【正文】 敏感性分析指標(biāo)的計算。 (4)低值易耗品低值易耗品＝生產(chǎn)人員定員數(shù)預(yù)測年人均低值易耗品預(yù)測投產(chǎn)年人均低值易耗品為1500元 (5) 經(jīng)營管理費經(jīng)營管理費＝生產(chǎn)人員數(shù)預(yù)測年人均經(jīng)營管理費預(yù)測投產(chǎn)年人均經(jīng)營管理費為20000元 財務(wù)評價 財務(wù)評價基本數(shù)據(jù)表財務(wù)現(xiàn)金流量及凈現(xiàn)值計算表，見附表10－1；損益表，見附表102；總成本費用表，見附表103 財務(wù)評價指標(biāo)的計算結(jié)果本項目財務(wù)評價指標(biāo)的計算結(jié)果見表 。l 耗電成本：耗電成本每線平均每月耗電成本12交換機容量，每線平均每月耗電成本按照1元計算，l 維保費用：國產(chǎn)設(shè)備增加退網(wǎng)設(shè)備容量，維保費用基本上可以不增長，；局名機型建成時間總?cè)萘繉嵮b容量占地空間成本人力成本耗電成本維保費用合計節(jié)省費用（萬元）萬年DMS100DMS1001993110006900 按新設(shè)備生命周期10年計算，退網(wǎng)后將節(jié)約成本約149萬元，從長遠來看效益非?？捎^，因此本項目可行。由于PSTN固定網(wǎng)絡(luò)向軟交換網(wǎng)絡(luò)演進是交換網(wǎng)絡(luò)的發(fā)展方向，X電信已經(jīng)有一支跟蹤交換網(wǎng)絡(luò)發(fā)展的隊伍，這只隊伍在交換網(wǎng)絡(luò)發(fā)展和建設(shè)中將發(fā)揮重要的骨干作用，也將為X電信交換設(shè)備退網(wǎng)工程的順利建設(shè)發(fā)揮有效保證。本可行性研究報告為2010年X電信交換退網(wǎng)工程可研報告（上饒分冊）。本可行性研究報告主要依據(jù)如下文件和資料：（1） 程控交換機新版技術(shù)規(guī)范書《郵電部電話交換設(shè)備總技術(shù)規(guī)范書》（YDN 065—1997）；（2）《電話交換設(shè)備總技術(shù)規(guī)范（補充件1）》YD/T11282001；（3）YDC0032001《軟交換設(shè)備總體技術(shù)要求》；（4）《中國電信軟交換設(shè)備技術(shù)規(guī)范補充修訂規(guī)范》； （5） YDN0681997《――消息傳遞部分（暫行規(guī)定）》；（6）中國電信[2008]97號中國電信光進銅退實施工作指導(dǎo)意見；（7）中國電信[2008]173號中國電信室外電信設(shè)備機柜技術(shù)規(guī)范；（8）《建設(shè)項目評價方法與參數(shù)》。管理決策層對本工程一直極為重視，省公司網(wǎng)絡(luò)發(fā)展部、運維部、網(wǎng)支、市分公司等部門給予了本項目大力的支持和配合。九、工程進度安排預(yù)計談點完成時間：2010年3月1日勘察設(shè)計工作完成時間：2010年4月30日配套工程完成時間：2010年5月30日設(shè)備安裝調(diào)試工作：2010年6月15日完成用戶割接工作：2010年6月30日前十、經(jīng)濟評價 經(jīng)濟評價基礎(chǔ)數(shù)據(jù)的測算 計算期的取定本項目計算期取定10年，其中建設(shè)期1年，即2010年；生產(chǎn)期9年，即20112020年。 表 指 標(biāo) 計 算 結(jié) 果 表靜 態(tài) 指 標(biāo)動 態(tài) 指 標(biāo)指 標(biāo)單位計算值指 標(biāo)單位計算值靜態(tài)投資回收期年內(nèi)部收益率％投資利潤率％財務(wù)凈現(xiàn)值萬元13投資利稅率％財務(wù)凈現(xiàn)值比％借款償還期年 現(xiàn)金流量曲線圖根據(jù)附表101中的計算數(shù)據(jù)繪制出本項目的現(xiàn)金流量曲線圖，見下圖。 敏感性分析表變化率項目30%20%10%預(yù)測值+10%+20%+30%再分配收入 財務(wù)內(nèi)部收益率(%)0147101315 靜態(tài)投資回收期(年)01087665 財務(wù)凈現(xiàn)值(萬元)3720511263953經(jīng)營成本 財務(wù)內(nèi)部收益率(%)10987665 靜態(tài)投資回收期(年)6777788 財務(wù)凈現(xiàn)值(萬元)23191511721固定資產(chǎn)投資 財務(wù)內(nèi)部收益率(%)1512107532 靜態(tài)投資回收期(年)5667899 財務(wù)凈現(xiàn)值(萬元)3830211101020 敏感性分析圖根據(jù)表102繪制的財務(wù)內(nèi)部收益率的敏感性分析圖見下圖： 敏感性指標(biāo)分析從表102和敏感性分析圖中可以看出，當(dāng)經(jīng)營成本、固定資產(chǎn)投資、再分配收入正負變化達30％時，本項目的主要財務(wù)指標(biāo)仍高于行業(yè)基準(zhǔn)標(biāo)準(zhǔn)。 敏感性分析為考察不確定因素的變化對項目經(jīng)濟效益的影響程度，預(yù)測項目的風(fēng)險性，本項目對再分配收入、固定資產(chǎn)投資和經(jīng)營成本三個單變量的變化進行敏感性分析。 年經(jīng)營成本測算 (1)工資工資總額＝生產(chǎn)人員定員數(shù)預(yù)測年人均工資額預(yù)測投產(chǎn)年人均工資為50000元 (2)職工福利基金職工福利基金＝年工資總額14% (3)修理費修理費＝固定資產(chǎn)原值預(yù)測萬元固定資產(chǎn)年修理費本項目修理費按每萬元固定資產(chǎn)元計算。l 人力成本：按照每1萬線容量安排1個維護人員，年支出5萬計算。X電信作為省內(nèi)最大的電信運營商，積累了豐富的運營經(jīng)驗并且擁有眾多的高、精、尖技術(shù)人才和管理人才。在這種背景下，我省啟動了X電信交換退網(wǎng)工程，將部分運行時間較長、運行狀態(tài)較差的機型退網(wǎng)，采用軟交換接入設(shè)備進行替代，減少我省交換機型種類，減輕交換設(shè)備的運行維護壓力，盤活機房空間資源。本可行性研究報告為2010年X電信交換退網(wǎng)工程（上饒分冊），該可行性研究報告主要包括以下幾項內(nèi)容：（1）工程建設(shè)背景；（2）工程建設(shè)的必要性；（3）工程建設(shè)的可行性；（4）工程建設(shè)方案；（5）投資估算；（6）工程建設(shè)進度安排；（7）工程經(jīng)濟評價。五、退網(wǎng)設(shè)備選擇原則l 設(shè)備類型在評估中得分較低的設(shè)備類型；l 在網(wǎng)運行時間長、老化、運行不穩(wěn)定、故障率較高的設(shè)備；l 維保成本高、設(shè)備廠家支撐不到位的設(shè)備；l 運營成本高（如用電）的設(shè)備；l 使拔點區(qū)域的機型種類減少；l 騰出核心機房空間。 總投資本項目總投資149萬元。曲線與橫軸（時間軸）的交點就是投資回收點。說明本項目有一定的抗風(fēng)險能力。這些指標(biāo)均高于郵電行業(yè)基準(zhǔn)指標(biāo)，說明項目有一定的獲利能力。 再分配收入測算根據(jù)本項目所承擔(dān)的業(yè)務(wù)內(nèi)容，參照相關(guān)資費標(biāo)準(zhǔn)，計算本工程的再分配收入。工程投資組成具體見下表：局名機型設(shè)備建設(shè)規(guī)模（線）主設(shè)備投資（每線90元）配套投資（分公司上報）小計其他費用(按2%計列）合計投資（萬元）萬年DMS100DMS100961086 60 1463149八、效益分析退網(wǎng)后節(jié)省的投資按照以下方法計算：l 占地空間成本：以商業(yè)用地租金估算，按照每1萬線多占地10平米（含配