【正文】 們把利潤弄到哪里去了？ 思考：有利潤與有現(xiàn)金之間是什么關(guān)系？ 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 引子 與財務(wù)分析與評價有關(guān)的現(xiàn)實(shí)問題 ? 20xx年 3月 20日，某企業(yè)向銀行提交了一份母公司 1999年底的合并資產(chǎn)負(fù)債表。 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例一： 虧損企業(yè)交納所得稅 — 東岳公司稅務(wù)糾紛（理論、政策與實(shí)踐）（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社， 20xx年 2月版，第 179182頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例二： 虧損企業(yè)股權(quán)轉(zhuǎn)讓中表外資源的分析 — 南方乳制品公司（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社，20xx年 2月版，第 182183頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例三： 利潤操縱：看你還能扛幾天 —廣東科龍電器股份有限公司 1999年年報分析（對公司利潤操縱、關(guān)聯(lián)方交易、報表編制嚴(yán)重錯誤、資產(chǎn)質(zhì)量、利潤質(zhì)量、現(xiàn)金流量質(zhì)量等問題的系統(tǒng)化分析）（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社，20xx年 2月版，第 488543頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例四： 59現(xiàn)象在財務(wù)業(yè)績中的體現(xiàn)：如此理財 — 青島啤酒股份有限公司 1994年年報分析（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社， 20xx年 2月版，第 376430頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例五： 投資與企業(yè)競爭優(yōu)勢之間的關(guān)系：如此理財 — 泰安魯潤股份有限公司 1999年年報分析（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社，20xx年 2月版，第 461487頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例六： 財務(wù)信息質(zhì)量、利潤操縱與企業(yè)價值評估：報表內(nèi)資源與小金庫 — 東林公司報表資料分析（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社，20xx年 2月版，第 445460頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例七： 暫時的輝煌難以掩蓋即將到來的財務(wù)困境 — 康佳股份有限公司 1999年年報分析（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社， 20xx年 2月版，第 652700頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例八： 利潤結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)結(jié)構(gòu) — 上海汽車股份有限公司 1999年年報分析（資料來源：張新民： 《 企業(yè)財務(wù)報表分析 》 ，對外經(jīng)濟(jì)貿(mào)易大學(xué)出版社， 20xx年 2月版，第 601651頁） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 主要案例 ? 案例九： 青島海爾電冰箱股份有限公司 20xx年、 20xx年度報告中利潤實(shí)現(xiàn)方式分析、財務(wù)戰(zhàn)略思想以及三張報表的系統(tǒng)化分析 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 引子 與財務(wù)分析與評價有關(guān)的現(xiàn)實(shí)問題 ? 報載：朱镕基總理為上海國家會計學(xué)院題詞：不做假賬 思考： （ 1）誰有做假賬的根本動機(jī)和動力？ （ 2）誰又有可能完成此項(xiàng)活動？是財會人員嗎？ 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 引子 與財務(wù)分析與評價有關(guān)的現(xiàn)實(shí)問題 ? 20xx年 8月份，上市公司“銀廣夏”因財務(wù)信息出現(xiàn)虛假而引起軒然大波。該股票的市盈率為 20倍，股價因此而有較大的上揚(yáng)空間。 ? 常規(guī)比率分析有意義 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 合并報表的一些特征： ? 報表所代表的企業(yè)并不存在； ? 總資源不代表任何企業(yè)可支配的資產(chǎn)； ? 不具有針對集團(tuán)內(nèi)個別企業(yè)的決策依據(jù)性； 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 常規(guī)比率分析經(jīng)常不具有意義 ? 其編制不具有可驗(yàn)證性的正確與錯誤，只有邏輯關(guān)系的正確與錯誤。 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 十六、報表附注與審計報告 ? 審計報告及其出具條件 —— 無保留意見 —— 保留意見 —— 拒絕保留意見 —— 否定意見 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 十七、 企業(yè)財務(wù)狀況質(zhì)量的整體分析 — 比率分析的應(yīng)用 比率的基本分類： ? 反映財務(wù)狀況，與資產(chǎn)負(fù)債表的項(xiàng)目狀況有關(guān)； ?反映盈利能力，與耗用資源有關(guān)的總資產(chǎn)；與某些行為有關(guān)的指標(biāo)等。 ? 遞延稅款負(fù)債 ? 指企業(yè)推遲繳納稅款，體現(xiàn)了避稅成效。 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 注意：資產(chǎn)對特定企業(yè)的相對有用性 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 貨幣資金的質(zhì)量分析：構(gòu)成與運(yùn)用 ? 案例分析：青島啤酒 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ?付款過程的內(nèi)部控制 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ?收款過程的內(nèi)部控制 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ?小金庫問題：造成國家稅款流失（違法行為） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 短期債權(quán)的質(zhì)量分析 —— 主要涉及： ? 商業(yè)債權(quán)與非商業(yè)債權(quán) ? 商業(yè)債權(quán)規(guī)模的決定因素 ? 債權(quán)的質(zhì)量分析技術(shù) ? 其他應(yīng)收款的質(zhì)量問題 ? 不良債權(quán)的處理與報表披露 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 短期債權(quán)的質(zhì)量分析 ? 商業(yè)債權(quán)與非商業(yè)債權(quán)： ? 商業(yè)債權(quán)（應(yīng)收票據(jù)與應(yīng)收賬款）：因商品賒銷而形成的債權(quán) ? 非商業(yè)債權(quán)：因其他原因而形成的債權(quán)（其他應(yīng)收款） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 短期債權(quán)的質(zhì)量分析 ? 商業(yè)債權(quán)規(guī)模的決定因素： ? 行業(yè)慣例、企業(yè)特定時期的營銷策略（注意：對存貨周轉(zhuǎn)的影響） 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 短期債權(quán)的質(zhì)量分析 ? 債權(quán)的質(zhì)量分析技術(shù)： ? 周轉(zhuǎn)率分析 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 賬齡分析：注意壞帳準(zhǔn)備計提的確定 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 債務(wù)人構(gòu)成分析：按若干種情況分類 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 內(nèi)部經(jīng)手人構(gòu)成：兩種情況 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 短期債權(quán)的質(zhì)量分析 ? 其它應(yīng)收款的不良性 ? 不良債權(quán)的處理與報表披露：壞賬的估計 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 存貨的質(zhì)量分析 —— 主要涉及： ? 存貨的范圍 ? 存貨會計的主要問題 ? 存貨數(shù)量的確定 — 兩種盤存制 ? 存貨價值量的確定 — 外購存貨成本構(gòu)成 ? 存貨價值量的確定 — 自制存貨成本構(gòu)成 ? 存貨價值量的確定 — 發(fā)出存貨成本構(gòu)成 ? 存貨價值量的確定 — 貶值存貨成本的處理 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 存貨的范圍 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 存貨數(shù)量的確定 — 兩種盤存制： （ 1）永續(xù)盤存制 （ 2）定期盤存制 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 存貨價值量的確定 — 外購存貨成本構(gòu)成 —— 關(guān)注在途損耗 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 存貨價值的確定 — 自制存貨成本核算中的特殊問題：成本形成過程幾個界限的劃分： ? 是否計算成本的產(chǎn)品界限； 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 劃分生產(chǎn)與非生產(chǎn)的界限 —— 制造業(yè)亂攤費(fèi)用、亂擠成本 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 劃分各月費(fèi)用的界限：案例分析 —— 東岳公司 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 各種產(chǎn)品的費(fèi)用界限 ? —— 不恰當(dāng)?shù)馁M(fèi)用分配會導(dǎo)致不當(dāng)定價決策，不當(dāng)?shù)漠a(chǎn)品盈虧評價，不當(dāng)?shù)牟块T和人員業(yè)績評價 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 ? 完工產(chǎn)品與在產(chǎn)品的成本界限劃分 —— 劃分標(biāo)準(zhǔn)無唯一正確的標(biāo)準(zhǔn) —— 內(nèi)部業(yè)績考核評價的依據(jù) 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 存貨價值量的確定 — 發(fā)出存貨成本的確定： （ 1）先進(jìn)先出法 （ 2）后進(jìn)先出法 （ 3）加權(quán)平均法 中管網(wǎng)制造業(yè)頻道 九、資產(chǎn)負(fù)債表的基本結(jié)構(gòu)與資產(chǎn)的質(zhì)量分析 存貨價值量的確定 — 明顯貶值存貨的處理：成本與市價孰低規(guī)則 ? 明顯貶值存貨：時效性強(qiáng)；技術(shù)進(jìn)步快，更新?lián)Q代快；受偶發(fā)性因素影響等 ?