【正文】 ABC解析內(nèi)容 考查對(duì)經(jīng)濟(jì)運(yùn)行變動(dòng)特點(diǎn)的研究方面。A價(jià)格 B成交量 C時(shí)間D空間題型：常識(shí)題 頁碼：271 難 易 度：易專家答案：ABCD解析內(nèi)容 證券技術(shù)分析方法的要素包括價(jià)格、成交量、時(shí)間、空間。三 判斷(101)VaR計(jì)算的蒙特卡羅模擬法概念直觀，無需進(jìn)行分布假設(shè)，可以有效地處理非對(duì)稱和厚尾等問題。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：110111 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 在證券市場的構(gòu)成要素中，投資者與上市公司一起，構(gòu)成了證券市場的重要基礎(chǔ)。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：108 難 易 度：易專家答案：A解析內(nèi)容 國際金融市場動(dòng)蕩通過微觀面直接影響我國證券市場。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：262 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 考查關(guān)聯(lián)方的定義。(129)只要是追溯事物發(fā)展的軌跡，探究發(fā)展軌跡中某些規(guī)律性的東西，就不可避免地需要采用歷史資料研究法。(137)評(píng)價(jià)組合管理業(yè)績并非僅比較一下收益率就行了，還要衡量證券組合所承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)。歐式權(quán)證的持有人只有在約定的到期日才有權(quán)買賣標(biāo)的證券,而美式權(quán)證的持有人在到期日前的任意時(shí)刻都有權(quán)買賣標(biāo)的證券。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：179 難 易 度：易專家答案：A解析內(nèi)容 政府提出的產(chǎn)業(yè)政策，會(huì)給予相應(yīng)的財(cái)政、信貸及稅收等諸多方面的優(yōu)惠措施，如果上市公司的主營業(yè)務(wù)符合當(dāng)?shù)卣漠a(chǎn)業(yè)政策，一般會(huì)獲得政策支持，對(duì)公司的進(jìn)一步發(fā)展有利。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：142 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 從價(jià)值鏈的角度來看，對(duì)不同國家或地區(qū)間產(chǎn)業(yè)競爭力的比較，并不一定要建立在最終產(chǎn)品或服務(wù)的比較上，只需要就產(chǎn)業(yè)價(jià)值鏈條上的某幾個(gè)價(jià)值環(huán)節(jié)的經(jīng)濟(jì)效益進(jìn)行比較或?qū)ζ渲虚g產(chǎn)品或半成品進(jìn)行比較。A、被動(dòng)型 B、主動(dòng)型 C、戰(zhàn)略性D、戰(zhàn)術(shù)性(16)財(cái)務(wù)報(bào)表分析的原則主要有兩個(gè):一是堅(jiān)持全面原則。A、在作出投資建議和操作時(shí)，應(yīng)注意收益性 B、合理的分析和表述C、信息披露D、保存客戶機(jī)密、資金以及證券(32)在研判股價(jià)指數(shù)變動(dòng)趨勢時(shí)，下述關(guān)于價(jià)量關(guān)系說法不合理的是（）。A、有效邊界上的不同組合，按照共同偏好規(guī)則可以區(qū)分優(yōu)劣 B、一個(gè)厭惡風(fēng)險(xiǎn)理性投資者，可能會(huì)選擇有效邊界以外的點(diǎn) C、有效邊界是可行域的上邊界部分D、有效邊界是可行域的下邊界部分(48)（）側(cè)重對(duì)公司潛在風(fēng)險(xiǎn)、經(jīng)營業(yè)績、發(fā)展?jié)摿Φ冗M(jìn)行綜合分析。A、歸納法是從個(gè)別到一般B、演繹法是從一般到個(gè)別 C、演繹法是先推論后觀察 D、歸納法是從推論開始(63)對(duì)上市公司經(jīng)濟(jì)區(qū)位分析的目的是（）。A、把握整個(gè)證券市場的投資價(jià)值B、提高投資收益C、掌握宏觀經(jīng)濟(jì)政策對(duì)證券市場的影響力度與方向 D、判斷證券市場的總體變動(dòng)趨勢(75)VaR方法可應(yīng)用在（）。A、任意證券組合 B、無風(fēng)險(xiǎn)證券組合 C、最小方差組合 D、有效組合(59)中國證券分析師行業(yè)自律組織為（）。A、幼稚期 B、成長期 C、成熟期 D、衰退期(44)（）年，30國集團(tuán)把VaR方法作為處理衍生工具風(fēng)險(xiǎn)的最佳典范方法進(jìn)行推廣。A、3 B、5 C、8 D、10(28)下列關(guān)于道氏理論的表述，不正確的是（）。A、行業(yè)集中度指數(shù)—般以某—行業(yè)排名前2位的企業(yè)的銷售額(或生產(chǎn)量等數(shù)值)占行業(yè)總的銷售額的比例來度量B、CR4越大，說明這—行業(yè)的集中度越高，市場競爭越趨向于壟斷；反之，集中度越低，市場競爭越趨向于競爭C、集中度是衡量行業(yè)市場結(jié)構(gòu)的—個(gè)重要指標(biāo)D、行業(yè)集中率的缺點(diǎn)是其沒有指出這個(gè)行業(yè)相關(guān)市場中正在運(yùn)營和競爭的企業(yè)的總數(shù)(12)一般認(rèn)為,生產(chǎn)型公司合理的最低流動(dòng)比率是()。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：14 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 多空組合策略有時(shí)也稱為“成對(duì)交易策略”。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：402 難 易 度：易專家答案：A解析內(nèi)容 考查期現(xiàn)套利實(shí)施步驟的知識(shí)。(143)一個(gè)公司的品牌知名度高，表明該公司的產(chǎn)品市場占有率高。(135)理性投資者認(rèn)為可行域左邊界上的資產(chǎn)或資產(chǎn)組合都是有效組合。(127)GDP的變動(dòng)與證券市場的變動(dòng)是同步的。A正確B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：191 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 利潤表把“一定期間”的營業(yè)收入與相關(guān)的營業(yè)費(fèi)用進(jìn)行配比，以計(jì)算企業(yè)一定時(shí)期的凈利潤（或凈虧損）。參數(shù)越大，說明市場特征越強(qiáng)。A正確B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：189193 難 易 度：中專家答案：B解析內(nèi)容 第一：這三個(gè)報(bào)表不是相互獨(dú)立的，之間存在著關(guān)聯(lián)。代表性策略包括（）。AOBV不能單獨(dú)使用，必須與股價(jià)曲線結(jié)合使用才能發(fā)揮作用 BOBV線是預(yù)測股市長期波動(dòng)的重要判斷指標(biāo) COBV又稱能量潮指標(biāo)D形態(tài)學(xué)和切線理論的內(nèi)容不適用于OBV曲線 題型：常識(shí)題 頁碼：327，328 難 易 度：易專家答案：AC解析內(nèi)容 OBV線是預(yù)測股市短期波動(dòng)的重要判斷指標(biāo)；形態(tài)學(xué)和切線理論的內(nèi)容同樣適用于OBV曲線。A證券登記 B證券交易 C證券結(jié)算 D公司治理 題型：常識(shí)題 頁碼：122 難 易 度：易專家答案：ABCD解析內(nèi)容 新《證券法》和新《公司法》的修訂，涉及證券發(fā)行、證券上市、證券交易、證券登記結(jié)算、公司治理、投資者保護(hù)和市場監(jiān)管等方面。A套利會(huì)使期貨價(jià)格關(guān)系更加扭曲，增加波動(dòng)幅度 B套利可以抑制過度投機(jī)C一般而言，套利面臨的風(fēng)險(xiǎn)有政策風(fēng)險(xiǎn)、市場風(fēng)險(xiǎn)、操作風(fēng)險(xiǎn)和資金風(fēng)險(xiǎn) D套利交易是一種特殊的投機(jī)形式，這種投機(jī)的著眼點(diǎn)是價(jià)差 題型：常識(shí)題 頁碼：397401 難 易 度：易專家答案：BCD解析內(nèi)容 套利交易有利于被扭曲的價(jià)格關(guān)系恢復(fù)到正常水平。現(xiàn)金滿足投資比率達(dá)到1時(shí)，說明公司可以用經(jīng)營活動(dòng)獲取的現(xiàn)金滿足擴(kuò)充所需資金，若小于1，則說明公司是靠外部融資來補(bǔ)充。A如果在投資價(jià)值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率 B如果在轉(zhuǎn)換價(jià)值之下，購買并轉(zhuǎn)化為股票出售，可獲得與轉(zhuǎn)換價(jià)值的價(jià)差收益 C如果在投資價(jià)值之下購買并轉(zhuǎn)化為股票出售，可獲得與轉(zhuǎn)換價(jià)值的價(jià)差收益 D如果在轉(zhuǎn)換價(jià)值之下，購買該證券并持有到期，可獲得較高的到期收益率 題型：常識(shí)題 頁碼：58 難 易 度：易專家答案：AB解析內(nèi)容 考查可轉(zhuǎn)換債券的市場價(jià)值與投資價(jià)值和轉(zhuǎn)換價(jià)值的關(guān)系。A定量地對(duì)給定的資產(chǎn)所面臨的市場風(fēng)險(xiǎn)給出全面的度量 B定性地對(duì)給定的資產(chǎn)所面臨的市場風(fēng)險(xiǎn)給出全面的度量 C衡量給定資產(chǎn)最壞情況下的可能損失值 D衡量給定資產(chǎn)最好情況下的可能盈利值 題型：常識(shí)題 頁碼：413 難 易 度：易專家答案：A解析內(nèi)容 粗略來說，VaR就是使用合理的金融理論和數(shù)理統(tǒng)計(jì)理論，定量地對(duì)給定的資產(chǎn)所面臨的市場風(fēng)險(xiǎn)給出全面的度量。勞動(dòng)力人口是指年齡在（）歲以上的具有勞動(dòng)能力的人的全體。(40)關(guān)于行業(yè)集中度，下列說法錯(cuò)誤的是（）。(33)股票未來收益的現(xiàn)值是股票的（）。(25)商業(yè)銀行由于資金周轉(zhuǎn)的需要,以未到期的合格票據(jù)向中央銀行貼現(xiàn)時(shí)所適用的利率稱為()。(18)下列關(guān)于β系數(shù)說法正確的是（）。A自然衰退 B偶然衰退 C絕對(duì)衰退 D相對(duì)衰退 題型：常識(shí)題 頁碼：147 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 考查衰退的類型。(4)對(duì)股票投資而言，內(nèi)部收益率是指（）。A使得投資凈現(xiàn)值大于零的貼現(xiàn)率 B使得投資凈現(xiàn)值等于零的貼現(xiàn)率 C使得投資凈現(xiàn)值小于零的貼現(xiàn)率 D以上均不正確 題型：常識(shí)題 頁碼：44 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 內(nèi)部收益率就是指使得投資凈現(xiàn)值等于零貼現(xiàn)率。偶然衰退是指在偶然的外部因素作用下，提前或延后發(fā)生的衰退。A當(dāng)處于牛市時(shí)，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較小的股票 Bβ系數(shù)可以用來衡量證券承擔(dān)非系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的大小 Cβ系數(shù)為直線斜率，也可以是曲線斜率 Dβ系數(shù)的絕對(duì)值越大，表明證券承擔(dān)的系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)越大題型：常識(shí)題 頁碼：361 難 易 度：中專家答案：D解析內(nèi)容 當(dāng)處于牛市時(shí)，投資者會(huì)選擇β系數(shù)較大的股票；β系數(shù)可以用來衡量證券承擔(dān)系統(tǒng)風(fēng)險(xiǎn)的大小；β系數(shù)為直線斜率。A貼現(xiàn)率 B再貼現(xiàn)率 C同業(yè)拆借率 D回購利率 題型：常識(shí)題 頁碼：80 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 再貼現(xiàn)率是商業(yè)銀行由于資金周轉(zhuǎn)的需要，以未到期的合格票據(jù)再向中央銀行貼現(xiàn)時(shí)所適用的利率；辦理貼現(xiàn)業(yè)務(wù)時(shí)，銀行向客戶收取一定的利息，成為貼現(xiàn)利息或折扣，其對(duì)應(yīng)的比率即貼現(xiàn)率；同業(yè)拆借利率是指銀行同業(yè)之間的短期資金借貸利率。A市場價(jià)格 B內(nèi)在價(jià)值 C重置成本 D清算價(jià)格題型：常識(shí)題頁碼：43 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 股票未來收益的現(xiàn)值是股票的內(nèi)在價(jià)值。A是指某行業(yè)相關(guān)市場內(nèi)前N家最大的企業(yè)所占市場份額的總和B是衡量行業(yè)市場結(jié)構(gòu)的一個(gè)重要指標(biāo)C如果兩個(gè)行業(yè)具有相同的CR4數(shù)值，則兩者所占有的市場份額一定是相同的 D一般用CR4表示，CR4越大，說明市場越趨向于壟斷 題型：常識(shí)題頁碼：140 難 易 度：易專家答案：C解析內(nèi)容 行業(yè)集中度的缺點(diǎn)是沒有指出這個(gè)行業(yè)相關(guān)市場中正在運(yùn)營和競爭的企業(yè)的總數(shù)。A16 B18 C20 D19 題型：常識(shí)題 頁碼：70 難 易 度：易專家答案：A解析內(nèi)容 考查失業(yè)率的定義。(55)投資證券的預(yù)期收益率與風(fēng)險(xiǎn)之間的關(guān)系是（）。(62)下列法則中，屬于葛蘭威爾賣出法則的是（）。(69)戰(zhàn)術(shù)性投資策略一般包括以下內(nèi)容（）。(77)以下哪些因素會(huì)使支撐或壓力區(qū)域?qū)Ξ?dāng)前的影響越大（）。(84)根據(jù)金融期權(quán)合約協(xié)定價(jià)格與標(biāo)的物市場價(jià)格的關(guān)系可將期權(quán)分為不同的類型，包括()。(92)下面行業(yè)哪一項(xiàng)正處于行業(yè)生命周期的成熟期（）。A均值回歸策略 B動(dòng)量策略 C趨勢策略D多空組合策略 題型：常識(shí)題 頁碼：14 難 易 度：易專家答案：ABC解析內(nèi)容 代表性策略包括均值回歸策略、動(dòng)量策略或趨勢策略。例如利潤表的凈利潤是資產(chǎn)負(fù)債表未分配利潤的本年增加額。(113)股價(jià)的上升三角形在突破頂部的阻力線時(shí)，必須有大成交量的配合，否則為假突破。(120)在產(chǎn)業(yè)生命周期的成熟階段，廠商以及產(chǎn)品之間的競爭手段逐漸從提高質(zhì)量、加強(qiáng)售后服務(wù)等非價(jià)格手段轉(zhuǎn)向價(jià)格手段。A正確B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：86 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 證券市場一般提前對(duì)GDP的變動(dòng)作出反應(yīng)。A正確B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：348，349 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 理性投資者認(rèn)為可行域左邊界的上邊界的資產(chǎn)或資產(chǎn)組合是有效組合。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：181 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 品牌具有產(chǎn)品所不具有的開拓市場的功能，但不一定和市場占有率有直接關(guān)系。(151)每股收益是衡量上市公司盈利能力最重要的財(cái)務(wù)指標(biāo)，它反映普通股的獲利水平。(159)根據(jù)板塊輪動(dòng)、市場風(fēng)格轉(zhuǎn)換調(diào)整投資組合是一種常見的被動(dòng)型投資戰(zhàn)略。A、 B、1 C、 D、2(13)當(dāng)投資者在做空股票或股指期權(quán)上持有空頭看漲期權(quán)時(shí),其利用股指期貨套期保值的方向應(yīng)該是()。A、價(jià)格的波動(dòng)趨勢可以分為兩種趨勢，即主要趨勢和次要趨勢 B、兩種平均價(jià)格指數(shù)必須互相加強(qiáng)C、趨勢必須得到交易量的確認(rèn)D、道氏理論可操作性較差，結(jié)構(gòu)落后于價(jià)格，信號(hào)太遲(29)套利定價(jià)理論的假設(shè)條件之一是投資者是追求收益的，同時(shí)也是厭惡風(fēng)險(xiǎn)的，這一假設(shè)條件的功能是（）。A、1990 B、1991 C、1992 D、1993(45)在行業(yè)分析中，用于探索兩個(gè)數(shù)量指標(biāo)之間的依存關(guān)系，如行業(yè)產(chǎn)品的銷售總量和銷售價(jià)格之間的關(guān)系，這種方法是（）。A、中國證券業(yè)協(xié)會(huì)B、中國證券業(yè)協(xié)會(huì)證券分析師專業(yè)委員會(huì) C、中國證監(jiān)會(huì)D、中國證監(jiān)會(huì)證券分析師專業(yè)委員會(huì)(60)與財(cái)政政策和貨幣政策相比，（）具有更高層次的調(diào)節(jié)功能，它制約財(cái)政政策和貨幣政策的作用方向和作用力度，其最終也要通過財(cái)政政策和貨幣政策來實(shí)現(xiàn)。A、風(fēng)險(xiǎn)管理與控制 B、資產(chǎn)配置與投資決策 C、績效評(píng)價(jià) D、風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管(76)以下（）等因素的存在會(huì)減弱公司的變現(xiàn)能力。A、歐洲金融分析師協(xié)會(huì) B、亞洲證券分析師聯(lián)合會(huì) C、美國金融分析師協(xié)會(huì) D、巴西投資分析師協(xié)會(huì)(62)歸納法與演繹法的區(qū)別在于（）。A、《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革試點(diǎn)有關(guān)問題的通知》 B、《國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展若干意見》 C、《上市公司股權(quán)分置改革管理辦法》 D、減持國有股籌集社會(huì)保障金管理暫行辦法》(47)關(guān)于證券組合的有效邊界，下列說法正確的是（）。A、《關(guān)于上市公司股權(quán)分置改革試點(diǎn)有關(guān)問題通知》 B、《國務(wù)院關(guān)于推進(jìn)資本市場改革開放和穩(wěn)定發(fā)展若干意見》 C、《上市公司股權(quán)分置改革管理辦法》D、《上市公司解除限售存量股份轉(zhuǎn)讓指導(dǎo)意見》(31)根據(jù)《國際倫理綱領(lǐng)、職業(yè)行為標(biāo)準(zhǔn)》對(duì)投資分析師執(zhí)業(yè)行為操作規(guī)則的規(guī)定，投資分析師的行為不包括（）。A、以常用的支出法為例，工業(yè)增加值等于工業(yè)總產(chǎn)值與中間消耗的差額 B、測算工業(yè)增加值的基礎(chǔ)來源于工業(yè)總產(chǎn)值C、工業(yè)總產(chǎn)值是衡量國民經(jīng)濟(jì)的重要統(tǒng)計(jì)指標(biāo)之一D、工業(yè)增加值有兩種計(jì)算方法：一是生產(chǎn)法，二是收入法(15)根據(jù)板塊輪動(dòng)、市場風(fēng)格轉(zhuǎn)換而調(diào)整投資組合是一種()投資策略。(160)從價(jià)值鏈的角度來看，對(duì)不同國家或地區(qū)間產(chǎn)業(yè)競爭力的比較，必須要建立在最終產(chǎn)品或服務(wù)的比較上。(152)上市公司的主營業(yè)務(wù)方向符合政府的產(chǎn)業(yè)政策取向?qū)υ摴镜陌l(fā)展非常有利。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：61 難 易 度：易專家答案：A解析內(nèi)容 按照權(quán)證持有人行權(quán)時(shí)間不同，權(quán)證可分為歐式權(quán)證和美式權(quán)證。A正確 B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題 頁碼：311，316 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 葛蘭威爾法則是MA指標(biāo)的應(yīng)用法則；葛蘭碧法則是量價(jià)關(guān)系的分析理論。A正確B錯(cuò)誤題型：常識(shí)題頁碼：98 難 易 度：易專家答案：B解析內(nèi)容 中央銀行實(shí)施公開市場業(yè)務(wù)，會(huì)直接關(guān)系到國債市場的供求變動(dòng)，影響國債市場的波動(dòng)。