【正文】 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 二、 利潤表的閱讀與分析 獲利能力、營運能力分析 應(yīng)掌握下列內(nèi)容： （一）利潤表的概念和作用 （二）利潤表的結(jié)構(gòu)分析 （三）利潤表重要項目的解讀 （四）獲利能力分析 （五）附注及補充信息 （六） 資產(chǎn)負債表和利潤表的分析－ 營運能力的分析 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 109 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 三、 現(xiàn)金流量表閱讀與分析 現(xiàn)金流量分析 應(yīng)掌握下列內(nèi)容： 。 何謂會計的奧妙， 深康佳 2022年年報給我們上了生動的一課。 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 107 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 案例 2022年 4月 11日 ， 深康佳 （ 000016） 向市場披露了其 2022年年報 ， 其面目可謂慘不忍睹： 連續(xù)兩年盈利的良好形象陡然間成為歷史 ， 2022年巨虧 ， 較 2022年減少了 9億元 ， 較1999年減少近 12億元 ， 其下降幾乎呈自由落體之勢 。 分析存貨的具體項目構(gòu)成。 存貨發(fā)出的計價方法。 存貨 是企業(yè)的一項重要的流動資產(chǎn)，所占比重較大，而且本期期末的存貨，即為下期期初的存貨，如果存貨計算不當，不僅影響本期的資產(chǎn)負債表和利潤表，還會影響下期的收益。 可見 ， 該公司大股東一邊還款 ， 一邊卻利用子公司以另一種形式再次占用公司的資金 。 主要的兩筆一是將出售和興大廈的 設(shè)備款 ， 但是此設(shè)備實際價值只有 。 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 105 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 案例 2022年年初 ， 天津磁卡 （ 600800） 應(yīng)收款項從 2022年年初時的 ， 下降至 ， 表面上看 ， 天津磁卡確實收回了大量的應(yīng)收款項 ， 但是公司預(yù)付賬款卻從2022年年初時的 。 一般而言，預(yù)付賬款不構(gòu)成流動資產(chǎn)的主體部分。 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 104 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 預(yù)付賬款 預(yù)付賬款，是指企業(yè)按照購貨合同規(guī)定預(yù)付給供貨單位的款項。尤其是注意比較企業(yè)前后會計期間壞賬準備的計提方法是否改變。 （三）資產(chǎn)負債表重要項目的解讀 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 103 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 壞賬準備政策的影響。 對于應(yīng)收賬款的質(zhì)量分析 ， 主要是通過對債權(quán)的賬齡進行分析 。 （ 2） 應(yīng)收賬款的質(zhì)量 。 在判斷分析時 ， 應(yīng)考慮： （ 1） 應(yīng)收賬款的規(guī)模 。 并且對于這種 “ 或有負債 ” 可通過 “ 應(yīng)收票據(jù)備查簿 ” 和會計報表附注進行確認和驗證 。理想資產(chǎn)負債結(jié)構(gòu)應(yīng)具備的要素應(yīng)包括： 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 100 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 流動資產(chǎn)： 60％ 速動資產(chǎn) 30％ 盤存資產(chǎn) 30％ 固定資產(chǎn)： 40％ 總計 100％ 負債： 40％ 流動負債 30％ 長期負債 10％ 所有者權(quán)益 60％ 實收資本 20％ 盈余公積 30％ 未分配利潤 10％ 總計 100％ 資產(chǎn)負債表（ 理想型） 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 101 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 應(yīng)收票據(jù) 應(yīng)收票據(jù) ， 是指企業(yè)因銷售商品 、 產(chǎn)品 、 提供勞務(wù)而收到的商業(yè)匯票 ， 包括商業(yè)承兌匯票 和 銀行承兌匯票 。 怎樣理解財務(wù)狀況？ 嚴格意義上的財務(wù)狀況至少包括 三層意思 ： 一是 關(guān)于資產(chǎn)、負債和所有者權(quán)益構(gòu)成情況及其合理性； 二是 關(guān)于流動性，通常指資產(chǎn)的流動性，也就是資產(chǎn)變成現(xiàn)金的能力，俗語稱 “ 變現(xiàn)能力 ” ； 三是 關(guān)于財務(wù)彈性，即企業(yè)應(yīng)付意外情況的能力，如意外災(zāi)害、意外機會等。 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 如何進行客戶財務(wù)因素分析？ 主要包括： （一）資產(chǎn)負債表的閱讀與分析 償債能力分析 （二）利潤表的閱讀與分析 獲利能力 、 營運能力分析 （三）現(xiàn)金流量表的閱讀與分析 現(xiàn)金流量分析 止步思考 2 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 92 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 以償債能力分析為例 一、 資產(chǎn)負債表的閱讀與分析 償債能力分析 應(yīng)掌握下列內(nèi)容： （ 一）認識資產(chǎn)負債表 （二）資產(chǎn)負債表結(jié)構(gòu)分析 （三 )資產(chǎn)負債表重要項目的解讀 (四 )短期償債能力的分析 (五 )長期償債能力的分析 (六 )附注及補充信息 案例 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 93 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 （一）資產(chǎn)負債表的概念和作用 資產(chǎn)負債表的概念、作用和特點 資產(chǎn)負債表就是反映企業(yè)在某一特定日期，所擁有的資產(chǎn)以及所占用的資金的來源 ——負債和所有者權(quán)益的報表。 (4)一致性原則 授信人員在完成報告后，應(yīng)仔細校正，避免報告內(nèi)容相互矛盾，營運、財務(wù) 數(shù)字前后不一致，而影響報告的參考價值。 (2)簡要原則 授信 盡職 調(diào)查報告 宜避免長篇大論，文字之潤飾應(yīng)力求平實，簡單明了，重點應(yīng)盡量采用摘要、表格、比率、圖形等方式替代文字說明，可以讓閱讀報告之授信決策人員一目了然，迅速掌握重點。 盡職調(diào)查的目的和作用 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 目前我國銀行在盡職調(diào)查中存在的問題？ 一 、 客戶信用分析的含義和內(nèi)容 二 、 課程學(xué)習(xí)的目的與達到的要求 三、 目前我國銀行在授信調(diào)查與客戶信用分析中存在的問題？ 四、 本次學(xué)習(xí)具體內(nèi)容 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 圖 影響企業(yè)還款能力的因素 盡職調(diào)查的具體內(nèi)容 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 國內(nèi)某銀行授信調(diào)查與客戶信用分析要求 (7項任務(wù) 15項活動 ) 任務(wù)一 調(diào)查企業(yè)客戶的基本情況 活動 調(diào)查企業(yè)客戶的基本情況 任務(wù)二 企業(yè)財務(wù)因素分析 活動 1 資產(chǎn)負債表和利潤表的初步分析 活動 2 資產(chǎn)負債表和利潤表的比率分析 活動 3 財務(wù)報表綜合分析 活動 4 現(xiàn)金流量表分析 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 任務(wù)三 企業(yè)非財務(wù)因素分析 活動 1 行業(yè)風(fēng)險分析 活動 2 經(jīng)營風(fēng)險分析 活動 3 管理風(fēng)險分析 活動 4 客戶還款意愿和銀行信貸管理分析 任務(wù)四 擔保情況分析 活動 1 擔保保證分析 活動 2 擔保抵押分析 活動 3 擔保質(zhì)押分析 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 任務(wù)五 個人客戶調(diào)查 活動 調(diào)查個人客戶的情況 任務(wù)六 信用評級 活動 1 企業(yè)客戶信用等級評估 活動 2 個人客戶信用評分 任務(wù)七 撰寫調(diào)查報告 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 88 盡職調(diào)查的主要方式、流程和步驟 現(xiàn)場與非現(xiàn)場 相結(jié)合的方式 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 盡職調(diào)查報告的撰寫（書面） 授信 盡職 調(diào)查 最終階段就是將所收集資料，仔細調(diào)查分析后做綜合評估并撰寫 授信 盡職 調(diào)查報告 ，由于此一報告將成為授信決策人員最具關(guān)鍵之資料，故授信人員在撰寫報告時，應(yīng)謹守以下原則。 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 82 讓該借錢的企業(yè) 借到錢，不該借錢的企業(yè) 借不到錢。（臺灣） 授信調(diào)查 和 信用調(diào)查、授信盡職調(diào)查 是不是一回事？ 如何做好 盡職調(diào)查 ？ 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 可以說是一回事， 但是 授信盡職調(diào)查 另有含義： 盡職調(diào)查是 《 商業(yè)銀行授信工作盡職指引 》 借鑒巴塞爾委員會的監(jiān)管理念及國外銀行監(jiān)管的有效做法， 引入了授信盡職調(diào)查的概念， 以進一步增進授信業(yè)務(wù)決策的科學(xué)性。 止步思考 1 如何做好 盡職調(diào)查 ？ 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 關(guān)于 “ 盡職調(diào)查 ” 概念的理解 商業(yè)銀行 授信調(diào)查 、 征信調(diào)查 和 授信盡職調(diào)查的比較 商業(yè)銀行授信調(diào)查 是指商業(yè)銀行授信調(diào)查人員按照一定的工作程序和方法 ,通過對客戶相關(guān)信息進行整理、核實、分析、論證工作 ,然后憑借豐富的專業(yè)知識水平和敏銳的風(fēng)險判斷能力 ,對客戶進行公正評價并獨立發(fā)表授信意見和建議的過程。 法規(guī)鏈接 3 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 （二）新規(guī)釋義及執(zhí)行 《 流貸辦法 》 第二章流動資金貸款申請應(yīng)具備以下條件 和 盡職調(diào)查的內(nèi)容與要求。 法規(guī)鏈接 1 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 第二章 受理與調(diào)查 第十三條 貸款人應(yīng)采取 現(xiàn)場與非現(xiàn)場相結(jié)合的形式 履行盡職調(diào)查，形成書面報告，并對其內(nèi)容的真實性、完整性和有效性負責。 ◎ 風(fēng)險 介于穩(wěn)健型和激進型策略之間。 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 2. 激進型籌資策略 （ 1）基本特征： 公司長期資本不能滿足永久性資產(chǎn)的資本需求， 要依賴短期負債來彌補。 資 本 （資金來源） 資 金 運 動 的 兩 個 側(cè) 面 臨時性流動資產(chǎn)和永久性流動資產(chǎn) 含義 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 如何配置流動資產(chǎn)與其資本來源等問題 ☆ 穩(wěn)健型籌資策略 ☆ 激進型籌資策略 ☆ 折衷型籌資策略 客戶 短期籌資策略的確定 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 1. 穩(wěn)健型籌資策略 （ 1） 基本特征： 公司的長期資本不但能滿足永久性資產(chǎn)的資本需求 ， 而且還能滿足 部分短期或臨時性流動資產(chǎn)的資本需求 。 資 產(chǎn) （資金存在形態(tài)） 臨時性資本需求 通過短期負債籌資滿足 公司臨時性流動資產(chǎn)需要。 止步思考 3 趙洪進 2022/3/13 趙洪進 ?? 上海尚財企業(yè)管理咨詢有限公司 臨時性流動資產(chǎn) 由于季節(jié)性或臨時性 原因占用的流動資產(chǎn)， 如 銷售旺季增加的應(yīng)收賬款 和存貨等。 工商銀行曾實行了 以 “ 疏導(dǎo)、堵漏、清淤、綜合治理 ”為核心的 “ 四項措施、十字方針 ” ，解決流動資金貸款借新還舊問題。 目前 這部分貸款已成為銀行存量貸款惡化的源頭。 止步思考 1