【正文】 減免息政策。三、工作流程四、利弊分析（一）有利方面有利于調(diào)動(dòng)企業(yè)還款的積極性。有利于我行盡快實(shí)現(xiàn)不良資產(chǎn)的化解和準(zhǔn)備金的回?fù)堋Ｆ髽I(yè)經(jīng)營(yíng)情況隨時(shí)發(fā)生變化，期間其他債權(quán)人采取訴訟追索時(shí)，會(huì)造成我行被動(dòng)。（二）堅(jiān)持“先還后免”原則，只有在還款人確實(shí)無法實(shí)現(xiàn)“先還后免”時(shí)，才可以酌情考慮根據(jù)還款計(jì)劃分步驟按比例減免（協(xié)議規(guī)定的還款比例應(yīng)當(dāng)不低于免息比例）。（三）原則上減免息的還款人應(yīng)以現(xiàn)金方式歸還本金或欠息。（四）與債務(wù)人簽訂減免息協(xié)議，并約定當(dāng)還款人違反協(xié)議未按期歸還所承諾的貸款本息時(shí)，我行有權(quán)取消所有利息（包括已減免利息部分和承諾減免利息部分）的減免，并從減免息方案實(shí)施前的時(shí)點(diǎn)起恢復(fù)計(jì)息。第五節(jié) 以物抵債及抵債資產(chǎn)處置一、定義以物抵債是指我行債權(quán)到期，債務(wù)人無法用現(xiàn)金償還債務(wù)；或債權(quán)雖未到期，但債務(wù)人已出現(xiàn)嚴(yán)重經(jīng)營(yíng)問題或其他足以嚴(yán)重影響債務(wù)人按時(shí)足額用現(xiàn)金償還債務(wù)；或當(dāng)債務(wù)人完全喪失清償能力時(shí)，擔(dān)保人也無力以現(xiàn)金償還債務(wù)；或當(dāng)債務(wù)人完全喪失清償能力時(shí)，經(jīng)我行與債務(wù)人、擔(dān)保人或第三人協(xié)商同意；或經(jīng)人民法院、仲裁機(jī)構(gòu)依法裁決，債務(wù)人、擔(dān)保人或第三人以實(shí)物資產(chǎn)或財(cái)產(chǎn)性權(quán)利作價(jià)抵償我行部分或全部債權(quán)的行為。二、適用條件以物抵債的適用條件如下：（一）債務(wù)人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)已中止或建設(shè)項(xiàng)目處于停、緩建狀態(tài)。（三）債務(wù)人已宣告破產(chǎn)，銀行有破產(chǎn)分配受償權(quán)。（五）只有通過以物抵債才能最大限度保全我行債權(quán)的其他情況。（二）不利方面抵債資產(chǎn)處置時(shí)可能要形成損失。受抵債資產(chǎn)自身屬性、市場(chǎng)環(huán)境等因素的影響，處置環(huán)節(jié)不可控因素增多。（一）流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)我行對(duì)抵債資產(chǎn)處置的時(shí)限要求如下：不動(dòng)產(chǎn)和股權(quán)應(yīng)自取得日起兩年內(nèi)予以處置；除股權(quán)外的其他權(quán)利抵債資產(chǎn)應(yīng)在有效期內(nèi)盡快處置，最長(zhǎng)不得超過自取得日起的兩年期限；動(dòng)產(chǎn)應(yīng)自取得日起一年內(nèi)予以處置。對(duì)于流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)，在辦理以物抵債時(shí)應(yīng)盡量選擇市場(chǎng)受眾面廣、交易活躍、易于變現(xiàn)的資產(chǎn)。因此，應(yīng)當(dāng)對(duì)抵債資產(chǎn)所屬市場(chǎng)進(jìn)行分析，抓住有利的市場(chǎng)時(shí)機(jī)處置抵債資產(chǎn)，規(guī)避市場(chǎng)風(fēng)險(xiǎn)。（四）操作風(fēng)險(xiǎn)以物抵債及抵債資產(chǎn)處置過程中較為常見的操作風(fēng)險(xiǎn)有抵債資產(chǎn)保管不善而造成抵債資產(chǎn)價(jià)值貶損；律師事務(wù)所、會(huì)計(jì)師事務(wù)所、資產(chǎn)評(píng)估公司、拍賣機(jī)構(gòu)等中介機(jī)構(gòu)的選擇未采取公開招標(biāo)的方式進(jìn)行；中介機(jī)構(gòu)不履職盡責(zé)、提供虛假信息；行政、司法干預(yù)抵債資產(chǎn)處置過程等，此外，在處置方式選擇、分期付款下我行權(quán)益的保障、關(guān)聯(lián)企業(yè)回購(gòu)、款項(xiàng)收取與抵債資產(chǎn)過戶的銜接等方面也存在操作風(fēng)險(xiǎn)。第六節(jié) 中小企業(yè)與涉農(nóng)債務(wù)減免一、定義中小企業(yè)與涉農(nóng)貸款減免是指?jìng)鶆?wù)人發(fā)生財(cái)務(wù)困難，無力及時(shí)足額償還貸款本息時(shí)，經(jīng)債務(wù)人提出申請(qǐng)，在充分分析債務(wù)人經(jīng)營(yíng)狀況、還款能力等因素基礎(chǔ)上，對(duì)債務(wù)人貸款予以減免的清收處置方式。（二）中小企業(yè)按照《國(guó)家經(jīng)貿(mào)委、國(guó)家計(jì)委、財(cái)政部、國(guó)家統(tǒng)計(jì)局關(guān)于印發(fā)中小企業(yè)標(biāo)準(zhǔn)暫行規(guī)定的通知》（國(guó)經(jīng)貿(mào)中小企[2003]143號(hào)）規(guī)定的范圍確定；涉農(nóng)貸款按照《中國(guó)人民銀行、中國(guó)銀行業(yè)監(jiān)督管理委員會(huì)關(guān)于建立〈涉農(nóng)貸款專項(xiàng)統(tǒng)計(jì)制度〉的通知》（銀發(fā)[2007]246號(hào)）規(guī)定的范圍確定。（四）債務(wù)人、擔(dān)保人或其他還款義務(wù)人不具備及時(shí)足額償還貸款的能力。（六）根據(jù)《中國(guó)銀行不良資產(chǎn)處置盡職實(shí)施細(xì)則》（中銀執(zhí)文[2006]62號(hào)）相關(guān)規(guī)定，采取必要追償程序后，仍無法全額收回的貸款。三、工作流程四、利弊分析中小企業(yè)與涉農(nóng)貸款減免的有利之處在于該處置方式能夠幫助債務(wù)人渡過臨時(shí)資金困難，延續(xù)生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)，使債務(wù)人不因特定時(shí)期出現(xiàn)的非持續(xù)性和非普遍性不利因素陷入困境。中小企業(yè)與涉農(nóng)貸款減免的弊端一是適用條件受特定時(shí)期限制，僅適用于境內(nèi)分行2008年1月1日至2010年12月31日發(fā)放并認(rèn)定為不良的貸款，對(duì)于不符合該特定時(shí)期條件的中小企業(yè)與涉農(nóng)貸款則無法減免，因此，該處置方式不具備普遍適用性。五、風(fēng)險(xiǎn)控制（一）信用風(fēng)險(xiǎn)一是制定減免方案前，借款人或保證人故意隱匿或轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)，提供虛假財(cái)務(wù)信息等，造成償付能力不足的假象以圖獲取我行更多的債務(wù)減免。對(duì)于信用風(fēng)險(xiǎn)，首先要化解信息不對(duì)稱。其次要提供緩釋工具，要求借款人或保證人提供抵質(zhì)押或保證作為信用風(fēng)險(xiǎn)緩釋工具，一旦客戶違約，我行能夠立即執(zhí)行抵質(zhì)押物或向保證人進(jìn)行追索。二是在方案必要性不充分的情況下采用了本方式處置不良資產(chǎn),容易形成債權(quán)利益損失。在能夠通過只減免部分利息促進(jìn)剩余本息償還的情況下減免了全部利息甚至部分本金；對(duì)于還款期限較長(zhǎng)的項(xiàng)目，我行在還款期間未采取有效的債權(quán)權(quán)益保障措施而導(dǎo)致債權(quán)懸空的情形。第七節(jié) 混合性債務(wù)重組一、定義混合性債務(wù)重組項(xiàng)目是指既涉及授信條件變更又涉及以物抵債、減免息、削債等資產(chǎn)處置的不良授信債務(wù)重組項(xiàng)目。（二）在重組后的還款期間內(nèi)，可預(yù)測(cè)企業(yè)具有正常的經(jīng)營(yíng)性現(xiàn)金流入，扣除成本后具有償還我行貸款本息的能力。三、工作流程流程說明：無新增授信的混合性債務(wù)重組項(xiàng)目，由一級(jí)分行授信執(zhí)行部或總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）進(jìn)行申報(bào)，總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）進(jìn)行盡責(zé)審查，并提交總行資產(chǎn)處置委員會(huì)審議，總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信審批）在盡責(zé)審查階段就方案中債務(wù)重組內(nèi)容提出意見。其中需要注意的事項(xiàng)包括：（一）判斷標(biāo)準(zhǔn)：對(duì)于新增授信的判斷以項(xiàng)目整體授信余額是否增加為標(biāo)準(zhǔn)，項(xiàng)目授信整體余額增加的則為有新增授信；項(xiàng)目授信整體余額未增加的，則為無新增授信。（三）意見綜合：在盡責(zé)審查階段，如總行風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信執(zhí)行）或風(fēng)險(xiǎn)管理總部（授信審批）中有一方的意見為“否決”，則最終的盡責(zé)審查意見為“否決”；如有一方的意見為“有條件同意”，則最終的盡責(zé)審查意見為“有條件同意”，同意的條件即為“有條件同意”方所提條件；如雙方意見均為“同意”，則最終的盡責(zé)審查意見為“同意”。因此，在確保債務(wù)人經(jīng)營(yíng)的前提下，債權(quán)人通?？梢垣@得較高的受償甚至全額受償，而債務(wù)人通過重組方式亦可能獲得重生的機(jī)會(huì)。五、風(fēng)險(xiǎn)控制（一）重組前我行與債務(wù)人商討債務(wù)重組計(jì)劃過程中，需與債務(wù)人、投資者進(jìn)行充分溝通，詳細(xì)了解債務(wù)重組計(jì)劃，判斷債務(wù)人的經(jīng)營(yíng)趨勢(shì)，保障我行債權(quán)利益。第八節(jié) 破產(chǎn)重整（含和解）一、定義破產(chǎn)重整（含和解）是指對(duì)可能或已經(jīng)發(fā)生破產(chǎn)原因但具備重整條件且有希望再生的債務(wù)人/擔(dān)保人，通過各方利害關(guān)系人的整頓和債權(quán)債務(wù)關(guān)系的清理，以期擺脫財(cái)務(wù)困境，重獲經(jīng)營(yíng)能力的法律制度。二、適用條件根據(jù)2006年頒布的《中華人民共和國(guó)企業(yè)破產(chǎn)法》的有關(guān)規(guī)定，破產(chǎn)重整的適用要求為：（一）法律要求企業(yè)法人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)，并且資產(chǎn)不足以清償全部債務(wù)或者明顯缺乏清償能力的，債務(wù)人或債權(quán)人可以向人民法院提出重整申請(qǐng)。由于重整程序各環(huán)節(jié)具有法律明確規(guī)定的時(shí)限要求，申請(qǐng)重整前需理順相關(guān)債權(quán)債務(wù)關(guān)系，與債務(wù)人就重整方案達(dá)成必要一致，以利于后續(xù)重整程序順利展開。所處的行業(yè)具有可預(yù)期的樂觀前景（技術(shù)換代、宏觀政策）。擁有一定的研發(fā)力量（人員、設(shè)備），可產(chǎn)生技術(shù)優(yōu)勢(shì)。得到地方政府或相關(guān)政府部門的大力扶持。但破產(chǎn)重整計(jì)劃由債務(wù)人負(fù)責(zé)執(zhí)行，且需要持續(xù)較長(zhǎng)的一段時(shí)間通常都是以年來計(jì)算，即意味著在破產(chǎn)重整程序中，債權(quán)人對(duì)于債務(wù)人的控制是相對(duì)較弱的，特別是當(dāng)債務(wù)人的投資人/上級(jí)主管單位提出重整時(shí)，債權(quán)人的知情權(quán)、控制權(quán)更是被削弱，承擔(dān)的風(fēng)險(xiǎn)更大。（二）進(jìn)入重整（含和解）程序后，我行需及時(shí)申報(bào)債權(quán)，積極參與相關(guān)方案的制定。（四）需要特別注意的是，在重整期間，對(duì)債務(wù)人的特定財(cái)產(chǎn)享有的擔(dān)保權(quán)暫停行使。（五）和解程序開始后，對(duì)債務(wù)人的特定財(cái)產(chǎn)享有擔(dān)保權(quán)的權(quán)利人，自法院裁定和解之日即可行使。二、適用條件（一）當(dāng)債務(wù)人不能清償?shù)狡趥鶆?wù)時(shí)，我行可直接向法院申請(qǐng)債務(wù)人破產(chǎn)。三、工作流程流程說明：（一）向法院提出破產(chǎn)申請(qǐng)時(shí)，需向法院提交如下材料：１、破產(chǎn)申請(qǐng)書。３、授權(quán)委托書，注明被委托人的姓名、身份以及授權(quán)范圍等。（二）賬務(wù)處理上，債權(quán)自破產(chǎn)申請(qǐng)受理時(shí)即應(yīng)停止計(jì)息。其功能重在合理分配債務(wù)人的破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)，目的是為了實(shí)現(xiàn)對(duì)全體債權(quán)人的公平保護(hù)。但是破產(chǎn)清算在發(fā)揮其上述積極職能的同時(shí)，也不可避免地暴露出其固有的缺點(diǎn)：破產(chǎn)清算程序復(fù)雜漫長(zhǎng)，且受很多因素影響，除有抵質(zhì)押財(cái)產(chǎn)外，金融機(jī)構(gòu)沒有其他優(yōu)先受償?shù)臋C(jī)會(huì)，導(dǎo)致一方面銀行債權(quán)人通過破產(chǎn)清算程序能夠獲得的實(shí)際利益并不大，另一方面銀行需要為破產(chǎn)程序付出巨大的時(shí)間成本和資金成本；由于企業(yè)間存在著錯(cuò)綜復(fù)雜的債權(quán)債務(wù)關(guān)系、相互持股關(guān)系、互保關(guān)系以及其他關(guān)系，一個(gè)企業(yè)的破產(chǎn)清算往往引起相關(guān)企業(yè)的連鎖反應(yīng)，對(duì)社會(huì)經(jīng)濟(jì)交易秩序的正常流轉(zhuǎn)造成重大的影響。五、風(fēng)險(xiǎn)控制在破產(chǎn)清算過程中，銀行債權(quán)人需要注意以下幾點(diǎn)：（一）債務(wù)人的其他債權(quán)人向法院申請(qǐng)債務(wù)人破產(chǎn)時(shí)，我行應(yīng)確保在法院規(guī)定的債權(quán)申報(bào)期限內(nèi)申報(bào)債權(quán)。（二）與破產(chǎn)重整不同，我行對(duì)債務(wù)人的特定財(cái)產(chǎn)享有擔(dān)保權(quán)的，對(duì)該特定財(cái)產(chǎn)享有優(yōu)先受償?shù)臋?quán)利，并且可以依法隨時(shí)主張，不受破產(chǎn)宣告與否的限制。破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)的定價(jià)、變現(xiàn)是破產(chǎn)程序中的關(guān)鍵，破產(chǎn)法對(duì)破產(chǎn)財(cái)產(chǎn)定價(jià)及變現(xiàn)僅作了原則性規(guī)定，債權(quán)人