【正文】 風險。 信用風險 10 信用風險是指由于債務人未能按照與銀行所簽的合同條款履約而對銀行信貸資產收益造成的風險。這種 風險的主要特點是針對國家，而它不像其他的違約風險那樣針對的是企業(yè)與個人。操作風險直接與商業(yè)銀行的信貸管理體制有關，一旦發(fā)生，引起的損失可能非常巨大。 價格風險 價格風險是指金融資產價格的變化而導致金融資產收益的損失。隨著金融市場的發(fā)展和創(chuàng)新，資產證券化使得銀行大量傳統(tǒng)形式的資產如銀行貸款可以進入二級金融市場進行交易。銀行信貸資產在資本市場上的可轉讓性，在提高銀行資產流動性的同時，也是銀行面臨著價格風險，信貸資產價格的變化也會及時反映到銀行的資產負債表上，并波及信貸資產的收益。商業(yè)銀行信貸風險的特征如下表 21 所示： 表 21 商業(yè)銀行信貸風險的特征 特征 表現 客觀性 信貸風險是客觀存在的，不以人的意志為轉移，對銀行來說，不同的企業(yè)，無論其經營狀況和信用等級如何，都存在一定的風險，只是風險的大小不同，因此，從事貸款業(yè)務的銀行要承擔一定的風險是不可避免的，銀行只 11 能采取各種措施去減少、控制或防范風險，要消除風險是不可能的。 相關性 風險的存在并不是孤立的，它是與一定的環(huán)境、行為和決策是密切聯系在一起的，即銀行的信貸風險不僅是與銀行自身的管理經營水平有關，而且與企業(yè)的信譽、經營、外界不可抗力的各種客觀因素是聯系在一起的，因此，銀行為控制風險，應采取各種有效措施，運用多元化風險觀點，從各個層面去分析問題并解決問題。 （來源：章彰 .商業(yè)銀行信用風險管理 [M]．北京：中國人民大學出版社， 2020） 三、風險管理理論 （一） 資產風險管理理論 最初的時候，商業(yè)銀行主要是把資產業(yè)務的風險作為重點來進行管理，我們也把其稱之為貸款業(yè)務風險管理。在過去，商業(yè)銀行的利潤主要是來源于銀行的資產業(yè)務，其他的業(yè)務對銀行的利潤貢獻非常的?。欢蛻舻拇婵钜庠赣譀Q定了商業(yè)銀行的負債，在這個業(yè)務中商業(yè)銀行是被動的，不能夠對其加以改變。隨著商業(yè)銀行所處的經營環(huán)境在不斷的發(fā)生著變化，商業(yè)銀行資產風險管理理論也在不斷的發(fā)生著變化，其形成的新的理論有：“商業(yè)性貸款理論”、“資產轉換理論”、“預期收入理論”、“超貨幣供給理論”以及“資產結構理論”。商業(yè)銀行為了能獲得更多的存款，同時也能使資金的安全得到保障，所以就產生了負債風險管理理論。這個理論的出現標志著商業(yè)銀行的經營 觀念發(fā)生了重大的改變。以前的資產負債理論其主要是把資本的安全性以及流動性作為重點，其能夠很好的流動性與營利性之間的問題。該理論目標 可以通過償還期對稱、經營目標互相替代、資產分散等實現平衡與結構對應的方法來實現。資產負債綜合風險管理的基本思想是商業(yè)銀行應該以最低的成本來籌集資金，并且以最大的贏利來安排剩余資金，這樣能夠切實防范和控制銀行風險。 （四）委托代理理論 一般在經濟學界，其認為委托代理關系的存在是由于“專業(yè)化”，由于代理 13 人相對于委托人具有專業(yè)化方面的相對優(yōu)勢。以前的經濟學家認為由于外部的非均衡現象的存在，或者是政府對信貸市場進行干預，都會導致逆向選擇的出現。 14 第三章 我國商業(yè)銀行信貸業(yè)務整體概況 一、我國商業(yè)銀行信貸風險管理的歷史 在進行我國三十年的金融體制改革的同時，商業(yè)銀行風險管理的歷程主要分成如下的幾個階段，如 下表 22 所示： 表 22 我國商業(yè)銀行風險管理的歷程 階段 時間 特征 準備和起步階段 1978年1984 年 這一時期以前我國商業(yè)銀行的信貸風險由國家統(tǒng)一承擔，商業(yè)銀行只是按計劃行事，因此，無論是整個社會還是銀行自身的風險觀念都相對薄弱。其主要內容是 :總行對基層銀行由存貸款總額指標管理改為存貸款差額指標管理，不再約束基層銀行的信貸總額，只控制存貸款差額，各級銀行在完成存差計劃或不突破貸差計劃的前提下，多存 可以多貸。 轉變和探索階段 1985年1996 年 在金融管理制度上放權讓利，引入競爭機制和市場機制，實行商業(yè)銀行間的業(yè)務交叉，通過業(yè)務交叉開展競爭。資金管理從統(tǒng)存統(tǒng)貸轉變?yōu)椴铑~包干的基礎上，繼而推進到差額控制和實存實貸，由指標管理過渡到資金管理，從開始的控制貸款規(guī)模，發(fā)展至以比例管理徹底取代貸款規(guī)?？刂?。 1999 年相繼成立了信達、東方、長城、華融四家金融資產管理公司，利用其專業(yè)優(yōu)勢和特殊的法律地位，通過債務重組、上市、拍賣等市場化手段，最大限度地實現了四大國有商業(yè) 銀行不良資產的價值回收，以改善國有商業(yè)銀行的資產負債狀況。從 2020 年開始到 2020 年，我國五大商業(yè)銀行不良貸款比例下降了 15%。 第三是擴大金融服務領域，啟動消費信貸市場。消費信貸市場的啟動一方面充實了信貸資產業(yè)務，有利于形成信貸資產優(yōu)化組合，另一方面也進一步增加了銀行信貸風險管理的工作難度。信用風險通常也包括客戶信用等級下建立銀行客戶的信用體系，并進 16 的義 務，而引發(fā)損失的可能性。 行客戶信用評估。 銀行通?；I集短期資金，貸出長期資金，因此資產和負債之間會存在期限缺口，這種期限的不匹配會導致流動性風險增加和流動性成本上升。 縮小資金缺口和時間缺口。利率風險是指由于市場利率水平變化給銀行帶來損失的可能性，匯率風險是指由于外匯價格波動給銀行帶來損失的可能性。 借助風險預警模型來降低市場風險。 有關銀行授信活動的法 律或法規(guī)出現歧義、或未經測試、或涉及授信活動的多部法律、法規(guī)的相互不一致。 操作風險 指銀行的處理業(yè)務時操作失誤和操作不當而造成損失的可能性。 提高銀行員工的業(yè)務操作水平，并進行相關的技能培訓。銀行相關企業(yè)授信風險主要表現為： 信用膨脹風險。 資金挪用風險。這種財務管理模式造成各銀行貸款轉入企業(yè)集團的結算中心后形成了“一鍋粥”，集團企業(yè)可根據自身需要任意抽調挪用銀行貸款。 信息虛假風險。相關企業(yè)的信息虛假主要有：一是為滿足貸款條件，利用關聯企業(yè)相互控制的特性，通過進行關聯交易來隨意調節(jié)會計報表的相關數據，粉飾借款主體的財務報表，使各項財務指標達到借貸條件，直 接影響了銀行貸前調查及貸后管理決策的準確性。三是集團企業(yè)在關聯交易的披露上極不規(guī)范，財務反映嚴重不實。相關企業(yè)關聯企業(yè)之間相互擔?，F象普遍，看似擔保手續(xù)合法規(guī)范，但由于關聯企業(yè)之間利益相互聯系，實則掩蓋了貸款風險，使銀行的擔保措施形同虛設，擴大了銀行的貸款風險。同樣的風險環(huán)境下，企業(yè)集團的風險會高于普通企業(yè)。在集團企業(yè)存在大量關聯交易的情況下，企業(yè)經營具有較大的不確定性。一旦關聯方發(fā)生變化，相互間交易受到影響，其生產經營就會產生很大波動。我國目前現代企業(yè)制度建設相對滯后，部分相關企業(yè)信用觀念淡薄，道德倫理缺失，其常常利用兼并、重組、貿易、置換等關聯交易手段進行成員企業(yè)財產和利益 的不當轉移，蓄意逃廢銀行債務，將自身的經營問題轉嫁形成信貸風險。目前招商銀行濟南泉城路支行在對公授信業(yè)務信貸風險管理意識方面存在著明顯的問題，盡管招商銀行濟南泉州支行成立的時間不長，但是卻成立在國家經濟的上升期，這一時期，我國的經濟形勢一片良 好，大部分的企業(yè)都保持者良好的發(fā)展勢頭，企業(yè)出現不良狀況的情況很少，這些導致了風險管理的不足。 （二）對公授信業(yè)務風險中信用風險相關的控制 機制不完善 招商銀行濟南泉城路支行對公授信業(yè)務信用風險的控制機制的存在的問題主要表現在以下的幾個方面：首先。招商銀行濟南泉城路支行過分把經營業(yè)務放在首要位置，不進行風險的控制；對客戶的風險評估帶有很強的主觀性；風險控制體系嚴重滯后于信貸業(yè)務的發(fā)展；招商銀行濟南泉城路支行內部溝通交流存在不順暢的情況。我國的銀監(jiān)會對商業(yè)銀行日常經營的監(jiān)管存在很大的漏洞，監(jiān)管制度無法到達資金的真實用途那里。如果銀行是一個企業(yè)的債權人，那么這個企業(yè)破產會對商業(yè)銀行造成很大的損失。 （三）信用風險管理系統(tǒng)缺失 招商銀行濟南泉城路支行還沒有建立信用風險管理體系主要表現在：首先，缺乏科學性的內部評級系統(tǒng)。而且評級的結果真實性較差，這些使得內部評價系統(tǒng)的存在意義不大，不能夠發(fā)揮其應有的價值和作用。目前，國外的一些商業(yè)銀行通過違約率以及債務追回率來對信貸的違約損失進行估計。 （四）招商銀行濟南泉城路支行的信用評級體系不完善 招商銀行濟南泉城路支行的信用評級體系主要包括兩個方面：一是外部評級；二是內部評級。而我國的外部評級機構尚不能滿足 市場的需求。 （五）招商銀行濟南泉城路支行沒能夠建立專業(yè)的風險評估隊伍，風險管理隊伍缺失 目前風險管理的方法不斷的更新和進步，所以這就要求招商銀行濟南泉城路支行要具有一批能夠掌握這些技術的人才隊伍。同樣招商銀行濟南泉城路支行完全依靠招商銀行濟南分行匹配的風險經理進行風險評估，人員整體風險評估能力較差，并非專業(yè)的風險評估人員。 21 （六）招商銀行濟南泉城路支行缺乏核心的對公授信業(yè)務風險管理文化 所謂風險管理文化，指的是作為招商銀行濟南泉城路支行在風險管理的意識、觀念以及環(huán)境的一個綜合文化體。商業(yè)銀行的信貸風險管理文化能夠與其所處的經營環(huán)境相適應，并且能夠與現代化的風險管理技術相結合。目前，招商銀行濟南泉城路支行在對公授信業(yè)務風險管理文化方面的建設主要表現如下幾個方面：第一，招商銀行濟南泉城路支行過去的對公授信業(yè)務風險管理文化中所積累的經驗和教訓不重視，沒有通過這些經驗和教訓來進行更深層次的提煉，從能夠形成招商銀行濟南泉城路支行的風險管理文化；第二，由于存在著地域性和員工層次上的差別，所以對于信貸風險管理的意識以及偏好存在一定的差異，由于相關企業(yè)在不同的地域上，會表現出不同的對公授信業(yè)務風險偏好引起信貸風險管理的相關措施和手段的差異；第三，由于招商銀行濟南泉城路支行的發(fā)展時間比較短，導致對公授信業(yè)務風險管理的文化沒有真正建立起來，而且也沒有形成制度化的文化建設。隨著我國商業(yè)銀行的經營區(qū)域越來越廣泛，所面對的環(huán)境也越來越復雜。所以，招商銀行濟南泉城路支行的員工要從自身的風險管理觀念和意識的改變出發(fā)，從而能夠保證對公授信業(yè)務風險管理的技術得 到應用。 二、成因分析 22 （一）內部原因 招商銀行濟南泉城路支行內部治理結構不合理 金融改革已有三十多年的歷史，盡管招商銀行濟南泉城路支行的內部治理有了一定的改善，但目前的招商銀行濟南泉城路支行 依然存在著很多的問題，與現代化的公司治理結構還有很大的差距。如果我們從公司治理機構作為研究的出發(fā)點，商業(yè)銀行上市之后更應該對全體股東負責。 目前招商銀行濟南泉城路支行在治理結構上存在的問題以及需要進一步改進的地方主要包括以下的幾個方面： 第一，在招商銀行濟南泉城路支行存在著行政以及外部人控制的狀況。 第二，在招商銀行內部，在人力資源管理體制方面需要進一步的改進。對于一些年輕具有才華的員工的儲備以及培養(yǎng)方面明顯不足，導致大量的優(yōu)秀人才流失。銀行行業(yè)既是一個競爭行業(yè)，而同時也是一個相對壟斷的行業(yè)。 招商銀行濟南泉城路支行內部控制制度不完善 招商銀行 濟南泉城路支行在內部制度的建設方面，由于國際金融市場的瞬息萬變，我國的金融市場的環(huán)境和業(yè)務也隨之變化，盡管濟南泉州支行在應對一般性的業(yè)務能夠得心應手，但是在處理一些新興業(yè)務還是有些吃力。 目前，招商銀行濟南泉城路支行在內部控制制度的完善上，需要對原有的章程做細化和全面化的建設。在招商銀行濟南泉城路支行的個別職能部門中，其工作職能稍顯混亂，這樣不能夠形成職責與權力相統(tǒng)一，不能形成一個有效的制約機制。因此銀行的資產規(guī)模呈現負增長的趨勢，資產規(guī)模也不甚理想。 銀行員工的業(yè)務能力和技能水平有所欠缺 招商銀行濟南泉城路支行員工的業(yè)務能力和技能水平將會對銀行的信貸風險產生一定 的影響，其不能完全有效的控制和防止信貸風險。第一，我國的招商銀行在信貸風險員工的建設方面存在欠缺，從事信貸業(yè)務的員工的知識層次不高，員工業(yè)務素質有待提高，而且由于很多的員工學習能力不夠強，再加上銀行培訓不夠重視，這就導致招商銀行濟南泉城路支行的員工不能夠使用國際上先進的風險管理技術，而且在風險評估的過程中具有很強的主觀意識，這些導致員工對信貸風險的評估準確性不高，而且不能 滿足目前市場的風險管理需求。甚至一些員工由于職業(yè)道德低，責任心不強，這就導致不按銀行的信貸流程，接受企業(yè)的好處，而違規(guī)發(fā)放貸款，這樣都進一步增加了銀行的信貸風險。招商銀行濟南泉城路支行在缺乏信貸風險文化所表現出信貸目的是隨意性、穩(wěn) 定性、附屬性以及連貫性的特征。我國的商業(yè)銀行基本上都源自于以前的國有制銀行，雖然一些國有制銀行成功了上市，但是招商銀行的信貸風險的控制和防范理念與意識跟不上時代的步伐。由于我國招商銀行長期處于計劃指令的社會經濟環(huán) 24 境下，招商銀行不能快速轉換到市場經濟所要求的信貸風險控制方法，這樣就導致了商業(yè)銀行無法形成一個風險控制與 銀行收益相統(tǒng)一的風險管理觀念。 （二）外部因素 招商銀行濟南泉城路支行信貸風險受到外部社會經濟環(huán)境的影響，其主要表現在以下的幾個方面： 市場利率的影響 經過三十多年的市場經濟建設，我國招商銀行對存款的需求也越來越大，而且其趨勢也不會改變。所以，在我國政府進行利率調整的過程中，既會對銀行的帶來更大利潤，