【正文】 估流程 –召開(kāi)董事會(huì)議并保證流程的有效性 –根據(jù)董事會(huì)的決定，領(lǐng)導(dǎo)與投資者的溝通 –負(fù)責(zé)董事會(huì)自身建設(shè)，保證董事會(huì)高效運(yùn)轉(zhuǎn) ?應(yīng)總裁或董事會(huì)的要求，承擔(dān)下列具體 的工作，如 –法規(guī)管理 –收購(gòu)和兼并 –人力資源的開(kāi)發(fā) 總裁的職責(zé) ? 具體領(lǐng)導(dǎo)公司的日常經(jīng)營(yíng)工作 ? 就公司重大決策對(duì)董事會(huì)負(fù)責(zé)， 包括 –擬定戰(zhàn)略，供董事會(huì)評(píng)估。此議題要上報(bào)給董事會(huì)，董事會(huì)來(lái)決定薪酬及獎(jiǎng)勵(lì)水平 ?如有必要可通過(guò)董秘局并通報(bào)總裁組織有關(guān)部門(mén)開(kāi)會(huì) 使命與職責(zé) 負(fù)責(zé)總裁和最高層管理人員的任命并評(píng)估業(yè)績(jī)，以及確定薪酬水平。最終報(bào)董事會(huì)會(huì)議批準(zhǔn) ?公司規(guī)劃計(jì)劃部定期向投資與戰(zhàn)略委員會(huì)匯報(bào)公司戰(zhàn)略和投資的重大舉措及其執(zhí)行情況 ?各業(yè)務(wù)單元總經(jīng)理負(fù)責(zé)接受投資與戰(zhàn)略委員會(huì)的質(zhì)詢(xún) 使命與職責(zé) 審核公司發(fā)展戰(zhàn)略，并監(jiān)督戰(zhàn)略舉措實(shí)施的里程碑 主要工作 20 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 任命、考核與薪酬委員會(huì)職責(zé)描述 主要工作 ? 招聘與選擇總裁、副總裁、財(cái)務(wù)總監(jiān)等高層管理人員，并報(bào)股東大會(huì)批準(zhǔn) ? 設(shè)定并批準(zhǔn)總裁及高層管理的崗位描述和職業(yè)發(fā)展道路 ? 制定總裁、副總裁、財(cái)務(wù)總監(jiān)和其它高層管理人員的發(fā)展計(jì)劃。向下層管理人員收集信息需告知總裁并獲同意 ?遵守法律，公司章程及公司有關(guān)規(guī)定中的相應(yīng)條款 ?有效領(lǐng)導(dǎo)復(fù)雜機(jī)構(gòu)的工作能力 ?某一領(lǐng)域的專(zhuān)業(yè)經(jīng)驗(yàn)及技能，或?qū)π袠I(yè)的深入了解 ?作為業(yè)務(wù)顧問(wèn)的獨(dú)立判斷能力 ?合作精神及良好的溝通能力 ?積極的參與精神 ?得以保證的時(shí)間與興趣 工作原則 所需素質(zhì) 18 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 審計(jì)委員會(huì)職責(zé)描述 主要工作 ?監(jiān)督財(cái)務(wù)匯報(bào)流程及重要規(guī)章制度，檢查和評(píng)估公司重大經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的合規(guī)性和有效性 –審核并監(jiān)督關(guān)鍵財(cái)務(wù)信息的報(bào)告體系，確保財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)真實(shí)有效 –審核公司重要規(guī)章制度是否完善，有效 –監(jiān)督各項(xiàng)規(guī)章制度的執(zhí)行情況及重大經(jīng)營(yíng)決策的決策過(guò)程 ?審核公司重大財(cái)務(wù)政策及其貫徹執(zhí)行，監(jiān)督財(cái)務(wù)運(yùn)營(yíng)狀況及風(fēng)險(xiǎn)管理 –制定并監(jiān)督主要會(huì)計(jì)、審計(jì)政策，保證其有效服務(wù)于股東利益 –檢查財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)，評(píng)價(jià)公司財(cái)務(wù)健康狀況及財(cái)務(wù)決策規(guī)范合理性，并據(jù)此提出改進(jìn)建議 –審閱財(cái)務(wù)及其它經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)的控制報(bào)告，監(jiān)督管理人員采取適當(dāng)措施管理風(fēng)險(xiǎn) ?對(duì)商業(yè)道德的監(jiān)督 –設(shè)立管理人員道德行為準(zhǔn)則并不斷修正，以規(guī)范管理層行為 –指導(dǎo)、組織相關(guān)調(diào)研，及時(shí)發(fā)現(xiàn)存在問(wèn)題并提出處理意見(jiàn) ?如有必要可通過(guò)董秘局并通報(bào)總裁組織有關(guān)部門(mén)開(kāi)會(huì) 使命與職責(zé) ?審核和監(jiān)督財(cái)務(wù)匯報(bào)體系和財(cái)務(wù)運(yùn)營(yíng)狀況，并對(duì)公司高層管理人員行為進(jìn)行監(jiān)控，以保證高層管理人員合法利用職權(quán)，并且公司資源得到有效利用 工作關(guān)系 ?委員會(huì)負(fù)責(zé)提出、審核、質(zhì)詢(xún)相關(guān)議題，并給出建議，報(bào)董事會(huì)會(huì)議批準(zhǔn) ?委員會(huì)參與評(píng)估審計(jì)部，由審計(jì)部提出決策所需相關(guān)信息 ?委員會(huì)與監(jiān)事會(huì)無(wú)直接工作關(guān)系，包括信息溝通，人員管理等 19 PD000131BJ(GB)CorpGovernance ?了解行業(yè)的發(fā)展趨勢(shì)、收集市場(chǎng)發(fā)展、競(jìng)爭(zhēng)狀況、法規(guī)管制等方面的重大變化。CONFIDENTIAL Establish an Effective Corporate Governance in China 目錄 ?中國(guó)董事會(huì)的模式 ?董事會(huì)設(shè)計(jì)的原則 ?董事會(huì)各相關(guān)機(jī)構(gòu)的主要工作范圍和職責(zé)劃分 ?董事會(huì)的關(guān)鍵管理流程 ?董事會(huì)工作年歷 ?董事會(huì)和各相關(guān)機(jī)構(gòu)的信息流 1 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 目錄 ?中國(guó)董事會(huì)的模式 ?董事會(huì)設(shè)計(jì)的原則 ?董事會(huì)各相關(guān)機(jī)構(gòu)的主要工作范圍和職責(zé)劃分 ?董事會(huì)的關(guān)鍵管理流程 ?董事會(huì)工作年歷 ?董事會(huì)和各相關(guān)機(jī)構(gòu)的信息流 2 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 世界各國(guó)董事會(huì)的不同模式 模式一：英美型 模式二：歐洲大陸型 模式三：中國(guó)型 基本結(jié)構(gòu) 關(guān)鍵區(qū)別 股東大會(huì) 董事會(huì) 總裁及管理層 股東大會(huì) 管理董事會(huì) (高級(jí)管理層 ) 股東大會(huì) 董事會(huì) 總裁 *及管理層 監(jiān)事會(huì) ?單一董事會(huì)行使監(jiān)督和重大決策管理職能 –監(jiān)督總裁及經(jīng)理層自我管理 –參與重大決策制定 (如投資、戰(zhàn)略 ) ?一切從股東利益出發(fā) ?監(jiān)事會(huì)董事會(huì)分立 –監(jiān)事會(huì)負(fù)責(zé)監(jiān)督管理層 –管理董事會(huì)負(fù)責(zé)重大決策管理 –監(jiān)事會(huì)負(fù)責(zé)提名、委任管理董事會(huì) ?監(jiān)事會(huì)董事會(huì)分立，董事會(huì)行使監(jiān)督和重大決策管理職能 –監(jiān)事會(huì)監(jiān)督董事會(huì) –董事會(huì)監(jiān)督管理層并參與重大決策的制定 ?從股東利益和社會(huì)利益兩者出發(fā) ?從股東利益和社會(huì)利益兩者出發(fā) 其它管理人員 監(jiān)事會(huì) 管理目的 * 總裁首席執(zhí)行官，可由董事長(zhǎng)或總裁擔(dān)任。 3 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 董事會(huì)模式之一：英美型 ? 股東利益驅(qū)動(dòng) ? 董事會(huì)同時(shí)具備監(jiān)督與決策職能 ? 通過(guò)外部獨(dú)立董事實(shí)現(xiàn)權(quán)力制衡 – 獨(dú)立董事占多數(shù) – 關(guān)鍵委員會(huì)由獨(dú)立董事組成 代表國(guó)家 美、英、加、澳等 ? 資本 市場(chǎng)發(fā)達(dá)、規(guī)模大 ? 立法嚴(yán)格保護(hù)股東利益 ? 股東結(jié)構(gòu)分散，擁有較專(zhuān)業(yè)機(jī)構(gòu)投資者作為股東 ? 信息披露充分迅速、市場(chǎng)敏感 ? 股東價(jià)值被應(yīng)泛認(rèn)同，在公司經(jīng)營(yíng)中發(fā)揮重要作用 基本特征 * 法律規(guī)定必須設(shè)立 股東大會(huì) 董事會(huì) 總裁 管理層 審計(jì) 委員會(huì) 任命、考 核與薪酬 委員會(huì) 任免 委員會(huì) 監(jiān)督 委員會(huì) 辦公室 (秘書(shū)局 ) 其它 (因 行業(yè)要 求而定 ) ? 監(jiān)控內(nèi)部財(cái)務(wù)體系 ? 審核財(cái)務(wù)數(shù)據(jù) ? 外部獨(dú)立董事為主 ? 評(píng)估高層經(jīng)理業(yè)績(jī) ? 決定高層經(jīng)理薪酬 ? 非內(nèi)部董事為主 ? 決定總裁提名 ? 董事會(huì)業(yè)績(jī)?cè)u(píng)估 ? 董事會(huì)成員提名 ? 由董事會(huì)成員構(gòu)成 ? 監(jiān)督董事會(huì)工作有效性 ? 完全由獨(dú)立外部董事構(gòu)成 ? 董事會(huì)內(nèi)部工作協(xié)調(diào) ? 對(duì)外信息公布與管理 ? 成員構(gòu)成 ? 如風(fēng)險(xiǎn)管理委員會(huì)、戰(zhàn)略投資委員會(huì)、健康安全環(huán)保委員會(huì)等 ? 股東利益代表 ? 監(jiān)督管理層 ? 審批重大決策 ? 股東大會(huì)選舉 ? 公司日常經(jīng)營(yíng)管理 ? 由董事會(huì)委任 4 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 董事會(huì)模式之二：歐洲大陸型 ? 社會(huì)利益驅(qū)動(dòng) ? 監(jiān)督與管理職能分立 ? 通過(guò)賦予監(jiān)事會(huì)權(quán)力實(shí)現(xiàn)權(quán)力制衡 – 監(jiān)事會(huì)負(fù)責(zé)管理委員會(huì)成員任免 – 監(jiān)事會(huì)下設(shè)委員會(huì)作為執(zhí)行主體 – 監(jiān)事會(huì)可按公司章程規(guī)定參與重大決策 代表國(guó)家 德、荷 ? 銀行體系發(fā)達(dá)，資本市場(chǎng)發(fā)展不充分 ? 立法對(duì)股東權(quán)益的保護(hù)不明確、不嚴(yán)格 ? 有許多交錯(cuò)持股，尤其大量股份被金融機(jī)構(gòu)持有，股權(quán)結(jié)構(gòu)相對(duì)集中 ? 對(duì)信息的充分披露有較低要求 ? 較少關(guān)注股東價(jià)值，股東對(duì)管理的影響力較弱 ? 公司經(jīng)營(yíng)受社會(huì)利益影響較大 基本特征 股東大會(huì) 監(jiān)事會(huì) 管理董事會(huì) 管理層 審計(jì) 委員會(huì) 任命、考 核與薪酬 委員會(huì) 辦公室 (秘書(shū)局 ) 其它 (根 據(jù)需要 ) ? 監(jiān)控內(nèi)部財(cái)務(wù)控制體系 ? 審核財(cái)務(wù)數(shù)據(jù) ? 評(píng)估高層經(jīng)理業(yè)績(jī) ? 決定高層經(jīng)理薪酬 ? 監(jiān)事會(huì)內(nèi)部工作協(xié)調(diào) ? 對(duì)外信息發(fā)布與管理 ? 股東利益與職工利益代表 ? 監(jiān)控管理董事會(huì)工作 ? 參與重大決策 ? 由股東大會(huì)、職工大會(huì)任命，為非管理人員 ? 公司法人代表 ? 負(fù)責(zé)戰(zhàn)略籌建與業(yè)務(wù)發(fā)展 ? 由公司高層管理人員構(gòu)成 5 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 中國(guó)董事會(huì)的模式 股東大會(huì) 董事會(huì) 總裁 管理層 審計(jì) 委員會(huì) 任命、考 核與薪酬 委員會(huì) 投資與發(fā) 展委員會(huì) 秘書(shū)局 監(jiān)事會(huì) ? 增加獨(dú)立董事以保證真正中立性和監(jiān)督性 ? 審計(jì)和任命、考核薪酬委員會(huì)逐漸由外部獨(dú)立董事構(gòu)成 發(fā)展趨勢(shì) 一家大型國(guó)有上市公司舉例 6 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 中國(guó)董事會(huì)模式基于中國(guó)目前所處經(jīng)濟(jì)環(huán)境決定 產(chǎn)生的背景 ?資本市場(chǎng)不發(fā)達(dá)，處于市場(chǎng)建立初期 ?信息披露的充分性及準(zhǔn)確性有待提高 ?國(guó)有企業(yè)面臨公司治理結(jié)構(gòu)及管理方式的重大變革 ?傳統(tǒng)的企業(yè)管理模式中，監(jiān)控職能較弱，非規(guī)范性的操作較多 ?市場(chǎng)意識(shí)與股東價(jià)值未被廣泛認(rèn)可 ?股份公司的股本結(jié)構(gòu)中，包含大比例國(guó)有股及法人股，市場(chǎng)持股比例小 相關(guān)的規(guī)定及要求 ?董事會(huì)對(duì)股東會(huì)負(fù)責(zé)，負(fù)責(zé)任免公司總經(jīng)理，制定重大決策及基本制度，由股東大會(huì)選舉產(chǎn)生 ?經(jīng)營(yíng)規(guī)模較大的有限責(zé)任公司必須設(shè)立監(jiān)事會(huì)，由股東代表及職工代表組成，不少于 3人 ?監(jiān)事會(huì)對(duì)股東大會(huì)負(fù)責(zé)，對(duì)董事及經(jīng)理行為監(jiān)督 7 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 目錄 ?中國(guó)董事會(huì)的模式 ?董事會(huì)設(shè)計(jì)的原則 ?董事會(huì)各相關(guān)機(jī)構(gòu)的主要工作范圍和職責(zé)劃分 ?董事會(huì)的關(guān)鍵管理流程 ?董事會(huì)工作年歷 ?董事會(huì)和各相關(guān)機(jī)構(gòu)的信息流 8 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 董事會(huì)和監(jiān)事會(huì)是股東對(duì)公司進(jìn)行管理控制的主要實(shí)體 ?董事會(huì)代表股東、監(jiān)督公司管理層以維護(hù)股東利益，提高股東價(jià)值 ?董事會(huì)的工作重點(diǎn)是審核公司的重大決策和發(fā)展評(píng)估最高管理層 ?董事會(huì)需保持相當(dāng)?shù)莫?dú)立性和多元化 ?董事會(huì)內(nèi)部的專(zhuān)門(mén)委員會(huì)是提高董事會(huì)工作效率和效果的有效手段 ?董事會(huì)的核心流程是保證董事會(huì)規(guī)范高效運(yùn)轉(zhuǎn)、權(quán)責(zé)明晰的有效機(jī)制 董事會(huì) ?通過(guò)監(jiān)事會(huì)監(jiān)督并考核董事會(huì)的表現(xiàn)和業(yè)績(jī)，對(duì)董事會(huì)起到制衡作用 ?監(jiān)事會(huì)直接向股東大會(huì)負(fù)責(zé) 監(jiān)事會(huì) 9 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 董事會(huì)、監(jiān)事會(huì)和管理層的分工和制衡確保了股東利益的最大化 討論的重點(diǎn) ?要求達(dá)到價(jià)值最大化并保護(hù)權(quán)力 ?代表股東的權(quán)力 ?監(jiān)督管理層并檢查錯(cuò)誤行為，但避免直接干涉日常管理 ?幫助制定長(zhǎng)期戰(zhàn)略 ?保證發(fā)展并評(píng)估領(lǐng)導(dǎo)層 ?負(fù)責(zé)公司日常運(yùn)作 ?是所在行業(yè)及職能部門(mén)的專(zhuān)家 股東 董事會(huì) 管理層 通過(guò)明確區(qū)分管理層及董事會(huì)的角色及責(zé)任使股東價(jià)值達(dá)到最大化 監(jiān)事會(huì) ?監(jiān)督董事會(huì) ?不參與決策制定 10 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 對(duì)企業(yè)業(yè)績(jī)的影響 可忽略 高 國(guó)際投資者認(rèn)為獨(dú)立性和多元化是保證董事會(huì)維護(hù)股東利益的基本因素 ?董事會(huì)大多數(shù)成員由公司以外人員組成 ?外部董事的薪酬中很大比例以股份或股權(quán)形式體現(xiàn) ?由外部董事領(lǐng)導(dǎo) ?每年對(duì)每位董事進(jìn)行正式的評(píng)估 ?限制董事會(huì)與其它企業(yè)董事會(huì)的數(shù)量 ?只有外部董事會(huì)參加的單獨(dú)會(huì)議 ?董事長(zhǎng)與總裁的職務(wù)分開(kāi) ?取得外部董事的責(zé)任 ?董事有固定的退休年齡 ?外部董事的薪酬更高 ?由董事會(huì)對(duì)總裁進(jìn)行正式評(píng)估 ?大多數(shù)外部董事與公司沒(méi)有業(yè)績(jī)聯(lián)系 11 PD000131BJ(GB)CorpGovernance 董事會(huì)的委員會(huì)是提高董事會(huì)工作效率和效果的關(guān)鍵手段 董事會(huì)會(huì)議 董事會(huì)委員會(huì)的價(jià)值定位 董事會(huì)會(huì)議和委員會(huì)的職責(zé)分工 ?責(zé)成專(zhuān)門(mén)委員會(huì)就專(zhuān)項(xiàng)議題進(jìn)行工作 ?就專(zhuān)門(mén)委員會(huì)提交結(jié)果建議做出最終決策 ?就專(zhuān)項(xiàng)議題進(jìn)行提案 ?負(fù)責(zé)就專(zhuān)項(xiàng)議題對(duì)公司管理層進(jìn)行審核和質(zhì)詢(xún) ?提交建議，供董事大會(huì)決策 董事會(huì)專(zhuān)門(mén) 委員會(huì) ?使董事會(huì)正式會(huì)議能完全側(cè)重于討論最重要的議題 ?重點(diǎn)處理因受全體董事大會(huì)限制，難以解決的具體的及 /或復(fù)雜的問(wèn)題 ?通過(guò)使委員會(huì)的董事側(cè)重于他們熟悉的問(wèn)題，從而有效地利用董事會(huì)的專(zhuān)長(zhǎng) ?使獨(dú)立董事能參與處理強(qiáng)調(diào)客觀性的問(wèn)題 12 PD000131BJ(