般情況下，企業(yè)的存貨不能做到隨用隨時(shí)補(bǔ)充，因此不能等存貨用光再去訂貨，而需要在沒有用完時(shí)提前訂貨。在提前訂貨的情況下，企業(yè)再次發(fā)出訂貨單時(shí)，尚有存貨的庫存量，稱為再訂貨點(diǎn)，用 R來表示。它的數(shù)量等于交貨時(shí)間（ L）和每日平均需用量（ d）的乘積： ? R=L d 11 ? 續(xù)前例，企業(yè)訂貨日至到貨期的時(shí)間為 10天，每日存貨需要量為 10千克，那么： ? R=L d=10 10=100（千克） ? 即企業(yè)在尚存 100千克存貨時(shí)，就應(yīng)當(dāng)再次訂貨，等到下批訂貨到達(dá)時(shí)（再次發(fā)出訂貨單 10天后），原有庫存剛好用完。此時(shí)，有關(guān)存貨的每次訂貨批量、訂貨次數(shù)、訂貨間隔時(shí)間等，并無變化，與瞬時(shí)補(bǔ)充時(shí)相同。 ? 訂貨提前期的情形見圖。這就是說，訂貨提前期對(duì)經(jīng)濟(jì)訂貨量并無影響，可仍以原來瞬時(shí)補(bǔ)充情況下的 300千克為訂貨批量，只不過在達(dá)到再訂貨點(diǎn)（庫存 100千克）時(shí)即發(fā)出訂貨單罷了。 12 2．存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用 ? 在建立基本模型時(shí)，是假設(shè)存貨一次全部入庫，故存貨增加時(shí)存量變化為一條垂直的直線。事實(shí)上，各批存貨可能陸續(xù)入庫，使存量陸續(xù)增加。尤其是產(chǎn)成品入庫和在產(chǎn)品轉(zhuǎn)移，幾乎總是陸續(xù)供應(yīng)和陸續(xù)耗用的。在這種情況下，需要對(duì)基本模型做一些修改。 13 ? 圖中的 E表示最高庫存量，表示平均庫存量。 14 ? 設(shè)每批訂貨數(shù)為 Q。由于每日送貨量為 P，故該批貨全部送達(dá)所需日數(shù)為 Q/P，稱之為送貨期。 ? 因零件每日耗用量為 d， 故送貨期內(nèi)的全部耗用量為： ? 由于零件邊送邊用，所以 每批送完時(shí)，最高庫存量為： ? 平均存量則為： dPQ ?dP ???????? ?? dP2115 ? 這樣，與批量 有關(guān)的總成本為： ? 最小化，可得出存貨陸續(xù)供應(yīng) 和使用的經(jīng)濟(jì)訂貨量公式為： ? 存貨陸續(xù)供應(yīng)和使用的 經(jīng)濟(jì)訂貨量總成本公式為： ccKPd12QKQD KdP21KQD)Q(TC???????????????????????dPPKKD2Qc ????)Pd1(KDK2)Q(TC c ???16 注意 ? 陸續(xù)供應(yīng)和使用的經(jīng)濟(jì)訂貨量模型，還可以用于自制和外購的選擇決策。 ? 自制零件屬于邊送邊用的情況，單位成本可能較低，但每批零件投產(chǎn)的生產(chǎn)準(zhǔn)備成本比一次外購訂貨的訂貨成本可能高出許多。 ? 外購零件的單位成本可能較高，但訂貨成本可能比較低。要在自制零件和外購零件之間作出選擇，需要全面衡量它們各自的總成本，才能得出正確的結(jié)論。這時(shí)，就可借用陸續(xù)供應(yīng)或瞬時(shí)補(bǔ)充的模型。 17 3．保險(xiǎn)儲(chǔ)備 ? 按照某一訂貨批量（如經(jīng)濟(jì)訂貨批量）和再訂貨點(diǎn)發(fā)出訂單后，如果需求增大或送貨延遲，就會(huì)發(fā)生缺貨或供貨中斷。為防止由此造成的損失，就需要多儲(chǔ)備一些存貨以備應(yīng)急之需，稱為保險(xiǎn)儲(chǔ)備（安全存量）。這些存貨在正常情況下不動(dòng)用，只有當(dāng)存貨過量使用或送貨延遲時(shí)才動(dòng)用。 ? 保險(xiǎn)儲(chǔ)備如圖所示。 18 ? 圖中，年需用量（ D）為 3 600件，已計(jì)算出經(jīng)濟(jì)訂貨量為 300件，每年訂貨 12次。又知全年平均日需求量（ d）為 10件，平均每次交貨時(shí)間（ L）為 10天。為防止需求變化引起缺貨損失，設(shè)保險(xiǎn)儲(chǔ)備量（ B）為 l00件，再訂貨點(diǎn) R由此而相應(yīng)提高為： ? R=交貨時(shí)間 平均日需求 +保險(xiǎn)儲(chǔ)備 =L d+B =l0 10+100 =200（件） 19 ? 在第一個(gè)訂貨周期里， d=10，不需要?jiǎng)佑帽ｋU(xiǎn)儲(chǔ)備；在第二個(gè)訂貨周期內(nèi)， d10，需求量大于供貨量，需要?jiǎng)佑帽ｋU(xiǎn)儲(chǔ)備；在第三個(gè)訂貨周期內(nèi)， d10，不僅不需動(dòng)用保險(xiǎn)儲(chǔ)備，正常儲(chǔ)備亦未用完，下次存貨即已送到。 ? 建立保險(xiǎn)儲(chǔ)備，固然可以使企業(yè)避免缺貨或供應(yīng)中斷造成的損失，但存貨平均儲(chǔ)備量加大卻會(huì)使儲(chǔ)備成本升高。 ? 研究保險(xiǎn)儲(chǔ)備的目的，就是要找出合理的保險(xiǎn)儲(chǔ)備量，使缺貨或供應(yīng)中斷損失和儲(chǔ)備成本之和最小。 ? 方法上可先計(jì)算出各不同保險(xiǎn)儲(chǔ)備量的總成本，然后再對(duì)總成本進(jìn)行比較，選定其中最低的。 20 四、存貨的日常管理 ? 存貨日常管理方法有存貨定額控制、存貨供應(yīng)時(shí)點(diǎn)控制、存貨儲(chǔ)存期控制和存貨的ABC分類管理等。 ? 存貨定額控制是企業(yè)制定存貨定額，然后按定額來進(jìn)行存貨收、發(fā)、存的一種標(biāo)準(zhǔn)控制制度；存貨供應(yīng)時(shí)點(diǎn)控制是存貨再訂貨點(diǎn)的控制；這兩部分內(nèi)容本書都不要求掌握，只掌握后兩部分內(nèi)容。 21 （一）存貨儲(chǔ)存期控制 ? 存貨儲(chǔ)存時(shí)間越長，儲(chǔ)存費(fèi)用就越大，企業(yè)的利潤就越小。 ? 前已述及，儲(chǔ)存成本可分為變動(dòng)性儲(chǔ)存成本與固定性儲(chǔ)存成本，與儲(chǔ)存期有密切關(guān)系的是變動(dòng)性儲(chǔ)存成本，若能夠縮短儲(chǔ)存期，則可以增加企業(yè)利潤。（分批進(jìn)批出和批進(jìn)零出兩種情況） 22 （二）存貨 ABC分類管理 ? 存貨由于數(shù)量多，使用范圍廣，因而采取全面詳細(xì)管理是無法做到的也是沒有必要的。采用分類管理就成為一種較好的選擇。 ? 存貨 ABC分類的標(biāo)準(zhǔn)主要有兩個(gè)：金額標(biāo)準(zhǔn)和品種數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)。 ? 按照標(biāo)準(zhǔn)將存貨分類后，對(duì)不同類別的存貨可以采取不同的管理辦法。 23 ABC分類 ? A類： 品種， 1~3種，所占比例 10%以下， 金額，所占比例 75%以上。 ? B類： 品種， 3~5種，所占比例 20%左右， 金額，所占比例 20%左右。 ? C類： 品種，許多種，所占比例 75%以上， 金額，所占比例 10%以下。 24 ?ABC控制法 ? （ 1）存貨 ABC分類管理 ? ：存貨 ABC分類管理是指按一定的標(biāo)準(zhǔn)，將存貨劃分為 A、 B、 C三類，分別實(shí)行分品種重點(diǎn)管理、分類別一般控制和按總額靈活掌握的存貨管理方法。 ? ：一是金額標(biāo)準(zhǔn)；另一個(gè)是品種數(shù)量標(biāo)準(zhǔn)。其中金額標(biāo)準(zhǔn)是最基本的。 ? 一般而言，三類存貨的金額比重大致為A:B:C=::， ? 而品種數(shù)量比重大致為 ? A:B:C=::。 25 第四節(jié) 存貨管理 26 ? JIT存貨管理