【正文】 應得以發(fā)揮?？紤]到可能發(fā)生的逆向選擇問題，一般的商業(yè)擔保機構都不會定過高的保費率，各國一般都小于保額的2%，擔保機構收益不高，且面臨的市場風險比較高。改革開放以來，我國并沒有形成與民營經濟和中小企業(yè)發(fā)展相適應的融資服務體系，加上社會信用的缺失，造成近幾年中小企業(yè)融資困難有加重的趨勢。經驗表明，反擔保率與擔保機構損失率之間是負相關關系，由于中小企業(yè)大多不能向銀行提供足值的抵押資產才轉向擔保機構申請擔保，其反擔保率比較低，導致?lián)C構面臨的風險比較大。財政杠桿與政策性擔保機構的激勵機制政策性擔保是地方政府為解決市場失靈問題而提供的地方性準公共產品。政府介入擔保行業(yè)成功與否的關鍵是看整個信用擔保體系是否具備了一個有效的激勵機制，即參與信用擔保的各方經濟主體之間是否存在一種有效的激勵和約束機制，從而最大限度地降低道德風險和逆向選擇發(fā)生的概率。政府介入的方式是決定政策性擔保機構能否順利成長的關鍵。上海市政府副秘書長、上海市財政局局長蔣卓慶表示，為了促進上海市商業(yè)性融資擔保機構加快發(fā)展，上海市政府最近同意出臺支持擔保機構發(fā)展的新政策，對符合條件的重點商業(yè)性融資擔保機構，將根據其服務中小企業(yè)融資擔保的規(guī)模和實際發(fā)生擔保代償損失，由上海市級與區(qū)縣兩級財政融資擔保專項資金，給予中小企業(yè)項目20%至40%、科技型中小企業(yè)項目40%至60%的擔保代償損失補償?！　∫?、加強擔保機構建設，促進中小企業(yè)金融服務平臺建設。2007年底，分別與黃埔區(qū)、廣州高新技術產業(yè)開發(fā)區(qū)相關部門簽訂了合作協(xié)議；2008年5月，與白云區(qū)政府簽訂融資擔保合作協(xié)議書，以建立“白云區(qū)中小科技企業(yè)融資擔保委托管理專項資金”的方式開展業(yè)務合作，扶持白云區(qū)內符合條件的中小企業(yè)發(fā)展；2008年6月，與民生銀行廣州分行、廣州民科園簽訂了1億元擔保貸款協(xié)議，三方合作共同解決園區(qū)內創(chuàng)新產業(yè)總部基地項目建設配套資金?！　∷?、拓展農業(yè)貸款擔保，加快農業(yè)產業(yè)化、現(xiàn)代化進程。副省長高云龍出席會議講話并為青海億邦小額貸款股份有限公司成立揭牌。為此，會議提出，青海省將通過加強對融資性擔保機構的監(jiān)管，加強信用管理體系建設，提高融資性擔保機構、小額貸款公司人員整體素質，推進融資性擔保機構、小額貸款公司與銀行業(yè)金融機構的合作發(fā)展等措施，大力支持融資性擔保、小額貸款行業(yè)發(fā)展。為此，各相關部門要加強和改進推動融資性擔保機構、小額貸款行業(yè)健康發(fā)展的工作，提供多樣、及時、高效的服務，省金融辦要做好融資性擔保、小額貸款行業(yè)規(guī)劃，創(chuàng)造更加寬松的發(fā)展環(huán)境；財政、稅務、公安等部門要給予融資性擔保機構、小額貸款公司更大的政策扶持；銀行業(yè)金融機構要加強與融資性擔保機構、小額貸款公司的合作，在風險可控的前提下，給予更大支持；融資性擔保機構、小額貸款公司要加強行業(yè)自律，夯實發(fā)展基礎，不斷增強自身實力；中小企業(yè)要不斷加強自身建設，筑牢信用基礎。截至2012年4月底，全市開業(yè)小額貸款公司44家，融資性擔保公司91家。截至2010年11月份，農村小額貸款組織試點工作已取得階段性進展，并于2011年1月開始轉入正常發(fā)展軌道。目前全市共開業(yè)小貸公司44家，其中農村小貸公司36家，覆蓋面已經超過了全市一半的鄉(xiāng)鎮(zhèn)、涉農街道，科技小貸公司8家，占據全省已開業(yè)科技小貸公司的四分之一?！　∥沂行☆~貸款公司的設立必須通過公開招標程序，目的是讓有實力和社會責任感的企業(yè)來設立小額貸款公司。企業(yè)的近一年度末凈資產的35%是其出資的限額。二是認真執(zhí)行公開招投制度。針對去年有些中標企業(yè)因為資金無法按期到位影響其在規(guī)定時限內開業(yè)的情況，我們今年試行按照招標注冊資本金的30%（最低3000萬元）收取投標保證金，這筆錢一直凍結到小貸公司開業(yè)，用于沖抵注冊資金本。　　我們分別從監(jiān)管體制和監(jiān)管措施方面強化對小貸公司的風險防控。三是探索實行對小貸公司的分類監(jiān)管，我市今年即將全面展開小貸公司評級工作，在評級的基礎上，實行區(qū)別對待、分類指導，在市場準入、業(yè)務范圍、現(xiàn)場檢查頻率等方面實行差別化監(jiān)管，更好地體現(xiàn)監(jiān)管政策導向?！　≡谧龊帽O(jiān)管的同時，市金融辦還完善服務措施，努力為小貸公司運行營造良好的外部環(huán)境。南京市的農村小貸公司目前享受營業(yè)稅和所得稅減半征收的優(yōu)惠政策，同時我們也正在通過省金融辦積極向稅務部門爭取實現(xiàn)規(guī)范穩(wěn)健經營的科技小貸公司參照享受；每年幫助農村小貸公司協(xié)調財政部門落實各種涉農補貼；去年協(xié)調小額貸款公司作為新型的金融組織，參照銀行等金融機構辦理土地抵押登記。　　一是如何確定小貸公司的股東和最佳股權比例問題?，F(xiàn)階段我們認為最好的股權結構是應當有5到6個實力相當，關聯(lián)度不強，理念一致的股東組成團隊來組建小貸公司最為合適，一方面降低了過于集中會產生的運行風險，同時群策群力也利于將公司向取得合理回報又規(guī)范穩(wěn)健發(fā)展的方向上引領。為此，我們要求董事長必須熟記“三大紀律、八項注意”，所有總經理都必須通過省金融辦組織的任職資格考試的基礎上，市金融辦定期可以通過組織會議，召集約談等方式不斷對小貸公司董事長、總經理灌輸政策要求，在思想上促使他們時刻繃緊遵紀守法這根弦。其中注冊資本金1億元以上的47家，1億元以下的42家，南京富登投資信用擔保公司注冊資本金最大（），中融信佳融資擔保公司和鑫信融資擔保公司注冊資本金位列其后（皆為3億元）。按照注冊地屬地化管理的原則對擔保公司進行劃分，要求各區(qū)縣金融辦（發(fā)改局）、開發(fā)區(qū)金融工作部門制定專門科室和專人承擔所在地擔保機構日常管理工作。要求安排專人負責，及時、準確、完整地填報省經信委信息報送系統(tǒng)。為提高申請材料中的審計（驗資）報告質量，按照省要求，認真篩選并經省經信委審定，確定了5家會計師事務所作為融資性擔保機構審計單位。落實扶持政策，做好申報工作。調查江蘇雙贏、薛氏高盛擔保機構負責人失蹤事件，并召開全市擔保機構風險提示會議，開展側重于擔保機構非法集資、高利貸行為的專項檢查工作。市擔保協(xié)會順利組織召開了協(xié)會換屆大會，協(xié)會換屆后，積極開展工作，編輯發(fā)行了3期《南京擔?！?，印制了擔保行業(yè)通訊錄，對財務人員進行專門的培訓，并保持副會長單位每季度一次的交流活動。但是部分擔保公司擔保業(yè)務還沒有達到注冊資本的1倍，甚至還有少數擔保公司幾乎沒有開展擔保業(yè)務。特別是在從緊的貨幣政策下，銀行在擔保公司的合作對象、合作條件上逐步趨緊，導致一些擔保公司無法開展業(yè)務?！　９居臻g有限。擔保機構普遍反映，開展融資性擔保業(yè)務，風險控制十分困難?！　〗洜I活動和內部管理問題突出?！　C構缺乏合理的盈利模式，違規(guī)違紀的可能性非常大，有時會因為社會集資問題引發(fā)社會群體事件?！　《侵匾暦乾F(xiàn)場監(jiān)管。年檢工作要求按照擔保機構監(jiān)管計分辦法對擔保機構進行打分，70分以上方可年檢通過，否則將喪失融資性擔保機構資格?！　∷氖翘剿鹘９就顺鰴C制。鼓勵和支持擔保機構與合作銀行轉變經營理念，創(chuàng)新合作方式，拓展合作領域。這種模式在正常經營情況下，也就是說擔保主業(yè)做到3倍以上時是能夠維持擔保機構的生存的。關鍵是需要有專業(yè)的人才來做專業(yè)的事，擔保機構既要有把控風險的人才也要有創(chuàng)投的人才。通過各種措施，推進擔保機構在制度設計的框架內運行，淘汰不適應的擔保機構，促進全市擔保機構由數量眾多向數量適度轉變，由開展低端拆借業(yè)務向高端投資方向上發(fā)展。為貫徹國務院“穩(wěn)增長”工作部署和銀監(jiān)會關于加強小微企業(yè)金融服務政策，落實廣東省“穩(wěn)增長、調結構、惠民生”要求，廣東銀監(jiān)局近期在轄內多個地市展開調研，實地走訪多家小微企業(yè)，了解企業(yè)轉型升級情況和融資服務需求。　　《意見》指出，各銀行機構要結合廣東省經濟特點和產業(yè)結構，進一步落實各項小微企業(yè)扶持政策?！　　兑庖姟愤€指出，各銀行機構要圍繞小微企業(yè)信貸業(yè)務特點，在產品設計、內部機制、風險控制等方面進行改造和完善，持續(xù)深化小微企業(yè)金融服務內容、提高服務效率?！　〈送猓兑庖姟肪捅O(jiān)管部門如何加強指導小微企業(yè)金融服務提出要求，明確各級監(jiān)管部門要加強溝通，努力形成“左右協(xié)作、上下聯(lián)動”的跨機構、跨部門工作機制；加強窗口指導，將推動小微企業(yè)金融服務和日常監(jiān)管工作有機結合；積極開展多樣化、多層次的銀企對接活動，為小微企業(yè)金融服務批量化、集約化運作創(chuàng)造條件。都說小企業(yè)融資難，按說，輕資產的科技型小企業(yè)融資就是難上加難了。但作為一家成立期不長的“高成長、輕資產”企業(yè)，其可抵押資產僅能換得300萬元授信，流動資金需求缺口還有1500萬元?？萍夹椭行∑髽I(yè)是中小企業(yè)中最具成長性和活力的群體，也是上海銀行中小企業(yè)金融服務一直關注的重點。根據多年服務科技型企業(yè)積累的經驗，在對企業(yè)現(xiàn)金流進行深入了解的基礎上，上海銀行為H公司量身定制了一套金融解決方案，給予企業(yè)融資支持；隨后，快馬加鞭，僅用了7個工作日就審批通過了總額1500萬元的授信，及時地為企業(yè)“輸血”，解決了企業(yè)發(fā)展的資金困難?！　∮浾吡私獾?，該行小企業(yè)金融服務中心開業(yè)半年多來，在總結過往經驗的基礎上，順應小企業(yè)更多更新的金融需求，不斷為小企業(yè)提供更貼近需求、更具有創(chuàng)新活力的金融產品?！　私?，今年3月底前，H公司又獲得了500萬元的增量授信，而在小企業(yè)專營機制下，評審等工作得以在較短時間內完成?！薄　〗?，銀監(jiān)會發(fā)布了《關于支持商業(yè)銀行進一步改進小企業(yè)金融服務的通知》，要求銀行進一步改進小企業(yè)金融服務。因此，可以說雙方的合作走在了該《條例》的前面。深圳市小額貸款公司發(fā)展現(xiàn)狀與監(jiān)管　　經過近三年的試點，我市小額貸款公司試點工作穩(wěn)步推進，通過堅持“提高準入門檻，把握試點節(jié)奏，強化監(jiān)管機制”三項原則，小額貸款公司運行平穩(wěn)，整個民間借貸市場健康有序，在一定程度上引導了我市民間借貸資金流向，為解決中小企業(yè)融資難題、支持創(chuàng)業(yè)帶動就業(yè)、維護經濟社會和諧穩(wěn)定等發(fā)揮了重要作用。初步統(tǒng)計，；同時。%%，信用貸款作為我市小額貸款公司的主要貸款服務方式，有力解決了中小微型企業(yè)無抵押、無擔保的融資瓶頸。從增長速度看，%，%，綜合判斷，當前宏觀緊縮形勢下，信貸資金有由個人消費逐漸向有迫切融資需求的中小企業(yè)轉移的趨勢?！　×頁钲阢y監(jiān)局調查，包括小額貸款在內的深圳民間借貸市場2011年總規(guī)模約為4000億元，相當于同期銀行業(yè)各項貸款余額的20%，風險總體可控，出現(xiàn)系統(tǒng)性風險的可能性不大。根據央行、銀監(jiān)會的指導意見，各省市陸續(xù)出臺試點辦法，對小額貸款公司發(fā)起設立條件、資金來源、經營運作、監(jiān)督管理等方面做出詳細規(guī)定。在試點支持類型上，結合全市產業(yè)導向，側重于以下領域：一是重點服務于戰(zhàn)略性新興產業(yè)、現(xiàn)代服務業(yè)等鼓勵類產業(yè)中微型企業(yè)的；二是重點定位于改善社會民生、促進創(chuàng)業(yè)拉動就業(yè)和扶貧濟困工作的；三是重點立足與探索推動自主創(chuàng)新、產業(yè)轉型升級戰(zhàn)略實施以及社會股份公司改造升級等重大體制機制創(chuàng)新突破的；四是重點依托于實力雄厚、業(yè)內知名的大型企業(yè)集團、上市公司、金融機構和行業(yè)協(xié)會（或商會）等發(fā)起設立的。四是出資人具有境外豐富行業(yè)經驗和特色資源優(yōu)勢，重點開展特色化信貸服務的，比較有代表性的如日本PROMISE集團發(fā)起設立的鵬民小額貸款公司、渣打銀行集團發(fā)起設立的安信小額貸款公司等。為此，我們對小額貸款公司的注冊資本金規(guī)定了目前國內最高的標準（有限責任公司不低于1億元，股份有限公司不低于2億元），對主要股東在凈資產、凈利潤、經營年限、持股比例等方面提出較高的準入要求（如凈資產不低于1億元，三年連續(xù)盈利且累計不低于3000萬元，持股比例不得低于30%等），另外對非本地及境外的企業(yè)股東，在總資產、同業(yè)經營年限等方面又做出了額外的更高規(guī)定，同時考慮到同一出資人設立多家小額貸款公司存在的資金實力問題和監(jiān)管隱患等，借鑒證券、期貨等行業(yè)經驗，對出資股東提出“一控一參”的限定政策；五是遵循國家產業(yè)發(fā)展導向和宏觀調控政策，嚴格限定房地產行業(yè)、“兩高一資”行業(yè)等作為主要股東參與試點；六是從嚴控出資來源、防范“非法集資”等角度考慮，除允許極少數管理層持股不超過5%外，嚴格限定自然人股東出資。對此，我們頭腦清醒，整個試點工作主要結合全市信貸市場規(guī)模發(fā)展和中小企業(yè)融資需求進行合理布局，穩(wěn)步控制節(jié)奏。 同時，我們進一步創(chuàng)新試點審核程序，成立由金融辦牽頭，人行、銀監(jiān)、公安、工商、貿工等部門組成的聯(lián)合評審工作機制，結合各部門職能共同審議小額貸款公司的試點資格，始終堅持“成熟一家、審批一家”，“擇優(yōu)選強、寧缺勿濫”的試點推進原則。另外，我們正研究開發(fā)建立小額貸款行業(yè)監(jiān)管和數據報送信息系統(tǒng)，實現(xiàn)信息化電子監(jiān)督手段，克服地方金融監(jiān)管力量薄弱、手段不足的缺陷，逐步建立健全我市小額貸款行業(yè)的監(jiān)管機制。 　　三、銀行與小貸公司合作情況　　自試點工作開展以來，小額貸款公司與銀行間合作日益加深，在不斷創(chuàng)新產品和服務的基礎上，逐漸形成了一些在全國有代表性、示范性的合作模式，并逐步朝向金融信貸業(yè)務專業(yè)零售商或金融信貸中介服務商的專業(yè)化方向發(fā)展，取得了良好的試點效果。在此模式下，在銀行核定額度內，只要小額貸款公司提供首筆營運資金（即啟動資金），后續(xù)營運的全部資金可由銀行提供，并進行循環(huán)貸款。　?。ㄈ┞?lián)合貸款模式　　聯(lián)合貸款即“聯(lián)合審貸”模式，是指小額貸款公司與合作銀行共同對特定客戶進行貸前盡職調查，經過平等協(xié)商后，分別確定承擔不同比例的貸款金額，聯(lián)合對客戶提供貸款。在這一過程中，小額貸款公司充當了銀行專業(yè)零售信貸機構和中介服務商的角色，不僅自身實現(xiàn)了業(yè)務的迅速發(fā)展壯大，同時也很好的踐行了對薄弱領域金融支持的社會責任?！　。ㄒ唬╆P于行業(yè)性質界定不清晰。目前試點的小額貸款公司，只能以自有資金開展業(yè)務，只貸不存，資金來源渠道單一。國際上，小額貸款公司的發(fā)展方向或是成為金融機構批發(fā)貸款的專業(yè)零售貸款公司，或是升級成為小型村鎮(zhèn)銀行類金融機構。雖然轉為村鎮(zhèn)銀行，可以有效解決小額貸款公司現(xiàn)有的資金瓶頸，但在高門檻面前，是否改制已成為小額貸款公司面臨的艱難選擇?！　⌒☆~貸款公司作為“只貸不存”的信貸服務主體，是在國家金融監(jiān)管部門支持推動下、由省級地方政府批準試點的新興金融服務業(yè)態(tài)，這一行業(yè)既有前置審批程序，又有明確主管部門，且在財務規(guī)則、稅收征繳、呆賬計提等方面均按金融企業(yè)標準執(zhí)行，其4倍以內的貸款利率水平也是在國家金融監(jiān)管部門的指導意見中明確予以規(guī)定的?！　∧壳靶☆~貸款公司的資金來源單一，成為制約其業(yè)務發(fā)展的主要瓶頸，加強與銀行業(yè)機構的合作是緩解小貸行業(yè)資金缺口的重要手段。支持更多條件