【正文】 l 按一般慣例，發(fā)行債券的投資銀行往往要做自己發(fā)行債券及票據的 “ 莊家” ，以保證債券及票據可隨時成交。– 根據《國有重點金融機構監(jiān)事會暫行條例》的有關規(guī)定，監(jiān)事會主要檢查工商銀行貫徹執(zhí)行國家有關經濟金融的法律、行政法規(guī)和規(guī)章制度的情況；檢查財務和資金營運報告的真實性、合法性；檢查經營效益、利潤分配、國有資產保值增值、資金營運等情況；檢查資產營運和管理的情況，針對存在的問題和風險隱患提出意見和建議；檢查主要負責人的經營行為，并對經營管理業(yè)績進行評價，提出獎懲、任免建議。內部審計分局作為跨區(qū)派出機構，直接對內部審計局負責。為此，總行加大對國際金融市場利率走勢分析，根據市場狀況及時調整存、貸款利率水平，確保資產負債利差穩(wěn)定。推行信貸審批資格認證制度，健全新增不良貸款責任認定、追究機制，建立責任檔案。 2023年 4月 22日，國家向工行注資 150億美元，并保留財政部原在工商銀行的 1240億元人民幣 (約 150億美元 )的資本金，用于改善資本結構。與此同時，工行的收入渠道也正從傳統的客戶貸款向非信貸渠道逐步拓展。37 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》2風險分析 ——3 管理的過程分析1. 高層戰(zhàn)略風險，如指導方針戰(zhàn)略思想可能有錯誤而造成項目目標設計的錯誤等；2. 環(huán)境調查和預測的風險；3. 決策風險，如錯誤的選擇，錯誤的投標決策、報價等；4. 項目策劃風險；5. 技術設計風險；6. 計劃風險，如目標的錯誤理解，方案錯誤等；7. 實施控制中的風險，如合同、供應、新技術新工藝、分包層、工程管理失誤等方面的風險；8. 運營管理的風險，如準備不足，無法正常運營，銷售不暢等的影響。得自留巨大 損 失成 為 相 對 于保 險 來 說 是合乎需要的，甚至是惟一可行的 選擇 方案。2. 經濟單位承擔風險的方式可以分為無計劃的單純自留或有計劃的自己保險。部分避免，主要取決于成本因素和非經濟因素。外交風險但是，與此同時，也有一些百年以上長壽公司，甚至還有存續(xù)二、三百年的企業(yè)。先后從事經濟及管理類課程教學；主持和參與國家宏觀經濟重點課題研究；設計和主持企業(yè)股份制改造及股票的發(fā)行上市；金融機構的風險管理及內部控制研究。l 靜態(tài)風險接近于純粹風險，動態(tài)風險接近于投機風險。 19 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》企業(yè)外部風險 1. 行業(yè)風險– 因公司所處行業(yè)狀態(tài)，對相關產業(yè)的依賴程度而對公司經營造成影響，以及行業(yè)競爭所帶來的風險。1. 避免風險2. 控制風險3. 分散與中和 風險4. 承擔風險5. 轉 移 風險6. 集中風險25 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》31風險管理：避免風險l 任何經濟單位對風險的對策，首先考慮到的是避免風險，尤其是對靜態(tài)風險盡可能予以避免。控制風險要受到各種條件的限制，人類的知識及技術雖然已高度發(fā)展，但是依然存在諸多困難無法突破，因而無法達到完全控制風險和充分減少損失的目的。務 、 監(jiān) 管、稅收方面的好 處 等） 時 ， 這 種保險 策略才是可行的。 41 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》33風險的科學分配l 符合工程項目的慣例，符合通常的處理方法。5. 提出合理的風險保證金– 這是從財務的角度為風險作準備，在報價中增加一筆不可預見的風險費，以抵消或減少風險發(fā)生時的損失。48 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》中國工商銀行全面風險管理– 工行的年報顯示， 2023年工行集團 (包括中國工商銀行、 8個海外分行、 3個子銀行和 2個控股機構 )實現經營利潤 746億元，比上年增加 111億元，增長%。事實上，在2023年，工行加大了呆賬準備的提取力度，較上年增加 。非信貸風險資產余額比上年減少 億元。52 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》1風險管理機制1. 重組 “風險管理委員會 ”，制定《全面風險管理框架》，推行包括信用風險、市場風險、操作風險、流動性風險在內的 ,貫穿風險識別、計量、監(jiān)測、控制、處置、補償的全過程管理的全面風險管理，完善風險管理問責制。57 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》2. 外幣流動性風險管理l 外幣資金業(yè)務管理實行 “集中經營、統一管理 ”，由總行統一管理全行外幣流動性風險。操作風險管理分為對七大損失事件的管理，分別是內部欺詐；外部欺詐；雇用合同以及工作狀況帶來的風險事件；客戶、產品以及商業(yè)行為引起的風險事件；有形資產的損失；經營中斷和系統出錯；涉及執(zhí)行、交割以及交易過程管理的風險事件。針對銀監(jiān)會上年檢查中發(fā)現的問題，認真進行整改，并在全行范圍內通報了有關案情的查處情況，起到了警示作用。l 1990年 2月百富勤收購泰盛國際，借殼上市，易名為百富勤投資。l 百富勤事件反映百富勤集團在業(yè)務運作和管理方面存在著嚴重問題，主要表現在： ① 盲目發(fā)展高風險的投資業(yè)務； ② 內部沒有嚴格的規(guī)章制度，缺乏權力制衡機制； ③ 忽視市場風險防范，在市場發(fā)生重大動蕩時，抵御風險的能力很弱71 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》鄭洪濤 博士68 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》l 百富勤國際公司由杜輝廉和粱伯韜創(chuàng)辦，公司初期主要業(yè)務為商業(yè)銀行和證券買賣。全行共計處理責任人 368名，其中開除 42人，撤職 18人，記過、記大過 81人，解除勞動合同和辭退 10人。61 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》5操作風險及其他風險管理1. 操作風險是指因內部控制或公司治理存在問題，員工業(yè)務操作中的違規(guī)違紀以及信息管理系統由于自身或人為因素的影響所導致損失的風險。但宏觀經濟環(huán)境的變化、基金與債券等產品的競爭、利率水平的變動、居民收入預期和理財觀念的變化等因素將對存款的穩(wěn)定性和成長率產生一定程度影響；貸款期限結構的趨長和存款期限趨短對流動性的管理也提出了更高要求。2023年進一步健全非信貸風險資產管理和會計核算制度體系，嚴把審批準入關；建立責任認定及追究制度，加強非信貸風險資產損失核銷后相關檔案的管理，明確責任，落實追索，保障債權權益；重點加快待清理長期投資、待清理信托資產的處置；對逾期拆借資金實行分類管理，采取現金清收、簽訂分期還款協議等方式進行清理。49 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》– 對此，有業(yè)內人士表示，國有銀行財務報表中的凈利潤數字沒有特別大的意義，更能說明當前經營業(yè)績的是撥備及消化歷史包袱前的經營利潤。2. 在風險發(fā)生時，及時采取措施以控制風險的影響，這是降低損失，防范風險的有效辦法。對管理的項目選派得力的技術和管理人員，采取有效的管理組織形式，并在實施的過程中實行嚴密的控制，加強計劃工作，抓緊階段控制和中間決策等44 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》4工程項目風險的對策4. 購買保險或要求對方擔保，以轉移風險。? 一是風險的責任和權力應是平衡的。32 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》36風險管理： 集中風險 1. 保險企業(yè)和大型集團性企業(yè)主要采用風險集中的方法，如保險企業(yè)向許多投保單位收取保險金，雖然每個單位交的數目很小，但加在一起數目就很大，足以用來應付風險，這就是保險集中的方法。理由。要控制風險發(fā)生的頻率就要進行準確的預測，如對匯率預測、利率預測、債務人信用評估等。3. 財務風險– 因公司示建立獨立核算體系、內部控制制度虛設、管理失控、公司利潤不實、采取提前確認收入、推遲確認費用、潛虧掛帳、變更會計方法等手段操縱利潤、編造虛假業(yè)績，公司財務狀況惡化，或有負債造成等原因，對公司造成潛在風險。– 靜態(tài)風險是導致企業(yè)成敗安危的主要風險，風險管理的重心應是對靜態(tài)風險的管理。– 現任教于北京國家會計學院教務部，主講企業(yè)內部控制、企業(yè)風險管理、資本運營及公司改制等課程。[風險管理 ]l 確定、評估及控制組織內因業(yè)務活動而須承受的所有風險，讓企業(yè)能夠利用最直接而有效的途徑，以實踐企業(yè)的目標和使命。經營風險 是否部分避免還取決于社會心理、道德、美學等方面的因素。有計劃的自己保險是指已預測到的風險所造成損失的承擔方式，如提取壞賬準備金等形式。31 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》35風險管理： 轉 移 風險 1. 經濟單位為了避免自己在承擔風險后對其經濟活動的妨害和不利，可以對風險采用各種不同的轉移方式，如進行保險或非保險形式轉移。39 《企業(yè)全面風險管理》《企業(yè)全面風險管理》31風險的整體分配l 從工程整體效益的角度出發(fā)，最大限度地發(fā)揮各方面的積極性。任何項目都存在不同的風險，風險的承擔者應對不同的風險有著不同的準備和對策，這應把它列入計劃中的一部分，只有在項目的運營過程中，對產生的不同風險采取相應的風險對策