【正文】 2023年 1月 28日星期六 5時 12分 20秒 17:12:2028 January 2023 1一個人即使已登上頂峰，也仍要自強不息。 2023年 1月 28日星期六 下午 5時 12分 20秒 17:12: 1最具挑戰(zhàn)性的挑戰(zhàn)莫過于提升自我。勝人者有力，自勝者強。 :12:2023:12Jan2328Jan23 1越是無能的人，越喜歡挑剔別人的錯兒。 , January 28, 2023 閱讀一切好書如同和過去最杰出的人談話。 2023年 1月 28日星期六 5時 12分 20秒 17:12:2028 January 2023 1空山新雨后，天氣晚來秋。 2023年 1月 28日星期六 下午 5時 12分 20秒 17:12: 1楚塞三湘接，荊門九派通。 17:12:2023:12:2023:12Saturday, January 28, 2023 1不知香積寺，數(shù)里入云峰。 17:12:2023:12:2023:121/28/2023 5:12:20 PM 1成功就是日復一日那一點點小小努力的積累。 下午 5時 12分 20秒 下午 5時 12分 17:12: 沒有失敗，只有暫時停止成功！。 2023年 1月 下午 5時 12分 :12January 28, 2023 1行動出成果，工作出財富。 :12:2023:12:20January 28, 2023 1他鄉(xiāng)生白發(fā)，舊國見青山。 :12:2023:12Jan2328Jan23 1故人江海別，幾度隔山川。 , January 28, 2023 雨中黃葉樹，燈下白頭人。 ?金融業(yè)存在的無序化競爭問題 ?如何實現(xiàn)銀行業(yè)監(jiān)管部門、市場監(jiān)督和內部審計等的協(xié)作和統(tǒng)一 探索在內外監(jiān)管部門之間建立有效的信息溝通機制，如人民銀行、審計署、監(jiān)事會及行內審計部門進行現(xiàn)場檢查時如何做好溝通交流，同時發(fā)揮外部中介機構的作用，提高監(jiān)管效率。央行在繼續(xù)維持適度寬松的貨幣政策的同時，要防止出現(xiàn)資產泡沫和通貨膨脹，實現(xiàn)政策目標需要銀行監(jiān)管部門和金融機構的積極配合。大型銀行的中間業(yè)務收入占比超過 15%，產品和服務創(chuàng)新層出不窮，與外資銀行的差距在縮小 銀行業(yè)較好的履行了社會責任 銀行業(yè)監(jiān)管 監(jiān)管法規(guī)不斷完善，監(jiān)管理念不斷更新，監(jiān)管技術方法不斷優(yōu)化，對商業(yè)銀行的審慎、穩(wěn)健發(fā)展起到巨大作用 50 銀行監(jiān)管的政策協(xié)調問題 ?貨幣政策有效傳導問題： 不同監(jiān)管目標。 下面具體討論監(jiān)管作用和監(jiān)管政策協(xié)調問題。 2023年以來，我國監(jiān)管體系以人民銀行和銀監(jiān)會為監(jiān)管主體，地方政府參與，分業(yè)經營、分業(yè)監(jiān)管。工行、建行和中行市值排名前三位；貸款損失準備率、撥備覆蓋率、貸款不良率等指標大幅改善 47 7 中國銀行業(yè)監(jiān)管與商業(yè)銀行的發(fā)展 第 一部分 國有商業(yè)銀行的改革歷程與模式選擇 1 第二部分 國有商業(yè)銀行的公司治理 7 第三部分 中國銀行業(yè)的綜合化經營（混業(yè)經營）的趨勢 17 第四部分 中國銀行業(yè)的國際化趨勢 21 第五部分 中國銀行業(yè)的風險管理趨勢 31 第六部分 金融危機后銀行業(yè)的發(fā)展趨勢 37 第七部分 中國銀行業(yè)監(jiān)管與商業(yè)銀行的發(fā)展 40 48 7 解讀 下面探討銀行監(jiān)管與銀行發(fā)展問題。 中國銀行業(yè)應對金融危機的成效：我國銀行業(yè)受到沖擊小。 四 ? 穩(wěn)步實行國際化，謹慎進行海外投資： 危機提供了很好的機會，中資銀行可以以較低價位，適時收購一些出現(xiàn)暫時困難但發(fā)展?jié)摿玫慕鹑跈C構，較快地進入國際市場，國際化將進一步加快，但復雜金融形勢下“走出去”政策須謹慎。 三 ? 繼續(xù)推進綜合化經營： 可形成規(guī)模經濟與范圍經濟，降低經營成本，為客戶全面服務，創(chuàng)造更多價值，且提高抗風險能力，增強經營穩(wěn)定性。強化資本管理，發(fā)揮其對經濟周期和經濟危機的緩沖和穩(wěn)定作用。在充分強化黨委領導作用的前提下，規(guī)范“三會一層”運行。促使董事會科學決策，廓清董事會、監(jiān)事會與管理層的職責邊界。 此外，還要關注銀行業(yè)發(fā)展與實體經濟的匹配問題。但是，作為提高競爭力的源泉和體現(xiàn)，創(chuàng)新不會在未來停止。 金融創(chuàng)新轉移和分散風險，并不能消除風險。未來幾年，巴塞爾新資本協(xié)議的三大支柱要求都會得到強化。 總結國際銀行業(yè)未來發(fā)展趨勢，主要體現(xiàn)在四個方面。如美國銀行業(yè) ROA和 ROE創(chuàng)下 1987年以來新低，貸款損失準備金增加 ；核心資本充足率下降到 %。由此存在風險真空和盲區(qū)，特別是海外業(yè)務，面臨難以防控的市場風險 。同時，中國資本市場發(fā)育和發(fā)展不均衡、不穩(wěn)定的特征，一定程度上也制約資本補充 。 二 ? 風險管控的體制機制有待進一步完善： 涉及內部多個部門，內部職責不清，影響風險管理的整體效果；董事會、高管層對風險的認識、定位，特別是對新產品新業(yè)務有待提高，風險偏好與風險戰(zhàn)略有待細化；理論和實踐脫節(jié)，新資本協(xié)議如何與國情、銀行業(yè)發(fā)展階段相結合，既按同一標準，又體現(xiàn)不同特征要求，在現(xiàn)階段還不容易實現(xiàn)。今年銀行業(yè)在“放貸款、拼規(guī)模”方面競爭激烈，上半年投放 元，全年 10萬億元，是去年兩倍。同時，對新資本協(xié)議進行了修改 ? 大幅度提高資產證券化的風險權重，要求銀行對資產證券化交易進行嚴格的信用質量分析 ， 以提高核心資本的損失吸收能力，如規(guī)定第一支柱中的資本必須是普通股，壓縮附屬資本，規(guī)定全球統(tǒng)一的資本扣除項目和標準。高杠桿具有雙向放大效應，在經濟狀況良好、資產價格上漲時期，收益巨大；一旦市場反轉，去杠桿將造成流動性緊縮，帶動資產價格走低，形成惡性循環(huán)。 39 從金融危機看巴塞爾新資本協(xié)議的改進和完善 在這次全球金融危機中，銀行的損失表現(xiàn)情況大體上可以分為三類 ? 銀行損失的根本原因，并不是實施新資本協(xié)議，而是銀行戰(zhàn)略與風險偏好的巨大差異 不接受資本約束和監(jiān)管的機構遭受沖擊最嚴重，杠桿率畸高。 要堅持穩(wěn)定與效率并舉原則，關注高杠桿風險處置 。 不依賴風險管理模型，迷信于個體機構自我監(jiān)管，強調資本 充足率，忽略整體層面的宏觀審慎監(jiān)管 。 危機啟示 :堅持和秉承好的管理原則和底線 。 38 解讀 風險管理理念體現(xiàn)在四個性、一個統(tǒng)一。 37 全面風險管理理念 風險管理首先是健全風險管理理念 一致性 ? 不能將風險管理與業(yè)務發(fā)展看成是一對相互對立的矛盾，形成“兩張皮” 全面性 ? 風險管理要涵蓋和識別銀行所有業(yè)務和所有環(huán)節(jié)中的一切風險，新產品、新業(yè)務在推出之前，就要制定適當?shù)娘L險管理措施 獨立性 ? 確保風險管理部門能夠獨立地行使風險管理職能 互通性 ? 提升 IT與數(shù)據(jù)管理能力，確保內部風險信息渠道暢通，使風險管理的各個環(huán)節(jié)正常運行 分散與集中 相統(tǒng)一 ? 不同類型的金融風險應由不同的部門來負責，并向高管層負責，從而實現(xiàn)風險管理分散與集中的有機統(tǒng)一 ：國有商業(yè)銀行改革是輸不起的改革，必須背水一戰(zhàn)，只能成功，不能失敗。 抓好風險管理，是確保改革成功的前提、基礎和必要條件，是提升價值創(chuàng)造力的來源和打造核心競爭力的保障。 34 銀行業(yè)國際化與國家金融安全 銀行業(yè)對外開放要處理好國際化與國家金融安全的關系 一 ? 外資大量持有中國銀行機構的股權，可能影響中國的金融安全，大型銀行必須保證國家絕對控股 二 ? 必須充分考慮海外上市的監(jiān)管要求 （薩班斯法案的影響） 三 ? 金融業(yè)的對外開放必須循序漸進，要考慮銀行業(yè)的實際監(jiān)管水平、管理水平和法制環(huán)境 35 5 中國銀行業(yè)的風險管理趨勢 第 一部分 國有商業(yè)銀行的改革歷程與模式選擇 1 第二部分 國有商業(yè)銀行的公司治理 7 第三部分 中國銀行業(yè)的綜合化經營（混業(yè)經營）的趨勢 17 第四部分 中國銀行業(yè)的國際化趨勢 21 第五部分 中國銀行業(yè)的風險管理趨勢 31 第六部分 金融危機后銀行業(yè)的發(fā)展趨勢 37 第七部分 中國銀行業(yè)監(jiān)管與商業(yè)銀行的發(fā)展 40 36 5 解讀 世界經驗表明，最先進銀行并不一定規(guī)模最大，但一定是風險控制最好和客戶服務最好。 選擇正確的購 并時機和定價： 應利用此次金融危機使其估值下降的有利時機，有選擇的進行并購。 33 中資銀行海外并購的策略 從并購策略來看，必須注意 制定清晰的海外并購戰(zhàn)略： 不貪求規(guī)模擴大，看自身業(yè)務發(fā)展需要，特別是主營業(yè)務能否為自身帶來核心競爭力。 六 ? 海外并購風險加大： 除了估價、管理人員整合、技術整合等內部風險外，還將面臨國際市場劇烈波動導致的外部風險。從教訓來看， 2023年底，中國平安人壽出資 （ 197億元人民幣）購買歐洲富通集團股權，保險業(yè)最大的一筆海外投資，卻受累于次貸危機導致幾乎血本無歸 三 ?收購對象多樣化： 收購對象多樣化，從銀行、投資銀行、保險公司逐步擴展到信托公司、金融租賃公司乃至實業(yè)企業(yè)。但與外資銀行相比，在公司治理、內控與風險管理、經營能力等方面有差距。我國銀行進入歐美國家金融市場難度較大?？偨Y起來看，無非是這么幾種：賤賣論、逃跑論、無用論、排斥論。 ?通常的做法是，在繼外資銀行股本投資后的任何股票發(fā)行中，如果每股價格降至低于外資銀行支付的每股價格，本地銀行必須以現(xiàn)金支付外資銀行或發(fā)行紅利股，以彌補差價 ?中行 ?戰(zhàn)略投資者不得購買銀行直接主要競爭者的任何股票、期權、權證、認股權、可轉換債券，日常業(yè)務往來中產生的除外 ?蘇格蘭皇