【正文】 戰(zhàn)略投資者舉例19SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)按篩選標(biāo)準(zhǔn)評(píng)價(jià)可能的合作伙伴篩選標(biāo)準(zhǔn)1.2.3.4.5.6.市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)經(jīng)驗(yàn)成功參與其他市場(chǎng) /新興市場(chǎng)的經(jīng)驗(yàn)愿意承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)擁有眾多會(huì)說漢語的員工及豐富的市場(chǎng)營(yíng)銷經(jīng)驗(yàn)承認(rèn)并重視 ****的優(yōu)勢(shì)及現(xiàn)有關(guān)系網(wǎng)正在中國(guó)與 ****的競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手合作 (淘汰因素之一 )A B C D總體評(píng)分高中低演示說明伙伴：20SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)上市中智誠(chéng)創(chuàng)業(yè)制定發(fā)展戰(zhàn)略和支持公司上市的基本方法時(shí)間上市前戰(zhàn)略組織結(jié)構(gòu)3個(gè)月 4~6個(gè)月? 公司遠(yuǎn)景? 整體戰(zhàn)略? 聯(lián)盟伙伴? 上市戰(zhàn)略? 上市工作計(jì)劃? 業(yè)務(wù)單元業(yè)務(wù)計(jì)劃? 實(shí)施計(jì)劃? 現(xiàn)金流規(guī)劃和評(píng)估? 試點(diǎn)? 公司組織結(jié)構(gòu)? 董事會(huì)構(gòu)成? 管理流程? 激勵(lì)機(jī)制? 流程協(xié)調(diào)? 談判與合同條款? 宣傳戰(zhàn)略? 每周會(huì)議議程、記錄和跟蹤? 獨(dú)立的見解，建議? 宣傳材料上市執(zhí)行21SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)時(shí)間安排對(duì)價(jià)值最大化非常關(guān)鍵市場(chǎng)現(xiàn)有狀況? 現(xiàn)有的市場(chǎng)狀況對(duì)分析家和股東的價(jià)值評(píng)估有顯著的影響法規(guī)? 法規(guī)決策有時(shí)對(duì)于公司的未來至關(guān)重要供給? 資本市場(chǎng)對(duì)于特定時(shí)間的特定行業(yè) /地點(diǎn)的投資能力有限? 如果在某一投資機(jī)會(huì)出現(xiàn)供過于求，價(jià)值評(píng)估可能會(huì)降低時(shí)間和地點(diǎn)對(duì)于價(jià)值評(píng)估意義重大22SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)智誠(chéng)創(chuàng)業(yè)將幫助 ****選擇上市時(shí)間，使 ****的價(jià)值最大化 資料來源： NasdaqNetease2023年 6月 30日Sohu2023年 7月 12日Sina2023年 4月 13日AsiaInfo2023年 3月 6日202330004000500060002023年 3月 2023年 4月 2023年 5月 2023年 6月 2023年 7月何時(shí)是****上市的最佳時(shí)機(jī)？納斯達(dá)克100指數(shù)23SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)并制訂詳細(xì)的時(shí)間表工作模塊?為發(fā)展進(jìn)行重組?制訂戰(zhàn)略– 制訂– 實(shí)施?上市階段– 新發(fā)行股檔案– 面向分析家的演講– 路演?上市之后?公司價(jià)值評(píng)估16 0 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10月份舉例24SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)上市中智誠(chéng)創(chuàng)業(yè)制定發(fā)展戰(zhàn)略和支持公司上市的基本方法時(shí)間上市前戰(zhàn)略組織結(jié)構(gòu)3個(gè)月 4~6個(gè)月? 公司遠(yuǎn)景? 整體戰(zhàn)略? 聯(lián)盟伙伴? 上市戰(zhàn)略? 上市工作計(jì)劃? 業(yè)務(wù)單元業(yè)務(wù)計(jì)劃? 實(shí)施計(jì)劃? 現(xiàn)金流規(guī)劃和評(píng)估? 試點(diǎn)? 公司組織結(jié)構(gòu)? 董事會(huì)構(gòu)成? 管理流程? 激勵(lì)機(jī)制? 流程協(xié)調(diào)? 談判與合同條款? 宣傳戰(zhàn)略? 每周會(huì)議議程、記錄和跟蹤? 獨(dú)立的見解，建議? 宣傳材料上市執(zhí)行25SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)明確、合理的業(yè)務(wù)單元?jiǎng)澐趾图瘓F(tuán)總部職能定義應(yīng)是 ****組織結(jié)構(gòu)的基礎(chǔ)業(yè)務(wù)單元的關(guān)鍵特征及要求?具有清楚的市場(chǎng)定位– 客戶– 產(chǎn)品與服務(wù)– 地理位置?控制致勝所必需的技能與資源– 全部一體化– 公司內(nèi)部采購(gòu)– 外包?在總部授權(quán)下做出財(cái)務(wù)和人力資源決策?對(duì) “ 損益表 ” 負(fù)責(zé)，即達(dá)到財(cái)務(wù)和營(yíng)運(yùn)業(yè)績(jī)指標(biāo)?以市場(chǎng)及客戶為導(dǎo)向的業(yè)務(wù)單元組織結(jié)構(gòu)集團(tuán)總部的職責(zé)?集團(tuán)核心活動(dòng)– 制定集團(tuán)戰(zhàn)略– 培養(yǎng)骨干人才– 制定業(yè)務(wù)單元業(yè)績(jī)指標(biāo)并對(duì)其考核– 管理集團(tuán)外部關(guān)系– 直接發(fā)展和管理全國(guó)范圍內(nèi)的大客戶?業(yè)務(wù)單元之間的活動(dòng)– 建立積累和轉(zhuǎn)移知識(shí)和技能的機(jī)制– 培養(yǎng)和部署全集團(tuán)的杰出人才?集團(tuán)邊緣活動(dòng)– 出售 /收購(gòu)業(yè)務(wù)單元的決策– 建立戰(zhàn)略聯(lián)盟的決策清晰的組織結(jié)構(gòu)26SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)新產(chǎn)品 /服務(wù)的開發(fā)經(jīng)營(yíng)單元戰(zhàn)略集團(tuán)總部、業(yè)務(wù)單元及地區(qū)業(yè)務(wù)分部之間的職責(zé)劃分必須明確職能 總部 業(yè)務(wù)單元 說明? 集團(tuán)戰(zhàn)略為總部中心的工作重點(diǎn)? 總部指導(dǎo)和評(píng)估業(yè)務(wù)單元戰(zhàn)略? 財(cái)務(wù)仍然是一個(gè)重要的核心職能，經(jīng)營(yíng)單位進(jìn)行日常的會(huì)計(jì)業(yè)務(wù) ? 由總部設(shè)計(jì)職業(yè)發(fā)展道路及管理高層人力資源? 由經(jīng)營(yíng)單元負(fù)責(zé)中下層人力資源管理? 只能保留少量的當(dāng)?shù)胤ㄒ?guī)管理人員? 總部側(cè)重于品牌控制和全國(guó)范圍內(nèi)的溝通 (如：中央電視臺(tái) )? 總部可以發(fā)展全國(guó)范圍的銷售隊(duì)伍，負(fù)責(zé)全國(guó)性大客戶的開發(fā)與發(fā)展。業(yè)務(wù)單元和地區(qū)業(yè)務(wù)分部為銷售的重心集團(tuán)戰(zhàn)略人力資源財(cái)務(wù)法律法規(guī)管理營(yíng)銷 銷售? 總部對(duì)跨經(jīng)營(yíng)單元產(chǎn)品 /服務(wù)開發(fā)進(jìn)行統(tǒng)籌參與度高參與度低地區(qū)業(yè)務(wù)分部27SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)其他職能部門設(shè)計(jì)組織構(gòu)架的建議集團(tuán)抗生素事業(yè)部中藥及OTC事業(yè)部處方藥事業(yè)部原料藥事業(yè)部國(guó)際貿(mào)易公司資產(chǎn)運(yùn)作公司 醫(yī)藥分銷主要業(yè)務(wù)資產(chǎn)組成? 分公司 ? 分公司? 分公司? 分公司? 分公司? 分公司? 分公司? 分公司? 分公司? 分公司? 醫(yī)藥分銷 ? 進(jìn)出口貿(mào)易公司? 分公司? 分公司國(guó)際合作部中央研究院? 制藥機(jī)械? 包裝業(yè)務(wù)房地產(chǎn)公司醫(yī)療器械集團(tuán)? 分公司? 分公司財(cái)務(wù)投資 戰(zhàn)略管控 戰(zhàn)略經(jīng)營(yíng) 具體經(jīng)營(yíng)示意28SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)智誠(chéng)創(chuàng)業(yè)將提供明確的每個(gè)業(yè)務(wù)單元和職能部門的定義 ... 部門使命及職責(zé)戰(zhàn)略發(fā)展和法規(guī)管理部戰(zhàn)略規(guī)劃新業(yè)務(wù)發(fā)展法規(guī)管理? 制訂公司的遠(yuǎn)景發(fā)展目標(biāo)和整體戰(zhàn)略? 推動(dòng)各個(gè)業(yè)務(wù)單元業(yè)務(wù)計(jì)劃的制定? 管理不在現(xiàn)業(yè)務(wù)單元范圍內(nèi)的新業(yè)務(wù)開發(fā)? 積極主動(dòng)并有計(jì)劃地進(jìn)行法規(guī)管理? 為高層管理提供縝密的市場(chǎng)環(huán)境分析和有條理的建議? 協(xié)助高層制訂公司的遠(yuǎn)景發(fā)展目標(biāo)和致勝的整體發(fā)展戰(zhàn)略? 制訂高效率的戰(zhàn)略規(guī)劃程序，主持年度戰(zhàn)略規(guī)劃制訂程序，確保各業(yè)務(wù)單元的戰(zhàn)略及業(yè)務(wù)計(jì)劃按時(shí)高質(zhì)量地完成? 負(fù)責(zé)收集與公司戰(zhàn)略發(fā)展相關(guān)的行業(yè)、競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手、宏觀環(huán)境等信息? 集中各業(yè)務(wù)單元的信息，并為各業(yè)務(wù)單元制定戰(zhàn)略規(guī)劃提供支持? 根據(jù)戰(zhàn)略規(guī)劃要求，實(shí)施新業(yè)務(wù)的發(fā)展，包括新業(yè)務(wù)發(fā)展過程中的項(xiàng)目評(píng)估及采用的方式，如自建，收購(gòu)、兼并或建立戰(zhàn)略合作伙伴及聯(lián)盟關(guān)系等? 新業(yè)務(wù)建立并開始運(yùn)行后，確保向現(xiàn)有業(yè)務(wù)單元或新業(yè)務(wù)單元的平穩(wěn)過渡? 進(jìn)行政策研究，充分利用政策上的優(yōu)惠，促進(jìn)業(yè)務(wù)快速發(fā)展? 根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需要，確定公司優(yōu)先重點(diǎn)發(fā)展領(lǐng)域? 制定影響政策的戰(zhàn)略和有說服力的案例，并收集有關(guān)資料，如類似的國(guó)外做法與規(guī)定? 有計(jì)劃地進(jìn)行游說活動(dòng)以影響政府政策? 負(fù)責(zé)協(xié)調(diào)各業(yè)務(wù)單元同國(guó)家有關(guān)部委之間的往來關(guān)系綜合協(xié)調(diào)示意29SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)… 和明確的高層管理人員的職位描述主要工作? 在總裁直接領(lǐng)導(dǎo)下，制定公司財(cái)務(wù)目標(biāo)、政策及操作方法? 領(lǐng)導(dǎo)年度經(jīng)營(yíng) /預(yù)算計(jì)劃程序，包括對(duì)資本的需求規(guī)劃? 制定有效的融資策略及計(jì)劃，利用各種財(cái)務(wù)手段，確保公司最優(yōu)資本結(jié)構(gòu)? 跟蹤分析各財(cái)務(wù)指標(biāo)，揭示潛在的經(jīng)營(yíng)問題供高層決策參考? 建立維持與主要股東及銀行的良好關(guān)系，確保以最低、最合理的財(cái)務(wù)費(fèi)用獲得公司所需資金? 監(jiān)督下屬財(cái)務(wù)部門的工作，確保及時(shí)、準(zhǔn)確的月度 /季度/年度報(bào)告? 監(jiān)督下屬財(cái)務(wù)部資金運(yùn)作，確保資金的有效使用與調(diào)度? 指導(dǎo)下屬稅務(wù)部門，使稅務(wù)支出最小化? 領(lǐng)導(dǎo)綜合協(xié)調(diào)各業(yè)務(wù)單元與其它國(guó)際電信商之間結(jié)算條款的談判與合作方式? 培養(yǎng)建立一支優(yōu)秀的財(cái)務(wù)隊(duì)伍使命與職責(zé)領(lǐng)導(dǎo)制定公司財(cái)務(wù)目標(biāo)、資本預(yù)算、財(cái)務(wù)政策及操作方法，領(lǐng)導(dǎo)協(xié)調(diào)各業(yè)務(wù)單元與國(guó)際電信商之間的業(yè)務(wù)往來的結(jié)算與合作，確保最優(yōu)化的公司財(cái)務(wù)體系、合理的資本結(jié)構(gòu)、高效的資金運(yùn)作和公平合理或優(yōu)惠的結(jié)算條款及優(yōu)化的結(jié)算程序技能與經(jīng)驗(yàn)要求?具有立足長(zhǎng)遠(yuǎn)，把握全局的意識(shí)? 豐富的財(cái)務(wù)與資本運(yùn)作經(jīng)驗(yàn)? 對(duì)電信企業(yè)資本結(jié)構(gòu)與資本運(yùn)作的特點(diǎn)有深入的了解? 良好的溝通能力及與其它業(yè)務(wù)單元、部門的協(xié)調(diào)能力? 對(duì)電信業(yè)務(wù)各個(gè)領(lǐng)域有基本的了解? 熟悉稅務(wù)法規(guī)和會(huì)計(jì)準(zhǔn)則? 敢于揭露問題并快速?zèng)Q定解決方案關(guān)鍵業(yè)績(jī)指標(biāo)?公司總體投資資本回報(bào)率? 資本成本與構(gòu)成，總?cè)谫Y費(fèi)用及稅務(wù)支出? 公司股票市場(chǎng)業(yè)績(jī)表現(xiàn)? 與國(guó)際電信商結(jié)算條款與資費(fèi)的優(yōu)惠? 預(yù)算計(jì)劃 /程序的效用及效率，各種財(cái)務(wù)報(bào)告的及時(shí)與準(zhǔn)確性? 對(duì)經(jīng)營(yíng)中財(cái)務(wù)問題揭示的及時(shí)性及準(zhǔn)確性? 公司財(cái)務(wù)體系及隊(duì)伍的建立及培養(yǎng)副總裁兼財(cái)務(wù)總監(jiān)示意30SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)上市中智誠(chéng)創(chuàng)業(yè)制定發(fā)展戰(zhàn)略和支持公司上市的基本方法時(shí)間上市前戰(zhàn)略組織結(jié)構(gòu)3個(gè)月 4~6個(gè)月? 公司遠(yuǎn)景? 整體戰(zhàn)略? 聯(lián)盟伙伴? 上市戰(zhàn)略? 上市工作計(jì)劃? 業(yè)務(wù)單元業(yè)務(wù)計(jì)劃? 實(shí)施計(jì)劃? 現(xiàn)金流規(guī)劃和評(píng)估? 試點(diǎn)? 公司組織結(jié)構(gòu)? 董事會(huì)構(gòu)成? 管理流程? 激勵(lì)機(jī)制? 流程協(xié)調(diào)? 談判與合同條款? 宣傳戰(zhàn)略? 每周會(huì)議議程、記錄和跟蹤? 獨(dú)立的見解，建議? 宣傳材料上市執(zhí)行31SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)良好的治理可使股權(quán)升值您是否愿意花更多的錢購(gòu)買治理良好的公司的股票？ 升值了多少？是，且愿意量化是，但無法量化否，不愿意沒反應(yīng)?所有投資者平均愿意多花： 25%(在美國(guó)為11%)?第一組愿意將升值幅度量化的人群愿意多花： 34%(在美國(guó)為16%)韓國(guó)美國(guó)32SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)一個(gè)結(jié)構(gòu)良好的董事會(huì)是集團(tuán)創(chuàng)造價(jià)值的保證股東公司機(jī)構(gòu) /個(gè)人投資者政府董事會(huì)首席執(zhí)行官內(nèi)部董事管理層職責(zé)? 監(jiān)督管理和幫助制定集團(tuán)方向– 積極參與制定長(zhǎng)期戰(zhàn)略和定期監(jiān)督集團(tuán)的業(yè)績(jī)– 密切參與集團(tuán)領(lǐng)導(dǎo)層的培養(yǎng)和評(píng)估? 管理公司集團(tuán)的經(jīng)營(yíng)而不需所有者干預(yù)– 對(duì)集團(tuán)的經(jīng)營(yíng)負(fù)全部責(zé)任并對(duì)結(jié)果負(fù)責(zé)通過以下措施使集團(tuán)價(jià)值最大化? 明晰地分配董事會(huì)和管理層的職責(zé)和責(zé)任? 一個(gè)獨(dú)立、有能力的董事會(huì)? 由業(yè)內(nèi)專家組成的管理層外部董事? 提供資金? 取得回報(bào)33SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)世界各國(guó)董事會(huì)的不同模式模式一：英美型 模式二：歐洲大陸型 模式三：中國(guó)型基本結(jié)構(gòu)關(guān)鍵區(qū)別股東大會(huì)董事會(huì)總裁及管理層股東大會(huì)管理董事會(huì) (高級(jí)管理層 )股東大會(huì)董事會(huì)總裁 *及管理層監(jiān)事會(huì)? 單一董事會(huì)行使監(jiān)督和重大決策管理職能– 監(jiān)督總裁及經(jīng)理層自我管理– 參與重大決策制定 (如投資、戰(zhàn)略 )? 一切從股東利益出發(fā)? 監(jiān)事會(huì)董事會(huì)分立– 監(jiān)事會(huì)負(fù)責(zé)監(jiān)督管理層– 管理董事會(huì)負(fù)責(zé)重大決策管理– 監(jiān)事會(huì)負(fù)責(zé)提名、委任管理董事會(huì)? 監(jiān)事會(huì)董事會(huì)分立，董事會(huì)行使監(jiān)督和重大決策管理職能– 監(jiān)事會(huì)監(jiān)督董事會(huì)– 董事會(huì)監(jiān)督管理層并參與重大決策的制定? 從股東利益和社會(huì)利益兩者出發(fā)? 從股東利益和社會(huì)利益兩者出發(fā)其它管理人員監(jiān)事會(huì)管理目的* 總裁首席執(zhí)行官，可由董事長(zhǎng)或總裁擔(dān)任。 34SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)中國(guó)董事會(huì)的模式股東大會(huì)董事會(huì)總裁管理層審計(jì)委員會(huì)管理人員發(fā)展與薪酬委員會(huì)戰(zhàn)略與投資委員會(huì) 秘書局監(jiān)事會(huì)? 增加獨(dú)立董事以保證真正中立性和監(jiān)督性? 審計(jì)和管理人員發(fā)展與薪酬委員會(huì)逐漸由外部獨(dú)立董事構(gòu)成發(fā)展趨勢(shì)一家大型國(guó)有上市公司舉例35SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)國(guó)際領(lǐng)先的公司的董事會(huì)構(gòu)成A股東機(jī)構(gòu) /個(gè)人投資者 政府董事會(huì)首席執(zhí)行官內(nèi)部董事管理外部董事B8人9人1人11人19人1人13人14人1人C無 7人 無36SHO/020236/SHInto to GCO(2023GB)上市中智誠(chéng)創(chuàng)業(yè)制定發(fā)展戰(zhàn)略和支持公司上市的基本方法時(shí)間上市前戰(zhàn)略組織結(jié)構(gòu)3個(gè)月 4~6個(gè)月? 公司遠(yuǎn)景? 整體戰(zhàn)略? 產(chǎn)權(quán)結(jié)構(gòu)? 上市