【文章內(nèi)容簡介】 23年 2023年 2023年 2023年454531402508358438104763744111627020234000600080001000012023140002023年 2023年 2023年 2023年 2023年 2023年 2023年 2023年 2023年? 由于集團的業(yè)務(wù)組合將有很大調(diào)整，基于各業(yè)務(wù)情況對集團未來業(yè)績進行預(yù)測比較困難 ? 我們根據(jù)歷史數(shù)據(jù)，對集團未來的銷售額和利潤額進行預(yù)測 ? 2023年－ 2023年，銷售額年復(fù)合增長率為%。把 2023年銷售額計劃計算在內(nèi)，2023－ 2023年，銷售額年復(fù)合增長率為% ? 2023－ 2023年，利潤額波動較大，利潤額的增長率難以按歷史數(shù)據(jù)直接算出 ? 按照銷售額和利潤額年增長率為 25％，在 2023年計劃的基礎(chǔ)上，計算出集團未來的業(yè)績 分析 集團銷售額目標（億元） 集團利潤額目標（萬元） 資料來源：集團年度總結(jié)報告、北大縱橫分析 — 38 — 北大縱橫 要實現(xiàn)集團的發(fā)展戰(zhàn)略，需要明確集團公司和子公司的定位 集團公司的主要職能 子公司的主要職能 ? 戰(zhàn)略規(guī)劃與戰(zhàn)略管理 ? 資本運營 ? 運行監(jiān)督 ? 人力資源配置 ? 核心能力建設(shè) ? 行為協(xié)同 ? ? ? 戰(zhàn)略實施 ? 利潤管理 ? 資產(chǎn)管理 ? 營銷策劃 ? 人事管理 ? 研發(fā)創(chuàng)新 ? ? ?集團公司的定位：決策、指揮、規(guī)劃、協(xié)調(diào)和信息中心 ?子公司定位：經(jīng)營和利潤中心 ?根據(jù)業(yè)務(wù)發(fā)展需要，逐步完善集團公司的職能 ?集團公司要對子公司進行實質(zhì)的管理和支持 — 39 — 北大縱橫 培養(yǎng)和強化集團的核心能力，是集團未來綜合實力和競爭優(yōu)勢的基礎(chǔ) 集團未來的核心能力 ?各業(yè)務(wù)外部發(fā)展趨勢和重大變革 ?業(yè)務(wù)模式和流程的轉(zhuǎn)變 ?新業(yè)務(wù)手段的運用 ?內(nèi)部資源共享機制的建立 ?外部資源的整合協(xié)調(diào) ?銀行授信和資本市場的通道建設(shè) ?有效的成本費用和資產(chǎn)占用管理 ?各類風(fēng)險的量化分析 ?各種風(fēng)險防范和后果控制機制的建立 資源整合能力 融資與財務(wù)管理能力 風(fēng)險控制能力 戰(zhàn)略管理和業(yè)務(wù)創(chuàng)新能力 — 40 — 北大縱橫 在集團內(nèi)部管理和組織方面，要強調(diào)簡潔、高效和激勵的六字基本原則 集團內(nèi)部管理和組織的基本原則 簡潔 的機構(gòu)設(shè)置 管理組織的合理扁平化 業(yè)務(wù)上的專業(yè)分工與協(xié)作 職能不交叉 ， 機構(gòu)不重疊 執(zhí)行與監(jiān)督分設(shè) 高效 的運作流程 有效 激勵 的回報 優(yōu)化管理和業(yè)務(wù)流程 合理的集分權(quán) （ 如投資 ） 職責(zé)明確 、 權(quán)責(zé)平衡 決策迅速 、 有力 (決策層次 、 權(quán)限 、 期限 ) 業(yè)績決定回報 確定目標是衡量業(yè)績的第一步 因事而異的考核目標 物質(zhì)和非物質(zhì)回報相結(jié)合 — 41 — 北大縱橫 集團經(jīng)營的最終目的是要在客戶、股東和員工之間形成一個良性的價值循環(huán)，并為社會提供價值 股東權(quán)益最大化 客戶滿意度最大化 個人發(fā)展空間最大化 股東價值 紅石梁集團 客戶價值 員工價值 社會 價值 最大化 — 42 — 北大縱橫 導(dǎo)讀 ? 項目進展與方法論回顧 ? 使命和愿景 ? 集團發(fā)展戰(zhàn)略 ? 未來業(yè)務(wù)思考 ? 下一步的工作計劃 — 43 — 北大縱橫 在集團未來發(fā)展的過程中，集團需要尋求新的增長點 在未來尋求新增長點的必要性 目前業(yè)務(wù)組合的情況 ? 啤酒業(yè)務(wù)被收購之后，在集團層面，需要有新的增長點來吸引和激勵集團內(nèi)外部人員 ? 集團公司的股東在啤酒業(yè)務(wù)之外，需要一定的投資回報 ? 目前，在非啤酒業(yè)務(wù)中，只有烏藥業(yè)務(wù)可能會成為集團未來的增長點，但保健食品行業(yè)風(fēng)險較大，需要穩(wěn)健經(jīng)營 ? 完全把希望寄托在烏藥業(yè)務(wù)，對集團來說，有較大的風(fēng)險 ? 根據(jù)烏藥業(yè)務(wù)的經(jīng)營狀況，在未來可能會需要考慮尋求另外的增長點 尋求新的增長點 鑒于集團目前的管理基礎(chǔ)較弱，建議在改善內(nèi)部管理的基礎(chǔ)上，選擇適當?shù)臅r機開展新業(yè)務(wù) — 44 — 北大縱橫 新業(yè)務(wù)篩選需要考慮的因素 外部機會 ? 所處行業(yè)的增長增長速度、行業(yè)利潤水平 ? 所處行業(yè)的未來發(fā)展趨勢，行業(yè)競爭程度 內(nèi)部資源能力 ? 集團的關(guān)鍵資源和能力是什么，新業(yè)務(wù)如何進行利用 與其他業(yè)務(wù) 的協(xié)同 ? 新業(yè)務(wù)如何與現(xiàn)有業(yè)務(wù)進行協(xié)同 企業(yè)家意志 ? 企業(yè)家有哪些較強烈的投資偏好 領(lǐng)軍人物 ? 新業(yè)務(wù)是否有合適的領(lǐng)軍人物 專注程度 ? 從業(yè)務(wù)組合來看，對新業(yè)務(wù)是否充分專注，并給予足夠的支持 — 45 — 北大縱橫 跨國公司 注冊地 2023年總收入 （百萬美元） 公司多元化程度 酒精飲料（%） 其他業(yè)務(wù)（ %） Interbrew（英博） 比利時 8， 659 低 啤酒（ 98%） 其他（ 2%） Ambev（英博） 巴西 2,706 中 啤酒（ 79%） 軟飲（ 21%） AB 美國 12,262 低 啤酒（ 82%） 包裝（ 10%）、其他 （ 8%） 朝日 日本 12,982 低？ 葡萄酒、烈酒、啤酒(81%) 軟飲和食品（16%）、其他（3%） 喜力 荷蘭 8， 776 低 啤酒（80%)、葡萄酒和烈酒(5%) 軟飲（ 11%）、其他（ 4%） 嘉士伯 丹麥 4,272 低 啤酒（ 99%） 其他（ 1%） 麒麟 日本 14，669 中 啤酒（ 71%） 軟飲（ 20%）、其他 （ 9%） SAB 南非 5， 424 中 啤酒（ 72%） 其他飲料（ 22%）、酒店和博彩（ 6%） 三德利 日本 7， 879 高 葡萄酒和烈酒（ 24%） 啤酒（ 17%） 食品（ 44%）、其他（ 15%） 蘇格蘭 鈕卡斯爾 英國 5， 431 高 啤酒 (58%) 酒吧餐廳（ 31%）、娛樂（ 11%） 首先我們分析國內(nèi)外啤酒公司的多元化情況： 2023年啤酒公司業(yè)務(wù)調(diào)查顯示，其他酒業(yè)、飲料業(yè)是大多數(shù)啤酒公司多元化的方向 來源：全球飲品業(yè)多元化策略 — 46 — 北大縱橫 國內(nèi)啤酒公司多元化發(fā)展主要方向為飲料業(yè)和啤酒關(guān)聯(lián)產(chǎn)業(yè) 青島啤酒 燕京啤酒 華潤雪花啤酒 珠啤集團 金星集團 重啤集團 啤酒、包裝、印刷 啤酒 啤酒、茶飲料、飲用水 啤酒 啤酒 啤酒、茶飲料、飲用水 啤酒、生物制藥、高技術(shù)養(yǎng)殖、肉類加工、飲料、房地產(chǎn)、超市、酒吧 啤酒 啤酒 啤酒、玻璃、印刷、 麥芽、化工 啤酒 啤酒、飲料 — 47 — 北大縱橫 燕京啤酒在過去 20多年從一個順義小啤酒廠發(fā)展成為國內(nèi)領(lǐng)先的啤酒企業(yè)集團 資料來源：燕京啤酒網(wǎng)帳 ? 1980年，順義縣已經(jīng)停產(chǎn)的磚廠上建起了燕京啤酒 ? 到 1988年，燕京達到年產(chǎn) 7萬噸的規(guī)模，進入中型啤酒廠的行列，在北京的市場份額約30％，和“北啤”“五星”三分天下有其一 ? 19891993，每年增加產(chǎn)量 5萬噸，完成了一個中型啤酒廠向大型啤酒廠的轉(zhuǎn)換。主要策略是上規(guī)模、闖市場（加大營銷）、創(chuàng)名牌 ? 19941998，每年增長 10萬噸，完成了大型啤酒廠向大型啤酒集團的轉(zhuǎn)換。股份制改造。開始并購擴張 ? 1999今，每年增長 30萬噸以上，完成了一個北京市地方性集團向全國跨地區(qū)大集團的轉(zhuǎn)換 分析 2023年： 288萬千升 — 48 — 北大縱橫 對于多元化，燕京集團采用 “ 一業(yè)為主，相關(guān)發(fā)展 ” 的戰(zhàn)略，但除茶飲料增長較快外，其他多元化業(yè)務(wù)的狀況并不理想 2005年 2004年 2003年 2002年 2001年 啤酒 519,798 474,659 334,418 272,251 225,223 飼料 2,675 2,376 1,884 990 773 礦泉水 3,643 3,200 3,108 2,883 2,036 茶飲料 10,993 5,662 2,516 0 0 生物食品 生物制藥 ?2023年北京燕京啤酒集團公司出資 700萬元 ，北京燕京啤酒股份有限公司出資 3200萬元 ，中國食品發(fā)酵工業(yè)研究院出資 100萬元，組建北京燕京中發(fā)生物技術(shù)有限公司 ?主要產(chǎn)品是 “納豆 ”， 宣傳有減肥、整腸、提高免疫力以及預(yù)防骨質(zhì)疏松癥等 10余種功效 ?產(chǎn)品于 2023年上市， 李福成曾宣稱 “燕京就是賠錢也要向消費者推出這一產(chǎn)品 ”， 但目前為止沒有形成市場效益 燕京啤酒主業(yè)與多元化業(yè)務(wù)的銷售額（萬元） ? 燕京集團的發(fā)展戰(zhàn)略：按照“一業(yè)為主，相關(guān)發(fā)展”戰(zhàn)略，向礦泉水、飲料、生物食品、生物制藥領(lǐng)域進軍，培育新的經(jīng)濟增長點 ? 燕京對于多元化已經(jīng)相當克制： 燕京啤酒集團公司董事長、總經(jīng)理李福成表示，他本人是反對燕京多元化發(fā)展的。前幾年房地產(chǎn)商機無限的時候，燕京曾有好多次機會涉足這一行業(yè)，但不缺資金的燕京最終還是選擇了放棄，因為 燕京不愿意有任何東西干擾其主營業(yè)務(wù)的發(fā)展 ? 目前，燕京已制定了飲料領(lǐng)域的 5年戰(zhàn)略計劃，每年將投入 1億到 ，加大外埠市場經(jīng)銷商網(wǎng)絡(luò)建設(shè)， 5年內(nèi)達到 10億元的銷售目標。如果預(yù)期目標完成，燕京飲料可能分拆上市 分析 — 49 — 北大縱橫 未來業(yè)務(wù)思考之一：在外省成立啤酒公司 全國性啤酒企業(yè)正在布局過程中，存在一定的市場機會 各地區(qū)的經(jīng)濟水平與啤酒企業(yè)的發(fā)展狀況不吻合，部分地區(qū)啤酒 行業(yè)發(fā)展相對滯后，存在較大市場空缺 2023年全國啤酒企業(yè)虧損比例為 ％，存有并購的可能 石梁有一支有戰(zhàn)斗力的營銷隊伍和生產(chǎn)管理隊伍 可以考慮由集團公司出面，在外省收購 /新建一個啤酒公司，作為集團未來的增長點 前提：管理基礎(chǔ)和人才儲備要有較大提高 — 50 — 北大縱橫 大的啤酒廠商正在全國布局過程中，非重點市場競爭程度較低，存在到外省建廠的市場空間 ?在整個啤酒市場的整合過程中，外資的收購價越來越高，使整個啤酒行業(yè)的整合速度放緩。與重點市場相比，非重點市場競爭程度較低，到非重點市場也被布局完成，還有較長的時間 ?廣東省啤酒分會統(tǒng)計數(shù)據(jù)顯示，2023年整個廣東省啤酒市場的總產(chǎn)能將為 450萬噸。珠江啤酒的產(chǎn)能將達到 150萬噸，金威的產(chǎn)能將達到 80萬噸，青島、華潤雪花、燕京先后布局廣東，就連國外的知名品牌 AB、 嘉士伯、喜力、英博等也開始瓜分廣東市場 ?浙江 2023年的產(chǎn)能為 215萬噸。英博、華潤、重啤、朝日等公司紛紛進入 ?福建：英博收購雪津??；華潤收購福建泉州清源啤酒；燕京啤酒收購福建惠泉啤酒 ??? ?貴州市場：貴州金星產(chǎn)能 15萬噸；茅臺啤酒產(chǎn)能 10萬噸 ?西藏市場：嘉士伯與西藏銀河科技股份公司合資成立西藏拉薩啤酒有限公司 ?甘肅市場：嘉士伯與蘭州黃河合資成立蘭州黃河嘉釀啤酒有限公司，產(chǎn)能 20萬噸 ??? 在重點市場競爭，各大啤酒廠商布局已基本完成 非重點市場，各大啤酒廠商布局剛剛開始 — 51 — 北大縱橫 各地區(qū)的經(jīng)濟水平與啤酒企業(yè)的發(fā)展狀況不吻合，部分地區(qū)啤酒行業(yè)發(fā)展相對滯后，存在較大市場空缺 595146443228 2724 24 24 23 23222017 161511 108 8 7 76 54 32 1 1 115511215453886988481601635666163275630223043273016752933529825020406080100120140160180山東省 浙江省 江蘇省 黑龍江 河南省 遼寧省 河北省 安