【正文】 的競(jìng)爭(zhēng)者將具有“進(jìn)攻”和“防御” 循環(huán)往復(fù)的能力 使組織活躍起來 竭力側(cè)重于在增長(zhǎng) 創(chuàng)造無限的機(jī)會(huì) 不斷前進(jìn) 找到楔入口 進(jìn)攻順序 防御順序 爭(zhēng)取時(shí)間 加固與用戶聯(lián)系 毫不留情 新加坡和臺(tái)灣都在過去幾年中開放了電信市場(chǎng) ? 移動(dòng)業(yè)務(wù)的競(jìng)爭(zhēng)激烈程度和政策放寬進(jìn)程都一度強(qiáng)于固定線路 不過經(jīng)過最近的改革后后者也已全面開放 新加坡電信原是國有公用事業(yè)，對(duì)競(jìng)爭(zhēng)做了充分準(zhǔn)備并調(diào)整了組織結(jié)構(gòu)。雖然新加坡電信也不可避免地被新興電信運(yùn)營(yíng)商搶走了部分市場(chǎng)，但還是有力保護(hù)了自己的語音業(yè)務(wù)并積極向新市場(chǎng)拓展。在金融投資領(lǐng)域聲譽(yù)突出，剛剛完成了一次 23億美元的債務(wù)發(fā)放 中華電信原是臺(tái)灣的一家國有公用事業(yè)單位，對(duì)競(jìng)爭(zhēng)缺乏準(zhǔn)備。結(jié)果喪失了在移動(dòng)領(lǐng)域的主導(dǎo)地位，而且其核心業(yè)務(wù) 固網(wǎng)業(yè)務(wù)也面臨著越來越激烈的競(jìng)爭(zhēng)。管理層信譽(yù)不良，因此在籌措市場(chǎng)資金時(shí)受到重挫 案例研究：新加坡電信和臺(tái)灣的中華電信 比較總結(jié)：新加坡電信和中華電信 ?利用新產(chǎn)品 /定價(jià)以及高級(jí)服務(wù)來積極保護(hù)語音市場(chǎng) ?推動(dòng)新的增長(zhǎng)點(diǎn)（數(shù)據(jù)和移動(dòng)業(yè)務(wù)） ?通過合作嘗試新的客戶獲得途徑 ?投入超過 200億美元資金進(jìn)行對(duì)外擴(kuò)張 ?建立新的業(yè)務(wù)比如： ITT， 咨詢以及系統(tǒng)集成 ?積極開發(fā)增值服務(wù) ?沒有及時(shí)升級(jí)網(wǎng)絡(luò)容量 ?客戶保留計(jì)劃推出緩慢 ?新產(chǎn)品推出遲緩 ?品牌建立工作不足 ?遲緩的“半政府機(jī)構(gòu)”公司文化 ?資金投入約 1億美元 ?沒有探索非傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的發(fā)展 ?沒有向海外發(fā)展或參與國際線路建設(shè)的計(jì)劃 ?增值服務(wù)開發(fā)力度不足 “雖在初期階段， 但戰(zhàn)略堪稱深思熟慮” “今天并無足夠的能力 來收復(fù)失地” “防御”戰(zhàn)略 “進(jìn)攻”戰(zhàn)略 新加坡電信有力維護(hù)了其核心網(wǎng)絡(luò)業(yè)務(wù) … 一、“贏得新的本地網(wǎng)絡(luò)競(jìng)爭(zhēng)的勝利” ? 通過減價(jià)積極保護(hù)了語音市場(chǎng)，如提供多級(jí)別的國際通信服務(wù) ? 促進(jìn)高層次業(yè)務(wù)的發(fā)展 ? 從政府處取得對(duì)市場(chǎng)開放和許可證變動(dòng)的賠償款項(xiàng) ? 尋找網(wǎng)絡(luò)中新的發(fā)展領(lǐng)域 移動(dòng)業(yè)務(wù)（一度為收入增長(zhǎng)的主要來源） 數(shù)據(jù)業(yè)務(wù) （利用與大型企業(yè)的關(guān)系） ? 探索獲得顧客的新途徑，如與 Virgin移動(dòng)合作著重服務(wù)于以 M1為主的年輕顧客群 ? 維護(hù)市場(chǎng)份額 國內(nèi) 99%。 國際 90% ? 目前占國內(nèi)電話收入的 20% ? 七年共獲賠償款 13億美元，作為新加坡電信一部分收入 ? 年增長(zhǎng)率 4%；預(yù)計(jì)今后幾年內(nèi)會(huì)下降 ? 年增長(zhǎng)率 40%；第二大業(yè)務(wù)；占 95%的市場(chǎng)份額 ? 結(jié)果仍不確定 注：數(shù)據(jù)來自 2023年年報(bào) … 在核心業(yè)務(wù)以外積極探索多元化經(jīng)營(yíng) 二、“走向網(wǎng)絡(luò)以外的世界” ? 在 ITT咨詢、系統(tǒng)集成和電信設(shè)備分銷方面建立新業(yè)務(wù) ? 投資和推出新的增值服務(wù)以推動(dòng)增長(zhǎng) Expan（服務(wù)器托管及其聯(lián)網(wǎng)管理） 亞太地區(qū) IDC（包括新加坡、大阪、香港、悉尼、臺(tái)灣、韓國） 外包網(wǎng)絡(luò)運(yùn)營(yíng)服務(wù)以及 ASP， 與 HP、 Cisco和 BMC合作 ? 向整個(gè)亞洲進(jìn)行積極的地區(qū)擴(kuò)張，并努力運(yùn)用專業(yè)知識(shí)、規(guī)模和資本帶來增值 ? 建設(shè)了多個(gè)亞洲海底光纜系統(tǒng) (C2C, A2A, I2I) ? 目前占收入的 ~10%并以 25%的年增長(zhǎng)率增長(zhǎng) ? 投資 2023年的業(yè)務(wù)，結(jié)果仍不確定 ? 結(jié)果仍不確定，但目前為止投資者皆表示歡迎 ? 結(jié)果仍不確定 因目前的海底光纜市場(chǎng)的狀況可能有風(fēng)險(xiǎn)，但從長(zhǎng)期看，有助于幫助新加坡電信的國內(nèi)以及其它地區(qū)性網(wǎng)絡(luò)業(yè)務(wù)的發(fā)展 市場(chǎng)開放后的第 1年中 新加坡電信的收入下降了 2% 金融投資領(lǐng)域非常看好新加坡電信的前景 但資本市場(chǎng)對(duì)新加坡 電信的管理層很有信心 ? 最近一次成功完成 23億美元的長(zhǎng)期債券發(fā)行 – 購買者是預(yù)計(jì)的 7倍 ? 管理隊(duì)伍受到普遍尊重：“是新加坡電信的勝利，應(yīng)歸功于管理層給投資者的良好印象” 高盛 ? 資信排名好：在全球電信業(yè)不景氣的情況下仍被 SP列為 AA，被 Moody‘s列為 A1 010002023300040002023 2023 2023E 2023E語音 數(shù)據(jù) 移動(dòng) 百萬新加坡元 (19)% 40% 4% 年均增長(zhǎng)率 (0001) 年均增長(zhǎng)率 （估計(jì)） (0103) 總體 (2)% (6)% 17% ()% 3% 這樣的局面是發(fā)生在 Starhub這樣高度綜合的競(jìng)爭(zhēng)者出現(xiàn)，市場(chǎng)全面開放的環(huán)境下的 中華電信未對(duì)移動(dòng)市場(chǎng)的放開和激烈的競(jìng)爭(zhēng) 做好充分準(zhǔn)備 市場(chǎng)形勢(shì) ? 未能滿足市場(chǎng)需求，大量新用戶處于等待之中 ? 用戶對(duì)服務(wù)質(zhì)量的要求日益提高 中華電信的緩慢反應(yīng) ? 沒有及時(shí)升級(jí)網(wǎng)絡(luò) ? 臺(tái)灣最糟的電話接通率 /中斷率 結(jié)果 ? 通過獲取中華電信的潛在用戶，新的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)者可以很容易，很快地建立客戶基礎(chǔ) ? 對(duì)中華電信公司形象的負(fù)面影響 中華電信既不以顧客為導(dǎo)向，也不是以市場(chǎng)為導(dǎo)向 中華電信在 2023年就將市場(chǎng)領(lǐng)先地位拱手 讓給了臺(tái)灣大哥大公司 019%29%27%27%100%31%27%26%46%0%20%40%60%80%100%1997 1998 1999 2023 2023用戶數(shù)市場(chǎng)份額 9521393040080012001600中華電信 臺(tái)灣大哥大2023年人均消費(fèi)值（凈值） 中華電信在急于爭(zhēng)取用戶數(shù)的情況下的人均消費(fèi)值也受損 2023年臺(tái)灣大哥大獲得了 最高的市場(chǎng)份額 資料來源： ING BARING報(bào)告； SalomonSmithBarney 臺(tái)灣大哥大 中華電信 中華電信缺少以客戶為導(dǎo)向的工作安于現(xiàn)狀 和官僚主義阻礙了競(jìng)爭(zhēng)力的發(fā)展 “公用事業(yè)機(jī)構(gòu)”的理念 ? 從未面對(duì)過競(jìng)爭(zhēng) ——壟斷觀點(diǎn) ? 認(rèn)為“政府會(huì)保護(hù)我們” ? 公司文化中沒有承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)或責(zé)任的概念 重點(diǎn)放在政治上，而不是顧客身上 ? 處理內(nèi)部關(guān)系比顧客需求更為重要 官僚主義造成決策速度緩慢 ? 年度預(yù)算必須由政府批準(zhǔn) 中華電信無法贏得投資者信心 2023年 10月的上市計(jì)劃以慘敗告終 ? 起初計(jì)劃出售 16%的股份，但最終僅售出 % ? 股票價(jià)格始終未超過 104元新臺(tái)幣的原始發(fā)行價(jià)格 2023年 12月出售 %企業(yè)股份的存股證發(fā)行計(jì)劃被推遲 2023年 6月第二次國內(nèi)市場(chǎng)上市反應(yīng)平平 ? 原計(jì)劃出售 10%的股份，最終在降價(jià)的情況下只售出 % ? 售出后，政府仍擁有 %的股份 原計(jì)劃在 2023年 9月發(fā)行存股證被再次推遲 2023年 4月 ,中華電信宣布 再次 推遲融資活動(dòng) 現(xiàn)在，要取得競(jìng)爭(zhēng)所需的資金非常困難 資料來源：文獻(xiàn)檢索 今日議程 有關(guān)戰(zhàn)略的簡(jiǎn)介 BCG對(duì)于戰(zhàn)略規(guī)劃的見解 ? 集團(tuán)公司的戰(zhàn)略體系 ? 事業(yè)部戰(zhàn)略的基本內(nèi)容 ? 設(shè)定事業(yè)部目標(biāo)和評(píng)估業(yè)績(jī)表現(xiàn) ? 戰(zhàn)略規(guī)劃的基本流程 ? 戰(zhàn)略發(fā)展部的角色 回顧 : 對(duì) XX移動(dòng)的潛在影響 集團(tuán)公司戰(zhàn)略的核心是確定業(yè)務(wù)的組成及 實(shí)現(xiàn)業(yè)務(wù)組合價(jià)值最大化 目前的業(yè)務(wù)組合 價(jià)值創(chuàng)造 低 高 高 低 符合業(yè)務(wù)組合標(biāo)準(zhǔn) 潛在的核心業(yè)務(wù) ? 創(chuàng)造價(jià)值 ? 如果無法改進(jìn)則予以出售 退出 ? 關(guān)閉或出售 價(jià)值庫 ? 銷售和實(shí)現(xiàn)價(jià)值 目前的業(yè)務(wù)處于這個(gè)框架中的哪個(gè)位置？ 核心業(yè)務(wù) ? 投資，增長(zhǎng) 制定業(yè)務(wù)組合戰(zhàn)略需要從幾個(gè)方面對(duì)事業(yè)部進(jìn)行評(píng)估 戰(zhàn)略合理性 價(jià)值合理性 高吸引力市場(chǎng) 低吸引力市場(chǎng) 對(duì)他人更有價(jià)值 對(duì)移動(dòng)更有價(jià)值 業(yè)務(wù)重組以創(chuàng)造價(jià)值或者套現(xiàn) 核心業(yè)務(wù)單位 立即套現(xiàn) 等待機(jī)會(huì) 或立即套現(xiàn) 修改計(jì)劃或 套現(xiàn) 有深遠(yuǎn)的長(zhǎng)期價(jià)值意義 立即套現(xiàn) 有好轉(zhuǎn)或清償?shù)目赡? （計(jì)劃現(xiàn)實(shí)嗎？） 有作為長(zhǎng)期發(fā)展戰(zhàn)略的潛力 有深遠(yuǎn)的長(zhǎng)期戰(zhàn)略意義 缺乏戰(zhàn)略 意義 缺乏長(zhǎng)期戰(zhàn)略意義 基礎(chǔ)業(yè)務(wù)的財(cái)務(wù)績(jī)效 優(yōu) 差 低 高 比較運(yùn)營(yíng)與銷售所創(chuàng)造的價(jià)值 高 低 低 高 移動(dòng)的優(yōu)勢(shì)及能力 市場(chǎng)前景 注：數(shù)據(jù)已隱藏 資料來源： BCG項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn) 2023利潤(rùn)率 (%) 規(guī)劃的價(jià)值創(chuàng)造 (%) 業(yè)績(jī)差、發(fā)展機(jī)會(huì)也小的業(yè)務(wù) 前景不一 的健康業(yè)務(wù) 健康且有 前景的業(yè)務(wù) 需要扭虧 為盈的業(yè)務(wù) 業(yè)務(wù)組合中總是包含業(yè)績(jī)相對(duì)較高和較低的業(yè)務(wù) 舉例：資本產(chǎn)品制造商 = 1億美元的價(jià)值 ( 1 0 )( 5 )051015202530( 2 0 ) ( 1 0 ) 0 10 20 30 40 50A F G B C D E I H BCG經(jīng)驗(yàn) 并非所有事業(yè)部都較好地適合于現(xiàn)有的公司戰(zhàn)略 舉例：資本產(chǎn)品制造商 有吸引力的市場(chǎng)基礎(chǔ) ? 20億美元的市場(chǎng)，以 45%比例增長(zhǎng) ? 生產(chǎn)和分銷中的規(guī)模經(jīng)濟(jì) ? 競(jìng)爭(zhēng)者顯示出較高的利潤(rùn)率價(jià)值創(chuàng)造 客戶競(jìng)爭(zhēng)地位高 ? 3倍的相關(guān)市場(chǎng)份額 ? 較低的成本地位（人力、技術(shù)，規(guī)模） ? 新產(chǎn)品傳遞能力較強(qiáng) 高 業(yè)務(wù)盈利性 低 高 低 客戶地位和能力優(yōu)勢(shì) = 1億美元估價(jià) F C A E D B 舉例評(píng)估：事業(yè)部 A G H I BCG經(jīng)驗(yàn) 市場(chǎng)基礎(chǔ)差 ? 利潤(rùn)率下滑 ? 競(jìng)爭(zhēng)者的新技術(shù)即將進(jìn)入市場(chǎng) 客戶競(jìng)爭(zhēng)地位相對(duì)較弱 ? 勞動(dòng)力受工會(huì)控制 ? 生產(chǎn)設(shè)備落后 舉例評(píng)估：事業(yè)部 E 注：數(shù)據(jù)已隱藏 資料來源： BCG項(xiàng)目經(jīng)驗(yàn) 事業(yè)部的業(yè)務(wù)組合面臨更大的機(jī)會(huì)和風(fēng)險(xiǎn) 官僚主義 透明度低 投資于效益差的業(yè)務(wù) 高效的業(yè)務(wù)組合管理能創(chuàng)造價(jià)值 復(fù)雜性會(huì) 降低價(jià)值 精力分散 財(cái)務(wù)優(yōu)化 能力轉(zhuǎn)移 服務(wù)供享 人力資源開發(fā) 避稅 業(yè)務(wù)組合管理 管理工作 創(chuàng)造價(jià)值 損失價(jià)值 市