【正文】 存款利率尚未市場化，基本執(zhí)行基準(zhǔn)利率，支農(nóng)再貸款雖執(zhí)行浮息制度，但也是一年一變?！　?二)貸款利率定價以傳統(tǒng)的比例浮動為主　　目前安徽省大部分農(nóng)信社貸款定價仍以傳統(tǒng)的定價方式為主，即在央行規(guī)定的基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上上下浮動，定價機(jī)制過于生硬、簡單，定價時考慮的因素較少，基本上沒有體現(xiàn)風(fēng)險與收益相匹配、扶優(yōu)限劣、風(fēng)險度量、區(qū)別對待、綜合評價等原則。從目前情況看，貸款利率水平的高低，對農(nóng)村信用社的效益影響很大?！　　　《Π不帐∞r(nóng)村信用社貸款定價機(jī)制模式的思考　　根據(jù)安徽省農(nóng)村信用社的實際情況，我們認(rèn)為，任何單一的定價方法均不能很好地適應(yīng)當(dāng)前安徽省農(nóng)村信用社的貸款定價要求，只有進(jìn)行優(yōu)勢互補(bǔ)，才能找出農(nóng)村信用社貸款定價的最佳方法?！　∑髽I(yè)入股情況：入股越多，貸款利率越優(yōu)惠?！　?4)“基本利率加(減)點法”具有較強(qiáng)的擴(kuò)展性。根據(jù)企業(yè)信用等級評定的結(jié)果，確定系數(shù)，信用等級可按三等九級來確定，分別為AAA、AA、A、BBB、BB、B、CCC、CC、C，其中AAA級最高，C級最低，等級越高，系數(shù)越小，信用等級系數(shù)值應(yīng)在3X/53Y/5之間。在綜合考慮上述因素的前提下，確定其他因素系數(shù)，其系數(shù)值在2X/252Y/25之間。指在基準(zhǔn)利率基礎(chǔ)上貸款利率浮動的倍數(shù)，其值應(yīng)處在央行允許信用社貸款利率浮動的范圍之內(nèi)，現(xiàn)行應(yīng)該為[]之間?！　?3)“基本利率加(減)點法”更能體現(xiàn)“風(fēng)險溢價”。其計算公式為：　　利率浮動點數(shù)=∑(浮動系數(shù)權(quán)重)100％　　下面我們以某農(nóng)聯(lián)社企業(yè)貸款利率的確定具體說明此方法的運算過程。很多農(nóng)村信用社基本數(shù)據(jù)統(tǒng)計系統(tǒng)不夠完善，缺乏基礎(chǔ)信息和歷史數(shù)據(jù)，影響各種利率風(fēng)險管理計量工具的使用，影響利率定價體系的完整性和科學(xué)性。三是借款人對利率變化的敏感度不高。安徽省農(nóng)村信用社貸款利率定價機(jī)制模式探索　　近年來，我國外幣利率、人民幣拆借利率、國債回購利率等利率品種相繼實現(xiàn)市場化，2004年又取消了商業(yè)銀行存款利率下限及貸款利率上限，從央行穩(wěn)步推進(jìn)利率市場化的進(jìn)程看，農(nóng)村信用社貸款利率上限將會全面放開。農(nóng)信社的客戶大多是農(nóng)戶和個體工商業(yè)者，貸款金額小、期限短，利率微調(diào)對其利息支出的影響有限，對利率的敏感程度較低，加上農(nóng)村地區(qū)信貸資金處于賣方市場，借款人更不會計較少許利息的得失。另外據(jù)調(diào)查，農(nóng)村信用社普遍沒有專職的利率管理人員，許多信貸人員認(rèn)為利率定價由人民銀行制定，農(nóng)村信用社只需不超過范圍執(zhí)行。該模式設(shè)定5個風(fēng)險因子，其內(nèi)涵及權(quán)重如下：　　企業(yè)信用等級指標(biāo)：企業(yè)信用分為AAA級、AA級、A級和BBB級(含BBB級以下)四個等級，企業(yè)信用等級在確定貸款利率浮動幅度時所占權(quán)重為30％。傳統(tǒng)的“成本導(dǎo)向”定價模式對“風(fēng)險溢價”的定義特別模糊，只考慮了一部分風(fēng)險因素。在實際定價時可根據(jù)各自實際情況，確定各自不同的上限與下限，并視情況變化隨時調(diào)整?！　∽⑨專骸　、贆?quán)重設(shè)置以當(dāng)?shù)匦庞蒙绲闹饕刨J風(fēng)險為依據(jù)，對貸款安全性影響越大的指標(biāo)所占權(quán)重越高。　　。將這種思想貫徹到定價過程中，會使得定價過程更