【正文】 非承諾型承諾型零售信用額度三個月平均超額利差/超額利差鎖定點(R)90%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)R=%0%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)100%=R%1%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)75%＝R100%2%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)50%=R75%10%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)25%=R50%20%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)R25%40%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)非零售信用額度90%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)90%信用轉(zhuǎn)換系數(shù)（十六）對于具有非控制型提前攤還安排的資產(chǎn)證券化交易，發(fā)起機構(gòu)應當按照表4確定信用轉(zhuǎn)換系數(shù)：，適用100%的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)。合格的信用評級、流程、方法、假設和評級用關(guān)鍵要素應無選擇地公之于眾，并且完全免費。為避免重復計算，對于信用風險緩釋不需持有額外資本。信用衍生工具包括資金來源預置型和資金來源非預置型兩種類型?！艾F(xiàn)金抵押賬戶”是指資產(chǎn)證券化交易中的一種內(nèi)部信用增級方式?！霸儋Y產(chǎn)證券化”是指至少一項基礎資產(chǎn)符合正文關(guān)于資產(chǎn)證券化風險暴露定義并具有分層結(jié)構(gòu)的資產(chǎn)證券化風險暴露。不滿足上述條件的提前攤還安排為“非控制型提前攤還”。：（1）多邊開發(fā)銀行、國際清算銀行和國際貨幣基金組織發(fā)行的債券。一旦選擇使用久期法，應持續(xù)使用該方法，如變更方法需經(jīng)國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)認可。 ，并按基礎工具的特定市場風險和一般市場風險的方法計算資本要求。四、外匯風險外匯風險是指外匯（包括黃金）及外匯衍生金融工具頭寸的風險。，或持有現(xiàn)貨空頭和看漲期權(quán)多頭, 資本要求等于期權(quán)合約對應的基礎工具的市場價值乘以特定市場風險和一般市場風險資本要求比率之和，再減去期權(quán)溢價。（2）當基礎工具為利率時：VU=基礎工具市值表1中相應時段的假定收益率變化。表5：交易賬簿信用衍生產(chǎn)品轉(zhuǎn)換規(guī)則多頭/ 信用保護賣方空頭/ 信用保護買方信用違約互換一般市場風險如有任何費用或利息的支付，則視為持有無特定市場風險債券多頭如有任何費用或利息的支付，則視為賣出無特定市場風險債券空頭特定市場風險視為持有信用參考實體多頭，如為合格證券的情況，則視為持有互換風險暴露視為持有信用參考實體空頭，如為合格證券的情況，則視為賣出互換空頭總收益互換一般市場風險如有任何費用或利息的支付，則視為持有信用參考實體多頭，及賣出無特定市場風險債券空頭如有任何費用或利息的支付，則視為賣出信用參考實體，及持有無特定市場風險債券多頭特定市場風險視為持有信用參考實體多頭視為賣出信用參考實體空頭信用聯(lián)系票據(jù)一般市場風險視為持有票據(jù)發(fā)行方多頭視為賣出票據(jù)發(fā)行方空頭特定市場風險視為持有票據(jù)發(fā)行方以及信用參考實體多頭，如為合格證券的情況，則視為持有票據(jù)發(fā)行方多頭視為賣出信用參考實體空頭，如為合格證券的情況，則視為賣出票據(jù)發(fā)行方空頭首次違約信用互換一般市場風險如有任何費用或利息的支付，則視為持有無特定市場風險債券多頭如有任何費用或利息的支付，則視為賣出無特定市場風險債券空頭特定市場風險視為持有所有參考實體多頭，特定市場風險資本要求以可能的最大支出作為上限，如為合格證券的情況，則視為持有信用衍生品多頭視為賣出特定市場風險資本要求最高的參考實體空頭（針對風險暴露），或視為賣出特定市場風險資本要求最低的信用參考實體空頭（針對對沖頭寸）第二次違約信用互換一般市場風險如有任何費用或利息的支付，則視為持有無特定市場風險債券多頭如有任何費用或利息的支付，則視為賣出無特定市場風險債券空頭特定市場風險視為持有所有參考實體多頭，但不包括特定市場風險資本要求最低的信用參考實體多頭，特定市場風險資本要求以可能的最大支出作為上限，如為合格證券的情況，則視為持有信用衍生品多頭視為賣出特定市場風險資本要求最高的參考實體空頭（針對風險暴露），當存在首次違約保護的情況下，視為賣出第二個特定市場風險資本要求最低的信用參考實體空頭，或當特定市場風險資本要求最低的信用參考實體已發(fā)生違約的情況下，視為賣出信用參考實體空頭（針對對沖頭寸）附件4操作風險基本指標法計量規(guī)則基本指標法總收入定義總收入為不良資產(chǎn)經(jīng)營及處置凈收入、手續(xù)費及傭金凈收入、投資收益、利息凈收入以及其他收入之和。基礎工具維加風險的資本要求＝25%該基礎工具波動率|該基礎工具的各項期權(quán)的維加值之和|維加風險的資本要求總額，等于各項基礎工具維加風險的資本要求之和。伽馬效應值＝Gamma(VU)2 VU為期權(quán)基礎工具的變動。（二）商品衍生工具應轉(zhuǎn)換為名義商品，并按上述方法計算資本要求。（二）外匯風險的資本要求%。（二）股票衍生工具股票衍生工具包括股票和股票指數(shù)的遠期、期貨及互換合約。表4：久期法計算表假定收益率變化假定收益率變化1區(qū)3區(qū)01月13月36月612月2區(qū)1220年20年以上（三）利率及債券衍生工具，如：利率期貨、遠期利率協(xié)議、利率互換及交叉貨幣互換合約、利率期權(quán)及遠期外匯頭寸。（5）各時區(qū)加權(quán)頭寸凈額進行抵消，得出整個交易賬簿的加權(quán)凈多頭或凈空頭頭寸所對應的資本要求。（2）不同時段間加權(quán)多頭和空頭頭寸可相互對沖的部分所對應的橫向資本要求。為交易目的而持有的頭寸是指短期內(nèi)有目的地持有以便出售，或從實際或預期的短期價格波動中獲利，或鎖定套利的頭寸，包括自營業(yè)務、做市業(yè)務和為執(zhí)行客戶買賣委托的代客業(yè)務而持有的頭寸。發(fā)起機構(gòu)所設定的提前攤還期應當足以使基礎資產(chǎn)至少90%的未償債務在提前攤還結(jié)束時已經(jīng)被償還或者認定為違約?！扒鍌}回購”是指在資產(chǎn)池資產(chǎn)或者資產(chǎn)支持證券全部償還之前，發(fā)起機構(gòu)贖回資產(chǎn)證券化風險暴露的一種選擇權(quán)?！胺謾n次抵補”是指對于某一風險暴露，資產(chǎn)公司向信用保護提供方轉(zhuǎn)移一部分風險，同時保留一部分風險，而轉(zhuǎn)移部分和保留部分處于不同優(yōu)先檔次的情形?！昂铣尚唾Y產(chǎn)證券化”是指基礎資產(chǎn)的信用風險通過信用衍生工具或者保證全部或部分轉(zhuǎn)移給投資者的資產(chǎn)證券化交易。針對同一資產(chǎn)證券化結(jié)構(gòu)的所有檔次，資產(chǎn)公司應使用同一家合格外部信用評級機構(gòu)的外部信用評級結(jié)果。如果資產(chǎn)公司的債權(quán)既包括本金又包括利息，那么評級就必須要考慮和反映與本金和利息及時償還相關(guān)的信用風險。，按照表3中資產(chǎn)證券化交易的“三個月平均超額利差”與“超額利差鎖定點”的比值確定信用轉(zhuǎn)換系數(shù)。（十四）發(fā)起機構(gòu)為投資者權(quán)益計提的資本為以下三項的乘積：。（十二）除了本部分（十三）規(guī)定的例外情形，當資產(chǎn)證券化交易同時具有下列提前攤還情形時，發(fā)起機構(gòu)應當為部分或者全部投資者權(quán)益計提資本：。，運用100％的信用轉(zhuǎn)換系數(shù)。%的風險權(quán)重計算風險加權(quán)資產(chǎn)。，也不會被用來提供信用增級。（5）在資產(chǎn)證券化交易開始之后，仍然允許發(fā)起機構(gòu)追加承擔第一損失責任或者增加信用增級的支持程度。在符合上述1至5項條件的情況下，發(fā)起機構(gòu)仍然應當按照本附件規(guī)定，為所持有的資產(chǎn)證券化風險暴露計提資本。發(fā)起機構(gòu)證明對被轉(zhuǎn)讓的資產(chǎn)不再擁有實際的或者間接的控制，至少需要由執(zhí)業(yè)律師出具法律意見書，表明發(fā)起機構(gòu)與被轉(zhuǎn)讓的資產(chǎn)實現(xiàn)了破產(chǎn)隔離。 。儲備賬戶包括但不限于現(xiàn)金抵押賬戶和利差賬戶。附件2資產(chǎn)證券化風險加權(quán)資產(chǎn)計量規(guī)則一、總體要求（一）資產(chǎn)證券化交易包括傳統(tǒng)型資產(chǎn)證券化、合成型資產(chǎn)證券化以及兼具兩種類型共同特點的資產(chǎn)證券化交易。其中，擔保是指資產(chǎn)公司作為擔保人和債權(quán)人約定，當債務人不履行債務時，擔保人按照約定履行債務或者承擔責任的行為；擔保方式主要包括《擔保法》所列的抵押、質(zhì)押和保證；擔保人以自身信用或特定財產(chǎn)為債務人提供擔保，以保障債權(quán)實現(xiàn)。批量收購金融不良資產(chǎn)形成的債權(quán)是指資產(chǎn)公司按照《金融企業(yè)不良資產(chǎn)批量轉(zhuǎn)讓管理辦法》（財金〔2012〕6號）及有關(guān)補充規(guī)定從金融企業(yè)收購的不良債權(quán)資產(chǎn)。 第六章 附 則第八十條 本辦法未盡事宜，資產(chǎn)公司應當參照國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)關(guān)于商業(yè)銀行資本監(jiān)管的相關(guān)規(guī)定執(zhí)行。 第五章 信息披露第七十六條 集團母公司應當通過公開渠道，向投資者和社會公眾披露相關(guān)信息，確保信息披露的集中性、可訪問性和公開性。第七十四條 對于杠桿率低于最低監(jiān)管要求的集團母公司，國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)可以采取以下監(jiān)管措施：（一）要求集團母公司在限定期限內(nèi)補充一級資本。第七十三條 對第三類資產(chǎn)公司，除本辦法第七十一條和第七十二條規(guī)定的監(jiān)管措施外，國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)還可以采取以下監(jiān)管措施：（一）要求集團大幅降低風險資產(chǎn)的規(guī)模。（四）督促集團母公司對附屬機構(gòu)資本充足狀況進行排查，督促資本不足的附屬機構(gòu)盡快提升資本水平。 （三）第三類資產(chǎn)公司：集團超額資本、資本充足率、一級資本充足率和核心一級資本充足率任意一項未達到最低資本要求。第六十八條 除最低資本要求外，國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)有權(quán)根據(jù)日常監(jiān)管和現(xiàn)場檢查情況提出更審慎的附加資本要求，確保資本充分覆蓋風險，包括：（一）根據(jù)單家資產(chǎn)公司的功能定位及發(fā)展戰(zhàn)略執(zhí)行情況、不良資產(chǎn)主業(yè)經(jīng)營和發(fā)展狀況、投資設立金融和非金融附屬機構(gòu)以及附屬機構(gòu)經(jīng)營和發(fā)展情況等，提出的集團附加資本要求。第六十四條 國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)有權(quán)根據(jù)集團母公司及其附屬機構(gòu)的股權(quán)結(jié)構(gòu)、業(yè)務類別及風險狀況等確定和調(diào)整集團超額資本的計算范圍。對于相關(guān)行業(yè)資本監(jiān)管要求只適用于法人口徑的附屬金融機構(gòu)，其最低資本要求按照法人口徑計量；若其還存在附屬機構(gòu)，按照相關(guān)行業(yè)監(jiān)管規(guī)定計量其最低資本要求，若無資本監(jiān)管規(guī)定的，按本辦法第六十條規(guī)定計量其最低資本要求，并按照第五十六條規(guī)定計入二級及以下附屬機構(gòu)的資本缺口調(diào)整項。（二）二級及以下附屬機構(gòu)的資本缺口調(diào)整項。第五十四條 附屬金融機構(gòu)是指由國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)、證券監(jiān)督管理機構(gòu)和保險監(jiān)督管理機構(gòu)依法監(jiān)督管理的集團附屬機構(gòu)，其合格資本凈額是指在資本并表口徑下按照相關(guān)行業(yè)資本監(jiān)管規(guī)定計量得出的資本凈額。%。第四十九條 下列被投資機構(gòu)可以不納入集團資本監(jiān)管范圍： （一）已關(guān)閉或已宣告破產(chǎn)的機構(gòu)。扣減的證券融資交易資產(chǎn)是指交易合約價值通過市場估值確定且通常要求提供現(xiàn)金或證券作為抵質(zhì)押品的交易形成的資產(chǎn)會計余額，包括買入返售、賣出回購、證券借貸及保證金貸款交易等?？偸杖氚凑毡巨k法附件4的規(guī)定進行確認，包括不良資產(chǎn)經(jīng)營及處置凈收入、手續(xù)費及傭金凈收入、投資收益、利息凈收入以及其他收入。第三十四條 集團母公司應采用標準法計量市場風險資本要求。各類表外項目的信用風險轉(zhuǎn)換系數(shù)按照本辦法附件1的規(guī)定執(zhí)行。第二十六條 根據(jù)本辦法第二十四條、第二十五條的規(guī)定，未在集團母公司核心一級資本中扣除的對金融機構(gòu)的大額少數(shù)資本投資和相應的凈遞延稅資產(chǎn)，合計金額不得超過本公司核心一級資本凈額的35%。集團母公司直接或間接持有本公司及附屬機構(gòu)發(fā)行的其他一級資本工具和二級資本工具，應從相應的監(jiān)管資本中對應扣除。，信用風險類資產(chǎn)減值準備缺口是指實際計提的信用風險類資產(chǎn)減值準備低于預期損失的部分。集團母公司信用風險類資產(chǎn)減值準備的計提標準，由國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)另行制定。第十九條 其他一級資本包括：（一）其他一級資本工具。（三）%。第十二條 國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)依照本辦法對集團及集團母公司資本充足性、杠桿率、資本管理等情況進行日常監(jiān)管和現(xiàn)場檢查，可以視情況采取相應的監(jiān)管措施。第六條 本辦法所稱集團超額資本，是指集團持有的符合本辦法規(guī)定的合格資本凈額超出本辦法規(guī)定的集團最低資本要求之上的部分。第二條 本辦法適用于資產(chǎn)公司及其附屬機構(gòu)組成的集團。第三條 集團及集團母公司應當確保持有的資本能夠抵御所面臨的風險，包括集團風險、個體風險和系統(tǒng)性風險。本辦法所稱杠桿率，是指集團母公司持有的、符合本辦法規(guī)定的一級資本凈額與調(diào)整后的表內(nèi)外資產(chǎn)余額的比率。集團母公司應當按照本章第二節(jié)的規(guī)定計算各級資本和扣減項。（三）盈余公積。（二）二級資本工具溢價。第二十一條 計算資本充足率時，集團母公司應當從核心一級資本中全額扣除以下項目：（一）商譽。（七）直接或間接持有的本公司股票。第二十三條 集團母公司對未納入集團資本監(jiān)管范圍的金融機構(gòu)的小額少數(shù)資本投資，合計超出本公司核心一級資本凈額30%的部分，應從各級監(jiān)管資本中對應扣除。未經(jīng)國務院銀行業(yè)監(jiān)督管理機構(gòu)核準，集團母公司不得變更信用風險加權(quán)資產(chǎn)計量方法。合格質(zhì)物質(zhì)押的債權(quán)（含證券融資類交易形成的債權(quán)），取得與質(zhì)物相同的風險權(quán)重，或取得與對質(zhì)物發(fā)行人或承兌人直接債權(quán)相同的風險權(quán)重。第三十七條 集團母公司市場風險加權(quán)資產(chǎn)為市場風險資本要求的8倍，即：市場風險加權(quán)資產(chǎn)=市場風險資本要求8。n為過去三年中總收入為正的年數(shù)。 第三章 集團資本監(jiān)管要求第一節(jié) 集團資本監(jiān)管范圍第四十六條 集團資本監(jiān)管范圍包括集團母公司及其附屬機構(gòu)。（三）其他證據(jù)表明受集團母公司實際控制的被投資機構(gòu)。（四）受所在國外匯管制或其他突發(fā)事件影響、資金調(diào)度受到限制的境外附屬機構(gòu)。第五十條 集團母公司及其附屬金融機構(gòu)對附屬非金融機構(gòu)提供長期清償擔保的，該非金融機構(gòu)應納入集團資本監(jiān)管范圍；無清償擔?；蚯鍍敁？蔁o條件撤銷的，由集團母公司按審慎原則處理。本辦法發(fā)布前附屬非金融機構(gòu)已經(jīng)持有的、按照此前相關(guān)監(jiān)管規(guī)定屬于合格資本但按照本辦法規(guī)定不能認定為合格資本的部分，自2018年1月1日起按年遞減20%計算，2022年1月1日起不得計入監(jiān)管資本；因新舊計量規(guī)則差異導致集團母公司和附屬非金融機構(gòu)增加資本扣除要求的部分，自2018年1月1日起分五年逐步實施，即第一年扣除20%，第二年扣除40%，第三年扣除60%，第四年扣除80%，第五年全額扣除。若相關(guān)行業(yè)監(jiān)管機構(gòu)對二級及以下附屬機構(gòu)有資本監(jiān)管規(guī)定的，按相關(guān)規(guī)定計量其合