市場(chǎng)營(yíng)銷第三章、商業(yè)銀行的負(fù)債業(yè)務(wù)管理-文庫(kù)吧資料
2025-03-12 10:58本頁(yè)面
【正文】 三是規(guī)定平均或最低存款余額。 ? 優(yōu)點(diǎn)：不損害某些細(xì)分市場(chǎng)，也不會(huì)給某些細(xì)分市場(chǎng)以補(bǔ)貼。 （四）存款工具的定價(jià)方法 ? 制約銀行存款工具自主定價(jià)的兩個(gè)因素：當(dāng)?shù)厥袌?chǎng)的競(jìng)爭(zhēng)狀況；保持本行應(yīng)有的利差。 ? 用邊際成本反映其他各種資金來(lái)源的相對(duì)成本，以確定新增資金來(lái)源的最低費(fèi)用目標(biāo)。 ? 未來(lái)利率下降，盈利性資產(chǎn)的價(jià)格可能因高估而不利于競(jìng)爭(zhēng)。 ? 缺陷：不考慮未來(lái)利息成本的變動(dòng)。 ? 3．可用資金的歷史平均成本和邊際成本分析 ? 可用資金的歷史平均成本是指銀行對(duì)已吸收存款的全部利息成本加上營(yíng)業(yè)成本除以全部可用資金。 ? （ 3）總量單向變化模式：存款總量增加，成本不變。 ? 2．存款總量和成本控制 ? （ 1）逆向組合模式：存款總量增長(zhǎng)，成本反而下降。 %100???新增存款資金新增營(yíng)業(yè)成本新增利息邊際存款成本率 （三）存款成本控制 ? 1．存款結(jié)構(gòu)和成本選擇 ? 存款期限的長(zhǎng)短，決定存款成本的大小。 ? 5．加權(quán)平均成本 ? 存款資金的每單位平均借入成本。 ? 如增加利率敏感性存款會(huì)增加利率風(fēng)險(xiǎn)； ? 可變利率存款取決于市場(chǎng)利率變動(dòng)的風(fēng)險(xiǎn)等等。 ? 其中： ? 現(xiàn)金比率和準(zhǔn)備金比率為 20%(對(duì)準(zhǔn)備金存款不支付利息 )； ? 投入房產(chǎn)等非盈利資產(chǎn)比率為 10%； ? 可用資金比為 70%； ? 可用資金成本應(yīng)為 %。 ? 原因： ? 銀行的庫(kù)存現(xiàn)金和準(zhǔn)備金存款屬于非盈利性資產(chǎn)，是銀行存款中的一部分，銀行對(duì)此同樣要支付利息，因此當(dāng)銀行確定生息資產(chǎn)的最低盈利水平時(shí)，必須包括準(zhǔn)備金成本。 ? 經(jīng)營(yíng)成本隨銀行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的加劇有不斷上升的趨勢(shì)。 ? 2．經(jīng)營(yíng)成本 ? 指商業(yè)銀行在吸收存款時(shí)所發(fā)生的除利息成本之外的一切成本。即： ? %%%)( 2 ???? %%%)( 12 ???? ? （ 3）固定利率和浮動(dòng)利率 ? 固定利率的優(yōu)點(diǎn)在于銀行很容易計(jì)算出利息成本，但要承受通貸膨脹的風(fēng)險(xiǎn)。 ? 例如： ? 設(shè)按單利計(jì)算的年利率是⒎ 75%，某銀行 半年按復(fù)利計(jì)算一次利息，則半年的利率為 ⒊ 875%。 n） ? 復(fù)利是指將經(jīng)過(guò)一定的時(shí)間所產(chǎn)生的利息加入本金，逐年計(jì)算利息的方法。 n ? 其中 R 為利息， P 為本金， r 為利率，n 為與利率相對(duì)應(yīng)的期限。 ? 計(jì)算公式為： R = P ? 4．匹配資產(chǎn)和負(fù)債的期限，降低市場(chǎng)利率風(fēng)險(xiǎn) （二）負(fù)債成本 ? 1．利息成本 ? 指銀行按約定的存款利率與存款金額的乘積，以貨幣形式直接支付給存款者的報(bào)酬。 ? 銀行在提供這些服務(wù)時(shí)獲得的收入是一項(xiàng)重要的資金來(lái)源。 ? 2．滿足貸款需求并推動(dòng)業(yè)務(wù)發(fā)展 ? 當(dāng)有價(jià)值的客戶提出的貸款申請(qǐng)不在銀行原有的貸款計(jì)劃之內(nèi)時(shí)，銀行可通過(guò)負(fù)債管理籌措資金，滿足這類計(jì)劃外的貸款需要。 ? 銀行票據(jù)：需經(jīng)過(guò)風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)評(píng)定，可在二級(jí)市場(chǎng)流通，因無(wú)須加入存款保險(xiǎn)，所支付利率較高。 ? （ 5）存款票據(jù)和銀行票據(jù) ? 期限： 2~5年，主要面向收益 /風(fēng)險(xiǎn)偏好的投資者。 ? （ 3）歐洲美元借款，指在美國(guó)境外由外國(guó)或美國(guó)銀行所持有的美元存款。 ? （ 2）回購(gòu)協(xié)議，指在出售金融資產(chǎn)獲得資金的同時(shí)，確定一個(gè)在未來(lái)某一時(shí)間，按一定價(jià)格購(gòu)回該資產(chǎn)的協(xié)議。如，美國(guó)的聯(lián)邦資金，指在美國(guó)聯(lián)邦儲(chǔ)備系統(tǒng)中，成員銀行在聯(lián)邦儲(chǔ)備銀行的存款賬戶余額中可以立刻使用的金額。 ? （ 2）短期借款可以不斷地增加投資和信貸總額，擴(kuò)大商業(yè)銀行的資產(chǎn)規(guī)模，從而獲得更多的收益。 ? 資金調(diào)度靈活，手續(xù)簡(jiǎn)便，短期借款一般不簽協(xié)議，無(wú)需擔(dān)保，主要憑信用。 ? 歐洲貨幣市場(chǎng)： ? 不受任何國(guó)家的政府管制和納稅限制，借款條件靈活，不限制用途。 ? （ 3）轉(zhuǎn)貼現(xiàn)和轉(zhuǎn)抵押，商業(yè)銀行把已經(jīng)貼現(xiàn)的票據(jù)提交給其他銀行請(qǐng)求貼現(xiàn)以融通資金，或以自己的貸款資產(chǎn)作抵押向其他銀行融通資金。 ? 二是在特殊情況下滿足強(qiáng)化國(guó)家計(jì)劃、調(diào)整產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)、避免經(jīng)濟(jì)蕭條的資金需要。 （四）非存款性借款 ? 1．短期借入款的主要渠道 （ 1）向中央銀行借款：再貸款與再貼現(xiàn)。該賬戶一般有最低存款金額要求（ 2500美元），利率與存款金額掛鉤。 ? 如養(yǎng)老金儲(chǔ)蓄、團(tuán)體儲(chǔ)蓄、存貸聯(lián)合儲(chǔ)蓄等等。 ? 3．指數(shù)存款證 ? 定期儲(chǔ)蓄存款的利率與物價(jià)上漲指數(shù)掛鉤的定期儲(chǔ)蓄存款工具，即名義利率隨物價(jià)指數(shù)的升降而變化的一種定期儲(chǔ)蓄形式，目的是保證實(shí)際利率不因通貨膨脹的影響而下降。 ? 每到年末，銀行自動(dòng)將存滿 1 年的各筆存款匯集成一個(gè)大數(shù)，不滿 1 年的則到第二年再匯總。 ? 適應(yīng)群體：收入高但不穩(wěn)定的客戶，如自由職業(yè)者。 （三）儲(chǔ)蓄存款 ? 西方經(jīng)濟(jì)學(xué)中儲(chǔ)蓄的含義： ? S = Y－ C ? 現(xiàn)金 ? 內(nèi) 銀行存款 ? 容 有價(jià)證券 ? 股票及公司債券 ? 各種保險(xiǎn) （財(cái)險(xiǎn)、壽險(xiǎn)、醫(yī)療險(xiǎn)等 ) ? 1．零續(xù)定期儲(chǔ)蓄存款：多次存入、期限在半年以上， 5 年以內(nèi)的儲(chǔ)蓄存款。 ? （ 4）個(gè)人退休賬戶，不受任何利率限制，每人不納稅的存款量限制在 2 000美元。 ? 為防止不履約的信用風(fēng)險(xiǎn)，銀行收較高的業(yè)務(wù)費(fèi)。 ? 存款者可以出售 6個(gè)月期的存單，但在到期日前，必須有一筆同等數(shù)量的資金再存入。 ? 可轉(zhuǎn)讓定期存單的創(chuàng)新形式 —— 滾動(dòng)存單式“卷布丁”的存款工具。 ? 發(fā)行和認(rèn)購(gòu)的方式： ? 批發(fā)式：由發(fā)行機(jī)構(gòu)擬定發(fā)行總額、利率、面額等，預(yù)先公布，投資者認(rèn)購(gòu)。 ? 意義： ? 一是可有效吸收存款，解決資金來(lái)源和競(jìng)爭(zhēng)力的問(wèn)題； ? 二是其穩(wěn)定性比一般的定期存款要好，成為銀行從事期限較長(zhǎng)、收益較高的資產(chǎn)業(yè)務(wù)的重要資金來(lái)源； ? 三是發(fā)行可轉(zhuǎn)讓定期存單不必繳付存款準(zhǔn)備金。 ? 兩種類型： ? 浮動(dòng)利率可轉(zhuǎn)讓定期存單，利率按前一個(gè)月 1 年期國(guó)庫(kù)券的收益率的 70%計(jì)算，最小面值為 500元，投資者的收益若小于 1000美元，可免交利息所得稅。最低面值為 10 000美元，不可轉(zhuǎn)讓。 ? 可作為抵押品，但不可以轉(zhuǎn)讓。 ? 2．定期存款的種類 ? （ 1）傳統(tǒng)存單式定期存款（ 10萬(wàn)美元以下），存期確定、利率確定的定期存單。 ? 在存款中的比重： 1960 年為 18%， 1991年為 62%。 ? 主要種類：可轉(zhuǎn)讓和不可
黨政相關(guān)相關(guān)推薦
鄂ICP備17016276號(hào)-1