【正文】 （ 4）科技創(chuàng)新產(chǎn)業(yè) 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 219 近期國家就振興科技和自主創(chuàng)新出臺了一系列相關(guān)刺激政策，涉及行業(yè)包括集成電路、。統(tǒng)計數(shù)據(jù)表明中國目前老年撫養(yǎng)比開始上升， 15－ 44歲年青勞動力開始負(fù)增長。 中長期來看，中國消費信貸市場的發(fā)展，政府公共教育和醫(yī)療支出的增加，社會保障體系的完善，新農(nóng)村建設(shè)的實施和推進(jìn)，中西部消費潛力的釋放，以及其它推動消費的政策和結(jié)構(gòu)性改革，將對居民消費起到有力的推動作用。 （ 2）消費 性產(chǎn)業(yè)的崛起 2021 年以后將中國進(jìn)入結(jié)構(gòu)調(diào)整期，經(jīng)濟發(fā)展將以擴大消費需求為主。低碳經(jīng)濟追求能源的高效利用、清潔能源的開發(fā)，并以能源技術(shù)和減排技術(shù)創(chuàng)新、產(chǎn)業(yè)結(jié)構(gòu)調(diào)整為核心。 （ 1）低碳經(jīng) 濟的快速發(fā)展 中國已成為世界上最大的溫室氣體排放國，單位 GDP 的碳排放強度很高，同時隱患的能源安全、不斷下降的生態(tài)承載力，逐漸惡化的自然環(huán)境，這一切使中國的經(jīng)濟增長面臨著資源瓶頸與環(huán)境代價的雙重困境，亟需 改變現(xiàn)有的 高能耗高污染 能源結(jié)構(gòu)。 （ 三 ）投資策略 本集合計劃遵循價值投資和積極投資的理念，以研究為導(dǎo)向，以獲取長期穩(wěn)定收益為目標(biāo)，通過組合投資和量化管理，注重控制投資風(fēng)險并兼顧流動性， 分析 精選各類證券 的 風(fēng)險收益特征，確定各類別資產(chǎn)間的分配比例，并隨著各類證 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 218 券風(fēng)險收益特征的相對變化及時調(diào)整權(quán)益類與固定收益類等資產(chǎn)的比例，實現(xiàn)集合計劃資產(chǎn)的最佳增值潛力。 （ 二 ）資產(chǎn)配置策略 集合計劃的 投資范圍： 投資于國內(nèi)依法公開發(fā)行的股票、證券投資基金、權(quán)證、公司債、企業(yè)債、國債、金融債、央行票據(jù)、短期融資券、債券逆回購、可轉(zhuǎn)換公司債券、分離交易可轉(zhuǎn)債、資產(chǎn)支持受益憑證等各類金融工具、銀行存款及其他中國證監(jiān)會允許投資的金融工具。 本計劃將公司質(zhì)地優(yōu)良作為投資的第一依據(jù)，不會因為牛熊的轉(zhuǎn)換而人為地降低精選證券資產(chǎn)的標(biāo)準(zhǔn)。同時，本計劃十分注重資金的流動性，針對階段性 退出 和申購，實行嚴(yán)格的流動性指標(biāo)管理。 注重控制投資風(fēng)險 控制組合的投資風(fēng)險，是 實現(xiàn)長期穩(wěn)定收益目標(biāo)、保持相對較低波動性的重要措施。目前 ， 國內(nèi)證券市場正處于制度性變革與結(jié)構(gòu)性變革的交叉口， 這一特征 決定了 我國 證券市場特別是股票市場的波動性 將 遠(yuǎn)遠(yuǎn)高于國際成熟市場水平。 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 216 第 7 部分 投資理念與投資策略 （一）投資理念 本集合計劃遵循價值投資和積極投資的理念，以研究為導(dǎo)向，以獲取長期穩(wěn)定收益為目標(biāo)，通過組合投資和量化管理，注重控制投資風(fēng)險并兼顧流動性，分析精選各類證券的風(fēng)險收益特征，確定各類別資產(chǎn)間的分配比例，并隨著各類證券風(fēng)險收益特征的相對變化及時調(diào)整權(quán)益類與固定收益類等資產(chǎn)的比例，實現(xiàn)集合計劃資產(chǎn)的最佳增值潛力。參與資金在推廣期內(nèi)產(chǎn)生的利息將轉(zhuǎn)化成集合計劃份額歸委托人所有。 集合資產(chǎn)管理計劃推廣期間，管理人和推廣機構(gòu)必須將推廣期間客戶的資金存入于其在注冊與過戶登記人開立的專門賬戶。 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 215 第 6 部分 集合計劃的成立 （一） 集合計劃的成立 本集合計劃推廣期間， 若 每一 個 認(rèn)購日辦理認(rèn)購結(jié)束后，委托人累計認(rèn)購規(guī)模達(dá)到 1億元、且委托人人數(shù)不低于 2人時，管理人有權(quán)發(fā)出停止認(rèn)購指令，經(jīng)具有證券相關(guān)業(yè)務(wù)資格的會計師事 務(wù)所驗資后， 本 集合計劃成立。 若 T日的參與 申請 被全部確認(rèn)將使募集規(guī)模超過 10億份 的，確認(rèn)規(guī)則如下： （ 1） T日可參與 份額 =10億份 截止 T日已確認(rèn) 參與份額 ； （ 2） 將 T日的所有參與申請按金額 優(yōu)先 原則 確認(rèn) ，若參與申請的金額相等，則以時間優(yōu)先原則確認(rèn)； ； （ 3） 如果確認(rèn)一筆參與將使 T日的確認(rèn) 份額 超過 T日可參與 份額 ，則拒絕確認(rèn)該筆申請并停止確認(rèn)； （ 4） 推廣機構(gòu) 退還被拒絕的參與資金。 若管理人決定提前結(jié)束推廣期，應(yīng)提前一個工作日通知推廣機構(gòu)和注冊與過 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 214 戶登記人。 （八） 暫停和拒絕參與的情形 在本集合計劃的推廣期內(nèi)，推廣機構(gòu)將根據(jù)委托人的投資經(jīng)驗 、風(fēng)險承受能力、資金來源及用途性質(zhì)等決定是否拒絕委托人參與本集合計劃。委托人在提交參與本計劃的申請前，應(yīng)當(dāng)全額繳納參與資金至推廣機構(gòu)指定賬戶。 （七） 參與方式、程序及最終確認(rèn) 委托人在推廣期內(nèi)可在推廣機構(gòu)指定的網(wǎng)點參與本計劃 。 例 1：某委托人投資 200萬元參與本集合計劃， 假設(shè) 推廣期內(nèi) 參與資金獲得的利息為 2021元，該筆資金所對應(yīng)的參與費率為 ％，則其可得到的集合計劃份額計算如下： 凈參與金額＝ 2,000,000/（ 1+%） ＝ 1,984, 參與份額＝（ 1,984,+2021） /＝ 1,986, 即委托人投資 200萬元參與本集合計劃，加上參與資金在推廣期內(nèi)獲得的利息，可得到 1,986,。有效參與款項在推廣期間形成的利息歸委托人所有， 具體份額以管理人的記錄為準(zhǔn) ，委托人參與份額的計算方式如下： 凈參與金額 =參與金額 /（ 1+參與費 率） 參與份額＝（凈參與金額＋推廣期利息） /集合計劃份額面值 凈參與金額以人民幣元為單位，計算結(jié)果按照四舍五入方法，保留小數(shù)點后 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 213 兩位； 參與份額保留小數(shù)點后兩位，小數(shù)點后第三位四舍五入。 （四） 推廣期參與集合計劃的參與費率 本集合計劃參與費由委托人承擔(dān)，具體如下表所示： 參與金額 （單位：元） 參與費率 N＜ 5,000,000 % N≥ 5,000,000 % N：集合計劃參與金額 （五） 推廣期參與集合計劃的參與費用、凈參與金額及參與份額計算 推廣期參與本集合計劃采用前端收費模式，即在參與集合計劃時繳納參與費。 （三） 推廣期參與集合計劃份額的計算 推廣期參與本集合計劃的份額將依據(jù)委托人參與時所繳納的 凈參與金額與推廣期利息之和 除以每份集合計劃 參與 價格確定。 具體推廣時間見有關(guān)公告。 （四）管理人與托管人關(guān)系的說明 管理人和托管人之間均獨立自主開展業(yè)務(wù)，任何一方均不能干預(yù)另一方的業(yè)務(wù)和經(jīng)營。 （三）推廣機構(gòu) 本集合計劃將通過 東海證券、 中信 銀行 等推廣機構(gòu)進(jìn)行推廣。 2021 年 4月 27日，中信銀行在上海交易所和香港聯(lián)合交易所成功同步上市。 2021 年 8月，正式更名 “中信銀行 ”。 公司始終堅持以人為本的經(jīng)營理念，“自信、和諧、感恩、快樂”的企業(yè)文化造就了一支富有戰(zhàn)斗力的員工隊伍，海納百川，志存高遠(yuǎn)，崇尚“以微笑傳遞智慧，讓事實締造杰出”，日益成為國內(nèi)最穩(wěn)健、最安全、發(fā)展最快的券 商之一。 公司 擁有注冊保薦機構(gòu)、客戶資產(chǎn)管理、短期融資券承銷、經(jīng)紀(jì)業(yè)務(wù)、網(wǎng)上交易、投資咨詢、同業(yè)拆借、銀行間市場交易、證券自營、基金管理公司設(shè)立、權(quán)證創(chuàng)設(shè)、權(quán)證一級交易商、資產(chǎn)證券化和代辦轉(zhuǎn)讓市場、首批甲類結(jié)算人資格等證券公司業(yè)務(wù)經(jīng)營的全部牌照和資格。目前公司注冊資本為 億元，擁有 46 個股東，分布在全國 15個省市。對于每個委托人的每筆計劃份額，管理人于分紅時收取的業(yè)績報酬不高于該筆計劃份額于當(dāng)次 收益 分配的紅利總額。 退出費：本集合計劃退出費由委托人承擔(dān)，具體如下表所示： 持有期限 退出費率 T1年 % 1年≤ T2年 1% 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 29 2年≤ T3年 % T≥ 3年 0 T：集合計劃份額持有時間 管理人浮動業(yè)績報酬 （ 1） 當(dāng)委托人退出集合計劃時 ，集合計劃單位 年化收益率 R 小于或等于 10%時，管理人不提取業(yè)績報酬； 當(dāng)委托人退出集合計劃時 ， 集合計劃單位 年化收益率 R 大于 10%時，管理人對超過 10%以上的部分提取 15%作為業(yè)績報酬。 管理費 ：年管理費率 %。 （十二）集合計劃的費率 參與費：本集合計劃參與費由委托人承擔(dān)，具體如下表所示： 參與金額 （單位：元） 參與費率 N＜ 5,000,000 % N≥ 5,000,000 % N：集合計劃參與金額 托管費： 年托管費 率 %。若集合計劃成立不滿三個月當(dāng)年可不進(jìn)行收益分配， 年度分配在當(dāng) 年度結(jié)束后的 3 個月內(nèi)完成 ； 收益分配后本集合計劃單位凈值不得低于面值 。 本集合資產(chǎn)管理計劃的推廣對象： 適合風(fēng)險承受能力較強 ，對流動性要求不高的中華人民共和國境內(nèi)個人委托人和機構(gòu)委托人（法律、法規(guī)禁止投資集合資產(chǎn)管理計劃的除外）。參與本集合計劃采取全額繳款參與的方式， 參與一經(jīng)受理不得撤銷。 本集合資產(chǎn)管理計劃在推廣期內(nèi)的每份集合計劃的參與價格為人民幣 元；在 開放 參與 期 內(nèi)每份集合計劃的參與價格為當(dāng)日單位凈值。 （七）推廣時間 本集合資產(chǎn)管理計劃的推廣時間 指集合計劃獲批后通過推廣機構(gòu)進(jìn)行銷售活動的期 間 ， 具體時間見 相關(guān) 公告。 （ 五）目標(biāo)規(guī)模 和 委托人 人數(shù) 限制 本集合計劃 推廣期 最低規(guī)模為 1 億份 ， 在推廣期和存續(xù)期的規(guī)模上限為 10億份， 委托人 人數(shù) （ 含個人委托人和機構(gòu)委托人 ） 上限為 200 人 。 （四）投資范圍和 資產(chǎn)配置比例 投資范圍： 投資于國內(nèi)依法公開發(fā)行的股票、證券投資基金、權(quán)證、公司債、企業(yè)債、國 債、金融債、央行票據(jù)、短期融資券、債券逆回購、可轉(zhuǎn)換公司債券、分離交易可轉(zhuǎn)債、資產(chǎn)支持受益憑證等各類金融工具、銀行存款及其他中國證監(jiān)會允許投資的金融工具。 配置靈活，范圍廣泛 本集合資產(chǎn)管理計劃配置包括 ETF、創(chuàng)新型基金、可轉(zhuǎn)換公司債券、可交換公司債券等創(chuàng)新型金融工具，并根據(jù)市場狀況靈活配置股票和債券資產(chǎn)。 （三）計劃特點 主題精選，價值回報 本集合計劃將重點關(guān)注證券市場 四 大投資主題： 低碳經(jīng)濟的快速發(fā)展，消費性產(chǎn)業(yè)的崛起，人口老齡化的必然趨勢，科技創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)的騰飛。本集合資產(chǎn)管理計劃的退出在開放退出期辦理 集合資產(chǎn)管理計劃賬戶： 指注冊與過戶登記人給委托人開立的用于記錄委托人持有本集合資產(chǎn)管理計劃管理人管理的集合資產(chǎn)管理計劃份額情況的憑證 集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)： 指依據(jù)有關(guān)法律、法規(guī)和委托人的意愿，委托人向設(shè)立人參與的集合資產(chǎn)管理計劃凈額 集合資產(chǎn)管理計劃收益： 指集合資產(chǎn)管理計劃投資所得紅利、股息、債券利息、基金紅利、買賣證券價差、銀行存款利息以及其他收益 集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)總值： 指通過發(fā)行集合資產(chǎn)管理計 劃的方式募集資金，并依法進(jìn)行股票、債券交易等資本市場投資所形成的各類資產(chǎn)的價值總和 集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)凈值或計劃資產(chǎn)凈值或資產(chǎn)凈值： 指集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)總值扣除負(fù)債后的凈資產(chǎn)值 集合資產(chǎn)管理計劃單位凈值或計劃單位凈值或單位凈值： 指集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)凈值除以計劃總份額 集合資產(chǎn)管理計劃單位累計凈值或計劃單位累計凈值或單位累計凈值： 指計劃單位凈值加上單位份額累計分紅之和 集合資產(chǎn)管理計劃單位面值 或計劃單位面值或單位本集合計劃單位面值為人民幣 元 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 25 面值 ： 集合資產(chǎn)管理計劃單位或集合計 劃單位或計劃單位或單位： 指本集合計劃的基本計量單位 集合計劃份額： 指委托人持有的計劃單位的數(shù)額 集合計劃推廣期總規(guī)模： 指本集合資產(chǎn)管理計劃在推廣期內(nèi)總募集資金規(guī)模 集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)估值： 指計算評估集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)和負(fù)債的價值，以確定集合資產(chǎn)管理計劃資產(chǎn)凈值的過程 不可抗力： 指遭受不可抗力事件一方不能預(yù)見、不能避免并不能克服的客觀情況，包括但不限于洪水、地震及其它自然災(zāi)害、戰(zhàn)爭、騷亂、火災(zāi)、突發(fā)性公共衛(wèi)生事件、政府征用、沒收、法律、法規(guī)變化、突發(fā)停電或其他突發(fā)事件、注冊與過戶登記人非 正常的暫?；蚪K止業(yè)務(wù)、證券交易所非正常暫?；蛲Ｖ菇灰椎?。 開放退出日指 委托人 在集合計劃存續(xù)期內(nèi)辦理退出集合計劃手續(xù)的工作日。 開放參與日指 委托人 在集合計劃存續(xù)期內(nèi)辦理參與集合計劃手續(xù)的工作日。 東海精選 1號集合資產(chǎn)管理計劃 設(shè)立申報材料 i 目 錄 第 1 部分 釋義 ....................................................................................... 1 第 2 部分 集合計劃介紹 ......................................................................... 6 （一）名稱和類型 .................................