【正文】 行合作與競(jìng)爭(zhēng)?！　　　　铩〕墒炱凇　∵@一時(shí)期的人力資源戰(zhàn)略核心是激勵(lì)組織的靈活性，具體措施是建立“學(xué)習(xí)型組織”、提供企業(yè)發(fā)展遠(yuǎn)景規(guī)劃、建立人力資源儲(chǔ)備庫(kù)，采取比競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手更為優(yōu)秀的人才壟斷戰(zhàn)略；在崗位設(shè)計(jì)和激勵(lì)手段多樣化上有所創(chuàng)新?！铩〔粩嗤七M(jìn)技術(shù)創(chuàng)新。營(yíng)銷(xiāo)部：　負(fù)責(zé)公司總體的營(yíng)銷(xiāo)活動(dòng)，決定公司的營(yíng)銷(xiāo)策略和措施，并對(duì)營(yíng)銷(xiāo)工作進(jìn)行評(píng)估和監(jiān)控，包括市場(chǎng)分析、廣告、公共關(guān)系、銷(xiāo)售、客戶(hù)服務(wù)等，人員設(shè)置21名。 公關(guān)部：　負(fù)責(zé)對(duì)內(nèi)、對(duì)外公共關(guān)系工作，建立企業(yè)和品牌形象，組織大型公關(guān)活動(dòng)，人員設(shè)置6名。 主要模式采用業(yè)績(jī)股票（股份）計(jì)劃。工人要求：　相關(guān)專(zhuān)業(yè)大專(zhuān)以上學(xué)歷、經(jīng)過(guò)三個(gè)月的專(zhuān)業(yè)技術(shù)培訓(xùn)技術(shù)要求：　產(chǎn)品研發(fā)自主研發(fā)：　化學(xué)化工學(xué)院科研人員和設(shè)備，進(jìn)行新產(chǎn)品的開(kāi)發(fā)，并結(jié)合中國(guó)造紙工業(yè)和化學(xué)品業(yè)的發(fā)展，制定研發(fā)方向。股本結(jié)構(gòu)和規(guī)模如下表?。骸」杀緛?lái)源股本規(guī)模風(fēng)險(xiǎn)投資河南大學(xué)戰(zhàn)略伙伴入股技術(shù)入股資金入股金 額（萬(wàn)元）300 150150200比 例%%%%　　　　　　　　　　　　　　　　　　股本結(jié)構(gòu)中，河南大學(xué)技術(shù)及資金入股總額300萬(wàn)元，%；風(fēng)險(xiǎn)投資方面，我們打算引入2—3家風(fēng)險(xiǎn)投資共同入股，以利于籌資，化解風(fēng)險(xiǎn)，并為以后擴(kuò)大規(guī)模做準(zhǔn)備；另外，引入河南省兩家大型造紙廠(chǎng)作為戰(zhàn)略伙伴，入股總額為200萬(wàn)元，%，以便迅速建立市場(chǎng)通路，降低經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)?？紤]到目前資金成本較低，以及資金的機(jī)會(huì)成本和投資的風(fēng)險(xiǎn)性等因素，i 取10%（下同），此時(shí)，NPV= (萬(wàn)元)，遠(yuǎn)大于零。10%范圍內(nèi)，內(nèi)含報(bào)酬率仍然高達(dá)36%，說(shuō)明能承擔(dān)風(fēng)險(xiǎn)，具有一定可靠性。根據(jù)企業(yè)安全性的經(jīng)驗(yàn)數(shù)據(jù)可知，安全邊際率達(dá)到30%以上，企業(yè)經(jīng)營(yíng)是安全的，因此本企業(yè)經(jīng)營(yíng)安全性高，即使公司經(jīng)營(yíng)達(dá)不到預(yù)期的銷(xiāo)量，也不會(huì)對(duì)公司造成較大的影響。l 成本費(fèi)用中的主營(yíng)業(yè)務(wù)成本、營(yíng)業(yè)費(fèi)用均與銷(xiāo)售收入密切相關(guān)，呈同向變化，我們假定其與銷(xiāo)售收入成一定比例變化。房屋及機(jī)器設(shè)備估計(jì)使用壽命10年，期末殘值60萬(wàn)元，按直線(xiàn)折舊法計(jì)算l 應(yīng)付帳款按當(dāng)季材料采購(gòu)額的50%提，下季付款現(xiàn)金流量表現(xiàn)金流量表 表4. 單位：萬(wàn)元 項(xiàng) 目第一年第二年第三年第四年第五年一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量: 銷(xiāo)售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計(jì) 購(gòu)買(mǎi)商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 支付給職工的現(xiàn)金 支付的所得稅 支付其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計(jì) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 購(gòu)建固定資產(chǎn)所支付的現(xiàn)金 投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ 三、籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 吸收權(quán)益性投資所收到的現(xiàn)金 借款所收到的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計(jì) 償還借款所支付的現(xiàn)金 分配股利所支付的現(xiàn)金 償付利息所支付的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計(jì) 籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~四、現(xiàn)金及現(xiàn)金等價(jià)物凈增加額 會(huì)計(jì)報(bào)表分析會(huì)計(jì)報(bào)表重要數(shù)據(jù)：l 五年銷(xiāo)售收入（萬(wàn)元）：；；；；；l 五年凈利潤(rùn) （萬(wàn)元）：；；；；；l 達(dá)到正現(xiàn)金流所需時(shí)間： 二十個(gè)月；l 達(dá)到收支平衡所需時(shí)間： 十四個(gè)月?！★L(fēng)險(xiǎn)投資者權(quán)利★　選舉權(quán)分配條款：風(fēng)險(xiǎn)資本家根據(jù)股本份額擁有選舉一定數(shù)量的公司董事的權(quán)力，并通過(guò)董事及時(shí)了解公司的經(jīng)營(yíng)管理狀況，直接參與重大事項(xiàng)的決策活動(dòng)，從而進(jìn)行風(fēng)險(xiǎn)控制。 　　★　信息披露條款：由于風(fēng)險(xiǎn)資本所有者并不直接介入公司具體運(yùn)營(yíng)，因此享有更多的了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)狀況相關(guān)信息的權(quán)利。該公司所占股份由員工業(yè)績(jī)貢獻(xiàn)和實(shí)際工齡等綜合因素所獲“虛擬股份”進(jìn)行配比，不足金額以借貸或其他股東借款并代為托管相應(yīng)股份等形式融資，代管股份在約定限期內(nèi)購(gòu)回，所持股權(quán)不得隨意轉(zhuǎn)讓。因此，通過(guò)協(xié)議的方式，風(fēng)險(xiǎn)資本的股權(quán)轉(zhuǎn)讓是較理想的退出方案?！　　铩》垂蓹?quán)稀釋條款：為避免風(fēng)險(xiǎn)投資資本普通股或優(yōu)先股轉(zhuǎn)換權(quán)的貶值即股權(quán)稀釋現(xiàn)象，使其投入資產(chǎn)縮水。十二、項(xiàng)目融資說(shuō)明資金需求量預(yù)計(jì)需求資金650萬(wàn)元擬出讓股份引入風(fēng)險(xiǎn)投資兩家，投入資金300萬(wàn)元，%份額；擬引入戰(zhàn)略伙伴2家左右，總出資200萬(wàn)元,出讓公司總股本份額為25%；其余150萬(wàn)元由河南大學(xué)出資，技術(shù)作價(jià)入股150萬(wàn)元，%。利潤(rùn)表根據(jù)銷(xiāo)售預(yù)測(cè)及成本費(fèi)用預(yù)算表（見(jiàn)附錄）編制預(yù)測(cè)利潤(rùn)表：利　潤(rùn) 表表3. 單位：萬(wàn)元第一年第二年第三年第四年第五年 減： 主營(yíng)業(yè)務(wù)成本主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加二. 主營(yíng)業(yè)務(wù)利潤(rùn) 減：營(yíng)業(yè)費(fèi)用 管理費(fèi)用 財(cái)務(wù)費(fèi)用 減：所得稅注：l 由于行業(yè)特殊性，本產(chǎn)品研發(fā)費(fèi)用、銷(xiāo)售費(fèi)用（包括贈(zèng)送產(chǎn)品和建立銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)）較高l %估算，因?yàn)樵撈髽I(yè)為生產(chǎn)型企業(yè)，其主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加主要為以增值稅為基準(zhǔn)的城建稅和教育費(fèi)附加。l 存貨控制采用先進(jìn)先出法，期末存貨按下期銷(xiāo)售收入的10％提取，生產(chǎn)廠(chǎng)房及機(jī)器設(shè)備估計(jì)使用壽命10年，期末殘值60萬(wàn)元，按直線(xiàn)折舊法計(jì)算；以技術(shù)入股的無(wú)形資產(chǎn)按10年攤銷(xiāo)。（）=(噸)根據(jù)銷(xiāo)售趨勢(shì)圖可知，公司在第一年由于產(chǎn)品的大量試用和贈(zèng)送，而未達(dá)到保本點(diǎn)，其余幾年均大大超過(guò)保本點(diǎn)。（見(jiàn)下圖：）銷(xiāo)售收入投資銷(xiāo)售成本48%內(nèi)含報(bào)酬率敏感因素變化率10%10%0單因素變動(dòng)敏感性分析表：項(xiàng) 目銷(xiāo)售收入銷(xiāo)售成本投資10%+10%10%+10%10%+10%凈現(xiàn)值內(nèi)含報(bào)酬率36%72%60%42%54%46%投資回收期（年）根據(jù)上表分析可知，公司的銷(xiāo)售收入的提高和降低對(duì)公司的凈現(xiàn)值、內(nèi)含報(bào)酬率、投資回收期最為敏感，銷(xiāo)售成本次之。投資現(xiàn)金流量表：投資現(xiàn)金流量表表1： 單位：萬(wàn)元年份項(xiàng)目初期第一年第二年第三年第四年第五年固定資產(chǎn)投資技術(shù)投資流動(dòng)資金銷(xiāo)售收入 　變動(dòng)成本主營(yíng)業(yè)務(wù)稅金及附加 　固定成本稅前利潤(rùn) 稅收稅后利潤(rùn) +折舊+無(wú)形資產(chǎn)攤銷(xiāo)凈現(xiàn)金流量?jī)衄F(xiàn)金流量現(xiàn)值注：假設(shè)建設(shè)期（初期）為六個(gè)月，生產(chǎn)年度為一個(gè)完整的會(huì)計(jì)年度。　注：標(biāo)志、標(biāo)簽、包裝、貯存、保質(zhì)期和檢驗(yàn)標(biāo)準(zhǔn)等詳見(jiàn)附錄生產(chǎn)工藝流程生產(chǎn)原料：　主要原料為田菁膠、季銨鹽、催化劑等生產(chǎn)工藝流程：圖9　生產(chǎn)流程圖　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　　田菁膠粉水溶解合成反應(yīng)季銨型陽(yáng)離子田菁膠催化劑季銨鹽洗滌烘干成品質(zhì)檢出廠(chǎng) 企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)因國(guó)內(nèi)沒(méi)有季銨型陽(yáng)離子田菁膠的生產(chǎn)，所以該產(chǎn)品沒(méi)有統(tǒng)一的國(guó)家、企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)，因此經(jīng)開(kāi)封市技術(shù)監(jiān)督局備案，由河南大學(xué)化學(xué)化工學(xué)院根據(jù)有關(guān)國(guó)家標(biāo)準(zhǔn)，制定出一套行業(yè)生產(chǎn)標(biāo)準(zhǔn)。原材料采用汽車(chē)運(yùn)輸，運(yùn)輸量比較大，對(duì)道路要求比較高；每月用水550噸左右，用電200千瓦，一般投資環(huán)境均能滿(mǎn)足；廠(chǎng)房及辦公用房面積為3000平方米，生產(chǎn)車(chē)間的衛(wèi)生、溫度、濕度等技術(shù)要求容易達(dá)到。軟化水裝置 　　　員工持股（Employee Stock Ownership Plan）　　 在風(fēng)險(xiǎn)資本依約退出公司后，為了更好的將員工和企業(yè)利益緊密的聯(lián)系，實(shí)現(xiàn)企業(yè)與員工的價(jià)值趨同，健全激勵(lì)機(jī)制，使員工和企業(yè)得到“雙贏”，我們將采用目前較為通用的“虛擬持股”方式。生產(chǎn)部：　負(fù)責(zé)生產(chǎn)，控制從原料到產(chǎn)品的整個(gè)生產(chǎn)管理過(guò)程，協(xié)調(diào)生產(chǎn)和銷(xiāo)售的矛盾，人員設(shè)置21名。 總經(jīng)理：　負(fù)責(zé)公司各方面的經(jīng)營(yíng)管理，對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)，決定副總經(jīng)理和部門(mén)經(jīng)理的人選，制定和監(jiān)督企業(yè)戰(zhàn)略實(shí)施。可持續(xù)發(fā)展戰(zhàn)略 將從以下三個(gè)方面重點(diǎn)加強(qiáng)：★　不斷推進(jìn)制度創(chuàng)新。具體戰(zhàn)略實(shí)施： 以企業(yè)的可持續(xù)發(fā)展為前提，根據(jù)企業(yè)生命周期理論，將在不同階段實(shí)行有差異的人力資源戰(zhàn)略：　★　創(chuàng)業(yè)期　　這一時(shí)期人力資源戰(zhàn)略的核心是：充分發(fā)揮管理團(tuán)隊(duì)的人格魅力、創(chuàng)造力和影響力，注意利用“外腦”，向外界學(xué)習(xí)；在工作中挖掘各門(mén)類(lèi)人才，為以后企業(yè)向規(guī)范化、制度化方向發(fā)展打下堅(jiān)實(shí)的基礎(chǔ)；促進(jìn)人才組織化，幫助員工設(shè)計(jì)自己的職業(yè)生涯。 長(zhǎng)期（7—10年）總體要求：公司在組織架構(gòu)和營(yíng)銷(xiāo)流程上將進(jìn)行有針對(duì)性的改造，以適應(yīng)下一步戰(zhàn)略和二次創(chuàng)業(yè)的要求。營(yíng)銷(xiāo)進(jìn)度：直銷(xiāo)網(wǎng)絡(luò)和代理銷(xiāo)售網(wǎng)絡(luò)基本上能夠覆蓋重要目標(biāo)市場(chǎng)，年產(chǎn)量達(dá)到2000噸，銷(xiāo)售額約達(dá)到6000萬(wàn)，利潤(rùn)約達(dá)到1700萬(wàn)；目標(biāo)市場(chǎng)占有率提升到9%左右。然后，以適中的價(jià)格、盡善盡美的服務(wù)、有力的公關(guān)手段打開(kāi)市場(chǎng)。這類(lèi)市場(chǎng)分布主要在經(jīng)濟(jì)發(fā)展水平較高的城市且為規(guī)模化的大型造紙企業(yè)?！铩?zhuān)業(yè)刊物、文章報(bào)導(dǎo)公司的負(fù)責(zé)人經(jīng)常作為造紙化學(xué)品行業(yè)的專(zhuān)業(yè)人士參與有關(guān)本行業(yè)的活動(dòng)，并就有關(guān)產(chǎn)品和市場(chǎng)問(wèn)題發(fā)表意見(jiàn)。廣告宣傳： ★　專(zhuān)業(yè)媒體廣告：如《造紙化學(xué)品》、《紙和造紙》等專(zhuān)業(yè)媒體上有針對(duì)性地發(fā)布廣告，要著眼于產(chǎn)品的科技含量、經(jīng)濟(jì)效益和先進(jìn)性方面。逐步建立起一套比較實(shí)用的管理機(jī)制，著眼點(diǎn)放在對(duì)代理銷(xiāo)售體系的建設(shè)規(guī)劃整合上，逐步確１立一套以客戶(hù)為中心，以服務(wù)為核心的渠道運(yùn)作架構(gòu)。戰(zhàn)略伙伴建設(shè)(Strategy Company Constructing)★　在公司前期籌資中所引入的戰(zhàn)略伙伴將主要定位于一到兩家目標(biāo)市場(chǎng)客戶(hù)，我們將在資金、研發(fā)、銷(xiāo)售通路上成為穩(wěn)定的同盟。產(chǎn)品（Product）產(chǎn)品：　“九天”牌季銨型陽(yáng)離子田菁膠品牌：　品牌最持久的含義將是它的價(jià)值、文化和個(gè)性，我們的品牌包涵“技術(shù)領(lǐng)先，綠色和諧、不斷超越”等寓意。這一類(lèi)企業(yè)主要集中于沿海發(fā)達(dá)地區(qū)。★　殼聚糖類(lèi)：　殼聚糖類(lèi)在造紙中的應(yīng)用也正處于研發(fā)階段，且成本較高。替代品的威脅：　替代品將為我們的產(chǎn)品帶來(lái)威脅，替代競(jìng)爭(zhēng)的壓力越大，對(duì)現(xiàn)有企業(yè)經(jīng)營(yíng)威脅越大?！铩?duì)品牌并無(wú)明顯的忠誠(chéng)傾向?！铩∑鋵?duì)于產(chǎn)品質(zhì)量的敏感性較高