【正文】 ，市場將趨于一段時間寂靜，直到新資金入市反手操作。 大戶最常用的洗盤手法：利用對鎖盤、對敲盤上下振蕩尤其是快速大幅振蕩，勢頭兇險，使一般散戶看不清方向而膽怯離場，或迫使傳統(tǒng)技術(shù)派高買低賣不斷反復(fù)止損離場。坐莊前充分估計可能遇到的險惡局面（如基本面的突然 惡化，資金不足、聯(lián)系大戶反水等），并制訂相應(yīng)的對策以免措手不及。一般意義上的大戶通常是大的金融機構(gòu)、基金、大經(jīng)紀(jì)公司、貿(mào)易集團、大財團及少數(shù)坐擁重金的個人投資者。 三、 利用鎖倉了控制行情的發(fā)展 當(dāng)某主力已經(jīng)取得一定數(shù)量的多頭頭寸（或空頭頭寸）之后，如果再繼續(xù)以增加單邊頭寸推盤，容易造成頭寸過大難于出局的被動后果，嚴(yán)重者甚至?xí)钕菽嗄锥荒茏园?；但如果主力用對敲的方式突破關(guān)鍵價位，就會造成技術(shù)上一邊倒的看法，從而引發(fā)大量的跟風(fēng)盤，眾人拾柴火焰高 ，使價格向一個方向發(fā)展，這時主力的原有頭寸大獲其利，同時又能安然出局。當(dāng)在較短的時間內(nèi)大量對沖空單時，就會導(dǎo)致價格的急劇上升；反之， 在較短的時間之內(nèi)對沖多單就會導(dǎo)致價格急劇下跌。這對于資金量巨大；盈虧金額高的主力是資金管理的一種重要工具。那么如何解決這個矛盾呢？如果作多的主力是資金實力相對較強的一方，就可以在有足夠炒作時間的遠(yuǎn)期合約上通過對鎖的方式將價格節(jié)節(jié)推高，在這種看多氣氛條件下，沒有時間退路的空頭就會受到 價升量增 的暗示而自動止損，于是多頭頭寸正好吞食空頭的止損盤而順利出局。這也可以看成是鎖倉的變通，即同月鎖變成了跨月鎖，這不僅避免了同月鎖倉的盈利局限，而且還利于取得反向籌碼，為翻倉作準(zhǔn)備。 (1)充分的資金準(zhǔn)備： 根據(jù)入市期貨品種目前市場的資金容量（限倉規(guī)模），倉單量及接倉單所需資金量，外圍資金狀況預(yù)估操作所需資金，并留有一半以上的后備資金，以防市場不測之需。 由于大戶建倉過程中手法隱匿，充滿技術(shù)陷阱，所以此階段的價量分析（尤以持倉量增建）極為重要。 四、 推進 當(dāng)大戶莊家已經(jīng)建好基本倉充分洗盤、試盤后，肯定了自己的控盤能力，且后備資金已經(jīng)十分充裕的情況下開始將價位向預(yù)期的目標(biāo)價位推進，并將對手大戶或散戶“拉爆倉”。 技術(shù)形態(tài)的識別主要依據(jù)成交量、持倉量與價格走勢的驗證關(guān)系及長期趨勢與近期走勢是否相吻合，一般頭肩型，趨勢線 的傳統(tǒng)分析方法勢最常見的技術(shù)陷阱的構(gòu)建工具。每一個項目策劃成立的前后，應(yīng)不斷反復(fù)推敲與論證：包括對以后可能出現(xiàn)的不可預(yù)測的風(fēng)險及風(fēng)險應(yīng)對措施等 ,還包括從項目的可行性研究報告及報告的論證，到資金的來源；從資金的來源到合理、 科學(xué)地安排資金的分布。 第一節(jié) 資金的來源及分配 對于一個主力操盤手來說，恰當(dāng)?shù)匕才刨Y金的來源也是一門必修的功課。 從近年來看，絕大多數(shù)上市公司在炒做股票時，更注意風(fēng)險的控制（來自監(jiān)管機構(gòu)對市場違規(guī)行為的監(jiān)管）。最近我們發(fā)現(xiàn)不少上市公司可能是由于時間緊迫的關(guān)系（也可能是策劃中的遺漏），動輒就將剛剛費盡九牛二虎之力募集的幾億資金大規(guī)模地進行托管，這不能不引起投資者和監(jiān)管層的高度警惕和重視。后果不堪設(shè)想！在項目的運營過程中，股票抵押融資資金的周期性與后續(xù)資金銜接都應(yīng)有較高的水準(zhǔn)和科學(xué)的統(tǒng)籌計劃。 正所謂道高一尺，魔高一丈。 對上市公司進行調(diào)研。并且在想做某只股票前，一般會投一部分資金進而成為該公司的股東， 這樣才有機會和公司進行交流，以期得到公司的配合。整個操盤過程和實施方案如下： 在吸貨階段：首先采用來回震蕩吸貨方法，然后用緩慢推高吸貨方法，最后用拉升吸貨方法，完成第一階段。期間利好最多，如送股除權(quán)，資產(chǎn)重組，注入優(yōu)質(zhì)資產(chǎn)，業(yè)績大幅上升，媒體大肆推薦。那這類資金應(yīng)該注意哪些方面的問題呢？下面就我在任操盤手助理期間，所看到的、學(xué)到的一些知識和得以及散戶的操盤誤區(qū)和原因，奉獻(xiàn)給大家。 三、炒股幾年又愛學(xué)習(xí)的朋友，很容易發(fā)現(xiàn)莊股，甚至還可以計算莊家的控籌度，但有時候你同時看好兩支或者數(shù)支票，往往會出現(xiàn)你買入的會下跌沒買的卻上漲，讓你困惑。 九、莊家的洗盤方法 莊家洗盤的目的就是把他認(rèn)為不該介入該股的籌碼請洗出局 ,其決心堅定 ,手段多樣繁雜 .有兇狠的自套籌碼打壓法 .(這是針對散戶賬號單渙散多以這種恐嚇式方法洗盤 )但對于較集中的散戶資金 ,莊家會認(rèn)為該散戶操盤手是精通技術(shù)的短錢高手 .因此不敢以爆跌的方式進行洗盤那樣怕砸出去的籌碼收不回來，所以就用 V型震蕩的操作手法。但通常莊家操盤一只股票會通過一些手段和關(guān)系，使大部分流通盤會被大股東鎖倉不在市場流通。 做趨勢則需要等待，我把大量時間用在對基本面和形態(tài)的分析上，而交易次數(shù)并不多。不信任貨幣，那就會引起商品價格的上漲。 市場總是最正確的，跟著市場走也能提前發(fā)現(xiàn)經(jīng)濟的變化。期貨漲跌時也可能過頭，此時注重形態(tài)分析的本人憑市場感覺還要拿一拿，套利程序則會不管價差是否延續(xù)而自動平掉。但只知其然，而不知其所以然，在市場總靠運氣或感覺贏利而不再愿意去學(xué)習(xí)的人，我想只要他不離開期貨市場，最終可能還是會獲利回吐甚至虧損的。 在技術(shù)指標(biāo)的分析中 ,不要只靠一兩種技術(shù)指標(biāo)來下定論 ,要運用多種技術(shù)指標(biāo)進行全面的分析。應(yīng)該說一些期貨大師的經(jīng)驗是值得每一個交易者認(rèn)真學(xué)習(xí)的 ,但是你看大師的書 ,莊家也看大師的書 ,你覺得大師講得有道理 ,技術(shù)分析的很到位 ,想按大師說的做 ,莊家正好 利用了這一點 ,做假圖型給你看 ,誘你進入他的陷阱。如果你對哪 種方法也掌握不好 ,你可以找你的經(jīng)紀(jì)人反復(fù)商討 ,根據(jù)你過去和目前的交易情況 ,選擇適合你控制風(fēng)險的辦法。 典型的包括帶長上、下影線的小陽小陰線，并且當(dāng)日成交量主要集中在上影線區(qū)域，而下影線中存在著較大的無量空體，許多上影線來自臨收盤時的大幅無量打壓；跳空高開后順勢殺下，收出一根實體較大的陰線，同時成交量明顯放大，但隨后并未出現(xiàn)繼續(xù)放量，反而迅速萎縮，股價重新陷入表面上無序的運動狀態(tài)；小幅跳空低開后借勢上推，尾盤以光頭陽線報收，甚至出現(xiàn)較大漲幅，成交量明顯放大，但第二天又被很小的成交量打下來。 三、均線系統(tǒng)由雜亂無章、糾纏不清，逐漸轉(zhuǎn)向脈絡(luò)清晰、起伏有致。 四、在建倉階段，主力與散戶實際上是處于博弈的兩端，主力總是力圖制造種種假象，迫使散戶低價吐出手中的廉價籌碼。頭寸一致才安全 進貨風(fēng)險 ⑴未嚴(yán)格執(zhí)行最佳進貨點進貨，造成中途進貨被套高位 ⑵嚴(yán)格執(zhí)行進貨信號進貨，但方向未把握正確 ① 行情在關(guān)鍵點位有三個突破方向，具體方向隨莊家意愿而定 ② 第一種情況是朝原定方向突破，第二種方向朝反方向突破，第三種情況橫盤 ⑶多空出現(xiàn)爭執(zhí)，在爭執(zhí)未達(dá)到一致之時執(zhí)行進貨信號進貨會出現(xiàn)瞬間虧損 ①例如一波中期行情過后 出貨風(fēng)險 ⑴ 頭腦發(fā)熱未嚴(yán)格執(zhí)行出貨信號出貨 ①確定突破方向的關(guān)鍵點位，例出現(xiàn) 1 分鐘改變方向的情況 ②瞬間大跌大漲后的出貨點位 ⑵無出貨信號出貨 ⑶大周期調(diào)整好，有進貨信號，此時出貨信號不會輕易出現(xiàn)，小周期輕易改變不了大周期的方向 二、主要的橫盤整理區(qū)域 Ⅰ 橫盤整理的實質(zhì)：莊家吸貨或莊家出貨 Ⅱ 橫盤整理的危害： 由于嚴(yán)格按技術(shù)操盤，如分不清行情橫盤整理存在，其賬戶資金很容易重倉進入，其結(jié)果三兩次持續(xù)操作，賬戶虧損額較大，其嚴(yán)重造成操盤的后續(xù)資金不足與交易興致， Ⅲ 橫盤整理的種類： 橫盤的出現(xiàn)也不僅僅出現(xiàn)在頂部 或底部，也會出現(xiàn)正在上漲和下跌途中，根據(jù)橫盤出現(xiàn)在價格運動的不同階段，我們將其分為：上漲中的橫盤，下跌中的橫盤，高位橫盤和低位橫盤四種情形。 建倉的基本方法 期貨交易投機的一般方法：（ 1）買低賣高或賣高賣低；（ 2）平均買低或平均賣高；（ 3）金字塔式賣入賣出；（ 4）跨期套利；（ 5）跨商品套利；（ 6）跨市場套利。 如果建倉后市場行情與預(yù)料相反，可以采取平均買低獲平均賣高的策略。 （ 2）持倉的增加應(yīng)漸次遞減。 掌握限制損失，滾動利潤的原則。采用此方法買入和約持倉的平均價雖然有所上升，但升幅遠(yuǎn)小于和約市場價格的升幅，市場價格回落時，持倉不至于受到嚴(yán)重威脅，投機者可以有充足的時間賣出和約獲取利潤。在賣出和約后，如果價格上升則進一步賣出和約，以提高平均賣出價格，一旦價格回落可以在較高價格上買入止虧贏利，這就是平均賣高。 運用基本分析法，研究時常處于漲勢還是跌勢。 ③上有壓力下有支撐 ⑵風(fēng)險規(guī)避： ①橫盤整理往往是 變盤的前奏曲 ,特別是期價經(jīng)過一定下跌后的橫盤整理 。這種下跌，表面上很難與“黑馬”形態(tài)失敗所構(gòu)成的頂區(qū)分開來，但下跌幅度的深淺卻往往暴露出主力的真實意圖 。其內(nèi)在機理是：在建倉階段，前期由于籌碼分散，持倉成本分布較寬，加上主力刻意打壓的結(jié)果，股價波動的規(guī)律性較差，反映到均線系統(tǒng)上，就是短、中、長期均線的不斷交叉起伏，隨著主力手中持籌的沉淀 ，市場上的浮籌隨之減少，當(dāng)主力持籌達(dá)到一定程度時，往往會把股價的波動幅度降下來，以拉平市場的平均成本，減少其他投資者做短差的機會。以大牛股山推股份 (0680)為例，該股從 1999 年 12 月底至 2020 年 4 月初的建倉動作中，上述圖形就曾頻繁出現(xiàn)。假若最近這段時間你遇到了一些煩心事 ,情緒不穩(wěn)下單不知所措 ,此時采取休場止損保贏法是最為合適的了?? 如果你是個純粹的投機交易者 ,那么你的交易應(yīng)盡量避開那些即將進入交割月的合約品種 ,因為這類合約品種往往價格波動幅度較大 ,風(fēng)險驟增 ,同時交易所還要提高保證金比例和持倉手?jǐn)?shù)的基數(shù) ,此時你很容易由于判斷失誤加上后續(xù)資金斷鏈而無法安全脫身 ,從而釀成交 易悲劇。 有些交易者在有了幾次成功的交易 ,獲得了一點經(jīng)驗后 ,就以為拿到了藏寶洞大門的金鑰匙。進行技術(shù)指標(biāo)方向分析時 ,還應(yīng)當(dāng)注意指標(biāo)的一些細(xì)節(jié)變化 ,往往一些細(xì)節(jié)變化就是變盤的前兆。計劃制定好后要 嚴(yán)格執(zhí)行 ,如果僅憑一時的感覺或沖動就盲目下單 ,往往會鑄成遺憾 ,特別是在已出現(xiàn)了虧損的情況下 ,你往往會因想盡快彌補損失而進行頻繁的超量操作 ,其結(jié)