【正文】 江蘇省人民政府辦公廳2010年12月27日印發(fā)。第四十九條 本辦法自發(fā)布之日起施行。第六章 附 則第四十七條 本辦法的制訂和修改，須經(jīng)管理委員會所有委員單位通過后生效。第四十五條 引導基金可按照投資收益的一定比例提取風險準備金，建立風險補償機制。第四十三條 引導基金以參股方式發(fā)起設立創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的，可在符合相關法律法規(guī)規(guī)定的前提下，事先通過公司章程或有限合伙協(xié)議約定引導基金的優(yōu)先分配權和優(yōu)先清償權（本辦法第二十八條所列情況除外）。如確有需要超過5年的，須經(jīng)管理委員會同意。第五章 監(jiān)督管理第四十條 管理委員會按照有關規(guī)定，對引導基金建立有效的績效考核制度，定期對引導基金政策目標、政策效果、擴大引導基金投資規(guī)模、資金投向及其資產(chǎn)情況進行評估，并納入公共財政考核評價體系。第三十八條 經(jīng)評審委員會審核并報管理委員會批準后，引導基金按照最高不超過創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)實際投資額的5%給予風險補助，補助金額最高不超過500萬元人民幣。第三十六條 引導基金用于投資保障資助資金的來源為引導基金投資收益。第三十五條 對輔導期結束未實施投資的，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)和被投資企業(yè)應分別提交專項報告，說明原因。經(jīng)管理委員會審核同意后，引導基金可以根據(jù)情況，給予被投資企業(yè)原則上不超過100萬元人民幣的投資后資助。資助資金主要用于補助被投資企業(yè)高新技術研發(fā)的費用支出。輔導期一般為1年，最長不超過2年；（二）輔導期內(nèi)被投資企業(yè)應達到符合創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)投資的條件；（三）創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)與被投資企業(yè)雙方違約責任的追究。第三十一條 創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)在擬對被投資企業(yè)進行首投時，可以與被投資企業(yè)通過一定程序共同向管理委員會提出資助申請。在創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)與被投資企業(yè)簽訂《投資意向書》后，引導基金對被投資企業(yè)給予投資前資助；在創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)完成投資后，引導基金對被投資企業(yè)給予投資后資助。當引導基金參股的創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)，投資于初創(chuàng)期創(chuàng)業(yè)企業(yè)的投資比例不低于全部投資額的30%時，如其中首投資金投向于初創(chuàng)期創(chuàng)業(yè)企業(yè)的投資出現(xiàn)虧損，引導基金可根據(jù)事先約定，排在其他股東清償順序最后清償。參股創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)其他股東之外的投資者購買引導基金在參股創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)中的股權，按上述確定轉讓價格的原則，以公開方式進行。第二十六條 引導基金參股創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)應當在《投資合作協(xié)議》和《企業(yè)章程》中明確下列事項：（一）在有受讓方的情況下，引導基金可以退出；（二）參股創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的其他股東不先于引導基金退出；（三）參股創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的其他股東未按規(guī)定向初創(chuàng)期企業(yè)投資的，引導基金有權退出。采用股權托管的，應當由受托管機構與被跟進投資的創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)簽訂《股權托管協(xié)議》，明確雙方的權利、責任、義務和股權退出的條件或時間等。第二十三條 對于符合條件的跟進投資項目，引導基金在確認創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)已全額出資后，按雙方協(xié)議要求辦理跟進投資的出資手續(xù)。跟進投資項目原則上應在江蘇省境內(nèi)。但所投資的未上市企業(yè)上市后，創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)所持股份的未轉讓部分及其配售部分不在此限；（四）投資對象應以初創(chuàng)期創(chuàng)業(yè)企業(yè)為主，投資初創(chuàng)期創(chuàng)業(yè)企業(yè)的投資額比例不得低于全部投資額的30%；（五）對單個創(chuàng)業(yè)企業(yè)的累計投資不得超過創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)自身注冊資金的20%；（六）投資對象不能屬于合伙企業(yè)，不得投資于其他創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)；原則上不得控股被投資企業(yè)。管理團隊的主要管理人員已經(jīng)受托管理一家以上經(jīng)備案的創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)，且管理業(yè)績優(yōu)良，或有已成功投資和服務兩個以上創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)的經(jīng)驗；（四）管理和運作規(guī)范，具有嚴格合理的投資決策程序和風險控制機制；（五）按照國家企業(yè)財務、會計制度規(guī)定，有健全的內(nèi)部財務管理制度和會計核算辦法。（四）投資保障是指創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)對具有投資潛力，但暫時不符合投資條件的新興產(chǎn)業(yè)領域的初創(chuàng)期企業(yè)在投資前提供創(chuàng)業(yè)輔導，并由引導基金給予資金資助。（二）跟進投資是指對創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)選定投資的創(chuàng)業(yè)企業(yè)，引導基金與創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)共同投資的投資行為。（一）階段參股是指引導基金向創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)機構進行股權投資，并在約定的期限內(nèi)退出。在有受讓人的情況下，引導基金可以隨時退出參股創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)，其他股東具有優(yōu)先受讓權。第十六條 本辦法所稱的初創(chuàng)期創(chuàng)業(yè)企業(yè)是指在江蘇省注冊成立，主要從事新興產(chǎn)業(yè)相關領域的產(chǎn)品研發(fā)、生產(chǎn)和服務，成立期限在5年以內(nèi)的非上市創(chuàng)新型企業(yè)，并應當具備下列條件：（一）直接從事研究開發(fā)的科技人員占職工總數(shù)的比例在10%以上；（二）凈資產(chǎn)在2000萬元人民幣以下，每年用于高新技術研究開發(fā)的經(jīng)費占銷售收入的5%以上。第十四條 本辦法所稱創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)，是指向創(chuàng)業(yè)企業(yè)進行股權投資以其所投資創(chuàng)業(yè)企業(yè)發(fā)育相對成熟后主要通過股權轉讓獲得資本增值收益的企業(yè)組織。參股投資、跟進投資、風險補助方式由合作的管理團隊提出申請。引導基金通過階段參股方式的，應向社會公開征集合作的管理團隊，吸引社會資本共同發(fā)起設立創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)。第十三條 省級創(chuàng)業(yè)投資引導基金運作方式主要通過與市縣引導基金合作、階段參股、跟進投資、投資保障和風險補助等。第十一條 建立專家評審制度，由省發(fā)展改革委牽頭設立評審委員會，受管理委員會的委托，對市、縣和創(chuàng)投管理團隊的申請方案進行合規(guī)性初選，組織有關部門和專家對引導基金投資和合作方案進行獨立評審，并將評審意見上報管理委員會審查批準。辦公室設在省財政廳，負責管理委員會日常事務。第九條 管理委員會每半年召開一次例會，如有需要，主任可決定召集特別會議。具體職責是：（一）涉及引導基金重大事項的決策，確定投資方向和投資原則；（二）審查批準投資項目的管理、風險控制、投資退出機制和業(yè)績考核等制度；（三）審查批準資金籌集、投資計劃。第二章 基金組織架構第六條 引導基金經(jīng)省政府批準設立。第四條 引導基金省級首期出資10億元人民幣，以后根據(jù)實際情況逐步調(diào)整規(guī)模。第三條 引導基金按照“政府引導、市場運作、科學決策、嚴格管理”的原則，資金專門投向江蘇省境內(nèi)的新能源、新材料、生物技術與新醫(yī)藥、節(jié)能環(huán)保、軟件和服務外包、物聯(lián)網(wǎng)和新一代信息技術等新興產(chǎn)業(yè)。第五篇：江蘇省新興產(chǎn)業(yè)創(chuàng)業(yè)投資引導基金管理辦法江蘇省新興產(chǎn)業(yè)創(chuàng)業(yè)投資引導基金管理辦法省財政廳 省發(fā)展改革委第一章 總 則第一條 為扶持我省創(chuàng)業(yè)投資企業(yè)發(fā)展，增加創(chuàng)業(yè)投資資本供給，促進新興產(chǎn)業(yè)壯大規(guī)模，根據(jù)《國務院辦公廳轉發(fā)發(fā)展改革委等部門關于創(chuàng)業(yè)投資引導基金規(guī)范設立與運作的指導意見》（國辦發(fā)〔2008〕116號）及《省政府辦公廳轉發(fā)省發(fā)展改革委關于加快創(chuàng)業(yè)投資發(fā)展若干意見的通知》（蘇政辦發(fā)〔2008〕141號）文件精神，設立江蘇省新興產(chǎn)業(yè)創(chuàng)業(yè)投資引導基金（以下簡稱引導基金），并制訂本辦法。第八章 附 則第三十六條本細則由區(qū)經(jīng)促局負責解釋。第三十四條 區(qū)國資委、審計局等部門依職責對引導基金公司進行財務監(jiān)管和審計監(jiān)督。應按照公共性原則對引導基金進行績效考核，對引導基金投資運作情況、社會資金放大作用、產(chǎn)業(yè)帶動效果等情況進行評估。鼓勵子基金將符合寶安產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃的戰(zhàn)略性新興產(chǎn)業(yè)、未來產(chǎn)業(yè)和其他政府重點發(fā)展的產(chǎn)業(yè)引入寶安。第六章 激勵機制第三十條 為更好地發(fā)揮政府出資的引導作用，引導基金可以在保證本金收回的前提下，向其他出資人適當讓利，但不得向其他出資人承諾投資本金不受損失，不得承諾最低收益，國家另有規(guī)定的除外。引導基金公司未按前款規(guī)定執(zhí)行的，相關單位按照委托管理協(xié)議的約定追究其責任。第二十七條 對子基金管理機構弄虛作假騙取引導基金或不按規(guī)定用途使用、截留挪用、揮霍浪費引導基金等行為，引導基金公司將予以公開譴責并依法追究相關責任。子基金應當在每個季度結束后1個月內(nèi)，向引導基金公司提交上季度子基金業(yè)務運作報告；并在每個結束后4個月內(nèi)，向引導基金公司提交上子基金運營報告、經(jīng)審計的子基金財務報告和銀行托管報告，引導基金公司視工作需要可委托專業(yè)機構對子基金進行審計。前款所稱“鉤回機制”系指子基金按單個項目分配時，子基金管理機構應將其獲取的收益分成在分配時按一定比例留存在子基金，待確保其他出資人收回出資后再進行實際分配；若子基金其他出資人在子基金清算時不能收回出資，子基金管理機構應將其已獲取的收益分成退回其他出資人，以彌補其他出資人的投資損失。第二十四條 子基金投資收益分配原則上采取整體“先回本后分利”方式，投資收益先按照子基金各出資人實繳出資比例分配給各出資人，剩余的投資收益再按照子基金合伙協(xié)議、公司章程等約定的方式予以分配。引導基金公司委派的投委會委員或外部委員對子基金擬投資項目是否符合《管理辦法》、本細則及合伙協(xié)議或公司章程的規(guī)定進行合規(guī)性審核，經(jīng)引導基金公司研究同意后對違反《管理辦法》、本細則及合伙協(xié)議或公司章程的擬投資項目行使一票否決權。第二十一條 向子基金出資時，引導基金出資款項應在其他出資人的當期出資款項總額的90%實際到位后，由引導基金公司按程序撥付至子基金賬戶。第二十條 子基金資產(chǎn)應當委托一家商業(yè)銀行進行托管，托管銀行由子基金管理機構選擇并經(jīng)子基金全體出資人一致同意。第五章 風險控制第十八條 引導基金重點投資于有行業(yè)或產(chǎn)業(yè)經(jīng)驗及背景的投資人所管理的子基金，對于在此領域有出色投資記錄、行業(yè)排名在前50名的機構所管理的基金優(yōu)先考慮。第十七條 對《管理辦法》規(guī)定的專項子基金，引導基金公司應當按照《委托管理協(xié)議》的具體要求開展投資項目盡職調(diào)查等工作，形成相關投資建議，專項子基金設立方案由引導基金公司報投委會辦公室并由投委會辦公室提請投委會審議。實質性變化包括但不限于：子基金管理機構的主要股東或普通合伙人發(fā)生實質性變化；子基金管理機構核心成員半數(shù)及以上發(fā)生變化等情況。（九）投資退出。引導基金公司完成對子基金的注資后，對子基金進行日常的監(jiān)管、指導與協(xié)調(diào)工作。子基金資產(chǎn)應委托一家商業(yè)銀行進行托管，托管銀行應符合以下條件：； ；，無重大過失及行政主管機關或司法機關處罰的不良記錄；、子基金管理機構無股權、債務和親屬等關聯(lián)和利害關系。公示有異議的，啟動相關調(diào)查程序；公示無異議的，引導基金公司應及時與子基金申請機構開展子基金合伙協(xié)議或公司章程等各項文件的起草、談判、修訂工作，形成最終版本后申請簽署蓋章和資金撥付。（六）社會公示。（五）投資決策。評審小組在子基金設立申報方案的評審過程中，應就其的合法合規(guī)性、必要性、可行性以及引導基金出資預算的合理性四個方面進行評審。評審小組中應至少包含3名行業(yè)專家。引導基金公司針對已立項的子基金項目召開專家評審會，對子基金項目提出評審意見，并出具書面的專家評審意見書，為投委會提供決策依據(jù)。盡職調(diào)查的核心內(nèi)容包括子基金管理團隊、過往投資能力、風險控制能力、子基金基本架構、子基金募資進展、近三年財務狀況等。（三）盡職調(diào)查。引導基金公司對申報材料進行預審，對符合《管理辦法》、本細則及寶安區(qū)產(chǎn)業(yè)發(fā)展規(guī)劃相關政策的方案報投委會辦公室并由投委會辦公室提請投委會審議，經(jīng)投委會審議通過后予以立項。引導基金公司按照投委會批準的引導基金總體投資計劃和投資方向，分類別面向社會公開發(fā)布引導基金出資申報指南。引導基金公司負責擬訂投資計劃（包括當年投資總額、各投資領域金額、各投資階段金額、當年資金使用計劃等），于每年第一季度內(nèi)報投委會審定。子基金管理機構應當勤勉盡責，核實各出資人是否符合國家相關政策法規(guī)規(guī)定的合格投資者要求。第十五條 子基金管理機構應向符合《私募投資基金監(jiān)督管理暫行辦法》等所規(guī)定的合格投資者募集資金。第十三條 發(fā)起設立、管理新興產(chǎn)業(yè)發(fā)展投資子基金的子基金申請機構應當符合以下條件：（一）基本資質：境內(nèi)申請機構應符合以下條件： ； ； ；，擁有不少于10名專業(yè)投資人員，其中具有5年以上相關經(jīng)驗的不少于3名，彼此之間有3年以上合作經(jīng)歷；團隊主要成員無受過行政主管機關或司法機關處罰的不良記錄；境外申請機構應符合以下條件：，具備當?shù)乇O(jiān)管機構頒發(fā)的許可證件；，出資方式僅限于貨幣；，持續(xù)運營3年以上，有良好的投資業(yè)績，健全的治理機構和完善的內(nèi)控制度；，無重大事項正在接受司法部門、監(jiān)管機構的立案調(diào)查；，擁有至少1名具有5年以上、2名具有3年以上境外基金投資管理經(jīng)驗和相關專業(yè)資質的主要投資人員，彼此之間有3年以上合作經(jīng)歷，團隊主要成員無受過所在國家