【正文】 中小企業(yè)向銀行借款擔保之用。當然，這需要政府的大力支持，才能為民營中小企業(yè)營造出風險投資發(fā)展的良好環(huán)境。中小銀行和民營企業(yè)極具親和力，是很好的合作伙伴。（二）選擇最佳融資機會把握好商機是企業(yè)取得成功的關鍵所在。（三）政府的扶持力度對民營企業(yè)融資難也有一定影響我國作為發(fā)展中國家，改革開放30年來民營企業(yè)發(fā)展極快。據(jù)有關資料 引用的數(shù)據(jù)表明：我國民營企業(yè)的資金來源中自我積累約占56%，向親友籌資約占13%，有近80%的經(jīng)營者幾乎無法獲得穩(wěn)定的追加資金；金融機構對民營企業(yè)的貸款比例雖有逐年遞增的趨勢，但與國有企業(yè)的貸款份額相比仍然較低，和民營企業(yè)對我國國民經(jīng)濟發(fā)展的貢獻極不相稱。據(jù)不完全統(tǒng)計，在廣東省，私營企業(yè)已有十四五萬戶，占全國私營企業(yè)總數(shù)的1/10還多。融資租賃作為一種通過短時間、低成本、特定程序把資金和設備緊密結合起來的資金融通方式，使得出資方更側重于對中小企業(yè)項目現(xiàn)金流的考察，對承租人過去的負債情況要求不高，降低了企業(yè)的信用度要求，使大多數(shù)中小企業(yè)都能通過這種方法進行設備投產(chǎn)更新和技術改進。提高中小企業(yè)綜合素質積極引導企業(yè)深化改革,進一步完善經(jīng)營體制,優(yōu)化管理方式,建立適合自身特點的科學的治理結構。2007年,深圳、北京兩地一批符合條件的中小企業(yè)獲準集合發(fā)債,這一做法開拓了中小企業(yè)新的直接融資渠道,但還應進一步細化相關模式、標準和程序,完善這一新型融資方式。（1）一是推進中小企業(yè)境內外資本市場上市融資。針對中小企業(yè)貸款中普遍存在的成本與風險“雙高”問題,為鼓勵銀行業(yè)金融機構加大對中小企業(yè)支持力度。完善中小企業(yè)信貸管理制度，創(chuàng)新和推廣金融產(chǎn)品一是單獨安排中小企業(yè)信貸規(guī)劃，其增速應不低于各行貸款平均增速。我國在風險投資力一而沒有相關獨立的法規(guī)，風險投資只能按公司法來管理，公司法而未能對風險投資的特殊性作出相應的規(guī)定，從而使不能給風險投資者以必要的法律保證。其次，風險投資注入時間滯后。不僅如此，一些原先定位于為中小企業(yè)服務的城市信用合作社也紛紛并成合作銀行和地方商業(yè)銀行，其服務對象也發(fā)生了改變，致使中小企業(yè)信貸渠道愈發(fā)變窄。導致大量需要資金的中小企業(yè)無法利用資本市場渠道籌集資金。受長期計劃經(jīng)濟影響，目前我國銀行業(yè)的服務意識、憂患意識、生存意識均比較薄弱，拓展中小企業(yè)貸款市場缺乏內在積極性。金融企業(yè)融資手續(xù)繁瑣、耗時耗精力，影響了中小企業(yè)的融資積極性。而在我國，信用不足己成為中小企業(yè)中存在的普遍現(xiàn)象。同時，因為缺乏技術和人才，中小企業(yè)業(yè)務經(jīng)營能力差，且一般都缺乏中長遠規(guī)劃目標，又難以引進和采用先進生產(chǎn)技術，造成在市場上缺乏競爭能力，處于市場上的弱勢狀態(tài)。因此，2011年以來各家銀行擔保貸款比重在下降，抵押貸款比重呈上升趨勢。中小企業(yè)流動資金需求特點:短、頻、快、小。中小企業(yè)界定方面是一個相對的、比較模糊的概念，很難從理論上給它下一個很確切的定義，現(xiàn)階段國際上對中小企業(yè)特征能夠達成基本共識是：“獨立所有，自主經(jīng)營，在其所在行業(yè)領域中不占壟斷地位”。相對于貸款給單個游離的企業(yè)時銀行需要花費較高的對企業(yè)發(fā)展前景等進行預測的成本費用，銀行在貸款給產(chǎn)業(yè)群內企業(yè)時可以通過從行業(yè)協(xié)會、地方政府的產(chǎn)業(yè)規(guī)劃中獲得更多、更完備的信息而形成規(guī)模經(jīng)濟，從而降低銀行從事信貸業(yè)務的交易成本。在國際上叫做社區(qū)銀行，我們現(xiàn)在叫做村鎮(zhèn)銀行等。中小企業(yè)由于經(jīng)營規(guī)模小，普遍缺乏信用，財務混亂等，導致我國債權市場仍未向其開放，但是，浙江省內有部分成長性強的、市場潛力又大的、資產(chǎn)結構合理的且具備較高信用等級的中小企業(yè)，對于這樣的企業(yè)，應該開放債權市場，允許它們在政策許可的范圍內發(fā)行短期債券，以拓寬它們直接融資的渠道。中小企業(yè)應徹底拋棄家族式管理模式，加強現(xiàn)代企業(yè)管理知識的學習，制定科學經(jīng)營管理的制度和措施，樹立創(chuàng)新意識，不斷開拓進取。小企業(yè)集合信托債權基金重點幫助了一批成長性好、經(jīng)營業(yè)績優(yōu)的成長型中小企業(yè)通過集合發(fā)債的形式融資，促進中小企業(yè)直接融資，為中小企業(yè)擴大中長期項目投資提供穩(wěn)定的資金支持。據(jù)浙江省工商局統(tǒng)計，截止2008年12月31日，省小額貸款公司聯(lián)席會議已經(jīng)會審了四批企業(yè)共56家（寧波除外），全省已在公司部門登記注冊43家。浙江擔保機構的擔保規(guī)模和風險控制水平均處于全國前列, 在緩解中小企業(yè)融資難問題上發(fā)揮了不可或缺的作用。在此基礎上, 充分利用中小企業(yè)工作部門的職能優(yōu)勢, 積極向銀行業(yè)金融機構推薦微小企業(yè)培育信息庫中業(yè)績優(yōu)、成長性好的微小企業(yè), 促進銀企合作。一筆貸款，要經(jīng)過信用等級評定、盡職調查、審批、授信、貸款發(fā)放等環(huán)節(jié)，流程復雜，效率低下。但目前商業(yè)銀行貸款普遍存在著“扶大收小”和“期限失衡”的結構性矛盾。在以上兩方面因素的共同作用下，當前浙江中小企業(yè)的資金供需矛盾較為嚴重，資金鏈斷裂的危險逐漸加大。關鍵字：浙江 中小企業(yè) 融資改革開放以來，中小企業(yè)迅猛發(fā)展，已經(jīng)成為我國國民經(jīng)濟的重要組成部分，也是最活躍的部分。一、近年來浙江中小企業(yè)融資出現(xiàn)的新問題近年來，國際國內經(jīng)濟環(huán)境千變萬化，特別是去年受到歷史罕見的國際金融危機和出口市場急劇萎縮的嚴重沖擊，以出口型和加工型為特征的浙江中小企業(yè)首當其沖受到了嚴重影響，面臨有史以來最大的困難和挑戰(zhàn)，這使融資難這個困擾中小企業(yè)發(fā)展的矛盾更加突出，并呈現(xiàn)出新的問題，新情況，主要表現(xiàn)在一下幾個方面：第一，中小企業(yè)資金需求與供給矛盾日益加大。不少銀行還要求企業(yè)存單質押，%，%，如果是擔保貸款加上擔保機構平均2—3個百分點的擔保費率，中小企業(yè)承擔的融資成本將更高，而多數(shù)地方民間融資月利率已經(jīng)高達4分到6分。這一狀況嚴重制約了浙江省中小企業(yè)的擴張和后續(xù)發(fā)展能力。建立小企業(yè)貸款風險補償機制，開展小企業(yè)貸款風險補償。2006 年, 浙江省中小企業(yè)局和國家開發(fā)銀行省分行簽署《中小企業(yè)成長貸款合作協(xié)議》, 建立了浙江省中小企業(yè)創(chuàng)業(yè)貸款融資平臺。這使得企業(yè)在房產(chǎn)、設備等不動產(chǎn)已經(jīng)抵押的情況下，可通過商標專用權質押貸到款，融到資，企業(yè)商標無形資產(chǎn)被盤活，得到資本化運作，破解中小企業(yè)金融不活，融資渠道不暢等問題。同時浙江省規(guī)定符合條件的創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)，對未上市中小高新技術企業(yè)進行兩年以上的投資，其投資額的70%可在其應納稅所得中抵消。我認為浙江省要想解決中小企業(yè)融資難問題還應采取以下措施：（一）不斷加快中小企業(yè)的改革，努力增強自身融資能力浙江的中小企業(yè)大部分都是個私、家族式企業(yè)，產(chǎn)權結構單一模糊，經(jīng)營管理水平低，缺乏創(chuàng)新性，財務制度落后混亂且產(chǎn)品技術含量少，附加值低，市場競爭力弱，這都要求中小企業(yè)加快自身改革的步伐。中小企業(yè)要樹立起“科學技術是第一生產(chǎn)力”的意識，不斷加大技術創(chuàng)新的投入，加快技術設備的更新、工藝的改造和人員素質的提高，以提高產(chǎn)品的科技含量和附加值，擴大市場占有率。要解決基本的中小企業(yè)融資問題，關鍵是要填補我們國家現(xiàn)在金融結構當中的一個缺陷，也就是我們國家現(xiàn)在最缺乏的民營小銀行這么一個大群體。在浙江，民間金融有著悠久的歷史，如民間借貸、臺會和私人錢莊、典當?shù)让耖g金融方式。政府要創(chuàng)造一個融資渠道多樣化、社會信用完善的社會經(jīng)濟環(huán)境，為中小企業(yè)的發(fā)展提供一個寬松的融資環(huán)境。同時抵押貸款和擔保貸款成為銀行給中小企業(yè)最主要的貸款方式，因此資信質量高的企業(yè)就成為各金融機構爭奪的對象，一些有發(fā)展?jié)摿Φ荒芴峁┳銐蛐刨J保證或者剛開始發(fā)展規(guī)模小無有效抵押物質的中小企業(yè)，由于銀行缺乏敏銳的識別能力，往往受到冷落。2導致我國中小企業(yè)融資難的原因分析首先，中小企業(yè)可抵押物少，抵押物的折扣率高。另外，資評估中介服務不規(guī)范，對抵押物的評估往往不按市場行為準確評估，隨意性很大。、信用觀念淡薄、缺乏信譽中小企業(yè)由于技術落后，人才缺乏，管理上的落后，其產(chǎn)品的質量很難保證，市場上的假冒偽劣商品來自中小企業(yè)的不在少數(shù)。 金融企業(yè)的謹慎不利于風險性較高的中小企業(yè)的融資。繁瑣耗時耗力的融資手續(xù)，使無數(shù)有意融資的中小企業(yè)望而卻步。國家對國有大中型企業(yè)和企業(yè)集團逐步制定和實施了不少扶持政策，使其融資問題已經(jīng)在不同程度上得到了解決，但在支持中小企業(yè)發(fā)展方面卻尚未形成足夠的重視，缺乏配套的專門為其提供服務的優(yōu)惠政策。多層次上市標準是海外成熟市場的共同經(jīng)驗。民間融資問題的解決己不能簡單地靠行政手段，必須積極地建立中小企業(yè)金融機構，拓寬中小企業(yè)融資的渠道，才能使該問題從根本上得以解決。第二，風險投資的退出機制存在缺陷。全面解決中小企業(yè)融資中問題，必須結合我國國情，從外部環(huán)境的完善和企業(yè)內部機制的加強兩方面來努力。完善中小企業(yè)授權授信制度，適當下放審批權限，盡量簡化審批程序。中小企業(yè)的融資渠道是一定時期社會融資體系的反應,企業(yè)在接受融資體系時,會根據(jù)自身的條件作出其合理的選擇。（2）完善創(chuàng)業(yè)投資機制。提高企業(yè)信用，是緩解企業(yè)融資難、擔保難的重要途徑。推進企業(yè)信用制度建設,提高其信用意識和信用水平。關鍵詞：民營中小企業(yè)；融資問題；研究隨著我國經(jīng)濟的騰飛，民營中小企業(yè)在國民經(jīng)濟中的地位也日益突出，主要表現(xiàn)在為推動國民經(jīng)濟發(fā)展、增加就業(yè)、推動科技進步等，這一切決定了我們必須對民營中小企業(yè)的發(fā)展給予足夠的重視。由于我國早期改革政策對非國有經(jīng)濟的產(chǎn)業(yè)進入設置諸多限制，特別是這時是民營企業(yè)從消亡走向復興的初期，極度缺乏其自身發(fā)展所必須的資金，所以勞動密集型方式作為進入產(chǎn)業(yè)的選擇，是其唯一的可能。據(jù)調查，多數(shù)中小企業(yè)會計報表不真實，有的甚至就沒有會計報表。銀行業(yè)的高度壟斷與產(chǎn)業(yè)中的高度壟斷相一致，大銀行與大企業(yè)之間的互生關系非常明顯，導致大銀行不愿為民營企業(yè)提供更多的貸款，這就必然造成民營企業(yè)貸款難的現(xiàn)象。企業(yè)選擇融資機會的過程，就是企業(yè)尋求與企業(yè)內部條件相適應的外部環(huán)境的過程。其擔?；鹂捎傻胤秸芤娴拿駹I企業(yè)，社會中介組織自愿者等多家出資。我們應大膽借鑒國外的成功經(jīng)驗，研究制定中國特色的中小企業(yè)信貸擔保 制度，組織成立全國性的中小企業(yè)信用擔?；鸷椭行∑髽I(yè)信用擔保協(xié)會，統(tǒng)一承擔對中小企業(yè)的融資擔保。（2）我國的中小企業(yè)融資擔保基金可根據(jù)具體情況采取如下運作模式：單個中小企業(yè)向擔?；鹛岢鲑J款擔保申請，由擔保基金對該企業(yè)進行評估。企業(yè)在正常經(jīng)營時期就應該考慮融資策略，和資金方建立廣泛聯(lián)系。民營企業(yè)融資前，應該先將企業(yè)梳理一遍，理清企業(yè)的產(chǎn)權關系、資產(chǎn)權屬關系、關聯(lián)企業(yè)間的關系，把企業(yè)及公司業(yè)務清晰地展示在投資者面前，讓投資者放心。希望本文的論述能對民營中小企業(yè)的發(fā)展壯大起到一定的指導作用。但是，最近幾年，我國中小企業(yè)的發(fā)展面臨著很大的困難。與國外相比，我國的中小企業(yè)在融資方面面臨的困難顯然要大得多。除了財務成本外，企業(yè)融資還存在機會成本，或稱隱性成本。根據(jù)有關資料表明，依靠內部留存收益積累資金的企業(yè)占我國私營企業(yè)資金來源的26%，公司債券和外部股權融資不足1%。據(jù)天津融宇信諾企業(yè)管理咨詢有限公司()統(tǒng)計，在浙江福建一帶的民營企業(yè)中，幾乎沒有一家的創(chuàng)業(yè)資金是來自正式金融部門的，在企業(yè)的發(fā)展過程中也很少得到金融部門的支持。我國的社會體系和人們的消費習慣，導致我國存在高儲蓄率。而中小企業(yè)由于其企業(yè)成本限制，其擔保和抵押所占成本支出比重較高，這也影響了中小企業(yè)的融資成本。更有一些中小企業(yè)由于種種原因逃債、偷稅、漏稅，使得中小企業(yè)的信用度大大降低。(八)同時不愿意花錢請專業(yè)的融資顧問也是影響中小企業(yè)融資成本高的一個方面。從融資角度看，目前中小企業(yè)財務制度不健全，財務信息虛假，已經(jīng)嚴重阻礙了金融機構對其資金的投入。制定相關的中小企業(yè)扶植政策完善我國對中小企業(yè)資金的扶持政策。而風險投資所具有的高風險、高回報的特點，對高新技術型中小企業(yè)的發(fā)展具有重要的促進作用。存貨融資：中小企業(yè)將其原材料、在制品和產(chǎn)成品等存貨作為擔保物向金融機構融通資金。五、總結中小企業(yè)已成為我國經(jīng)濟的重要組成部分，是促進經(jīng)濟發(fā)展不可替代的重要力量。其才考慮短期投資變現(xiàn)二企業(yè)自資金足般優(yōu)先考慮調低發(fā)放股利三外部融資企業(yè)首先考慮銀行貸款其考慮民間融資融資優(yōu)先看內部融資其實優(yōu)先種外部融資股票融資種選擇式二、企業(yè)融資規(guī)模要量力行 企業(yè)籌集資金首先要確定企業(yè)融資規(guī)模籌資或者能造資金閑置浪費增加融資本。另外，目前擔保貸款收費偏高、不合理，也是限制中小企業(yè)采用擔保貸款方式的主要原因之一。而隨著銀行信貸風險管理的加強，各銀行普遍間建立了嚴格的貸款責任追究制度，信貸人員壓力增大，中小企業(yè)由于信貸風險較大銀行對其貸款更加慎重。三是具體運作管理方式缺陷，擔保公司對申請擔保企業(yè)的審查偏嚴，許多無法獲得銀行貸款的中小企業(yè)同樣無法獲得擔保公司的擔保。為鼓勵和扶持中小企業(yè)，尤其是高科技中小企業(yè)的發(fā)展，可以考慮設立風險投資基金和產(chǎn)業(yè)投資基金，引導閑散的民間資本多渠道、多形式地進入風險投資基金和產(chǎn)業(yè)投資基金，同時鼓勵風險投資基金和產(chǎn)業(yè)投資基金向中小企業(yè)投資。同時，政府主管部門要加強管理。所謂融資租賃是指企業(yè)需要添置某些技術設備而又缺乏資金時，由出租人代其購進或租進所需設備，然后再將它租給承租人在一定期限內使用的一種租賃方式。