【正文】 題](單選題)下面對現(xiàn)金管理目標描述正確的是（?。? ，因此不必要保持太多的現(xiàn)金 ，因此現(xiàn)金越多越好 ，因此不該持有現(xiàn)金 ，因此現(xiàn)金管理就是要在兩者之間作出合理選擇[第19題](單選題)當市場利率上升時，長期固定利率債券價格的下降幅度與短期債券的下降幅度相比，其關(guān)系是（?。? [第24題](多選題)發(fā)放股票股利，會產(chǎn)生的影響有（ ） [第26題](多選題)以下屬于缺貨成本的有（　?。? [第28題](多選題)下列項目中與收益無關(guān)的項目有（　?。?。 [第29題](多選題)下列各項中，能夠影響債券內(nèi)在價值的因素有（　?。?。 [第30題](多選題)應(yīng)收賬款追蹤分析的重點對象是（　?。?。 [第31題](分析題)某批發(fā)企業(yè)購進某商品1 000件，單位購進成本50元，售價80元，均不含增值稅，銷售該商品的固定費用為10 000元，銷售稅金及附加為3 000元；該商品適用增值稅率為17%。企業(yè)購貨款為銀行借款，%，存貨月保管費為存貨價值3‰；設(shè)企業(yè)的目標資本利潤率為20%。 [第1小題](單選題)保本期及保利期分別是（ ）。 o o o o 窗體頂端 [第1題](單選題)下列因素引起的風險中，投資者可以通過證券組合予以分散的是（　）。 [第2題](單選題)某企業(yè)購進A產(chǎn)品1 000件，單位進價（含稅），（含稅），經(jīng)銷該產(chǎn)品的一次性費用為2 100元，%，%，則該批存貨的保本儲存期為（　）。 [第3題](單選題)企業(yè)評價客戶等級，決定給予或拒絕客戶信用的依據(jù)是（?。?。 D..信用政策 [第4題](單選題)下列關(guān)于應(yīng)收賬款管理決策的說法，不正確的是（?。?，其決策實際上是對企業(yè)信用政策的延伸以及其在市場競爭中的具體表現(xiàn) [第5題](單選題)使用經(jīng)濟訂貨量基本模型決策時的相關(guān)成本是（　?。?。 [第6題](單選題)現(xiàn)有A、B、C三種證券投資可供選擇，%、25%、%，%、%、%，%、%、%，則對這三種證券選擇的次序應(yīng)當是（?。?。 ，B，C，C，B，A，C，C，A [第7題](單選題)某企業(yè)規(guī)定的信用條件為：“5/10，2/20，n/30”，一客戶從該企業(yè)購入原價為10 000元的原材料，并于第15天付款，該客戶實際支付的貨款是（?。┰?。 [第8題](單選題)如果投資組合中包括全部股票，則投資者（?。?。 [第9題](單選題)優(yōu)先股的“優(yōu)先”指的是（　）。 ，優(yōu)先股股東優(yōu)先于普通股股東獲得賠償，優(yōu)先股股東優(yōu)先于債權(quán)人獲得補償 [第10題](單選題)某一股票的市價為10元，則該股票的市盈率為（　?。?。 [第11題](單選題)某公司報酬率為16%，年增長率為16%，當前的股利為2元，則該股票的內(nèi)在價值為（?。?。 [第12題](單選題)下面關(guān)于營運資本規(guī)模描述錯誤的是（　?。?。 ，是企業(yè)短期償債能力的重要標志，越有利于獲利能力的提高，營運資本減少，企業(yè)償債風險也可能減小 [第13題](單選題)某企業(yè)為了分散投資風險，擬進行投資組合，面臨著4項備選方案，甲、乙、丙、丁方案的各項投資組合的相關(guān)系數(shù)為1，+1，+。假如由你做出投資決策，你將選擇（?。? [第14題](單選題)市場上現(xiàn)有兩種國債一同發(fā)售，一種是每年付息一次，另一種是到期后一次還本付息，其他條件都相同，則會受到市場青睞的是（?。?。 [第15題](單選題)企業(yè)以賒銷方式賣給客戶甲產(chǎn)品100萬元，為了客戶能夠盡快付款，企業(yè)給予客戶的信用條件是“10/10，5/20，n/60”，則下面描述正確的是（?。?，30，60是信用期限，由買賣雙方協(xié)商確定%的現(xiàn)金折扣優(yōu)惠 [第16題](單選題)某企業(yè)2004年初以30元的市價購入10000A公司股票，到年末分得現(xiàn)金紅利2元/股，隨即按照46元/股的市價將所持有的A公司股票全部售出。則該企業(yè)年均收益率為（?。?。 %%%% [第17題](單選題)如果A，B兩種證券的相關(guān)系數(shù)等于1，A的標準差為18%，B的標準差為10%，在等比例投資的情況下，該證券組合的標準差等于（?。?。 %%%% [第18題](單選題)關(guān)于證券投資組合理論，以下表述中正確的是（　?。?。 ，承擔的風險越大，所以報酬最大，隨著更多的證券加入到投資組合中，整體風險減低的速度會越來越慢 [第19題](單選題)在證券投資組合中，為分散利率風險應(yīng)選擇（?。?。 [第20題](單選題)一般情況下，投資短期證券的投資者最關(guān)心的是（　?。? [第21題](多選題)長期債券收益率高于短期債券收益率，這是因為（　?。?，難以避免通貨膨脹的影響 [第22題](多選題)以下項目是存貨日增長費用的有（　?。? [第23題](多選題)企業(yè)進行證券投資應(yīng)考慮的因素是（　?。?。 [第24題](多選題)企業(yè)在制定或選擇信用標準時必須考慮的三個基本因素是（ ） [第25題](多選題)信用標準過高的可能結(jié)果包括（ ） [第26題](多選題).在采用成本分析模式確定最佳現(xiàn)金持有量時，需要考慮的因素有（ ） [第27題](多選題)下列關(guān)于現(xiàn)金內(nèi)部控制制度，說法正確的有（?。?。 ，審批人應(yīng)當根據(jù)授權(quán)審批制度的規(guī)定，在授權(quán)審批范圍內(nèi)進行審批，將支出分為預(yù)算內(nèi)支出和預(yù)算外支出，按照規(guī)定的程序辦理，會計人員應(yīng)及時登記現(xiàn)金和銀行存款日記賬，金額較小的，可由上一級主管經(jīng)理審批，金額較大的支出，需要經(jīng)過一定的決策機構(gòu)批準、簽字E.“一枝筆”模式效率較高，優(yōu)于預(yù)算管理模式 [第28題](多選題)投資組合能夠?qū)崿F(xiàn)（　?。?，風險最小，收益最大 [第29題](多選題)決定可賞識流通國債的票面利率水平的主要因素有（　?。? [第30題](多選題)投資組合能夠?qū)崿F(xiàn)（ ） ，風險最小，收益最大 [第31題](分析題)某批發(fā)企業(yè)購進某商品1 000件，單位購進成本50元，售價80元，均不含增值稅，銷售該商品的固定費用為10 000元，銷售稅金及附加為3 000元；該商品適用增值稅率為17%。企業(yè)購貨款為銀行借款，%，存貨月保管費為存貨價值3‰；設(shè)企業(yè)的目標資本利潤率為20%。[第1小題](單選題)保本期及保利期分別是（ ）。 [第32題](分析題)某企業(yè)于2000年1月1日每張1 020元的價格購買A公司發(fā)行的利隨本清的公司債券，以債券的面值為每張1 000元，期限為5年，票面年利率為5%，不計復利，購買時市場利率為4%，不考慮所得稅。[第1小題](單選題)如果該企業(yè)于2002年1月1日將該債券以每張1100元的市價出售，購買該債券的名義投資報酬率是多少( )。%%%%[第2小題](判斷題)如果這家企業(yè)購買此債券,他們的做法是否正確? 圖示說明恭喜，答對了！ 抱歉，答錯了！ 您選擇了此項窗體底端《財務(wù)管理》形成性考核作業(yè)(一)參考答案一、 單項選擇題 財務(wù)活動是指資金的籌集、運用、收回及分配等一系列行為，其中，資金的運用及收回又稱為（B）。 A、籌集 B、投資 C、資本運營 D、分配財務(wù)管理作為一項綜合性的管理工作，其主要職能是企業(yè)組織財務(wù)、處理與利益各方的（D）。 A、籌集 B、投資關(guān)系 C、分配關(guān)系 D、財務(wù)關(guān)系下列各項中，已充分考慮貨幣時間價值和風險報酬因素的財務(wù)管理目標是（D）。 A、利潤最大化 B、資本利潤率最大化 C、每股利潤最大化 D、企業(yè)價值最大化企業(yè)財務(wù)管理活動最為主要的環(huán)境因素是（C）。 A、經(jīng)濟體制環(huán)境 B、財稅環(huán)境 C、金融環(huán)境 D、法制環(huán)境將1000元錢存入銀行，利息率為10%，在計算3年后的終值時應(yīng)采用（A）。 A、復利終值系數(shù) B、復利現(xiàn)值系數(shù) C、年金終值系數(shù) D、年金現(xiàn)值系數(shù)一筆貸款在5年內(nèi)分期等額償還，那么（B）。 A、利率是每年遞減的 B、每年支付的利息是遞減的 C、支付的還貸款是每年遞減的 D、第5年支付的是一筆特大的余額如果一筆資金的現(xiàn)值與將來值相等，那么（C）。 A、折現(xiàn)率一定很高 B、不存在通貨膨脹 C、折現(xiàn)率一定為0 D、現(xiàn)值一定為0已知某證券的風險系數(shù)等于1，則該證券的風險狀態(tài)是（B）。 A、無風險 B、與金融市場所有證券的平均風險一致 C、有非常低的風險 D、它是金融市場所有證券平均風險的兩倍扣除風險報酬和通貨膨脹貼水后的平均報酬率是（A）。 A、貨幣時間價值率 B、債券利率 C、股票利率 D、貸款利率企業(yè)同其所有者之間的財務(wù)關(guān)系反映的是（D）。 A、債權(quán)債務(wù)關(guān)系 B、經(jīng)營權(quán)與所有權(quán)關(guān)系 C、納稅關(guān)系 D、投資與受資關(guān)系二、 多項選擇題 從整體上講，財務(wù)活動包括（ABCD）。 A、籌資活動 B、投資活動 C、日常資金營運活動 D、分配活動 E、管理活動財務(wù)管理的目標一般具有如下特征（BC） A、綜合性 B、戰(zhàn)略穩(wěn)定性 C、多元性 D、層次性 E、復雜性財務(wù)管理的環(huán)境包括（ABCDE） A、經(jīng)濟體制環(huán)境 B、經(jīng)濟結(jié)構(gòu)環(huán)境 C、財稅環(huán)境 D、金融環(huán)境 E、法律制度環(huán)境財務(wù)管理的職責包括（ABCDE） A、現(xiàn)金管理 B、信用管理 C、籌資 D、具體利潤分配 E、財務(wù)預(yù)測、財務(wù)計劃和財務(wù)分析企業(yè)財務(wù)分層管理具體為（ABC） A、出資者財務(wù)管理 B、經(jīng)營者財務(wù)管理 C、債務(wù)人財務(wù)管理 D、財務(wù)經(jīng)理財務(wù)管理 E、職工財務(wù)管理貨幣時間價值是（BCDE） A、貨幣經(jīng)過一定時間的投資而增加的價值 B、貨幣經(jīng)過一定時間的投資和再投資所增加的價值 C、現(xiàn)金的一元錢和一年后的一元錢的經(jīng)濟效用不同 D、沒有考慮風險和通貨膨脹條件下的社會平均資金利潤率 E、隨時間的延續(xù)，資金總量在循環(huán)和周轉(zhuǎn)中按幾何級數(shù)增長，使貨幣具有時間在利率一定的條件下，隨著預(yù)期使用年限的增加，下列表述不正確的是（ABC） A、復利現(xiàn)值系數(shù)變大 B、復利終值系數(shù)變小 C、普通年金終值系數(shù)變小 D、普通年金終值系數(shù)變大 E、復利現(xiàn)值系數(shù)變小關(guān)于風險和不確定性的正確說法有（ABCDE） A、風險總是一定時期內(nèi)的風險 B、風險與不確定性是有區(qū)別的 C、如果一項行動只有一種肯定的后果，稱之為無風險 D、不確定性的風險更難預(yù)測 E、風險可以通過數(shù)學分析方法來計量三、判斷題 違約風險報酬率是指由于債務(wù)人資產(chǎn)的流動性不好會給債權(quán)人帶來的風險。（Χ）投資者在對企業(yè)進行評價時，更看重企業(yè)已獲得的利潤而不是企業(yè)潛在的獲利能力。（Χ）財務(wù)管理環(huán)境又稱理財環(huán)境。（√）企業(yè)同其債務(wù)人的關(guān)系體現(xiàn)的是債務(wù)與債權(quán)的關(guān)系。（Χ）風險就是不確定性。（Χ）市場風險對于單個企業(yè)來說是可以分散的。（Χ）四、 計算題 1． 國庫券的利息率為4%，市場證券組合的報酬率為12%。（1） 計算市場風險報酬率。（2） ，%，是否應(yīng)當進行投資？（3） 如果某股票的必要報酬率為14%，其風險系數(shù)為多少？解：(1)市場風險報酬率=12%4%=8% (2)這項投資的必須報酬率=4%+*(12%4%)=% %，大于期望報酬率，因此應(yīng)進行投資。 (3)設(shè)風險系數(shù)為B，則14%=4%+B*(12%4%)得B= 如果你現(xiàn)將一筆現(xiàn)金存入銀行，以便在以后的10年中每年末取得1000元，你現(xiàn)在應(yīng)該存入多少錢呢？（假設(shè)銀行存款利率為10%）解：設(shè)存入的現(xiàn)值為P，由公式 查i=10% ,n=所以P=1000*=6145(元) ABC企業(yè)需用一臺設(shè)備，買價為16000元，可用10年。如果租用，則每年年初需付租金2000元，除此之外，買與租的其他情況相同。假設(shè)利率為6%，如果你是這個企業(yè)的決策者，你認為哪種方案好些？解：設(shè)租用現(xiàn)值為P，由于租用的現(xiàn)值小于16000元，因此租用比較好。 公司目前向銀行存入14000元，以便在若干年后獲得30000，現(xiàn)假設(shè)銀行存款利率為8%，每年復利一次。要求：計算需要多少年存款的本利和才能達到30000元。解：由復利終值的計算公式S=P(1+i)n是可知：復利終值系數(shù)=30000/14000=查“一元復利終值系數(shù)表”可知，在8%一欄中，其期數(shù)為9年；，其期數(shù)為10年。所以，我們求的n值一定在9 年與10年之間，利用插值法可知：得n=。從以上的計算結(jié)果可知。 小李購買一處房產(chǎn)，現(xiàn)在一次性付款為100萬元，若分3年付款，則1~3年每年年初付款額分別為30萬元、40萬元、40萬元，假定利率為10%。要求：比較哪一種付款方案較優(yōu)。解：如果采用分3 年付款的方式，則3 年共計支付的款項分別折算成現(xiàn)值為：現(xiàn)值=30+40*(P/F,10%,1)+40*(P/F,10%,2)=100所以，應(yīng)該采用分3 年付款的方式更合理。《財務(wù)管理》形成性考核作業(yè)(二)參考答案一、單項選擇題 與購買設(shè)備相比，融資租賃設(shè)備的優(yōu)點是（C） A、節(jié)約資金 B、設(shè)備無需管理 C、當期無需付出全部設(shè)備款 D、使用期限長下列權(quán)利中，不屬于普通股股東權(quán)利的是（D） A、公司管理權(quán) B、分享盈余權(quán) C、優(yōu)先認股權(quán) D、優(yōu)先分享剩余財產(chǎn)權(quán)某公司發(fā)行面值為1000元，利率為12%，期限為2年的債券，當市場利率為10%，其發(fā)行價格為（C） A、1150 B、1000