【正文】 維持良好的資金流企業(yè)在銷售產(chǎn)品的過程中一方面表現(xiàn)為產(chǎn)品流，另一方面又伴隨著資金流（資金的流進(jìn)和流出）。因此，新設(shè)備、新研究和開發(fā)等成本都是相關(guān)成本。資本支出通常，某銷售方案的計(jì)算會涉及費(fèi)用分?jǐn)倖栴}。利潤目標(biāo)盈虧平衡并不像盈利目標(biāo)那么誘人，因此，我們常常需要在計(jì)算中體現(xiàn)一個利潤目標(biāo)下的銷量目標(biāo)，即在哪個銷量水平上可獲利x元。如果某成本隨產(chǎn)量變化而變化，它就是變動成本（勞動、原材料、包裝、銷售人員的傭金就是變動成本）。常見的財務(wù)術(shù)語有成本、盈虧平衡點(diǎn)、利潤目標(biāo)、市場占有率、資本支出、相關(guān)成本、毛利率等。信用證這是指開證行依照申請人的申請開出的、憑符合信用條款單據(jù)支付的付款承諾，國內(nèi)信用證是由銀行提供擔(dān)保的國內(nèi)企業(yè)之間商品交易結(jié)算工具。匯兌不受金額起點(diǎn)限制。匯兌這是匯款人委托銀行將款項(xiàng)支付給收款人的一種結(jié)算方式，單位和個人的各種款項(xiàng)結(jié)算均可使用這種結(jié)算方式。支票主要具有以下幾個特點(diǎn)：銀行本票見票即付。銀行本票一律記名。銀行本票這是由銀行簽發(fā)的、承諾自己在見票時無條件支付指定金額給收款人或持票人的票據(jù)，單位和個人在同一票據(jù)交換區(qū)域需支取各種款項(xiàng)時均可使用銀行本票。銀行匯票主要有以下幾個特點(diǎn):委托收款：包括異地委托收款、同地委托收款。支票：包括現(xiàn)金支票、轉(zhuǎn)帳支票、普通支票。匯票：包括銀行匯票和商業(yè)匯票（商業(yè)匯票又包括銀行承兌匯票、商業(yè)承兌匯票）。第三篇：財務(wù)基礎(chǔ)知識一般來說，銷售人員應(yīng)該具備如下財務(wù)知識：在銷售活動中，計(jì)算貨款應(yīng)準(zhǔn)確，結(jié)算貨款應(yīng)及時，清理欠款應(yīng)有力度，這是對銷售人員和銷售管理人員的基本要求。三、權(quán)益資本凈利潤率權(quán)益資產(chǎn)凈利潤率=凈利潤247。二、資產(chǎn)利潤率資產(chǎn)凈利潤率=凈利潤247。銷售收入銷售凈利潤率反映了企業(yè)提供產(chǎn)品或勞務(wù)獲得利潤的能力?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率企業(yè)盈利能力分析主要指標(biāo)有銷售利潤率、資產(chǎn)利潤率、權(quán)益資本利潤率等指標(biāo)。2 固定資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=360天247。平均流動資產(chǎn)平均流動資產(chǎn)流動資產(chǎn)周轉(zhuǎn)天數(shù)=360天247。存貨周轉(zhuǎn)率一般來說，存貨周轉(zhuǎn)率越高，周轉(zhuǎn)天數(shù)越短，說明企業(yè)存貨轉(zhuǎn)為現(xiàn)金或應(yīng)收帳款的速度越快。銷售收入可以從利潤表上直接找到，現(xiàn)金銷售部分來源于現(xiàn)金流量表。一、應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率=賒銷收入凈額247。已獲利息倍數(shù)大，則支付利息能力強(qiáng)，否則就差。例：?？倷?quán)益（二）已獲利息倍數(shù)已獲利息倍數(shù)=息稅前利潤247。到期債務(wù)額二、長期償債能力分析主要指標(biāo)：資產(chǎn)負(fù)債表、已獲利息倍數(shù)。（待攤費(fèi)用時前期已花費(fèi)需攤銷的費(fèi)用，不能用于償債；待處理流動資產(chǎn)損失也不能用于償債；預(yù)付款的目的是為了取得存貨，因此也要扣除。流動比率下降可能是企業(yè)財務(wù)狀況出現(xiàn)困難的一個信號。主表反映的是企業(yè)經(jīng)營活動、投資活動和籌資活動的現(xiàn)金流量以及匯率變動所產(chǎn)生的現(xiàn)金流量。）二、利潤表提供企業(yè)在某一特定期間所實(shí)現(xiàn)的利潤或發(fā)生的虧損數(shù)量的報表。原理：“資產(chǎn)=負(fù)債+所有者權(quán)益”。經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額與凈利潤比率=經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量凈額/凈利潤100% 凈利潤直接現(xiàn)金保障倍數(shù)=（營業(yè)現(xiàn)金流量凈額－其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金流入+其他與經(jīng)營活動有關(guān)的現(xiàn)金流出）/主營業(yè)務(wù)收入100% 營業(yè)現(xiàn)金流量凈額對短期有息負(fù)債比率=營業(yè)現(xiàn)金流量凈額/（短期借款+1年內(nèi)到期的長期負(fù)債）100% 每股現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額=現(xiàn)金及現(xiàn)金等價物凈增加額/股數(shù) 每股自由現(xiàn)金流量=自由現(xiàn)金流量/股數(shù)（自由現(xiàn)金流量=凈利潤+折舊及攤銷－資本支出－流動資金需求－償還負(fù)債本金+新借入資金）為了讓投資者清晰地看到利潤表里面的利潤構(gòu)成，我想在這里對由股份有限公司會計(jì)制度規(guī)定必須有的損益項(xiàng)目（含：主營業(yè)務(wù)收入、其他業(yè)務(wù)收入、折扣與折讓、投資收益、補(bǔ)貼收入、營業(yè)外收入、主營業(yè)務(wù)成本、主營業(yè)務(wù)稅金及附加、其他業(yè)務(wù)支出、存貨跌價損失、營業(yè)費(fèi)用、管理費(fèi)用、財務(wù)費(fèi)用、營業(yè)外支出、所得稅、以前年度損益調(diào)整。但是如果該指標(biāo)異忽尋常地高于同業(yè)平均水平也應(yīng)該謹(jǐn)慎了。資產(chǎn)收益率=凈利潤2/（期初資產(chǎn)總額+期末資產(chǎn)總額）100% 資產(chǎn)收益率反應(yīng)了企業(yè)的總資產(chǎn)利用效率，或者說是企業(yè)所有資產(chǎn)的獲利能力。營業(yè)成本比率=營業(yè)成本/主營業(yè)務(wù)收入100% 在同行之間，營業(yè)成本比率最具有可比性，原因是原材料消耗大體一致，生產(chǎn)設(shè)備及工資支出也較為一致，發(fā)生在這一指標(biāo)上的差異可以說明各公司之間在資源優(yōu)勢、區(qū)位優(yōu)勢、技術(shù)優(yōu)勢及勞動生產(chǎn)率等方面的狀況?？傎Y產(chǎn)周轉(zhuǎn)率=銷售收入/平均資產(chǎn)總額 該指標(biāo)越大說明銷售能力越強(qiáng)。營業(yè)費(fèi)用率=營業(yè)費(fèi)用/主營業(yè)務(wù)收入100% 財務(wù)費(fèi)用率=財務(wù)費(fèi)用/主營業(yè)務(wù)收入100% 反映企業(yè)財務(wù)狀況的指標(biāo)。在揭示公司償債能力方面，100%是國際公認(rèn)的有息負(fù)債對資本的比率的資本安全警戒線。資本負(fù)債率為200%為一般的警戒線，若超過則應(yīng)該格外關(guān)注。股東權(quán)益比率=股東權(quán)益總額/資產(chǎn)總額100% 反映所有者提供的資本在總資產(chǎn)中的比重，反映企業(yè)的基本財務(wù)結(jié)構(gòu)是否穩(wěn)定。應(yīng)收帳款周轉(zhuǎn)率=銷售收入/平均應(yīng)收帳款表達(dá)年度內(nèi)應(yīng)收帳款轉(zhuǎn)為現(xiàn)金的平均次數(shù)。比如，商店幾乎沒有應(yīng)收帳款，比率會大大低于1。影響流動比率的主要因素一般認(rèn)為是營業(yè)周期、流動資產(chǎn)中的應(yīng)收帳款數(shù)額和存貨周轉(zhuǎn)速度。財務(wù)報表分析方法將報表分為三個方面：單個年度的財務(wù)比率分析、不同時期的比較分析、與同業(yè)其它公司之間的比較。它反映了公司的經(jīng)營作風(fēng)和抗風(fēng)險能力。它是考察公司經(jīng)營安全性和發(fā)展前景的重要依據(jù)。按照這種方法，需要依次用標(biāo)準(zhǔn)值替代實(shí)際值，以測定各因素對財務(wù)指標(biāo)的影響。差異因素分解法又分為定基替代法和連環(huán)替代法兩種。比較之后需要分解，以深入了解差異的原因；分解之后還需要比較，以進(jìn)一步認(rèn)識其特征。1．比率因素分解法比率因素分解法，是指把一個財務(wù)比率分解為若干個影響因素的方法。它反映該項(xiàng)目內(nèi)各組成部分的比例關(guān)系，代表了企業(yè)某一方面的特征、屬性或能力。（2）財務(wù)比率財務(wù)比率是用倍數(shù)或比例表示的分?jǐn)?shù)式，它反映各會計(jì)要素的相互關(guān)系和內(nèi)在聯(lián)系，代表了企業(yè)某一方面的特征、屬性或能力。比較法是各種分析方法的基礎(chǔ)，不僅報表中的絕對數(shù)要通過比較才能說明問題,計(jì)算出來的財務(wù)比率和結(jié)構(gòu)百分?jǐn)?shù)也都要與有關(guān)資料(比較標(biāo)準(zhǔn))進(jìn)行對比，才能得出有意義的結(jié)論。與行業(yè)平均指標(biāo)的對比,可以分析判斷該企業(yè)在同行業(yè)中所處的位置。這種對財務(wù)報表項(xiàng)目縱向比較分析的方法是一種動態(tài)的分析。方法：（一）比較分析法比較分析法的理論基礎(chǔ)，是客觀事物的發(fā)展變化是統(tǒng)一性與多樣性的辯證結(jié)合。評價企業(yè)資產(chǎn)的營運(yùn)能力，分析企業(yè)資產(chǎn)的分布情況和周轉(zhuǎn)使用情況。財務(wù)報表分析主要包括以下三個方面：分析企業(yè)的償債能力，分析企業(yè)權(quán)益的結(jié)構(gòu)，估量對債務(wù)資金的利用程度。其中償債能力是企業(yè)財務(wù)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的穩(wěn)健保證，而營運(yùn)能力是企業(yè)財務(wù)目標(biāo)實(shí)現(xiàn)的物質(zhì)基礎(chǔ)，盈利能力則是前兩者共同作用的結(jié)果，同時也對前兩者的增強(qiáng)其推動作用。1．按比較參照標(biāo)準(zhǔn)分類（1）趨勢分析法趨勢分析就是分析期與前期或連續(xù)數(shù)期項(xiàng)目金額的對比。(2)同業(yè)分析將企業(yè)的主要財務(wù)指標(biāo)與同行業(yè)的平均指標(biāo)或同行業(yè)中先進(jìn)企業(yè)指標(biāo)對比，可以全面評價企業(yè)的經(jīng)營成績。比較法的主要作用在于揭示客觀存在的差距以及形成這種差距的原因,幫助人們發(fā)現(xiàn)問題,挖掘潛力,改進(jìn)工作。有時候總量指標(biāo)也用于不同企業(yè)的比較，例如，證券分析機(jī)構(gòu)按資產(chǎn)規(guī)?；蚶麧櫠嗌俳⒌钠髽I(yè)排行榜。（3）結(jié)構(gòu)百分比結(jié)構(gòu)百分比是用百分率表示某一報表項(xiàng)目的內(nèi)部結(jié)構(gòu)。（二）因素分析法因素分析法也是財務(wù)報表分析常用的一種技術(shù)方法，它是指把整體分解為若干個局部的分析方法，包括財務(wù)的比率因素分解法和差異因素分解法。在實(shí)際的分析中,分解法和比較法是結(jié)合使用的。例如，產(chǎn)品材料成本差異可以分解為價格差異和數(shù)量差異。（2）連環(huán)替代法連環(huán)替代法是另一種測定比較差異成因的定量分析方法。資產(chǎn)凈值也就是公司的自有資本（資本金+創(chuàng)業(yè)利潤+內(nèi)部保留利潤+該結(jié)算期利潤）。（自有資本/總