【正文】 以上 ， 表明其財務狀況良好 ， 投資活動的凈流量為 104, ，而籌資活動的凈流量為 862, ， 由此可初步判斷 A公司的財務狀況基本是健康的 。 + + + 表明企業(yè)經(jīng)營和投資收益良好，但其仍繼續(xù)籌資，這時需要了解是否有良好的投資機會，否則會造成資金的浪費。 希望總正 。 希望以正帶負 。 問：該企業(yè)的整個現(xiàn)金流量活動中可能有什么問題 ？ 分析思路：該企業(yè)依靠借款發(fā)放工資 ， 值得注意 。 企業(yè)在投資方面也非常謹慎 ， 因而第 37行趨于 0。 希望正負良性循環(huán) 。 但這也應該有個限度 ， 如果數(shù)額過大 ， 那么也反映出企業(yè)資金使用效率不高 ， 存在著資金積壓現(xiàn)象 。 + + 這種情況往往發(fā)生在企業(yè)擴張時期 ， 在經(jīng)營狀況良好的情況下 ， 通過籌資進行投資 ， 但應分析投資項目的未來投資報酬率 。 ? “ ＋ ” 、 “ － ” 表示增加 、 減少 。 經(jīng)營活動的現(xiàn)金流入流出比為 ,表明公司 1元流出可換回 ,投資活動與籌資活動亦同理 。 流入結(jié)構(gòu)分析 反映各項收入在全部現(xiàn)金收入中的比重 ， 通過分析其構(gòu)成 ， 可以明確企業(yè)的現(xiàn)金來源 ， 以及依靠何種活動增加現(xiàn)金收入 。 3)籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 籌資活動是指導致企業(yè)資本及債務規(guī)模和構(gòu)成發(fā)生變化的活動 ， 包括吸收投資 、 發(fā)放股票 、 分配利潤等 。 “ 一分為六 ” ： 指三大部分的每一塊都包含現(xiàn)金流入和現(xiàn)金流出 。 看一個企業(yè)的財務狀況不僅要看它的過去 、當今 ， 而且還要看它的未來 。 3） 揭示企業(yè)的償債能力 。 在國際上 ， 1971年 SCF才成為要求編報的報表 ，我國 1998年才開始提出要求上市公司編制現(xiàn)金流量表 。 具體地講： ★ 方程式經(jīng)濟內(nèi)容是形成利潤表項目的依據(jù)； ★ 方程式的等量關(guān)系是計算利潤的依據(jù)； ★ 利潤表是方程式的具體化 、 表格化 ， 方程式是利潤表的綜合和概括 。 利用 ： 資產(chǎn)規(guī)模及分布狀態(tài)； 資本來源及其結(jié)構(gòu)； 償債能力與支付能力； 發(fā)現(xiàn)企業(yè)發(fā)展趨勢及現(xiàn)存問題。年度、半年度報告應當包括基本報表、報表附注和財務狀況說明書；季度、月度報告通常只要求編報會計報表，其中 、損益表屬于必須編報的。 從會計工作程序上看 ， 一般流程是：經(jīng)濟業(yè)務－原始記錄－記帳憑證－會計帳簿－會計報表－財務報告 ， 財務報告是會計工作的最終成果 ，是會計工作的基本目的和重點 ， 也是會計信息使用者了解企業(yè)財務狀況和經(jīng)營成果的主要載體 ， 和有關(guān)信息的基本傳播媒介 ， 因而在會計學中居于重要地位 。在帳簿記錄時 ， 會計信息已經(jīng)得到了確認和記錄 ， 并以資產(chǎn) 、 負債 、 所有者權(quán)益 、 收入 、 費用和利潤等反映在會計記錄中 ， 但無論是總帳還是明細帳 ， 其信息對使用者而言仍然是大量而龐雜的 ， 因此需要更為簡便 、 易讀的信息形式 ， 報表正是這種需求的產(chǎn)物 。 具體而言： ★ 會計方程式的經(jīng)濟內(nèi)容是形成 ； ★ 會計方程式的等量關(guān)系是建立 ； ★ 、 表格化 ， 會計方程式是 。 單步式利潤表：將企業(yè)一定期間所有收入加總 ， 然后把所有費用加總 ， 再將兩者相抵一步計算出利潤 。 即通過對現(xiàn)金流量表的觀察與使用 ， 能夠從總體上把握一個會計期內(nèi)企業(yè)現(xiàn)金流入流出的動態(tài)情況 。 4） 揭示企業(yè)的支付能力 。 即如果企業(yè)現(xiàn)有資金來龍去脈清晰 ， 獲利能力真實 ， 償債能力較好 ， 支付能力較強 ， 那么就大致可以推斷出企業(yè)財務經(jīng)營狀況良好 ， 未來獲取現(xiàn)金的能力也就較強 。 1)經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 經(jīng)營活動是指投資、籌資活動以外的所有交易和事項 ,包括銷售商品或提供勞務、購買貨物、接受勞務、制造產(chǎn)品、廣告宣傳、推銷產(chǎn)品 ,交納稅款等。 (4)現(xiàn)金流量表的結(jié)構(gòu)分析 通過分析現(xiàn)金流量表三大分類現(xiàn)金流入 、 流出額的組成 ， 觀察經(jīng)營活動 、 投資活動和籌資活動各產(chǎn)生多少現(xiàn)金流入和流出 ， 及其相互比例 、 結(jié)構(gòu) ， 可以形成對企業(yè)經(jīng)營和理財活動的現(xiàn)金流動情況的大致認識 :一般說來 ， 現(xiàn)金流量結(jié)構(gòu)合理 ， 現(xiàn)金流入流出無異常波動 ， 企業(yè)的財務狀況則基本良好 。 在其投資活動現(xiàn)金流入中 ， 處置資產(chǎn)現(xiàn)金流入占很大比重 ， 計有 86%， 股利所得到的現(xiàn)金僅為 9%， 證明其現(xiàn)金流入大部分是回收資產(chǎn) ， 并非投資獲利 ， 這就要具體分析其投資的收益期 ， 看其是否處在投資初期 ，尚未到收益期 。 現(xiàn)金流入為正 ,通常說明企業(yè)經(jīng)營處于良性狀態(tài) ,銷售帶來現(xiàn)金流入 ,而現(xiàn)金流入越大 ,企業(yè)經(jīng)營越穩(wěn)健 ,越成功 ,企業(yè)盈利情況越好 ,資產(chǎn)的流動狀態(tài)越佳 ,償債能力和支付股利的能力越強 。 + 企業(yè)靠借債維持日常生產(chǎn)經(jīng)營活動 ， 且繼續(xù)擴大生產(chǎn)規(guī)模 。 從該表中可以基本判斷出企業(yè)在一個會計期內(nèi)財務經(jīng)營活動是否正常 。 希望有負 。 經(jīng)理為保障職工生活 ，工資還照樣支付 ， 導致第 21行出現(xiàn)負數(shù) 。