【正文】 股票指數(shù)在1999年全球交易量排名前10位的合約中，只有原油屬于商品期貨，其余均為金融類(lèi)期貨。13．在買(mǎi)入合約后，如果價(jià)格下降則進(jìn)一步買(mǎi)入合約，以求降低平均買(mǎi)入價(jià)，一旦價(jià)格反彈可在較低價(jià)格上賣(mài)出止虧盈利，這稱(chēng)為平均買(mǎi)價(jià)。（判斷要點(diǎn)，上半年曾出現(xiàn)試題）15．在正向市場(chǎng)上，無(wú)論現(xiàn)貨價(jià)格和期貨價(jià)格是上升還是下降，只要基差縮小（或擴(kuò)大），買(mǎi)入（賣(mài)出）套期保值只能得到部分的保護(hù)?？蛻?hù)的實(shí)物交割須由會(huì)員代理，并以會(huì)員名義在交易所進(jìn)行。16．期貨合約價(jià)格的形成方式主要有：公開(kāi)喊價(jià)方式和計(jì)算機(jī)撮合成交兩種方式。36．世界上主要的豆粕進(jìn)口國(guó)主要是歐盟各國(guó)、前蘇聯(lián)各國(guó)、大部分東亞國(guó)家等。而美國(guó)、日本和歐洲各國(guó)都是石油的主要消費(fèi)國(guó)。4．期貨合約的主要條款：合約名稱(chēng)、交易單位、報(bào)價(jià)單位、最小變動(dòng)價(jià)位（上半年曾出現(xiàn)過(guò)某一合約的最小變動(dòng)價(jià)，要注意）等5．期貨合約最小變動(dòng)價(jià)位的確定，通常取決于該合約標(biāo)的商品的種類(lèi)、性質(zhì)、市場(chǎng)價(jià)格波動(dòng)情況和商業(yè)規(guī)范等。（上半年曾出現(xiàn)過(guò)多選）23．期貨交易的結(jié)算大體上可以分為兩個(gè)層次，第一個(gè)層次是由結(jié)算機(jī)構(gòu)對(duì)會(huì)員進(jìn)行結(jié)算；第二個(gè)層次是由會(huì)員根據(jù)結(jié)算結(jié)果對(duì)其所代理的客戶(hù)進(jìn)行結(jié)算。（重點(diǎn)）11．會(huì)員制期貨交易所的組織結(jié)構(gòu)：會(huì)員大會(huì)、理事會(huì)、委員會(huì)和業(yè)務(wù)管理部門(mén)12．會(huì)員大會(huì)作為期貨的最高權(quán)力機(jī)構(gòu)，理事會(huì)是會(huì)員大會(huì)的常設(shè)機(jī)構(gòu)，對(duì)會(huì)員大會(huì)負(fù)責(zé)。37．經(jīng)國(guó)務(wù)院同意，中國(guó)證監(jiān)會(huì)于1995年批準(zhǔn)了15家試點(diǎn)期貨交易所，1998年保留了上海期貨交易所、鄭州商品交易所和大連商品交易所三家為試點(diǎn)期貨交易所。③市場(chǎng)結(jié)構(gòu)不同④保證金規(guī)定不同。8．1919年9月，芝加哥黃油和雞蛋交易所正式更名為芝加哥商業(yè)交易所（CME）。而且股指期貨的期限短（一般為三個(gè)月），流動(dòng)性強(qiáng)，這有利于投資人迅速改變其資產(chǎn)結(jié)構(gòu)，進(jìn)行合理的資源配置。為了防范股票市場(chǎng)價(jià)格的大幅下跌，包括各證券交易所和期貨交易所均采取了多項(xiàng)限制措施。股票指數(shù)期貨交易的實(shí)質(zhì)，是投資者將其對(duì)整個(gè)股票市場(chǎng)價(jià)格指數(shù)的預(yù)期風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移至期貨市場(chǎng)的過(guò)程，通過(guò)對(duì)股票趨勢(shì)持不同判斷的投資者的買(mǎi)賣(mài)，來(lái)沖抵股票市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)。同時(shí)，加工商和出口商也可以利用遠(yuǎn)期合同，減少因各種原因而引起的加工費(fèi)用上漲的風(fēng)險(xiǎn)，保護(hù)他們自身的利益。但由于商品期貨交易委員會(huì)與證券交易委員會(huì)關(guān)于股票指數(shù)期貨交易管轄權(quán)存在爭(zhēng)執(zhí)，另外交易所也未能就使用道。96倍；上市股票337億股，市值12430億美元，分別是1960年的5。交割方式不同。期貨交易通過(guò)買(mǎi)賣(mài)標(biāo)準(zhǔn)化的期貨合約進(jìn)行。第四節(jié)價(jià)差套利主要掌握：價(jià)差的計(jì)算；價(jià)差的變化；套利交易指令；價(jià)差交易的盈虧計(jì)算；各種價(jià)差套利的操作；套利的分析方法。第四章期貨交易制度與期貨交易流程第一節(jié)期貨交易制度主要掌握：期貨交易制度及相關(guān)內(nèi)容。另外，罰則（罰多少錢(qián)判多少年）的題目只有2道，分值很少（不超過(guò)3分），復(fù)習(xí)起來(lái)又很費(fèi)勁，建議不要花太多時(shí)間。研究報(bào)告中常見(jiàn)問(wèn)題和注意事項(xiàng)？缺乏邏輯，語(yǔ)言模糊不抓主要矛盾，過(guò)于求全求多分析因素的時(shí)間頻率與時(shí)效不符，如長(zhǎng)期因素分析短期走勢(shì)不敢面對(duì)自己的分析失誤，缺少調(diào)整報(bào)告期貨專(zhuān)題報(bào)告有哪些類(lèi)型？數(shù)據(jù)分析：如美國(guó)農(nóng)業(yè)部閱讀供需報(bào)告點(diǎn)評(píng)突發(fā)事件分析：銅礦工人罷工、自然災(zāi)害等重要因素專(zhuān)題分析：匯率對(duì)金屬影響；人民幣升值對(duì)棉花影響等市場(chǎng)結(jié)構(gòu)及交易制度的分析：投資方法及理念分析：經(jīng)驗(yàn)介紹等創(chuàng)新研究：以金融工程思想為核心，注重?cái)?shù)量化方法和工具的運(yùn)用，成為期貨專(zhuān)題研究的重要部分。（判斷）6．一般而言，較小的最小變動(dòng)價(jià)位有利于市場(chǎng)流動(dòng)性的增加。4．在我國(guó)，結(jié)算機(jī)構(gòu)是交易所的一個(gè)內(nèi)部機(jī)構(gòu)，因此作為交易所的會(huì)員既是交易會(huì)員也是結(jié)算會(huì)員（判斷）5．期貨交易的盈虧結(jié)算包括平倉(cāng)盈虧結(jié)算和持倉(cāng)盈虧結(jié)算。14．理事會(huì)一般行使以下職權(quán)：召集會(huì)員大會(huì)，并向會(huì)員大會(huì)報(bào)告工作、監(jiān)督會(huì)員大會(huì)決議和理事會(huì)決議的實(shí)施；監(jiān)督總經(jīng)理履行職務(wù)行為；擬定期貨交易所章程、交易規(guī)則修改方案，提交會(huì)員大會(huì)通過(guò)（要點(diǎn)）；審議總經(jīng)理提出的財(cái)務(wù)預(yù)算方案、決算報(bào)告，提交會(huì)員大會(huì)通過(guò)；（要點(diǎn)）審議期貨交易所合并、分立、解散和清算的方案，提交會(huì)員大會(huì)通過(guò)；決定專(zhuān)門(mén)委員會(huì)的設(shè)置等（要點(diǎn)）多選、判斷15．一般說(shuō)來(lái)，交易所設(shè)有以下專(zhuān)業(yè)委員會(huì)：會(huì)員資格審查委員會(huì)、交易規(guī)則委員會(huì)、交易行為管理委員會(huì)、合約規(guī)范委員會(huì)、新品種委員會(huì)、業(yè)務(wù)委員會(huì)、仲裁委員會(huì)。（判斷）2．價(jià)格發(fā)現(xiàn)的特點(diǎn)：預(yù)期性、連續(xù)性、公開(kāi)性、權(quán)威性（多選）重點(diǎn)3．期貨市場(chǎng)在宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)中的作用：一提供分散、轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的工具，有助于穩(wěn)定國(guó)民經(jīng)濟(jì)二為政府制定宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)政策提供參與依據(jù)三促進(jìn)本國(guó)經(jīng)濟(jì)的國(guó)際化四有助于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系的建立與完善。7．1990年10月12日，中國(guó)鄭州糧食批發(fā)市場(chǎng)，作為我國(guó)第一個(gè)商品期貨市場(chǎng)正式開(kāi)業(yè)。（多選）12．2000年底，芝加哥商業(yè)交易所（CME）成為美國(guó)第一家公司制交易所。3．在現(xiàn)代市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)條件下，期貨交易所是一種具有高度系統(tǒng)性和嚴(yán)密性、高度組織化和規(guī)范化的交易服務(wù)組強(qiáng)。（多選）20．公司制交易所的監(jiān)事會(huì)行使以下職責(zé)：檢查公司的財(cái)務(wù)；對(duì)董事、經(jīng)理執(zhí)行公司職務(wù)時(shí)違反法律、法規(guī)或者公司章程的行為進(jìn)行監(jiān)督等。8．期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)一般具有職能：根據(jù)客戶(hù)指令代理買(mǎi)賣(mài)期貨合約、辦理結(jié)算他交割交續(xù)；對(duì)客戶(hù)財(cái)戶(hù)進(jìn)行管理，控制客戶(hù)交易風(fēng)險(xiǎn)；為客戶(hù)提供期貨市場(chǎng)信息，進(jìn)行期貨交易咨詢(xún)，充當(dāng)客戶(hù)的交易顧問(wèn)等。（多選、判斷，上半年曾出過(guò)）11．交割地點(diǎn)是指由期貨交易所統(tǒng)一規(guī)定的，進(jìn)行實(shí)物交割的指定交割倉(cāng)庫(kù)。包括產(chǎn)品設(shè)計(jì)（商品指數(shù)等）、風(fēng)險(xiǎn)管理（VaR模型等）、市場(chǎng)運(yùn)行規(guī)律總結(jié)、投資組合構(gòu)建、程序化交易等，未來(lái)前景廣闊?！斗伞返木C合題是案例分析題，有2題計(jì)算，計(jì)算“風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)管指標(biāo)”的警戒值（80%和120%），難度不是很高，倒是這類(lèi)題目在練習(xí)題中沒(méi)有見(jiàn)到過(guò)。第五章期貨行情分析第一節(jié)期貨行情解讀主要掌握：期貨價(jià)格、交易量、持倉(cāng)量的分析和三者關(guān)系。第五節(jié)股指期貨套期保值和期現(xiàn)套利交易主要掌握：223。每日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度。股指期貨的持有成本主要是融資成本，不存在實(shí)物貯存費(fèi)用，有時(shí)所持有的股票還有股利，如果股利超過(guò)融資成本，還會(huì)產(chǎn)生持有收益；而商品期貨的持有成本包括貯存成本、運(yùn)輸成本、融資成本。隨著機(jī)構(gòu)投資者持有股票的不斷增多，其規(guī)避系統(tǒng)性?xún)r(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的要求也越來(lái)越強(qiáng)烈。夏德達(dá)成“夏德椩己慚沸？欏？/FONT，明確規(guī)定股指期貨合約的管轄權(quán)屬于商品期貨交易委員會(huì)，才為股指期貨的上市掃清了障礙。短短十年間，利率期貨（Interest Rate Futures）和股票指數(shù)期貨（Stock Index Futures）相繼問(wèn)世，標(biāo)志著金融期貨三大類(lèi)別的結(jié)構(gòu)已經(jīng)形成。（三）投資組合替代方式與套利工具（1982年—1985年）自美國(guó)堪薩斯期貨交易所推出價(jià)值線(xiàn)綜合指數(shù)期貨之后三年，投資者逐漸改變了以往進(jìn)出股市的傳統(tǒng)方式，即挑選某個(gè)股票或某組股票，還誕生出其它投資方式，包括：第一，復(fù)合式指數(shù)基金（Synthetic Index Fund）誕生，即投資者可以通過(guò)同時(shí)買(mǎi)進(jìn)股票指數(shù)期貨及國(guó)債的方式，達(dá)到買(mǎi)進(jìn)成份指數(shù)股票投資組合的同樣效果；第二，運(yùn)用指數(shù)套利（Return Enhancement），套取幾乎沒(méi)有風(fēng)險(xiǎn)的利潤(rùn)。股指期貨的發(fā)展還引起了其他各種非股票的指數(shù)期貨品種的創(chuàng)新，如以消費(fèi)者物價(jià)指數(shù)為標(biāo)的的商品價(jià)格指數(shù)期貨合約，以空中二氧化硫排放量為標(biāo)的的大氣污染期貨合約，以及以電力價(jià)格為標(biāo)的的電力期貨合約等等。另一方面，指數(shù)期貨保證了投資者可以把握入市時(shí)機(jī)，以準(zhǔn)確實(shí)施其投資策略。兩者相互補(bǔ)充、共同發(fā)展。26．1977年8月，美國(guó)長(zhǎng)期國(guó)債期貨合約在芝加哥期貨交易所上市，是迄今止國(guó)際期貨市場(chǎng)上交易量最大的金融期貨合約。2．價(jià)格發(fā)現(xiàn)的特點(diǎn)：預(yù)期性、連續(xù)性、公開(kāi)性、權(quán)威性重點(diǎn)3．期貨市場(chǎng)在宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)中的作用：一提供分散、轉(zhuǎn)移價(jià)格風(fēng)險(xiǎn)的工具，有助于穩(wěn)定國(guó)民經(jīng)濟(jì)二為政府制定宏觀(guān)經(jīng)濟(jì)政策提供參與依據(jù)三促進(jìn)本國(guó)經(jīng)濟(jì)的國(guó)際化四有助于市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體系的建立與完善。（多選、判斷）17．《期貨交易管理暫行條例》明確規(guī)定，期貨交易所的總經(jīng)理和副總經(jīng)理由中國(guó)證監(jiān)會(huì)任免，總經(jīng)理為期貨交易所的法定代表人。27．一般情況下，結(jié)算會(huì)員收到通知后必須在次日交易所開(kāi)市前將保證金交齊，否則不能參與次日的交易。10．目前各交易所交割月份有兩種方式：以固定月份為交割月的規(guī)范交割方式，如CBOT、滾動(dòng)交割方式如香港恒生指數(shù)期貨、采取逐日交割方式如LME。27．最為活躍的利率期貨主要有：芝加哥商業(yè)交易所（CME）的3個(gè)月期歐洲美元利率期貨合約、芝加哥期貨交易所（CBOT）的長(zhǎng)期國(guó)庫(kù)券和10年期國(guó)庫(kù)券期貨合約。4．期貨交易的結(jié)算，是由期貨交易所統(tǒng)一組織進(jìn)行的。22．成交回報(bào)記錄單位應(yīng)包括：成交價(jià)格、成交手?jǐn)?shù)、成交回報(bào)時(shí)間等。（多選、判斷）2．生產(chǎn)成本通常期貨價(jià)格成正比關(guān)系變化，生產(chǎn)成本是決定各種商品期貨價(jià)格的最基本因素。21．基差=現(xiàn)貨價(jià)格—期貨價(jià)格22．基差的作用：一是基差是套期保值成功與否的基礎(chǔ)，二是基差是發(fā)現(xiàn)價(jià)格的標(biāo)尺，三是基差以于期、現(xiàn)套利交易很重要。18．投機(jī)者在做好資金和風(fēng)險(xiǎn)管理：一般性的資金管理要求：投資額必須限制在全部資本的50%以?xún)?nèi)；在任何單個(gè)的市場(chǎng)上所投入的總資金必須限制在總資本的10%到15%以?xún)?nèi)；在任何單個(gè)市場(chǎng)上最大總虧損金額必須限制在總資本的5%以?xún)?nèi)；在任何一個(gè)市場(chǎng)群類(lèi)上所投入的保證金總額必須限制在總資本的20%25%以?xún)?nèi)。六、外匯的概念、標(biāo)價(jià)方法、外匯風(fēng)險(xiǎn)：（一）外匯是國(guó)際匯兌的簡(jiǎn)稱(chēng)，動(dòng)態(tài)謂國(guó)際結(jié)算金融活動(dòng)，靜態(tài)為1996年《外匯管理?xiàng)l例》的范圍：外國(guó)貨幣（紙幣、躊幣）外幣支付憑證（票據(jù)、銀行存款憑證、郵政儲(chǔ)蓄憑證）外幣有價(jià)證券（政府債券、公用債券、股票）特別提款權(quán)、歐洲貨幣單位其他外匯資產(chǎn)匯率：用一個(gè)國(guó)家的貨幣折算成另一個(gè)國(guó)家貨幣的比率、比價(jià)或價(jià)格。1975年10月—CBOT第一張利率期貨合約—政府國(guó)民抵押協(xié)會(huì)憑證（GNNA）1981年12月IMM——3個(gè)月歐洲美元定期存款和約——現(xiàn)金交割（CME）。7．一般情況下，個(gè)人傾向是決定可接受的最低獲利水平和最大虧損限度的重要因素。（判斷、選擇）8．套期保值的原理：一同種商品的期貨價(jià)格走勢(shì)與現(xiàn)貨價(jià)格走勢(shì)一致。28．我國(guó)期貨市場(chǎng)目前只有商品期貨交易，全部采用實(shí)物交割方式。10．客戶(hù)開(kāi)戶(hù)時(shí)應(yīng)由經(jīng)紀(jì)會(huì)員按交易所統(tǒng)一的編碼規(guī)則進(jìn)行編號(hào)，一戶(hù)一碼，專(zhuān)碼專(zhuān)用，不得混碼交易。目前實(shí)際上市交易的只有銅、鋁、天然橡膠、小麥、大豆、豆粕等六個(gè)品種，并且活躍的品種只有大豆、銅和小麥。芝加哥期貨交易所（CBOT）是全球最大的農(nóng)產(chǎn)品期貨交易所，交易玉米、大豆、小麥等。（要點(diǎn)）結(jié)算部：負(fù)責(zé)與結(jié)算所、客戶(hù)間交易記錄的核對(duì)，客戶(hù)保證金及盈虧的核算，風(fēng)險(xiǎn)控制等（要點(diǎn)）32．期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)設(shè)立營(yíng)業(yè)部，應(yīng)當(dāng)具有一定的條件，包括申請(qǐng)人前一沒(méi)有重大違法記錄；申請(qǐng)人已批設(shè)的營(yíng)業(yè)部經(jīng)營(yíng)狀況良好；有符合要求的經(jīng)理人員和3名以上其他從業(yè)人員；期貨經(jīng)紀(jì)公司對(duì)營(yíng)業(yè)部有完備的管理制度；營(yíng)業(yè)部有符合要求的經(jīng)營(yíng)場(chǎng)所和設(shè)施等。22．根據(jù)期貨結(jié)算機(jī)構(gòu)與期貨交易所的關(guān)系，一般可以將其分為三種形式：第一種作為某一交易所內(nèi)部機(jī)構(gòu)的結(jié)算機(jī)構(gòu)，如美國(guó)芝加哥商業(yè)交易所的結(jié)算機(jī)構(gòu)就是交易所的一個(gè)內(nèi)部機(jī)構(gòu)。5．期貨交易所主要有以下職能：一提供交易場(chǎng)所、設(shè)施及相關(guān)服務(wù)；二制定并實(shí)施業(yè)務(wù)規(guī)則；三設(shè)計(jì)合約、安排上市；四組織和監(jiān)管期貨交易；五監(jiān)控市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)；六保證合約履行；七發(fā)布市場(chǎng)信息；八監(jiān)管會(huì)員的交易行為；九監(jiān)管指定交割倉(cāng)庫(kù)6．各個(gè)國(guó)家期貨交易所的組織形式不完全相同，一般可以分為會(huì)員制和公司制兩種。32．2000年底，芝加哥商業(yè)交易所（CME）成為美國(guó)第一家公司制交易所。18．期貨交易的基本特征：合約標(biāo)準(zhǔn)化、交易集中化、雙向交易和對(duì)沖機(jī)制、杠桿機(jī)制、每日無(wú)負(fù)債結(jié)算制度。4．1848年，芝加哥的82位商人發(fā)起組建了芝加哥期貨交易（CBOT）。股票指數(shù)期貨二有風(fēng)險(xiǎn)轉(zhuǎn)移功能。（五）股票指數(shù)期貨的停滯期（1988年—1990年）1987年10月19日，美國(guó)華爾街股市單日暴跌近25％，從而引發(fā)全球股市重挫的金融風(fēng)暴，即著名的”黑色星期五“。根據(jù)現(xiàn)代證券投資組合理論，股票市場(chǎng)的風(fēng)險(xiǎn)可分為系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)和非系統(tǒng)性風(fēng)險(xiǎn)。目前，股指期貨已發(fā)展成為最活躍的期貨品種之一，股指期貨交易也被譽(yù)為二十世紀(jì)八十年代”最激動(dòng)人心的金融創(chuàng)新“。對(duì)于程序交易的概念，歷來(lái)有不同的說(shuō)法。歡迎對(duì)股指期貨感興趣的業(yè)內(nèi)外人士參加討論，共同為推動(dòng)我國(guó)股指期貨的研究開(kāi)發(fā)獻(xiàn)計(jì)獻(xiàn)策。股指期貨的標(biāo)的物為特定的股票指數(shù)，報(bào)價(jià)單位以指數(shù)點(diǎn)計(jì)。第十章期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)監(jiān)控與管理第一節(jié)期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)識(shí)別主要掌握：期貨市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)特征、類(lèi)型。第三節(jié)套期保值種類(lèi)及應(yīng)用主要掌握：套期保值的種類(lèi)及適用對(duì)象和范圍；套期保值的應(yīng)用；套期保值效果與基差變動(dòng)關(guān)系。第三節(jié)期貨中介機(jī)構(gòu)主要掌握：期貨中介機(jī)構(gòu)的職能；期貨公司的性質(zhì)和作用；國(guó)內(nèi)的介紹經(jīng)紀(jì)商；美國(guó)期貨中介機(jī)構(gòu)類(lèi)型。這樣，復(fù)習(xí)的時(shí)候第5版舊教材期權(quán)套利和投資基金的內(nèi)容就可以完全忽略了，考試難度也大幅降低。18．20世紀(jì)60年代，芝加哥商業(yè)交易所（CME）推出生豬和活牛等牲畜的期貨合約。（重點(diǎn)，上半年曾出現(xiàn)過(guò)多選）13．一般來(lái)說(shuō)，期貨經(jīng)紀(jì)機(jī)構(gòu)營(yíng)業(yè)部的業(yè)務(wù)管理包括：客戶(hù)管理、客戶(hù)出入管理、結(jié)算管理、交易和風(fēng)險(xiǎn)控制、保證金管理、財(cái)務(wù)管理和會(huì)計(jì)核算、檔案管理等。第二種附屬于某一交易所的相對(duì)獨(dú)立的結(jié)算機(jī)構(gòu)，如美國(guó)國(guó)際結(jié)算公司。（重點(diǎn)）多選。交易品種由35個(gè)削減為12個(gè)，這些品種：上海期貨交易所的銅、鋁、膠合板、天然橡膠、秈米；鄭州商品交易所的小麥、綠豆、紅小豆、花生仁；大連商品交易所的大豆、豆粕、啤酒大麥。第一篇：2011期貨從業(yè)資格考試幾大考點(diǎn)考試要點(diǎn)一1．最早的金屬期貨交易誕生于英國(guó)，主要從事銅、錫的期貨交易。17．經(jīng)國(guó)務(wù)院同意，中國(guó)證監(jiān)會(huì)于1995年批準(zhǔn)了15家試點(diǎn)期貨交易所，1998年保留了上海期貨交易所、鄭州商品交易所和大連商品交易所三家為試點(diǎn)期貨交易所。8．期貨交易所會(huì)員的資格獲得方式主要是：以交易所創(chuàng)辦發(fā)起人的身份加入，接受發(fā)起人的轉(zhuǎn)讓加入，依據(jù)期貨交