【正文】 設(shè) H21:公司內(nèi)部控制信息披露水平與股權(quán)集中度負(fù)相關(guān)。 第三章 實(shí)證研究 研究樣本選擇和數(shù)據(jù)來源 本文 選取 湖南省 滬市、 深 市 A 股上市公司 20xx— 20xx 五 年的年報(bào)作為研究樣本，實(shí)證檢驗(yàn)影響我國(guó)上市公司對(duì)內(nèi)部控制信息進(jìn)行自愿披露的因素。向凱 (20xx)發(fā)現(xiàn)獨(dú)立董事比例與自愿性信息披露呈顯著正相關(guān)。 左惟、喬曄認(rèn)為股權(quán)集中度越高，大股東侵害小股東利益的風(fēng)險(xiǎn)越大，企業(yè)傾向于披露更詳細(xì)的內(nèi)部控制信息，使信息使用者了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況，維護(hù)小股東利益。 根據(jù)信號(hào)傳遞理論，財(cái)務(wù)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)好的公司傾向 于披露更為詳盡的信息，從而獲得更高的聲譽(yù)，吸引更多的投資；而經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)不好的公司則傾向于披露較少的信息。 上市公司內(nèi)部控制信息披露的影響因素 關(guān)于內(nèi)部控制信息披露的影響因素，我國(guó)學(xué)者大部分從公司治理、股權(quán)集中度、公司規(guī)模、公司業(yè)績(jī)、審計(jì)意見類型、上市地點(diǎn)等方面來研究，但是由于選取的樣本不同，研究結(jié)果也有所差異。 20xx 年 6 月 28 日由財(cái)政部、證監(jiān)會(huì)、審計(jì)署、銀監(jiān)會(huì)、保監(jiān)會(huì)等五部委聯(lián)合發(fā)布了《企業(yè)內(nèi)部控制基本規(guī)范》（簡(jiǎn)稱《基本規(guī)范》）。在此情況下，研究考察當(dāng)前我國(guó)上市公司內(nèi)部控制信息披露狀況及其影響因素，對(duì)于促進(jìn)我國(guó)內(nèi)部控制相關(guān)規(guī)范的實(shí)施、進(jìn)一步完善我國(guó)上市公司信息披露制度，進(jìn)而維護(hù)信息使用者利益具有重要意義。s internal control information disclosure, regulating the measures of the listed pany39。湖 南 科 技 大 學(xué) 瀟湘學(xué)院畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文） 題目 上市公司內(nèi)部控制信息披露的影響因素研究 作者 學(xué)院 專業(yè) 學(xué)號(hào) 指導(dǎo)教師 二〇一一年六月二日 湖 南 科 技 大 學(xué) 瀟 湘 學(xué) 院 畢業(yè)設(shè)計(jì)（論文）任務(wù)書 商 學(xué) 系 會(huì)計(jì) 教研室 教研室主任 : （簽名） 20xx 年 4 月 15 日 學(xué)生姓名 : 學(xué)號(hào) : 專業(yè) : 1 設(shè)計(jì)（論文 ）題目及專題： 上市公司內(nèi)部控制信息披露的影響因素研究 2 學(xué)生設(shè)計(jì)（論文）時(shí)間： 自 4 月 15 日開始至 6 月 2 日止 3 設(shè)計(jì)（論文）所用資源和參考資料： 資源：網(wǎng)絡(luò)、圖書館、期刊、學(xué)報(bào)等 參考資料： 期刊、學(xué)報(bào)、上市公司招股說明書、年報(bào)等文獻(xiàn)資料 [1] 蔡從光 .內(nèi)部控制缺陷信 息披露的影響因素分析 [J].財(cái)務(wù)與金融 ,20xx,(04):3338 [2] 雷鳴 .上市公司內(nèi)部控制信息披露程度影響因素分析 [J].財(cái)會(huì)通訊 ,20xx,(05):9596 [3] 潘俊美 .淺析我國(guó)上市公司內(nèi)部控制信息披露問題 .[J].會(huì)計(jì)之友 ,20xx,(02):98101 [4] 楊有紅，汪薇 .20xx 年滬市公司內(nèi)部控制信息披露研究 [J].會(huì)計(jì)研究， 20xx,(3) [5] 方紅星，孫翯 .強(qiáng)制披露規(guī)則下的內(nèi)部控制信息披露 ——— 基于滬市上市公司 20xx 年年報(bào)的實(shí)證研究 [J]. 財(cái)經(jīng)問題研究， 20xx,(12) [6] 宋紹清，張瑤 .基于公司治理視角的內(nèi)部控制信息披露影響因素分析 [J].財(cái)會(huì)通訊 ,20xx,(10):8891. 4 設(shè)計(jì)（論文）完成的主要內(nèi)容： 本文首先綜述當(dāng)前影響我國(guó)上市公司內(nèi)部控制信息披露的因素，并利用上市公司的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)對(duì)新監(jiān)管環(huán)境下公司披露內(nèi)部控制信息的情況及其與公司基本特征、內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)、外部治理機(jī)制之間的關(guān)系進(jìn)行實(shí)證研究；最后通過實(shí)證結(jié)果的分析，借鑒現(xiàn)有的研究成果，提出完善我國(guó)上市公司內(nèi)部控制信息披露的措施，規(guī)范上市公司的內(nèi)部控制信息披露行為，加強(qiáng)上市公司的管理與監(jiān)管 ，不斷提高上市公司的經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)與效益。 Finally, through the analysis of the empirical results, reference, this paper puts forward the available research results of perfecting the listed pany39。盡管有關(guān)內(nèi)部控制和內(nèi)部控制信息披露的政策規(guī)范在不斷完善和發(fā)展，但是由于建立的時(shí)間較短，上市公司對(duì)內(nèi)部控制信息詳細(xì)披露動(dòng)機(jī)不足，因而在實(shí)踐 中還存在著很多問題。尤其是 20xx 年頒布的滬、深兩市內(nèi)部控制指引，對(duì)我國(guó)上市公司內(nèi)部控制做了具體的規(guī)定，標(biāo)志著我國(guó)對(duì)上市公司內(nèi)部控制信息披露的強(qiáng)制性要求包括了所有的上 市公司。宋紹清 (20xx)從公司 治理角度對(duì)我國(guó)內(nèi)部控制信息披露的影響因素進(jìn)行實(shí)證研究發(fā)現(xiàn)，是否設(shè)立審計(jì)委員會(huì)、投資者法律保護(hù)程度、證交所治理程度以及產(chǎn)品市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)力等外部治理機(jī)制對(duì)上市公司內(nèi)部控制信息披露影響顯 著。李馨弘的實(shí)證結(jié)果同樣表明 ,公司規(guī)模是影響公司內(nèi)部控制信息披露水平的因素。 內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)方面 內(nèi)部治理結(jié)構(gòu)方面，如股權(quán)集中度、管理層持股比例、獨(dú)立董事比例 等，可能影響公司的信息披露行為與披露水平。 Fama 和Jesen(1983)提出，獨(dú)立董事比例越大，對(duì)董事會(huì)的約束越有效，進(jìn)而使得公司傾向于自愿披露更多的信息。 本文選取十家大事務(wù)所為國(guó)內(nèi)主審會(huì)計(jì)師事務(wù) 所，他們是 普華永道中天、安永華 明、德勤華永、畢馬威華振、中瑞岳華、立信、信永中和、大信、利安達(dá)信隆、 中審。 假設(shè) H13:公 司內(nèi)部控制信息披露水平與公司財(cái)務(wù)杠桿正相關(guān)。這種方法是首先根據(jù)內(nèi)部控制信息披露項(xiàng)目構(gòu)建評(píng)分表或披露項(xiàng)目表，然后 與年度報(bào)告中的實(shí)際披露項(xiàng)目進(jìn)行對(duì)比， 計(jì)算內(nèi)部控制信息披露指數(shù)。最后所有項(xiàng)目的加總得分除以各項(xiàng)目總計(jì)分?jǐn)?shù)之和，所得數(shù)值即為該上市公司的內(nèi)部控制信息披露指數(shù)數(shù)值 。否則， EXA 取值 0。 明確內(nèi)部控制及其信息披露責(zé)任主體 內(nèi)部控制責(zé)任主體即內(nèi)部控制設(shè)計(jì)的合理性和執(zhí)行的有效性由誰負(fù)責(zé)，內(nèi)部控制責(zé)任主體也應(yīng)該是內(nèi)部控制信息披露責(zé)任主體。由于缺乏其他股東有效的監(jiān)督，直接會(huì)影響公司的治理效率，同時(shí)也容易造成大股東侵 害其他中小股東利益的事情發(fā)生。因此應(yīng)完善監(jiān)事會(huì)職能，確保監(jiān)事會(huì)與董事會(huì)、管理層之間具有必要的獨(dú)立性，為此可以引入“獨(dú)立監(jiān)事制度”，配合獨(dú)立董事制度，提高公司治理的效率。 參 考 文 獻(xiàn) [1] 宋紹清，張俠 .關(guān)于上市公司內(nèi)部控制信息披露影響因素的實(shí)證研究 [J].財(cái)會(huì) 月刊 ,20xx,(06):0609. [2] 宋紹清，張瑤 .基于公司治理視角的內(nèi)部控制信息披露影響因素分析 [J].財(cái)會(huì)通訊 ,20xx,(10):8891. [3] 蔡從光 .內(nèi)部控制缺陷信息披露的影響因素分析 [J].財(cái)務(wù)與金融 ,20xx,(04):3338 [4] 雷鳴 .上市公司內(nèi)部控制信息披露程度影響因素分析 [J].財(cái)會(huì)通訊 ,20xx,(05):9596 [5] 潘俊美 .淺析我國(guó)上市公司內(nèi)部控制信息披露問題 .[J].會(huì)計(jì)之友 ,20xx,(02):98101 [6] 傅勝 .上市公司內(nèi)部控制信息披露現(xiàn)狀與對(duì)策 .[J]. 會(huì)計(jì)之友 ,20xx,(06):7376 [7] 吳劭堃 .上市公司內(nèi)部控制信息披露現(xiàn)狀分析 [J].財(cái)會(huì)通訊 ,20xx,(04):6064 [8] 陳麗琴 ，封華 . 我國(guó)上市公司內(nèi)部控制信息披露分析 [J]. 財(cái)會(huì)通訊 ,20xx,(05):4648 [9] 惠全紅 . 我國(guó)上市公司內(nèi)部控制信息披露思考 [J].會(huì)計(jì)之友 ,20xx,(07):3637 [10] 李晴陽 . 上市公司內(nèi)部控制信息披露改進(jìn)建議 [J]. 財(cái)會(huì)通訊 ,20xx,(10):7071 [11] 方紅星，孫翯 .強(qiáng)制披露規(guī)則下的內(nèi)部控制信息披露 ——— 基于滬市