【正文】 ，從而 加大了 對(duì)資金 成本 的控制 難度 ，結(jié)果導(dǎo)致 企業(yè)貨幣資金周轉(zhuǎn) 不靈 、 資本 分配 比例失調(diào) ， 使 企業(yè) 處于 金融資本 困境之中。 4． 任人為賢，以崗定人 報(bào)喜鳥服飾股份有限公司 經(jīng)濟(jì)活動(dòng)的多樣性和 市場(chǎng) 環(huán)境的復(fù)雜性，對(duì) 報(bào)喜鳥 的財(cái)務(wù)人員 的 綜合素質(zhì)和 業(yè)務(wù) 能力 都 提出了更高要求。 隨著我國(guó)市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)的 蓬勃 發(fā)展， 貿(mào)易 全球化的形成，溫州地區(qū)民營(yíng)企業(yè)將面對(duì)更加激烈的市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng)環(huán) 境。 在論文初稿完成之后，王 老師以高度的責(zé)任心指出了論文的 不當(dāng)之處，同時(shí)在王 老師 悉心指導(dǎo)下 不辱使命最終順利完成 。 在企業(yè)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)方面： 提高 公司 信息 透明化， 增強(qiáng) 公司 在 市場(chǎng) 的 信用 成本 。 9 （三）完善經(jīng)營(yíng)活動(dòng) 面對(duì) 報(bào)喜鳥服飾股份有限公司 將大多精力都用于 店鋪的擴(kuò)張、 產(chǎn)品生產(chǎn) 和 銷售 量 方面，注重企業(yè)在市場(chǎng) 中的 占有率 與銷售量的增加， 而 過度 的 放寬 企業(yè) 信用政策，導(dǎo)致企業(yè)銷售的貨款難以收 回，壞賬準(zhǔn)備提高，而忽 視了 財(cái) 務(wù)管 理在 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)中的價(jià)值體現(xiàn) ，造成 企業(yè)管理與決策 失誤。 1． 搭建公共 平臺(tái)，促進(jìn)民營(yíng) 企業(yè)發(fā)展壯大 超過 20 家溫州 服裝企業(yè)在溫州 市 服裝商會(huì) 的主持下，就 當(dāng)前 經(jīng)濟(jì) 形勢(shì) 下如何走出金融困境 尋找經(jīng)濟(jì)突破口進(jìn)行討論 。一般而言，服裝 行業(yè) 的應(yīng)收賬款占 營(yíng)業(yè)收入的 50%以 內(nèi) 是比較合理的 ，超 過 50%的服裝 企業(yè)就要 提高警惕 ， 然而 報(bào)喜鳥 這一比率標(biāo)準(zhǔn)達(dá) 70%，這 反映出 報(bào)喜鳥企業(yè)的庫(kù)存 商品積壓多 ，經(jīng)銷商 經(jīng)常拖欠 貨 款。 由 表 31 中吸收投資 、取 得借款 和發(fā)行債券 收到的現(xiàn)金 可以分析知道 2020 年 報(bào)喜鳥服飾股份有限公司 以借款 、 債券形式向社會(huì)募集達(dá) 億元，尤其是發(fā)行債券籌資收入占總籌資收入的 53%。 2．融資渠道狹窄 融資途徑不暢通，主要是因?yàn)槠髽I(yè)規(guī)模小、盈利能力弱、注冊(cè)資本低、誠(chéng)信度不高很難通過銀行等金融組織貸款的資格審查，所以民營(yíng)企業(yè)的資本來源，主要依靠企業(yè)經(jīng)營(yíng)者和企業(yè)內(nèi)部資本的積累與留存，這就造成了民營(yíng)企業(yè)融資渠道狹窄。 制定財(cái)務(wù)計(jì)劃的 目的 就是為了 尋找 企業(yè)資本 增收 和節(jié)支的途徑。 2020 年 3 月28 日， 國(guó)家 總理溫家寶 召開常務(wù)委員會(huì) ， 大會(huì) 表決 通過 設(shè)立 溫州 市為 金融改革試驗(yàn)區(qū)， 目的是 為 切實(shí)解決 經(jīng)濟(jì)危機(jī)下， 溫州 企業(yè) 經(jīng)濟(jì)發(fā)展 難 ， 積極正確 引導(dǎo) 溫州 民間 資 本 借貸中 存在的突出問題，提升 溫州地區(qū) 金融服務(wù) 經(jīng)濟(jì) 軟實(shí)力 ， 所以 認(rèn)真分 析 溫州地區(qū)民營(yíng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理 的現(xiàn)狀及存在問題，采取具體措施，以促進(jìn) 溫州地區(qū)民營(yíng)企業(yè) 的 健康 發(fā)展無疑是 具有 十分 重要的現(xiàn)實(shí)意義。本文選取溫州地區(qū) 型民營(yíng)企業(yè) 報(bào)喜鳥服飾股份有限公司 的 財(cái)務(wù)管理的角度，以問題為出發(fā)點(diǎn)，分析導(dǎo)致問題產(chǎn)生的原因，然后針對(duì)問題提出相應(yīng)的對(duì)策和建議。作為企業(yè)管理的核心，財(cái)務(wù)管理對(duì)于提高企業(yè)經(jīng)濟(jì)效益 ，改善企業(yè)經(jīng)營(yíng)具有十分重要的作用。 財(cái) 務(wù)資金 收入和支出的平衡是財(cái)務(wù)控制 的 重要 組成部分 ，其作用是 能 根據(jù)現(xiàn)實(shí) 情況，合理分配資金 ， 積極 調(diào)度資金 ，以確保企業(yè)產(chǎn)品 生產(chǎn) 的 需要。在全國(guó)建立了由 700多家特許加盟店組成的 實(shí)體 銷售網(wǎng)絡(luò)，先后獲得中國(guó)馳名商標(biāo)、中國(guó)民族 名牌產(chǎn)品等 榮譽(yù) ，并于 2020 年 8 月在深交所上市 。 結(jié)合 2020年的財(cái)務(wù)報(bào)表可知， 公司計(jì)劃于 2020年推進(jìn) 2020 年 非公開發(fā)行項(xiàng)目 ， 定增 新股量 不超過 5000 萬股，計(jì)劃 籌集資金 15 億元 ， 主要 投資于網(wǎng)絡(luò)營(yíng)銷項(xiàng)目的 優(yōu)化建設(shè)，和對(duì) 圣捷羅 、報(bào)喜鳥等企業(yè)主打的品牌專營(yíng)店鋪的投資購(gòu)買，共計(jì)新增店鋪 280家 ， 新增 實(shí)體 營(yíng)業(yè)面積 萬平米，其中購(gòu)置 特約加盟 合作經(jīng)營(yíng)店 鋪、 直 接經(jīng) 營(yíng) 店鋪共計(jì) 47 家。 還有 報(bào)喜鳥集團(tuán)的 經(jīng)營(yíng)者 對(duì)財(cái)務(wù)管理缺乏應(yīng)有的 學(xué)習(xí) 和研究，重品牌、 重銷售 而忽視了財(cái)務(wù)管理，使得財(cái)務(wù) 工具 成 為 了企業(yè)被動(dòng)的 指標(biāo)體系 ，不能主動(dòng) 為 企業(yè) 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的 判斷和決策 提供依據(jù) 。 3．企業(yè)自我調(diào)節(jié)最優(yōu)資本結(jié)構(gòu) 報(bào)喜鳥服飾股份有限公司 應(yīng)努力建立和保持最 優(yōu) 資本結(jié)構(gòu) ，合理籌資。定期對(duì)企業(yè)的 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 、現(xiàn)金流入等 關(guān)鍵的 財(cái)務(wù)指標(biāo)進(jìn)行 分析 ，衡量 評(píng)價(jià)的 當(dāng)前 財(cái)務(wù)情況 ，預(yù)測(cè) 分析今后 發(fā)展 態(tài)勢(shì) ，確保財(cái)務(wù)計(jì)劃目標(biāo)的實(shí)現(xiàn)， 為企業(yè)運(yùn)營(yíng)提供決策依據(jù)。財(cái)務(wù)部門要 及時(shí) 監(jiān)控 現(xiàn)金流 的 動(dòng)向 ，防止過多 地 分配 到非生產(chǎn)性 經(jīng)營(yíng)活動(dòng) 、 職工薪酬 等方面；財(cái)務(wù)部門還要認(rèn)真 管理 監(jiān)督 企業(yè) 資金 ，合理 制定 稅后利潤(rùn) 的 再 分配 方式 。 最后，感謝 XX 大學(xué) 所有曾經(jīng)為 2020 級(jí) 財(cái)務(wù)管理 專業(yè)任課的老師 們 ，老師們教會(huì)我的不僅僅是專業(yè)知識(shí)， 還有對(duì)生活的態(tài)度，對(duì)人生的期冀，以及對(duì)未來的憧憬， 祝 愿 偉大的 母校 越辦越 好，桃李滿天下 。一家 企業(yè)在市場(chǎng)上 穩(wěn)步發(fā)展，必須確立 誠(chéng)實(shí)守信的形象和聲譽(yù)， 我們可以 加強(qiáng)對(duì)全體員工“ 以誠(chéng)立本 ，以德立身， 質(zhì)量生產(chǎn) ”的思想 觀念教育 ，讓員工將誠(chéng)信 行為與生活隨行 ，并把企業(yè)看成是 實(shí)現(xiàn)自我人生價(jià)值 的 社會(huì) 載體 ，而不只是 謀生的場(chǎng)所 。同時(shí)，還要加強(qiáng)應(yīng)收賬款 和庫(kù)存 商品 管理，建立成本控制 體系 。 溫州民營(yíng)企業(yè)的其他行業(yè) 也需要這么一個(gè)平臺(tái)，大家募集資金構(gòu)建基金 平臺(tái) ，在企業(yè)遇到短暫性 資金不足 時(shí) ， 可以及時(shí)為企業(yè)提供現(xiàn)金周轉(zhuǎn) 。 也 正是 一系列的其他 活動(dòng)項(xiàng)目的 支出 ， 使得報(bào)喜鳥 2020 年 一季度 的 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流出 達(dá)到 萬元，到了二季度才 將 數(shù)據(jù) 由負(fù)數(shù) 轉(zhuǎn)為正數(shù)。 上市公司報(bào)喜鳥 在這次 經(jīng)濟(jì) 危機(jī)中通過固有的上市條件， 在 A 股 市場(chǎng)實(shí)行增發(fā)新股 和發(fā)行公司債券等融資策略，將企業(yè)在這次金融風(fēng)暴的損失降到最低，平穩(wěn) 度過。 2020 年 10 月， 超過 20 家溫州 服裝企業(yè)在溫州 市 服裝商會(huì) 的主持下，就 當(dāng)前經(jīng)濟(jì) 形勢(shì) 下如何走出金融困境 ， 尋找 企業(yè) 經(jīng)濟(jì)突破口進(jìn)行討論 。編制計(jì)劃只是財(cái)務(wù)管理的 第一步 ，重要的是計(jì)劃在實(shí)際中的體現(xiàn) ，這樣 才能不斷改進(jìn) 財(cái)務(wù) 工作、降低 運(yùn)營(yíng) 成本、提高 企業(yè)生產(chǎn) 效率 ，達(dá)到 開源節(jié)流的目的。從企業(yè)融資活動(dòng)出發(fā)，財(cái)務(wù)管理 涵蓋 了了 企業(yè) 資金的籌集、投放與 運(yùn)營(yíng) 等內(nèi)容；從處理財(cái)務(wù)關(guān)系 角度看 ，財(cái)務(wù)管理 有 企業(yè)與政府 ， 企業(yè)與債權(quán)債務(wù)人 ， 企業(yè)與投資人 ， 企業(yè)與受 資人之間的關(guān)系，還包括企業(yè)與職工 ， 以及企業(yè)與各單位之間的財(cái)務(wù)關(guān)系等。 I 溫州地區(qū) 民營(yíng)企業(yè)財(cái)務(wù)管理現(xiàn)狀分析 —— 以浙江報(bào)喜鳥服飾股份有限公司為例 Analysis of the present financial management situation of middlescale private enterprises in Wenzhou Area—— To Zhejiang Baoxiniao Clothing Company Limited II 摘要 ： 改革開放三十多年 ， 我國(guó)在經(jīng)濟(jì)增長(zhǎng)、財(cái)政收入以及解決就業(yè)等方面都取得了長(zhǎng)足的進(jìn) 步 ，民營(yíng)企業(yè)在其中起到了不可忽視的作用 。 財(cái)務(wù)管理分為 融資 、投資 、資 本 運(yùn)營(yíng) 、利潤(rùn)分配 等方面。在 落實(shí) 財(cái)務(wù)計(jì)劃的 同時(shí) ， 可以 借助各項(xiàng)財(cái)務(wù)指 標(biāo) 的 完成 情況，來 評(píng)價(jià) 各項(xiàng)管理工作的 成績(jī) ， 達(dá)到財(cái)務(wù)控制作用 第二點(diǎn)， 落實(shí) 財(cái)務(wù)管理的基礎(chǔ)工作。 大會(huì) 表決 成立 “基金互助 平臺(tái) ” ，為有需要的 服裝 會(huì)員企業(yè)提供 暫時(shí)性 資金周轉(zhuǎn)。然而溫州的其他民營(yíng)企業(yè)并不具備這條件，政府也不能及時(shí)扶持企業(yè)， 民營(yíng) 企業(yè) 因 自身的實(shí)力 弱，經(jīng)營(yíng)規(guī)模小，融資形式單一 ， 使得企業(yè)融資困難，資金斷裂 出現(xiàn)企業(yè) 難以生存，破產(chǎn) 倒閉現(xiàn)象。 這主要原因是報(bào)喜鳥財(cái)務(wù)管理模式僵化，管理觀念陳舊，將大多精力都用于產(chǎn)品生產(chǎn)與銷售方面，而疏忽了財(cái)務(wù)管理對(duì)于企業(yè)的重要作用，只是簡(jiǎn) 單的將其視為一種記賬、報(bào)表、核算的工具，并非管理工具 。 2． 完善政府 機(jī)制 在國(guó)外， 企業(yè)主要以 自己籌集 資金為主， 然后是 尋求第三方融資 。 ② 轉(zhuǎn)變財(cái)務(wù)管理 理念 ， 充分 發(fā)揮財(cái)務(wù) 工具服務(wù)職能 。 （四）正確的分配機(jī)制 股利政策是 企業(yè) 發(fā)展?fàn)顩r的 另一種體現(xiàn) ，除重大的投資機(jī)會(huì)、未來收入的重大變動(dòng)等特殊情況， 企業(yè) 比較 喜歡選擇 穩(wěn)定的股利分配政策。 13 附錄 附表 1： 報(bào)喜鳥 現(xiàn)金流量表 報(bào)喜鳥 (002154) 現(xiàn)金流量表 單位：元 報(bào)告期 2020930 20201231 20201231 20201231 20201231 20201231 一、經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 銷售商品、提供勞務(wù)收到的現(xiàn)金 1679520200 2162640000 1570920200 1230360000 1202590000 535746000 收到的稅費(fèi)返還 789287 收到的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 49221700 77128900 44065200 25715400 18202500 3461140 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流入小計(jì) 1728750000 2240560000 1614980000 1256080000 1220790000 539207000 購(gòu)買商品、接受勞務(wù)支付的現(xiàn)金 783555000 1146020200 684132020 569191000 596668000 266729000 支付給職工以及為職工支付的現(xiàn)金 296327000 318461000 211650000 166217000 131781000 48029200 支付的各項(xiàng)稅費(fèi) 277221000 310439000 192165000 159683000 98237200 50954800 支付的其他與經(jīng)營(yíng)活動(dòng)有關(guān)的現(xiàn)金 323758000 472748000 226716000 185150000 222046000 102039000 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金流出小計(jì) 1680860000 2247660000 1314660000 1080240000 1048730000 467752020 經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~ 47884600 7106210 300318000 175838000 172057000 71454900 二、投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量： 收回投資所收到的現(xiàn)金 1362910 取得投資收益所收到的現(xiàn) 金 7798390 4214250 2083130 2239000 處置固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)和其他長(zhǎng)期