【正文】 最近三年無重大違法行為； ? 不得有違規(guī)擔(dān)保和資金占用。 2022年度行業(yè)排名 1 ? 經(jīng)營理念 —— 務(wù)實(shí)、開拓、穩(wěn)健、卓越 ? 經(jīng)營方針 —— 規(guī)范管理、積極開拓、 ? 穩(wěn)健經(jīng)營、提高效益 ? 經(jīng)營品牌 —— 穩(wěn)健乃至保守 ? 經(jīng)營目標(biāo) —— 管理一流、人才一流、 服務(wù)一流、 效益一流 海通證券股份有限公司已活躍于中國資本市場二十年、是國內(nèi)最優(yōu)秀的券商之一 ? 中國證券業(yè)協(xié)會的創(chuàng)始會員 ? 連續(xù)兩屆擔(dān)任中國證券業(yè)協(xié)會副會長單位 ? 中國證券界第一批綜合類券商 ? 第一批取得網(wǎng)上交易資格的券商 ? 第一批被授于委托資產(chǎn)管理業(yè)務(wù)資格的券商 ? 國內(nèi)首家通過借殼成功上市的券商 ? 首批進(jìn)入中國同業(yè)拆借市場的券商 ? 1992年 7月，公司成為深圳證券交易所第一批會員 ? 2022年 4月，公司成為首批保薦機(jī)構(gòu) ? 2022年 5月，公司成為創(chuàng)新試點(diǎn)券商 ? 2022年 7月，海通金融控股（香港）有限公司獲批 ? 2022年 7月，公司成功掛牌上市 ? 2022年 11月，公司非公開發(fā)行股份，募集資金 260億元 ? 2022年 5月，公司注冊資本增至 ，成為國內(nèi)注冊資本最大的券商 ? 2022年 1月 ，公司正式完成對香港大福證券的收購，國際化步伐取得實(shí)質(zhì)進(jìn)展 企業(yè)文化 強(qiáng)大的營銷網(wǎng)絡(luò) 1 海通證券投資銀行簡介 穩(wěn)健的經(jīng)營理念 35 在全國擁有 200多家 證券營業(yè)部和 證券服務(wù)部 2 1 海通證券投資銀行簡介 綜合的服務(wù)體系 36 海通證券及海通證券投資銀行部具有完善的業(yè)務(wù)體系及業(yè)務(wù)品種 投資銀行業(yè)務(wù) 經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù) 并購融資業(yè)務(wù) 固定收益業(yè)務(wù) 資產(chǎn)管理業(yè)務(wù) 證券投資業(yè)務(wù) 證券研究 債券融資業(yè)務(wù) 國際業(yè)務(wù) 融資融券業(yè)務(wù) 衍生產(chǎn)品業(yè)務(wù) 基金管理 信托業(yè)務(wù) 股權(quán)與債權(quán)融資 并購與財務(wù)顧問 首次公開發(fā)行上市 公開增發(fā) 非公開發(fā)行股票 可分離轉(zhuǎn)換債券 公司債券 戰(zhàn)略性私募 配股 資產(chǎn)證券化 企業(yè)債券 收購、反收購 合并分立 / 股份回購 重大資產(chǎn)重組 管理層收購 /股權(quán)激勵 政府財務(wù)顧問 3 海通投資銀行組織架構(gòu) 股東大會 董事會 監(jiān)事會 總經(jīng)理室 投資銀行部總經(jīng)理室 投資銀行部 風(fēng)險控制委員會 項目執(zhí)行部 行業(yè)技術(shù)部 綜合管理部 房地產(chǎn)業(yè) 能源產(chǎn)業(yè) 批發(fā)零售業(yè) 風(fēng)險控制部 資本市場部 制造業(yè) 質(zhì)量控制部 綜合及其他 首席會計師室 金融保險業(yè) 內(nèi)核委員會 定價委員會 首席律師室 1 海通證券投資銀行簡介 完善的組織框架 37 4 1 海通證券投資銀行簡介 雄厚的直投資本 38 全資直投子公司： 海通開元投資有限公司 ?公司堅持 “ 成長 +價值 ” 的投資原則 ， 力爭建立一個由高價值的 、 國內(nèi)高成長企業(yè)組成的廣泛而相對多元化的投資組合 。 基本情況 投資理念 投資團(tuán)隊 投資策略 成功案例 ：自 2022年成立以來，中比基金先后投資了約 20家中小企業(yè)，辰州礦業(yè)、云海金屬、金風(fēng)科技、海利得、中元華電等 5個項目已經(jīng)上市，雙箭橡膠亦已順利過會； 5 全方位服務(wù) 保薦代表人 承銷能力 ? 海通將特別指派具有豐富投行經(jīng)驗(yàn)的保薦代表人為本項目的保薦代表人 ， 負(fù)責(zé)項目的全程跟蹤和服務(wù)； ? 海通投行將以項目保薦代表人為核心組成項目團(tuán)隊 ， 項目團(tuán)隊人員具有創(chuàng)業(yè)板項目運(yùn)作經(jīng)驗(yàn) ， 同時對中小企業(yè)有著深刻的認(rèn)識 。 海通證券股份有限公司投資銀行部 地址：上海市廣東路 689號海通證券大廈 14層 郵編： 202201 傳真： 02163411627 。在投資過程中，中比基金將通過政府合作和國際市場通道，幫助企業(yè)引入先進(jìn)技術(shù)、設(shè)備和管理理念。 建議公司在穩(wěn)妥推進(jìn)改制、上市進(jìn)程中，各項必須的規(guī)范、調(diào)整工作盡早完成，較早達(dá)到可申報發(fā)行上市的狀態(tài)將更有利于公司掌握主動與先機(jī)。 ? 業(yè)務(wù)及合規(guī)性 ? 發(fā)行人的生產(chǎn)經(jīng)營符合法律、行政法規(guī)和公司章程的規(guī)定，符合國家產(chǎn)業(yè)政策 。 蒙牛（消費(fèi)品） 18 6 1 改制階段路徑規(guī)劃及注意事項 發(fā)行上市公司改制重組的要求 19 核心要求 突出主營業(yè)務(wù) 增強(qiáng)核心競爭力 提高持續(xù)發(fā)展能力 減少和規(guī)范 關(guān)聯(lián)交易 經(jīng)營獨(dú)立、 運(yùn)作規(guī)范 有效避免同業(yè)競爭 業(yè) 務(wù) 改 組 ? 擬發(fā)行上市的公司原則上應(yīng)采取整體改制方式，即剝離非經(jīng)營性資產(chǎn)后，企業(yè)經(jīng)營性資產(chǎn)整體進(jìn)入股份有限公司，企業(yè)不應(yīng)將整體業(yè)務(wù)的一個環(huán)節(jié)或一個部分組建為擬發(fā)行上市公司； ? 改制后的公司主業(yè)應(yīng)突出，具有獨(dú)立完整的生產(chǎn)經(jīng)營系統(tǒng)； ? 公司的發(fā)起人應(yīng)符合法律、法規(guī)規(guī)定的條件，發(fā)起人投入擬發(fā)行上市公司的業(yè)務(wù)和資產(chǎn)應(yīng)獨(dú)立完整； ? 公司應(yīng)在改制重組和持續(xù)經(jīng)營過程中，確保公司按照 《 上市公司治理準(zhǔn)則 》 的要求，做到業(yè)務(wù)、資產(chǎn)、人員、機(jī)構(gòu)、財務(wù)的獨(dú)立； ? 公司在改組時，應(yīng)避免其主要業(yè)務(wù)與實(shí)際控制人及其控制的法人從事相同相似業(yè)務(wù)的情況，避免同業(yè)競爭； ? 存在同業(yè)競爭的，公司應(yīng)從業(yè)務(wù)的性質(zhì)、業(yè)務(wù)的客戶對象、產(chǎn)品或勞務(wù)的可替代性、市場差別等方面判斷，并進(jìn)行合適的處理； 規(guī) 范 治 理 同 業(yè) 競 爭 ? 存在數(shù)量較大的關(guān)聯(lián)交易，應(yīng)制定有針對性的減少關(guān)聯(lián)交易的實(shí)施方案； ? 無法避免的關(guān)聯(lián)交易應(yīng)遵循市場公開、公正、公平的原則，關(guān)聯(lián)交易的價格或收費(fèi)，原則上應(yīng)不偏離市場獨(dú)立第三方的標(biāo)準(zhǔn)。 ? 上市對于公司股權(quán)變化的相關(guān)要求及合理性判斷： ? 一般而言，公司在 IPO前的私募，新增股東持股應(yīng)控制在總股本的 30%左右，如果過高，則可能引起審核部門和市場對公司股權(quán)穩(wěn)定性、經(jīng)營穩(wěn)定性的擔(dān)憂。 業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo) ? 私募資金及公開上市募集資金的投資項目規(guī)劃 。 盡職調(diào)查方式 問卷調(diào)查 函證 訪談 實(shí)地觀察 分析性復(fù)核 召開協(xié)調(diào)會討論 其他 特別提示：有組織 、有計劃的盡職調(diào)查將提高調(diào)查的效率 、 效果 。 ? 深圳創(chuàng)業(yè)板審核速度： ? 創(chuàng)業(yè)板審核速度略慢于主板，大致在 5家 /周，即月化速度為 20家 /月，若市場、政策面均未有重大變化，目前報送申請文件后的審核周期也大致在一年左右。 發(fā)行人 保薦人 證監(jiān)局 5 3 1 首次公開發(fā)行并上市之主要程序介紹 整體流程及時間表 中介機(jī)構(gòu)進(jìn)場 盡職調(diào)查 審計評估 文件制作 文件內(nèi)核 文件申報 文件審核 核準(zhǔn)發(fā)行 公告文件 路演詢價 定價發(fā)行 上市交易 啟動 盡職調(diào)查與文件制作 審核 發(fā)行 受理 見面會 初審 反饋意見 回復(fù) 發(fā)審會 發(fā)行文件制作階段 （ 2－ 3個月） 一般在 6－ 12個月左右 6 3 1 首次公開發(fā)行并上市之主要程序介紹 目前的主板、創(chuàng)業(yè)板審核進(jìn)度情況 ? 審核速度主要取決于二級市場狀況，以及證監(jiān)會對于相應(yīng)審核節(jié)奏的把握，二級市場下跌較大時審核速度較慢、二級市場上升較快時審核速度較快； ? 主板審核速度： ? 目前主板審核速度較快，大致維持在 7家 /周，即月化速度為 28家 /月，若市場、政策面均未有重大變化，目前報送申請文件后的審核周期大致在九個月左右。 ? 發(fā)放盡職調(diào)查問卷，執(zhí)行相應(yīng)盡職調(diào)查程序 。 ? 業(yè)務(wù)發(fā)展目標(biāo)及其與現(xiàn)有業(yè)務(wù)之間、與募集資金投向之間的關(guān)系等，實(shí)現(xiàn)目標(biāo)的途徑 。 1 改制階段路徑規(guī)劃及注意事項 私募相關(guān)問題之考慮：股權(quán)比例 ? 自身需求因素： ? 公司發(fā)展規(guī)劃在 2年內(nèi)的主要資金