【正文】 服務(wù) ——買斷型出口雙保理業(yè)務(wù)。而商業(yè)保理如果可以進(jìn)一步放開將大大有助于中小企業(yè)資金的盤活。 2023全年國際保理業(yè)務(wù)總額突破 900億美元，全年 50％以上高速增長。 目前，以賒銷為結(jié)算方式的商業(yè)活動在國際貿(mào)易中的占比已近 80％。辦妥手續(xù)后，銀行放單給 A公司，并先行對外付款。 案例分析 ? 金融危機(jī)向?qū)嶓w經(jīng)濟(jì)蔓延令國際市場需求減少，對外貿(mào)企業(yè)造成不利影響。銀行貼現(xiàn)后，由 A公司與銀行共同監(jiān)控 B公司根據(jù)監(jiān)管協(xié)議約定逐筆支出資金。 ? 出口商要保證匯票被拒付時，托收行對出口商有追索權(quán)?！霸凇儋u通’上一筆交易起碼要一個月才能收回款項，貨款回籠太慢，我只能墊付錢去做了。第七章 對外貿(mào)易信貸 第一節(jié) 對外貿(mào)易短期信貸 第二節(jié) 對外貿(mào)易中長期信貸 案例導(dǎo)入 ? “‘速賣通’吸引我的地方就在于利潤高。” ? 小額外貿(mào)融資 ? 教學(xué)要求 ? 形成融資意識 ? 掌握有關(guān)的融資方法 ? 教學(xué)重點 ? 進(jìn)出口商不同階段的融資方式選擇 ? 教學(xué)難點 ? 不同融資方式的區(qū)別 第一節(jié) 對外貿(mào)易短期信貸 一、國際貿(mào)易短期融資的主要方式 按信貸主體的不同進(jìn)行分類 （ 1）商業(yè)信用： 在進(jìn)口商和出口商之間相互提供的信貸屬于對外貿(mào)易的商業(yè)信用 （ 2）銀行信用 如果進(jìn)口商與出口商一方信貸資金是由銀行或其他金融機(jī)構(gòu)提供的，就構(gòu)成了對外貿(mào)易信貸的銀行信用。 票據(jù)貼現(xiàn) ? 票據(jù)貼現(xiàn) ? 收款人或持票人將未到期的銀行承兌匯票或商業(yè)承兌匯票向銀行申請貼現(xiàn)。這既解決了 B公司受資金制約難以對大額訂單履約的尷尬，又保證了 A公司能準(zhǔn)時、按量收貨和資金的安全，一舉兩得。而同時，金融危機(jī)也導(dǎo)致世界主要設(shè)備制造商訂單不足，價格下調(diào)。待交易完成進(jìn)口押匯到期后，A企業(yè)按照協(xié)議規(guī)定償還了銀行外匯資金。專家預(yù)測，賒銷的廣泛應(yīng)用，將推動保理業(yè)務(wù)進(jìn)一步快速發(fā)展。 我國保理行業(yè)自上世紀(jì) 90年代初起步以來， 銀行保理和商業(yè)保理 發(fā)展極不平衡。 （四）保付代理業(yè)務(wù)的分類 ? 按照保理商是否公開可分為： ? 公開型：出口商以書面形式明確通知進(jìn)口商，保理商參與此業(yè)務(wù)。 通過辦理買斷型出口雙保理業(yè)務(wù)，既解除了 A公司對美國 B公司能否按期付款的顧慮，又保證了 A公司的資金周轉(zhuǎn)，有力地支持了 A公司出口業(yè)務(wù)的發(fā)展。 如今，向美國、英國、香港出口均使用保理結(jié)算方式。 （六）保理服務(wù)對進(jìn)出口商的影響 —— 對進(jìn)口商的影響 出口商采用保理服務(wù)使得進(jìn)口商能以非信用證方式支付貨款。英國的進(jìn)口保理商為該公司核定了一定的信用額度，并通過中國銀行通知了我國出口商。 ? 臺灣美利達(dá)工業(yè)股份有限公司是世界知名自行車制造商之一。該公司的經(jīng)理表示，如此一來，他們就可以從容面對競爭，放心開發(fā)新的客戶了。由于 C銀行已將該批供貨的部分貨款預(yù)先支付給 A公司，C銀行遂要求 A公司退還已墊付貨款。 ? 在出口商剛一進(jìn)入某一市場，而這一市場又競爭激烈時，為使自己的商品能很快有銷路， 出口商可以選擇 D/A或 O/A支付方式，給進(jìn)口商以支付方式上的好處，而同時接受保理服務(wù)，可以起到提高收匯安全性的效果。 （ 3）出口賣方信貸下，出口商直接借款遠(yuǎn)期收匯，其資產(chǎn)負(fù)債表上會顯示出一筆較大的負(fù)債和一筆應(yīng)收賬款，將影響以后的籌資。此項目已經(jīng)獲得相關(guān)許可，享受較高的上網(wǎng)補(bǔ)貼電價，其核算的項目內(nèi)部收益率超過 30%。一達(dá)通推出的是針對中小企業(yè)的，一種平臺式的，間接的出口‘買方信貸’。通過一達(dá)通創(chuàng)新型“買方信貸”服務(wù)，供應(yīng)商范圍擴(kuò)大到 100多家 ,不僅如此，還擴(kuò)大了單筆采購的規(guī)模。是一個正式協(xié)議，但不強(qiáng)制執(zhí)行。 ? （ 7）貸款本息的償還：貸款均為分期償還，信貸起始日后 6個月償還，一般規(guī)定半年還本付息一次，單利計息。 案例： ? A公司系機(jī)械設(shè)備制造企業(yè)，擬向中東某國 B公司出口機(jī)械設(shè)備，該設(shè)備為買方市場，市場競爭激烈。 2．業(yè)務(wù)流程 （信用證結(jié)算） 3．特點： （ 1）對出口商無追索權(quán)。 , January 31, 2023 ? 雨中黃葉樹，燈下白頭人。 2023年 1月 31日星期二 12時 28分 41秒 00:28:4131 January 2023 ? 1做前，能夠環(huán)視四周；做時，你只能或者最好沿著以腳為起點的射線向前。 。勝人者有力，自勝者強(qiáng)。 2023年 1月 31日星期二 上午 12時 28分 41秒 00:28: ? 1最具挑戰(zhàn)性的挑戰(zhàn)莫過于提升自我。 2023年 1月 31日星期二 12時 28分 41秒 00:28:4131 January 2023 ? 1空山新雨后，天氣晚來秋。 , January 31, 2023 ? 很多事情努力了未必有結(jié)果，但是不努力卻什么改變也沒有。 :28:4100:28Jan2331Jan23 ? 1故人江海別，幾度隔山川。 （ 3）由銀行或其他金融機(jī)構(gòu)擔(dān)保。 A公司接到該筆訂單后非?？鄲溃?，對資金需求較大，在各行的授信額度比較緊張； 計人民幣升值，如一年后收回貨款，有可能還面臨較大的匯率風(fēng)險； B公司雖然同意采用信用證方式結(jié)算，但開證 C銀行屬于地方銀行， A公司對其了解甚少。一種做法是：5年期政府債券收益率作為參考標(biāo)準(zhǔn)。如該貨物由多國部件組裝，本國部件應(yīng)占 50%以上 ? （ 4）現(xiàn)金支付：貸款只提供貿(mào)易合同金額的 85%，其余部分要付現(xiàn)匯。無法賒銷的結(jié)果就是：風(fēng)險轉(zhuǎn)移到了海外買家身上，這就導(dǎo)致了訂單數(shù)量下降，訂單質(zhì)量下滑，訂單價格被壓低。 操作方法 ? 一達(dá)通聯(lián)合中國銀行深圳分行和中國出口信用保險公司為日本的大川商社提供創(chuàng)新型“買方信貸”。 ? 因此該開發(fā)商除了希望能夠采購質(zhì)優(yōu)價廉的中國光伏組件也希望能夠獲得中國的銀行對其項目在建設(shè)期或者全程（包括建設(shè)期和還款期）的融資需求。 進(jìn)口企業(yè)在選擇買方信貸與賣方信貸的比較： ? （ 1）買方信貸貨價不包含貸款有關(guān)費(fèi)用，買方更容易知悉貨價的構(gòu)成，有理于談判中爭取主動。 出口信貸的特點 （ 1）信貸發(fā)放以資本貨物出口為基礎(chǔ) （ 2）利率較低 ,低于相同條件的市場利率 （ 3）出口信貸的發(fā)放以出口信貸保險為基礎(chǔ) （ 4）國家成立專門機(jī)構(gòu)負(fù)責(zé) 二、出口信貸的作用 有利于擴(kuò)大提供出口信貸國的資本貨物輸出 促進(jìn)了項目開發(fā)和建設(shè) 促進(jìn)了設(shè)備提供國的經(jīng)濟(jì)發(fā)展 在一定程度上促進(jìn)了發(fā)展中國家的經(jīng)濟(jì)發(fā)展 三、出口信貸的種類 (一 )賣方信貸：（ Supplier Credit） 含義： 在大型機(jī)械及成套設(shè)備等資本品的出口貿(mào)易中，為解決出口商以延期付款方式賣出設(shè)備時所遇到的資金周轉(zhuǎn)困難，由出口商所在國銀行向出口商提供的低利率優(yōu)惠貸款。則下列說法符合國際保理慣例的有（ ） 習(xí)題 A. C銀行是出口保理商，它是接受賣方 A公司委托向買方 B公司收款，因此它應(yīng)以 A公司的名義向 B公司催要貨款 B. 在 A公司向 C銀行交付發(fā)票副本時，如果 A公司有要求，則 C銀行有義務(wù)先將票面金額的全部貨款支付給 A公司，并且不得保留追索權(quán) C. 本案中，由于 A公司供貨不合格，因此，其應(yīng)當(dāng)向C銀行退還預(yù)付款 D. 本案中，若 A公司供貨無質(zhì)量問題， B公司無理拒付并在貨款到期后突然破產(chǎn)，則該風(fēng)險應(yīng)由 A公司承擔(dān) 如何選擇支付方式 ? 案情： ? A公司生產(chǎn)紡織品并出口到一些國家，最近該公司試圖打開 B國的市場。 其次：出口信用保險的索賠手續(xù)繁瑣、耗時，賠付期為貨款到期日后 120150天。由于自行車行業(yè)的技術(shù)發(fā)展已經(jīng)比較成熟，業(yè)內(nèi)的競爭非常激烈，客戶的賒賬需求不得不滿足，賒賬銷