【正文】 小組對公司在經(jīng)營管理和基金運作中的風(fēng)險進(jìn)行全面的研究、分析、評估，全面、及時、有效地防范公司經(jīng)營過程中可能面臨的各種風(fēng)險。本集團(tuán)在英國《銀行家》“全球銀行強”中列第位；在美國《財富》“年世界強排行榜”中列第名。資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)部配備了專職內(nèi)控合規(guī)人員負(fù)責(zé)托管業(yè)務(wù)的內(nèi)控合規(guī)工作，具有獨立行使內(nèi)控合規(guī)工作職權(quán)和能力。、大類資產(chǎn)配置本基金綜合考量中國宏觀經(jīng)濟(jì)發(fā)展前景、國內(nèi)股票市場的估值、國內(nèi)債券市場收益率的期限結(jié)構(gòu)、 與 變動趨勢、外圍主要經(jīng)濟(jì)體宏觀經(jīng)濟(jì)與資本市場的運行狀況等因素，分析研判貨幣市場、債券市場與股票市場的預(yù)期收益與風(fēng)險，并據(jù)此進(jìn)行大類資產(chǎn)的配置與組合構(gòu)建，合理確定本基金在股票、債券、現(xiàn)金等金融工具上的投資比例，并隨著各類金融工具風(fēng)險收益特征的相對變化，適時動態(tài)地調(diào)整各金融工具的投資比例。、債券投資策略在資本市場日益國際化的背景下，通過研判債券市場風(fēng)險收益特征的國際化趨勢和國內(nèi)宏觀經(jīng)濟(jì)景氣周期引發(fā)的債券收益率的變化趨勢，采取自上而下的策略構(gòu)造組合。 此外，隨著證券市場的發(fā)展、金融工具的豐富和交易方式的創(chuàng)新等，本基金資產(chǎn)組合將積極尋求其他投資機(jī)會，履行適當(dāng)程序后更新和豐富組合投資策略，穩(wěn)定收益。 3. 報告期末按公允價值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的前十名股票投資明細(xì) 序號股票代碼股票名稱數(shù)量（股）公允價值（元）占基金資產(chǎn)凈值比例（％）東方時尚利安隆順發(fā)恒業(yè)久遠(yuǎn)銀海保利地產(chǎn)榮盛發(fā)展中興通訊萬 科Ａ招商蛇口立訊精密 4. 報告期末按債券品種分類的債券投資組合 本基金本報告期末未持有債券。 報告期末本基金投資的國債期貨持倉和損益明細(xì)根據(jù)本基金的基金合同約定，本基金的投資范圍不包括國債期貨。、作為股票型基金，選擇該業(yè)績比較基準(zhǔn)能夠真實反映本基金長期動態(tài)的資產(chǎn)配置目標(biāo)和風(fēng)險收益特征。、中小企業(yè)私募債投資策略中小企業(yè)私募債屬于高收益?zhèn)贩N之一，其特點是信用風(fēng)險高、收益率高、債券流動性較低?！案母飫?chuàng)新”是一個動態(tài)變化的定義，在不同的經(jīng)濟(jì)發(fā)展階段，由于特定的時代背景，會出現(xiàn)動態(tài)的變化，本基金將根據(jù)時代特征變化密切關(guān)注“改革創(chuàng)新”變化，對其構(gòu)成進(jìn)行動態(tài)的調(diào)整。如法律法規(guī)或監(jiān)管機(jī)構(gòu)以后允許基金投資其他品種，基金管理人在履行適當(dāng)程序后，可以將其納入投資范圍。經(jīng)過多年穩(wěn)步發(fā)展，中國建設(shè)銀行托管資產(chǎn)規(guī)模不斷擴(kuò)大，托管業(yè)務(wù)品種不斷增加，已形成包括證券投資基金、社?；?、保險資金、基本養(yǎng)老個人賬戶、()、()、企業(yè)年金等產(chǎn)品在內(nèi)的托管業(yè)務(wù)體系，是目前國內(nèi)托管業(yè)務(wù)品種最齊全的商業(yè)銀行之一。、基金管理人關(guān)于內(nèi)部控制的聲明()本公司確知建立、實施和維持內(nèi)部控制制度是本公司董事會及管理層的責(zé)任，董事會承擔(dān)最終責(zé)任；()上述關(guān)于內(nèi)部控制的披露真實、準(zhǔn)確；()本公司承諾將根據(jù)市場環(huán)境的變化及公司的發(fā)展不斷完善內(nèi)部控制制度。⑤建立科學(xué)的聘用、培訓(xùn)、輪崗、考評、晉升、淘汰等人事管理制度，嚴(yán)格制定單位業(yè)績和個人工作表現(xiàn)掛鉤的薪酬制度，確保公司職員具備和保持正直、誠實、公正、廉潔的品質(zhì)與應(yīng)有的專業(yè)能力。 、基金管理人關(guān)于禁止行為的承諾為維護(hù)基金份額持有人的合法權(quán)益，本基金禁止從事下列行為：（）承銷證券；（）違反規(guī)定向他人貸款或者提供擔(dān)保；（）從事承擔(dān)無限責(zé)任的投資；（）向其基金管理人、基金托管人出資；（）從事內(nèi)幕交易、操縱證券交易價格及其他不正當(dāng)?shù)淖C券交易活動；（）法律、法規(guī)和中國證監(jiān)會規(guī)定禁止的其他活動。、投資決策委員會成員本基金投資采取集體決策制度，投資決策委員會成員的姓名及職務(wù)如下：（）權(quán)益投資決策委員會王小剛：華商基金管理有限公司董事、總經(jīng)理。周亞紅：督察長。陳星輝：獨立董事。劉暉：董事。一、 基金管理人（一）基金管理人概況、名稱：華商基金管理有限公司、住所：北京市西城區(qū)平安里西大街號中海國際中心層、辦公地址：北京市西城區(qū)平安里西大街號中海國際中心層、法定代表人：李曉安、成立時間：年月日、注冊資本：壹億元、電話：－ 傳真：－、聯(lián)系人：周亞紅、股權(quán)結(jié)構(gòu)股東名稱 出資比例華龍證券股份有限公司 ％深圳市五洲協(xié)和投資有限公司 ％濟(jì)鋼集團(tuán)有限公司 ％、客戶服務(wù)電話： （免長途費）、管理基金情況：目前管理華商領(lǐng)先企業(yè)混合型開放式證券投資基金、華商盛世成長混合型證券投資基金、華商收益增強債券型證券投資基金、華商動態(tài)阿爾法靈活配置混合型證券投資基金、華商產(chǎn)業(yè)升級混合型證券投資基金、華商穩(wěn)健雙利債券型證券投資基金、華商策略精選靈活配置混合型證券投資基金、華商穩(wěn)定增利債券型證券投資基金、華商價值精選混合型證券投資基金、華商主題精選混合型證券投資基金、華商新趨勢優(yōu)選靈活配置混合型證券投資基金、華商現(xiàn)金增利貨幣市場基金、華商價值共享靈活配置混合型發(fā)起式證券投資基金、華商大盤量化精選靈活配置混合型證券投資基金、華商紅利優(yōu)選靈活配置混合型證券投資基金、華商優(yōu)勢行業(yè)靈活配置混合型證券投資基金、華商新量化靈活配置混合型證券投資基金、華商雙債豐利債券型證券投資基金、華商創(chuàng)新成長靈活配置混合型發(fā)起式證券投資基金、華商新銳產(chǎn)業(yè)靈活配置混合型證券投資基金、華商未來主題混合型證券投資基金、華商健康生活靈活配置混合型證券投資基金、華商信用增強債券型證券投資基金、華商穩(wěn)固添利債券型證券投資基金、華商量化進(jìn)取靈活配置混合型證券投資基金、華商雙翼平衡混合型證券投資基金、華商新動力靈活配置混合型證券投資基金、華商新常態(tài)靈活配置混合型證券投資基金、華商雙驅(qū)優(yōu)選靈活配置混合型證券投資基金、華商智能生活靈活配置混合型證券投資基金、華商樂享互聯(lián)靈活配置混合型證券投資基金、華商新興活力靈活配置混合型證券投資基金、華商回報號混合型證券投資基金、華商萬眾創(chuàng)新靈活配置混合型證券投資基金、華商瑞鑫定期開放債券型證券投資基金、華商豐利增強定期開放債券型證券投資基金、華商潤豐靈活配置混合型證券投資基金、華商元亨靈活配置混合型證券投資基金、華商瑞豐混合型證券投資基金、華商民營活力靈活配置混合型證券投資基金、華商研究精選靈活配置混合型證券投資基金、華商鑫安靈活配置混合型證券投資基金、華商可轉(zhuǎn)債債券型證券投資基金、華商上游產(chǎn)業(yè)股票型證券投資基金、華商改革創(chuàng)新股票型證券投資基金。華商改革創(chuàng)新股票型證券投資基金招募說明書（更新）摘要（年第號）基金管理人：華商基金管理有限公司基金托管人：中國建設(shè)銀行股份有限公司重要提示華商改革創(chuàng)新股票型證券投資基金（以下簡稱“本基金”）經(jīng)中國證監(jiān)會 年月日證監(jiān)許可[] 號文注冊。本招募說明書所載內(nèi)容截止日為年月日 ,有關(guān)財務(wù)數(shù)據(jù)和凈值表現(xiàn)截止日為年月日（財務(wù)數(shù)據(jù)未經(jīng)審計）?，F(xiàn)任華龍證券股份有限公司副總經(jīng)理，曾就職于招商銀行蘭州分行、甘肅省國稅局、中國化工集團(tuán)，歷任華龍證券股份有限公司委托投資部總經(jīng)理、投資副總監(jiān)?，F(xiàn)已退休，曾就職于河北省宣化鋼鐵公司，任管理干部；河北省冶金工業(yè)廳，任經(jīng)濟(jì)研究室主任；冶金工業(yè)部經(jīng)濟(jì)調(diào)節(jié)司，任副司長；國家冶金局體改法規(guī)司，任副司長；中國鋼鐵工業(yè)協(xié)會，任常務(wù)副秘書長；冶金經(jīng)濟(jì)發(fā)展研究中心，任黨委書記。年月加入華商基金管理有限公司，曾任職天水市信托投資公司；華龍證券有限責(zé)任公司蘭州東崗西路營業(yè)部部門經(jīng)理、副總經(jīng)理、總經(jīng)理、公司經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)管理總部總經(jīng)理、公司總經(jīng)理助理；華龍證券股份有限公司副總經(jīng)理、黨委委員、深圳分公司總經(jīng)理、公司固定收益總部總經(jīng)理。年月至年月，就職于能源公司從事財務(wù)工作；年月加入華商基金管理有限公司，曾任行業(yè)研究員；年月日至年月日擔(dān)任華商領(lǐng)先企業(yè)混合型證券投資基金基金經(jīng)理助理；年月日起至今擔(dān)任華商領(lǐng)先企業(yè)混合型證券投資基金基金經(jīng)理；年月日起至今擔(dān)任華商雙驅(qū)優(yōu)選靈活配置混合型證券投資基金基金經(jīng)理；年月日起至今擔(dān)任華商改革創(chuàng)新股票型證券投資基金基金經(jīng)理；現(xiàn)任投資管理部副總經(jīng)理、公司公募業(yè)務(wù)權(quán)益投資決策委員會委員。、基金管理人承諾加強人員管理，強化職業(yè)操守，督促和約束員工遵守國家有關(guān)法律、法規(guī)、規(guī)章及行業(yè)規(guī)范，誠實信用、勤勉盡責(zé)，不從事以下活動： （）越權(quán)或違規(guī)經(jīng)營； （）違反基金合同或托管協(xié)議； （）故意損害基金持有人或其它基金相關(guān)機(jī)構(gòu)的合法權(quán)益； （）在向中國證監(jiān)會報送的資料中弄虛作假； （）拒絕、干擾、阻撓或嚴(yán)重影響中國證監(jiān)會依法監(jiān)管； （）玩忽職守、濫用職權(quán)； （）泄露在任職期間知悉的有關(guān)證券、基金的商業(yè)秘密、尚未依法公開的基金投資內(nèi)容、基金投資計劃等信息； （）除按本公司制度進(jìn)行基金運作投資外，直接或間接進(jìn)行其它股票投資； （）協(xié)助、接受委托或以其它任何形式為其它組織或個人進(jìn)行證券交易； （）違反證券交易場所業(yè)務(wù)規(guī)則，利用對敲、倒倉等手段操縱市場價格，擾亂市場秩序； （）貶損同行，以提高自己； （）在公開信息披露和廣告中故意含有虛假、誤導(dǎo)、欺詐成分； （）以不正當(dāng)手段謀求業(yè)務(wù)發(fā)展； （）有悖社會公德，損害證券投資基金人員形象； （）其它法律、行政法規(guī)禁止的行為。④建立決策科學(xué)、運營規(guī)范、管理高效的運行機(jī)制，包括民主透明的決策程序和管理議事規(guī)則、高效嚴(yán)謹(jǐn)?shù)臉I(yè)務(wù)執(zhí)行系統(tǒng)、以及健全有效的內(nèi)部監(jiān)督和反饋系統(tǒng)。)信息與溝通建立內(nèi)部辦公自動化信息系統(tǒng)與業(yè)務(wù)匯報體系，通過建立有效的信息交流渠道，保證公司員工及各級管理人員可以充分了解與其職責(zé)相關(guān)的信息，保證信息及時送達(dá)適當(dāng)?shù)娜藛T進(jìn)行處理。、基金托管業(yè)務(wù)經(jīng)營情況作為國內(nèi)首批開辦證券投資基金托管業(yè)務(wù)的商業(yè)銀行，中國建設(shè)銀行一直秉持“以客戶為中心”的經(jīng)營理念，不斷加強風(fēng)險管理和內(nèi)部控制，嚴(yán)格履行托管人的各項職責(zé)，切實維護(hù)資產(chǎn)持有人的合法權(quán)益，為資產(chǎn)委托人提供高質(zhì)量的托管服務(wù)。七、 基金的投資方向本基金的投資范圍包括依法發(fā)行上市的股票（包括創(chuàng)業(yè)板、中小板和其他經(jīng)中國證監(jiān)會批準(zhǔn)上市的股票）、債券（國債、金融債、企業(yè)債、公司債、央行票據(jù)、中期票據(jù)、短期融資券、次級債、可轉(zhuǎn)換債券、可交換債券、中小企業(yè)私募債等）、債券回購、資產(chǎn)支持證券、同業(yè)存單、銀行存款、權(quán)證、股指期貨及法律法規(guī)或中國證監(jiān)會允許基金投資的其他金融工具。具體來說，本基金將重點篩選如下具有“創(chuàng)新”動力特征的企業(yè)，即有創(chuàng)新能力和創(chuàng)新意愿：）提供全新的產(chǎn)品或服務(wù)、開創(chuàng)新的產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域，或以前所未有的方式提供已有的產(chǎn)品或服務(wù)，并且產(chǎn)品或服務(wù)具有核心競爭優(yōu)勢（包括電子、休閑服務(wù)等）；）應(yīng)用新知識、新技術(shù)、新工藝、新思維，大幅降低生產(chǎn)成本、提高產(chǎn)品質(zhì)量和產(chǎn)量（包括紡織服裝、家用電器等）；）在技術(shù)邊界上提高生產(chǎn)技術(shù)手段、強化工藝流程，在業(yè)務(wù)邊界上改進(jìn)產(chǎn)品和服務(wù)體驗，在運作邊界上擴(kuò)大產(chǎn)業(yè)活動基礎(chǔ)平臺，在市場邊界上增強產(chǎn)品和服務(wù)的競爭力（包括計算機(jī)、輕工制造等）；）在商業(yè)模式、市場營銷、管理體系、生產(chǎn)流程等諸多方面的變化和創(chuàng)新，通過這些創(chuàng)新實現(xiàn)了企業(yè)成本的降低、盈利的增加和競爭實力的提高（包括傳媒、商業(yè)貿(mào)易等）；）改善人類生活質(zhì)量、推動經(jīng)濟(jì)的發(fā)展和社會的進(jìn)步（包括食品飲料、公用事業(yè)、建筑建材等）。 （）根據(jù)基金申購、贖回等情況，對投資組合進(jìn)行流動性管理，確?；鹳Y產(chǎn)的變現(xiàn)能力。、上證國債指數(shù)以國債為樣本,按照發(fā)行量加權(quán)而成，具有良好的債券市場代表性。10. 報告期末本基金投資的國債期貨交易情況說明 本期國債期貨投資政策根據(jù)本基金的基金合同約定，本基金的投資范圍不包括國債期貨。 5. 報告期末按公允價值占基金資產(chǎn)凈值比例大小排序的前五名債券投資明細(xì)本基金本報告期末未持有債券。、其他投資品種投資策略權(quán)證投資策略：本基金將因為上市公司進(jìn)行增發(fā)、配售以及投資分離交易的可轉(zhuǎn)換公司債券等原因被動獲得權(quán)證，或者在進(jìn)行套利交易、避險交易以及權(quán)證價值嚴(yán)重低估等情形下將投資權(quán)證。債券類品種的投資，追求在嚴(yán)格控制風(fēng)險的基礎(chǔ)上獲取穩(wěn)健回報的原則。、股票投資策略本基金分析受益于改革創(chuàng)新的企業(yè)的綜合性比較優(yōu)勢，以挖掘出符合中國經(jīng)濟(jì)轉(zhuǎn)型、具有爆發(fā)式增長機(jī)會、有利于改善人類生活質(zhì)量、持續(xù)成長能力的優(yōu)質(zhì)企業(yè)。、內(nèi)部控制制度及措施資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)部具備系統(tǒng)、完善的制度控制體系，建立了管理制度、控制制度、崗位職責(zé)、業(yè)務(wù)操作流程，可以保證托管業(yè)務(wù)的規(guī)范操作和順利進(jìn)行；業(yè)務(wù)人員具備從業(yè)資格；業(yè)務(wù)管理嚴(yán)格實行復(fù)核、審核、檢查制度，授權(quán)工作實行集中控制，業(yè)務(wù)印章按規(guī)程保管、存放、使用，賬戶資料嚴(yán)格保管，制約機(jī)制嚴(yán)格有效；業(yè)務(wù)操作區(qū)專門設(shè)置，封閉管理，實施音像監(jiān)控；業(yè)務(wù)信息由專職信息披露人負(fù)責(zé)，防止泄密；業(yè)務(wù)實現(xiàn)自動化操作，防止人為事故的發(fā)生，技術(shù)系統(tǒng)完整、獨立。中國建設(shè)銀行總行設(shè)資產(chǎn)托管業(yè)務(wù)部，下設(shè)綜合與合規(guī)管理處、基金市場處、證券保險資產(chǎn)市場處、理財信托股權(quán)市場處、托管處、養(yǎng)老金托管處、清算處、核算處、跨境托管運營處、監(jiān)督稽核處等個職能處室，在安徽合肥設(shè)有托管運營中心，在上海設(shè)有托管運營中心上海分中心，共有員工余人。投資決策委員會研究并制定基金資產(chǎn)的投資策略，對基金的總體投資情況提出指導(dǎo)性意見，從而達(dá)到分散投資風(fēng)險，提高基金資產(chǎn)的安全性的目的。（六）基金管理人的內(nèi)部風(fēng)險控制制度、內(nèi)部控制制度()內(nèi)部控制的原則)健全性原則：內(nèi)部控制應(yīng)當(dāng)包括公司的各項業(yè)務(wù)、各個部門或機(jī)構(gòu)和各級人員，并涵蓋到?jīng)Q策、執(zhí)行、監(jiān)督、反饋等各個環(huán)節(jié)。（）固收投資決策委員會王小剛：華商基金管理有限公司董事、總經(jīng)理。王華：副總經(jīng)理。女，會計專業(yè)碩士、高級會計師。男，碩士研究生學(xué)歷、高級工程師。徐亮天：董事。本基金偏好于“改革創(chuàng)新”的上市公司，這種評估具有一定的主觀性，將在個股投資決策中給基金帶來一定的不確定性的風(fēng)險。該類型股票的波動會受到宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境、行業(yè)周期和公司自身經(jīng)營狀況等因素的影響。男，碩士研究生學(xué)歷、高級會計師?，F(xiàn)任北京億路特通新材料有限公司董事長，北京億陽匯智通科技股份有限公司副董事長，