【正文】 《公司法》的任意性，就允許公司章程對股東和公司產(chǎn)生約束力。 這兩種觀點都難免偏頗。任意法說認(rèn)為公司法本質(zhì)上 是合同型的，是任意法。人們對《公司法》性質(zhì)的不同認(rèn)識，導(dǎo)致對公司章程與股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力認(rèn)定發(fā)生爭議。㈠ 二、股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力問題 （一）公司章程對股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力的影響 公司章程是指公司必須具備的由全體股東（或發(fā)起人）共同制定的有關(guān)公司組織與活動的基本規(guī)則。在交易紛繁復(fù)雜的市場，迅速快捷，交易安全，非常重要。否則會使得許多已確定的公司法律關(guān)系發(fā)生改變，影響股權(quán)的轉(zhuǎn)讓。不論公司股東出讓股權(quán)的初始動機如何，其最終的目的是回收投資，法律都應(yīng)賦予投資者以回收投資或者說退出公司的機會或權(quán)利。㈡ 筆者認(rèn)為，所謂股權(quán)轉(zhuǎn)讓，是指公司股 東依照法律或者公司章程的規(guī)定，將自己的股權(quán)轉(zhuǎn)讓給他人的法律行為。㈠股權(quán)的轉(zhuǎn)讓以股份或出資的轉(zhuǎn)讓為標(biāo)志，股份或出資的轉(zhuǎn)讓是股份所表示的股東權(quán)利義務(wù)的轉(zhuǎn)讓，即股權(quán)的轉(zhuǎn)讓。 關(guān)鍵詞：有限責(zé)任公司 股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同 非股東第三人 公司章程 優(yōu)先購買權(quán) 2 Abstrat The limited liability pany has nature of property and human being respectively, therefore, there are restrictive clause about transfers of stock right in the article of association, and the shareholders enjoy the preemptive rights under equal condition. Respond to principle such as defending stability of the monalty , keeping every square benefit when judge legal effect of agreement of transfer of stock right. When restricting articles of association is not the same as legal rules, the agreement of transfer of Stock right is valid if the agreement of transfer is according with law, on the contrary, it is right of preemption of shareholder is both the protection to nature of person, and the guarantee of liberty transfers of stock right, a premise of Shareholder right of preemption’s exercising is under equal condition。股東行使部分優(yōu)先購買權(quán)時應(yīng)針對整體轉(zhuǎn)讓和股權(quán)分割轉(zhuǎn)讓兩種情況進(jìn)行具體的分析。、 中 文 摘 要 ????????????????????????????????2 二 、 英 文 摘 要????????????????????????????????3 三、股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力的基本理論問題 ?????????????????5 （一）股權(quán)轉(zhuǎn)讓的概念 ?????????????????????????5 （二）股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力判斷的基本原則 ???????????????5 保持各方利益平衡原則 ??“???????????????????????6 維護(hù)社團法人穩(wěn)定性原則 ?????????????????????????6 優(yōu)先保護(hù)善意 第三人原則 ?????????????????????????6 商法公示主義與外觀主義原則 ??????????????????????7 四、股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力問題 ?????????????????????? 7 （一）公司章程對股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力的影響 ????????????9 （二）《公司法》限制性規(guī)定對股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力的影響 ??????9 股東優(yōu)先購買權(quán)與股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力的關(guān)系 ????????????????10 股東優(yōu)先購買權(quán) “同等條件 ”的司法判斷 ?????????????????12 （ 1） “同等條件 ”所包含的要素 ????????????????????????13 （ 2）股權(quán)分割轉(zhuǎn)讓時部分優(yōu)先購買權(quán)的行使 ???????????????????15 （ 3）行使 “同等條件 ”的標(biāo)準(zhǔn) ?????????????????????????16 股東部分行使優(yōu)先購買權(quán) ?????????????????????????16 （ 1）股權(quán)整體轉(zhuǎn)讓時部分優(yōu)先購買權(quán)的行使 ???????????????????17 （ 2）股權(quán)分割轉(zhuǎn)讓時部分優(yōu)先購買權(quán)的行使 ???????????????????19 股東優(yōu)先購買權(quán)能否對抗因繼承、贈與等而產(chǎn)生的股權(quán)轉(zhuǎn)移 ????????20 （ 1）繼承股權(quán)的客體 ?????????????????????????????20 （ 2）關(guān)于股東資格可否繼承 ???????????????????“??????20 （ 3）繼承股權(quán)的實質(zhì) ?????????????????????????????22 （ 4）股東的優(yōu)先購買權(quán)能否對抗因繼承而發(fā)生的股權(quán)轉(zhuǎn)移 ?????????????22 股東優(yōu)先購買權(quán)的放棄與轉(zhuǎn)讓協(xié)議 的效力 ?????????????????24 （三）國家的限制性規(guī)定與股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同的效力問題 ????????24 《公司法》的一般性限制概況 ???????????????????????25 國家的限制性規(guī)定 ??????????“?????????????????25 國家限制性規(guī)定與股權(quán)轉(zhuǎn)讓的合同效力 ??????????????????26 參考文獻(xiàn) ??????????????????????????????28 1 中文摘要 有 限責(zé)任公司具有一定的資合性與人合性，因此，其股權(quán)的轉(zhuǎn)讓受到公司章程的限制，且有限責(zé)任公司的其他股東在 “同等條件 ”下享有優(yōu)先購買權(quán)。股東的優(yōu)先購買權(quán)既是對有限責(zé)任公司人合性的保護(hù)，也是對股權(quán)自由轉(zhuǎn)讓的保障；股東優(yōu)先購買權(quán)的行使前提是在 “同等條件 ”下， “同等條件 ”的確定主要體現(xiàn)在幾個方面 ，股東優(yōu)先購買權(quán)中 “同等條件 ”的要素應(yīng)當(dāng)包括 同等的股權(quán)轉(zhuǎn)讓的價格、數(shù)量、付款條件、履行期限、履行地點和方式、違約責(zé)任、解決爭議方法等；在確定 “同等條件 ”的標(biāo)準(zhǔn)時，應(yīng)分兩種情形區(qū)別對待；同時，除股東與受讓人惡意串通的情形， “同等條件 ”的行使不以股東與第三人訂立的第一份股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同為準(zhǔn)。此外，國家的限制規(guī)定也能影響股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力。 at the same time, with the exception of shareholders of malicious collusion with the assignee, when equal terms is used ,the first equity transfer contract shall not prevail analysis of two kinds of condition should be made when exercising part right of preemption. If the shareholder abandons the right of 3 preemption , the agreement of transfer has a legal effect. Shareholder right of preemption can not resist the effect of the agreement of transfers of Stock right because of inheriting , presenting to as gift . Besides, country’s restricting stipulates the effect of the agreement of transfers of Stock right. Key Words: the limited liability pany agreement of transfers of Stock right third party preemptive rights articles of association 4 論有限責(zé)任公司股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力 法學(xué)院與經(jīng)濟學(xué)院 陳小思 周鳳貞 楊群蘭 鄭潤生 陳守軍 王坤教授 一、股權(quán)轉(zhuǎn)讓合同效力的基本理論問題 （一）股權(quán)轉(zhuǎn)讓的概念 《公司法》第三條規(guī)定，有限責(zé)任公司的股東以其認(rèn)繳的出資 額為限對公司承擔(dān)責(zé)任，對于有限責(zé)任公司的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，無論在形式上，還是在實質(zhì)上，都是股東權(quán)利的轉(zhuǎn)讓。與前相對應(yīng)，我們把它們稱為非協(xié)議轉(zhuǎn)讓。㈠