【正文】 — 第十三章 投資估算與資金籌措 第一節(jié) 投資估算及編制依據(jù)，其中：建設(shè)投資11462萬元。建設(shè)投資中利用原有廠房，設(shè)備的利舊投資為1310萬元，新增投資為10152萬元。 9233萬元。 其中： 安裝工程費(fèi) 523萬元 設(shè)備購置費(fèi) 7833萬元(進(jìn)口設(shè)備4045萬元，國產(chǎn)配套設(shè)備3428萬元，公用工程設(shè)備360萬元) 固定資產(chǎn)其他費(fèi)用 397萬元2．其他資產(chǎn)費(fèi)用 219萬元3．預(yù)備費(fèi) 700萬元二．編制依據(jù)及取費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)《紡織工業(yè)工程概預(yù)算編制辦法及規(guī)定》，《方法與參數(shù)》第三版。（二）取費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)1．%2．%3．%4．%5．%6．%40%7．%8．進(jìn)口設(shè)備價(jià)格為到岸價(jià)9．所需外匯以人民幣兌換。第二節(jié) 資金籌措，,其余資金商請銀行貸款，。 第十四章 財(cái)務(wù)評價(jià)第一節(jié) 基礎(chǔ)數(shù)據(jù)一、生產(chǎn)規(guī)模: 年產(chǎn)1022噸大麻紗. :計(jì)算期15年,其中:建設(shè)期1年,生產(chǎn)期14年。 ：項(xiàng)目投產(chǎn)后第一年達(dá)產(chǎn)60%，第二年及以后各期達(dá)產(chǎn)100%。 定員988人,月人均工資及福利費(fèi)700元,。第二節(jié) 財(cái)務(wù)評價(jià) 產(chǎn)品及原材料定價(jià)依據(jù)現(xiàn)行市場價(jià)格,價(jià)格為含稅價(jià)。 。 ，殘值5%，房屋折舊年限20年；機(jī)器設(shè)備折舊年限15年。 。 ,。 增值稅率17%,城建稅7%,教育附加3%。 ，詳見總成本費(fèi)用估算表。 。詳見利潤與利潤分配表。 (所得稅后):% (Ic=12%)(所得稅后) :% :% 以生產(chǎn)能力利用率表示盈虧平衡點(diǎn):%,計(jì)算結(jié)果表明,當(dāng)項(xiàng) %時(shí),企業(yè)可保本生產(chǎn),%。 本項(xiàng)目就建設(shè)投資、原材料價(jià)格、銷售價(jià)格等因素的變化，對稅后財(cái)務(wù)內(nèi)部收益率的影響程度進(jìn)行分析,如表所示。風(fēng)險(xiǎn)因素10%方案內(nèi)部收益率（稅前）+10%建設(shè)投資%%售價(jià)%經(jīng)營成本%分析結(jié)果表明，項(xiàng)目的收益水平受銷售價(jià)格的影響最大，經(jīng)營成本次之，固定資產(chǎn)投資影響不明顯，當(dāng)最敏感因素銷售價(jià)格下降10%時(shí)， %仍高于基準(zhǔn)收率12%,項(xiàng)目有較強(qiáng)的抗風(fēng)險(xiǎn)能力。 項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)因素主要來自于市場方面、融資方面以及外部環(huán)境。 、產(chǎn)品的供求總量及其價(jià)格變化與預(yù)測的偏差。 ，主要是資金是否及時(shí)到位。、經(jīng)濟(jì)環(huán)境、社會環(huán)境及政策方面的影響，從我國現(xiàn)階段經(jīng)濟(jì)發(fā)展形勢看，經(jīng)濟(jì)政策風(fēng)險(xiǎn)影響不大。綜上所述,項(xiàng)目具有盈利空間大、風(fēng)險(xiǎn)相對較小等優(yōu)勢，若資金及時(shí)到位及政策面支持將會產(chǎn)生良好的經(jīng)濟(jì)效益。第十五章 工程招標(biāo)根據(jù)國家發(fā)布的《工程建設(shè)項(xiàng)目招標(biāo)范圍和規(guī)定》及《建設(shè)項(xiàng)目可行性研究報(bào)告增加招標(biāo)內(nèi)容和核準(zhǔn)招標(biāo)事項(xiàng)暫行規(guī)定》的規(guī)定，對本項(xiàng)目所涉及的地質(zhì)勘察、工程設(shè)計(jì)、工程監(jiān)理、工程施工以及設(shè)備采購等相關(guān)工作均采取招投標(biāo)制，在招標(biāo)過程中嚴(yán)格遵守《中華人民共和國招投標(biāo)法》。結(jié)合本項(xiàng)目建設(shè)進(jìn)度等具體情況，項(xiàng)目招標(biāo)活動擬采取委托招標(biāo)組織形式，全部工程均采用面向社會進(jìn)行公開招標(biāo)。為規(guī)范項(xiàng)目的招標(biāo)活動，本項(xiàng)目招標(biāo)活動中的招標(biāo)范圍、招標(biāo)組織形式及招標(biāo)方式應(yīng)報(bào)項(xiàng)目審批部門核準(zhǔn)，經(jīng)核準(zhǔn)后建設(shè)單位如再作變更，需重新向原審批部門辦理審批手續(xù)。項(xiàng)目審批部門將核準(zhǔn)變更項(xiàng)目招標(biāo)內(nèi)容的意見抄送有關(guān)行政監(jiān)督部門。如建設(shè)單位在招標(biāo)過程中弄虛作假或在招標(biāo)活動中違反項(xiàng)目審批部門的核準(zhǔn)事項(xiàng)，由項(xiàng)目審批部門和有關(guān)行政監(jiān)督部門按照國辦發(fā)[2000]34號文件的規(guī)定，對項(xiàng)目建設(shè)單位依法進(jìn)行處罰。第十六章 風(fēng)險(xiǎn)分析風(fēng)險(xiǎn)是不以人的意志為轉(zhuǎn)移并超越人們主觀意識的客觀存在，具有可變性，這里指經(jīng)濟(jì)活動發(fā)生損失的不確定性，它有可能是基于人們對客觀事務(wù)認(rèn)識能力的局限性，以及預(yù)測本身的不確定性導(dǎo)致項(xiàng)目實(shí)施后的實(shí)際情況可能與預(yù)測的基本方案產(chǎn)生偏差，致使預(yù)測結(jié)果帶有不確定性。投資項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)就是指由于這種不確定性的存在導(dǎo)致項(xiàng)目實(shí)施后偏離預(yù)期結(jié)果損失的可能性。在項(xiàng)目的實(shí)施過程中各種風(fēng)險(xiǎn)在質(zhì)和量上隨著項(xiàng)目的進(jìn)展不斷變化，有些風(fēng)險(xiǎn)得到控制，每一階段都可能產(chǎn)生新的風(fēng)險(xiǎn)，在項(xiàng)目的全壽命周期內(nèi)，風(fēng)險(xiǎn)無處不在、無時(shí)沒有。風(fēng)險(xiǎn)的大小既與損失發(fā)生的可能性（概率）成正比，也與損失的嚴(yán)重性成正比。投資項(xiàng)目的風(fēng)險(xiǎn)分析就是通過對風(fēng)險(xiǎn)因素的識別，采用定性分析或定量分析的方法估計(jì)各風(fēng)險(xiǎn)因素發(fā)生的可能性對項(xiàng)目的影響程度，揭示影響項(xiàng)目成敗的關(guān)鍵風(fēng)險(xiǎn)因素，提出項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的預(yù)警、預(yù)報(bào)和相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)對策，為投資決策服務(wù)。其目的是讓投資者認(rèn)識和控制風(fēng)險(xiǎn)，在有限的空間和時(shí)間內(nèi)改變風(fēng)險(xiǎn)存在和發(fā)生的條件，降低其發(fā)生的頻率，減少損失程度，但不可能完全消除風(fēng)險(xiǎn)。風(fēng)險(xiǎn)分析的另一重要功能還在于它有助于在可行性研究的過程中，通過信息反饋，改進(jìn)項(xiàng)目設(shè)計(jì)方案或優(yōu)選設(shè)計(jì)方案，從而直接起到降低投資項(xiàng)目風(fēng)險(xiǎn)的效果。第一節(jié) 項(xiàng)目主要風(fēng)險(xiǎn)因素識別經(jīng)分析，本項(xiàng)目主要的風(fēng)險(xiǎn)因素有：市場風(fēng)險(xiǎn)市場風(fēng)險(xiǎn)主要指市場需求的不確定性。工程風(fēng)險(xiǎn)工程風(fēng)險(xiǎn)主要包括方案、工程地質(zhì)、施工與工期等存在的各種不確定性給項(xiàng)目帶來的風(fēng)險(xiǎn)。環(huán)境影響環(huán)境影響方面的風(fēng)險(xiǎn)主要指工程建設(shè)和運(yùn)營期汽車尾氣排放對周圍水資源、樹木植被、自然環(huán)境等產(chǎn)生的負(fù)面影響，致使項(xiàng)目不能順利實(shí)施或需要增加大量投資進(jìn)行治理等。投資估算風(fēng)險(xiǎn)投資估算的風(fēng)險(xiǎn)主要來自貸款數(shù)量及工程方案變動的工程量增加、工期延長，人工、材料、機(jī)械臺班費(fèi)、各種費(fèi)率、利率的提高等。財(cái)務(wù)風(fēng)險(xiǎn)財(cái)務(wù)方面的風(fēng)險(xiǎn)一是來自銷售市場、收費(fèi)標(biāo)準(zhǔn)的不確定性，二是投資或營運(yùn)成本費(fèi)用的增加等，使項(xiàng)目的盈利水平達(dá)不到預(yù)期目標(biāo)。第二節(jié) 主要風(fēng)險(xiǎn)程度分析銷售市場風(fēng)險(xiǎn)市場需求決定銷售量，銷售量決定生產(chǎn)規(guī)模。如果一些不可預(yù)期的因素（如經(jīng)濟(jì)衰退、戰(zhàn)爭等）導(dǎo)致產(chǎn)量下降，或者其它類似企業(yè)相繼建成與本項(xiàng)目形成市場競爭，使本項(xiàng)目沒有達(dá)產(chǎn)經(jīng)營時(shí)，財(cái)務(wù)效益降低，將會出現(xiàn)較大的投資風(fēng)險(xiǎn)。工程建設(shè)風(fēng)險(xiǎn)工程造價(jià)和工期是本項(xiàng)目主要的工程建設(shè)風(fēng)險(xiǎn)。建設(shè)中招投標(biāo)實(shí)施的成功與否，將直接關(guān)系到工程建設(shè)的質(zhì)量和造價(jià)，工程如果延期，將影響新貨運(yùn)站的資金回收。環(huán)境影響經(jīng)環(huán)境影響評價(jià)，本項(xiàng)目的建設(shè)對周圍環(huán)境影響不大，可以與周圍環(huán)境長期協(xié)調(diào)發(fā)展。第三節(jié) 防范和降低風(fēng)險(xiǎn)措施根據(jù)對各種風(fēng)險(xiǎn)因素及風(fēng)險(xiǎn)程度的分析，項(xiàng)目面臨的主要風(fēng)險(xiǎn)已經(jīng)明確，針對這些風(fēng)險(xiǎn)因素提出如下的防范和降低風(fēng)險(xiǎn)的對策。完善服務(wù)基礎(chǔ)設(shè)施，增強(qiáng)市場競爭力和吸引力。雖然我們無法預(yù)測未來不確定性因素對項(xiàng)目的影響，但是可以通過有效手段規(guī)避可預(yù)測風(fēng)險(xiǎn)。根據(jù)企業(yè)實(shí)際情況，完善各種服務(wù)基礎(chǔ)設(shè)施，增強(qiáng)市場競爭力和吸引力，使由于項(xiàng)目自身原因所導(dǎo)致的市場風(fēng)險(xiǎn)降至最低。加強(qiáng)項(xiàng)目施工管理，提高工程質(zhì)量。在本項(xiàng)目建設(shè)上要注意以下幾個(gè)問題：（1）協(xié)調(diào)擬建項(xiàng)目同相關(guān)方面的關(guān)系與抓緊工程建設(shè)必須同時(shí)進(jìn)行；（2）認(rèn)真貫徹建設(shè)基建程序，保證工程質(zhì)量；（3）注意關(guān)鍵工程的進(jìn)度，注意每一影響工程進(jìn)度的關(guān)鍵部位；（4）選擇好設(shè)計(jì)、施工、監(jiān)理單位，認(rèn)真把好設(shè)備、材料訂貨關(guān)，是保證工程質(zhì)量和進(jìn)度的關(guān)鍵。加強(qiáng)項(xiàng)目建成后的經(jīng)營管理，提高經(jīng)濟(jì)效益。加強(qiáng)企業(yè)經(jīng)營管理，主要是圍繞增收節(jié)支開展工作，盡量減少成本和管理費(fèi)用，提高項(xiàng)目運(yùn)營的經(jīng)濟(jì)效益，防范和減低各種經(jīng)營風(fēng)險(xiǎn)。第四節(jié) 風(fēng)險(xiǎn)控制本項(xiàng)目可控制風(fēng)險(xiǎn)主要有工程風(fēng)險(xiǎn)、技術(shù)風(fēng)險(xiǎn)、外部協(xié)作條件風(fēng)險(xiǎn)等。為了將這些風(fēng)險(xiǎn)降低到最低限度，要密切關(guān)注國內(nèi)外市場的發(fā)展和進(jìn)步，及時(shí)掌握和運(yùn)用新技術(shù)，不斷改進(jìn)和提高技術(shù)水平，使企業(yè)有強(qiáng)大的發(fā)展后勁。同時(shí)要加強(qiáng)企業(yè)內(nèi)部管理，節(jié)能降耗、降低成本，增強(qiáng)競爭力。另外，要與當(dāng)?shù)赜嘘P(guān)部門搞好協(xié)作關(guān)系，保證交通運(yùn)輸、供電的正常運(yùn)行，將上述風(fēng)險(xiǎn)發(fā)生的可能性降低到最低程度。第五節(jié) 風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移在項(xiàng)目的建設(shè)和運(yùn)營中將向保險(xiǎn)公司投保，將項(xiàng)目的部分風(fēng)險(xiǎn)損失轉(zhuǎn)移給保險(xiǎn)公司承擔(dān)。另外，在購買設(shè)備中可能存在的風(fēng)險(xiǎn)，可以采用非保險(xiǎn)轉(zhuǎn)移的方式，即在簽訂合同時(shí)將部分風(fēng)險(xiǎn)損失轉(zhuǎn)移給合同方承擔(dān)。綜上所述，本項(xiàng)目有一定的風(fēng)險(xiǎn)，屬于一般風(fēng)險(xiǎn)，建議建設(shè)單位采取有效措施規(guī)避風(fēng)險(xiǎn)。第十七章 社會評價(jià)一、社會影響分析通過本項(xiàng)目的建設(shè)，可新增988個(gè)就業(yè)機(jī)會，每個(gè)就業(yè)人員年平均收入近萬元，能夠有效提高當(dāng)?shù)鼐用竦纳钏?。企業(yè)每年可向國家上繳大量的稅金，具有較好的經(jīng)濟(jì)效益，項(xiàng)目的建設(shè)和運(yùn)營過程中不會排放大量的污染物，不會對周邊環(huán)境產(chǎn)生有害的影響。二、互適性分析互適性主要是指項(xiàng)目建設(shè)能否為當(dāng)?shù)氐纳鐣h(huán)境、人文條件所接納，以及當(dāng)?shù)卣?、居民支持?xiàng)目存在與發(fā)展的程度、項(xiàng)目與當(dāng)?shù)厣鐣h(huán)境的互相適應(yīng)關(guān)系。本項(xiàng)目建設(shè)屬國家鼓勵(lì)和支持類項(xiàng)目，項(xiàng)目建設(shè)地為某市，項(xiàng)目的建設(shè)能夠?yàn)楫?dāng)?shù)卣畮硪欢ǖ亩愂?，?dāng)?shù)卣畬Ρ卷?xiàng)目的支持程度是較高的。因此，項(xiàng)目的建設(shè)與社會有較好的適應(yīng)性。三、社會風(fēng)險(xiǎn)分析本項(xiàng)目的建設(shè)不會對當(dāng)?shù)氐沫h(huán)境產(chǎn)生影響，不會影響居民的正常生活。而且項(xiàng)目的建設(shè)能夠增加就業(yè)，促進(jìn)某市的經(jīng)濟(jì)發(fā)展，因此，本項(xiàng)目社會風(fēng)險(xiǎn)較小。四、社會評價(jià)結(jié)論項(xiàng)目的建設(shè)可以促進(jìn)地區(qū)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，更好的為社會服務(wù)，具有較大的社會效益。項(xiàng)目的建設(shè)與所在地有較強(qiáng)的互適性，社會可行性良好。第十八章 研究結(jié)論與建議一、研究結(jié)論項(xiàng)目的建設(shè)符合國家產(chǎn)業(yè)政策，是加快某省亞麻龍頭企業(yè)發(fā)展，企業(yè)的經(jīng)濟(jì)效益，安排988名下崗職工就業(yè)，帶動了地方經(jīng)濟(jì)的發(fā)展。同時(shí)，本項(xiàng)目對振興東北老工業(yè)基地及地區(qū)國民經(jīng)濟(jì)的增長具有積極的作用。本項(xiàng)目的建設(shè)，符合我國產(chǎn)業(yè)政策，具備產(chǎn)品開發(fā)、生產(chǎn)的能力，生產(chǎn)技術(shù)先進(jìn)，自動化程度高。項(xiàng)目建成后，經(jīng)濟(jì)效益好，對社會貢獻(xiàn)大，從宏觀、技術(shù)和經(jīng)濟(jì)角度看，本項(xiàng)目建設(shè)是可行的。本項(xiàng)目建設(shè)對促進(jìn)地方經(jīng)濟(jì)發(fā)展也具有一定的促進(jìn)作用，為全面建設(shè)小康社會、和諧社會提供有力支持，社會效益顯著。綜合分析，項(xiàng)目建設(shè)是必要的、可行的。二、建議盡快落實(shí)貸款資金，保證資金足額到位。選擇先進(jìn)設(shè)備，引進(jìn)先進(jìn)管理經(jīng)驗(yàn)，加大創(chuàng)新研發(fā)力度，強(qiáng)化質(zhì)量控制和信息化建設(shè)，做好人員培訓(xùn)，使其盡快達(dá)到預(yù)期目標(biāo)。根據(jù)工程建設(shè)的要求，爭取按計(jì)劃施工，節(jié)省投資。項(xiàng)目實(shí)施階段，要加強(qiáng)工程的監(jiān)督管理工作，確保項(xiàng)目質(zhì)量和工程進(jìn)度，使工程如期完工投入使用，及早發(fā)揮效益。57