【正文】 — 企業(yè)的盈利能力如何？ — 影響企業(yè)盈利能力的主要因素是哪些？ — 企業(yè)的自我可持續(xù)增長能力如何？ — 影響企業(yè)自我可持續(xù)增長能力的主要因素是什么？ （ 2）診斷企業(yè)的財務健康狀況（ Diagnose financial condition）： — 企業(yè)的負債狀況如何？ — 企業(yè)否具有財務風險？ — 企業(yè)是否具有償債能力？ 廈門大學吳世農 — 企業(yè)的經營風險如何？ — 企業(yè)是否面臨財務困境或破產風險？ （ 3）計劃未來的經營策略和財務政策（ Plan future operations and financial policy)： — 評價和決定企業(yè)未來的投資項目； — 調整和制定企業(yè)未來的資本結構政策； — 調整和制定企業(yè)未來的融資和籌資政策； — 調整和制定企業(yè)未來的利潤分配政策。 （ 2）會計師執(zhí)行引起的差異：會計師在執(zhí)行會計標準或準則的時候，有一定的靈活性。 （ 3）使用目的引起的差異：財務報表的內容可能因使用目的而異。 廈門大學吳世農 （ 二）三張主要財務報表簡介 資產負債表（ Balance Sheet） 資產負債表反映的是公司在某一個特定時點，通常是某日（如年末、半年末、季度末、月末等）的全部資產、負債和所有者權益的狀況，從而反映公司的投資的資產價值情況（資產方）和投資回報的索取權價值（負債和所有者權益方）。 由于資產負債表上的股東權益是帳面價值，其一般與市場價值有差距。 廈門大學吳世農 損益表（ Ine Statement） 損益表反映公司在一段時期內，通常是一年、半年、一季度或一個月期間內，使用資產從事經營活動所產生的凈利潤或凈虧損。 由于損益表的編制依據(jù)“權責會計制”，因此，利潤不等于現(xiàn)金。 廈門大學吳世農 現(xiàn)金流量表（ Statement of Cash Flows） 現(xiàn)金流量表報告公司在一段時期內從事經營活動、投資活動和籌資活動所產生的現(xiàn)金流量。 來自經營性活動的現(xiàn)金凈流入量簡稱“ 凈營業(yè)現(xiàn)金流”，它是由企業(yè)正常的經營活動產生的，與企業(yè)“出售資產”、“銀行借款”、“發(fā)行股票”或“發(fā)行債券”無關。 廈門大學吳世農 二、財務報表的基本格式、內容和范例 不完全懂得會計和財務管理工作的經營者，就好比是一個投籃而不得分的球手。因為： 所有者權益 =總資產 負債 =（流動資產 +非流動資產） （流動負債 +非流動負債） 總資產 =負債 +所有者權益 廈門大學吳世農 流動資產 +非流動資產 =流動負債 +非流動負債 +所有者權益 所以，左方：資產方 —— 反映資金的投向、構成和具體運用 總資產 =流動資產 +非流動資產 右方：負債和所有者權益方 —— 反映資金的來源和構成 負債 +所有者權益 =流動負債 +非流動負債 +所有者權益 資產負債表的類別和范例 ——“ 資產 負債 所有者權益”的關系 （ 1）標準資產負債表：在資產方列出：包括 “ 應收賬款”和“存貨”的流動資產；在負債方列出：包括“應付賬款”的流動負債。 廈門大學吳世農 （ 2）管理資產負債表：是標準資產負債表的變體，在資產方列出：營運資本需求量（ WCR） =應收款 +存貨 應付款，結果左方總數(shù)是“資產凈值”或“投入資本”，其反映“資產凈值”的資金來源；右方總數(shù)是“吸收資本”或“占用資本”，與標準資產負債表的左方總數(shù)“總資產”和右方總數(shù)“負債 +所有者權益”不同。 值得指出的是：由于任何企業(yè)都存在多種應收款， WCR的計算公式中并沒有定義應該包括哪些應收款的明確口徑，其大小可能因企業(yè)管理需要而異。 損益表的范例 ——“ 收入 成本 利潤”三者之間數(shù)量的關系 （ 1） 反映企業(yè)的“業(yè)務收入”或“銷售成本”（分主營和非主營）； （ 2） 反映的“業(yè)務成本” （分主營和非主營） ； （ 3） 反映企業(yè)的“業(yè)務利潤” （分主營和非主營） ； （ 4） 反映企業(yè) 的“ 三項費用”和“存貨跌價損失”； （ 5） 反映企業(yè)的“營業(yè)利潤”； （ 6） 反映企業(yè)的“稅前利潤”、“所得稅”和“稅后利潤”； （ 7） 反映企業(yè)的“每股凈收益”（ EPS）。D費用、管理人員工資和福利、勞動保險、工會費、租金、辦公樓房和設備折舊費、 物業(yè)費、辦公費、房產稅、土地使用稅、招待費、無形資產攤銷、壞帳損失、其他管理費等） 財務費用 （利息收支、匯兌損益、金融手續(xù)費） 四、營業(yè)利潤 加：投資收益 補貼收入 營業(yè)外凈收支 五、稅前利潤 減：所得稅 六、凈利潤 廈門大學吳世農 直接人工費用 主營 直接材料費用 車間管理人員工資福利 業(yè)務 其他直接費用 生產性固定資產折舊 成本 維修費 辦公費 水電費 勞保費 其他 總 制造費用 成 本 * 行政管理人員工資和福利費 * 辦公設施折舊費 * 維修費 * 辦公用品 * 低值易耗品攤銷 * 辦公費 * 差旅費 * 工會經費 * 職工教育培訓費 * 勞動保險費 管理費用 * 待業(yè)保險費 * 咨詢費 期間 * 訴訟費 * 董事會會費 費用 * 土地使用費 * 土地損失補償費 * 技術轉讓費 * 上交管理費 * 無形資產攤銷 * 存貨跌價準備 * 壞帳損失準備 * 業(yè)務招待費 銷售費用 * 廣告費 *運輸裝卸費 * 展覽費 * 銷售機構經費 * 銷售人員工資福利傭金 * 保險費 財務費用 * 利息凈支出 * 匯兌損失 * 銀行金融中介手續(xù)費 廈門大學吳世農 （三）現(xiàn)金流量表的基本格式和內容 現(xiàn)金流量表的格式和內容 通過前后年度的資產負債表和損益表，根據(jù)“現(xiàn)金流入的來源”和“現(xiàn)金流出的使用”，分別列示三個大項目： 營業(yè)活動現(xiàn)金流入 營業(yè)活動現(xiàn)金流出 =營業(yè)活動凈現(xiàn)金流入 投資活動現(xiàn)金流入 投資活動現(xiàn)金流出 =投資活動凈現(xiàn)金流入 籌資活動現(xiàn)金流入 籌資活動現(xiàn)金流出 =籌資活動凈現(xiàn)金流入 以上三項相加后可以得到： 總凈現(xiàn)金流入 =營業(yè)活動凈現(xiàn)金流入 +投資活動凈現(xiàn)金流入 +籌資活動凈現(xiàn)金流入 按照上述關系，采取“單列式的表格”編制“現(xiàn)金流量表”。 Bonds of Services * Sale of Longterm * Longterm Debts Inflows Financial Assets * Shortterm Debts * Interests amp。 Bonds of Goods/Services amp。A * Pay back Longterm Debts Outflows * Sale amp。 Dividends * Taxes Net Cash Flows Net Cash Flows Net Cash Flows from Operation from Investment from Finance 廈門大學吳世農 營業(yè)（經營性）現(xiàn)金流量的編制方法 （ 1）直接法 稅后營業(yè)凈現(xiàn)金流入 = 銷售收入凈額 銷售成本（不含折舊） 銷售費 管理費 所得稅 WCR的變動額 （ 2）間接法 稅后營業(yè)凈現(xiàn)金流入 = 凈利潤 + 折舊 + 利息 * WCR的變動額 （ 3）利息處理應注意問題 （ a）利息列入經營性現(xiàn)金中，但將在籌資性現(xiàn)金中作為支出，因此從總凈現(xiàn)金流入來看，利息的流入 =利息支出，不對總凈現(xiàn)金流入產生影響； （ b）在編制投資項目的現(xiàn)金流量表時，若項目是“全權益投資”，其損益表中的利息費用 =0；若項目是“全債務投資”或“混合投資”，則損益表中的利息 0，即應 按債務利率計算債務的利息費用。 —— 無名氏