【正文】 或保險(xiǎn)業(yè)務(wù)密切相關(guān)的中間業(yè)務(wù)，而備案制適用于不形成或有資產(chǎn)、或有負(fù)債的中間業(yè)務(wù)，兩種監(jiān)管模式所涵蓋的業(yè)務(wù)品種見(jiàn)表 。商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)品種繁雜多變、與社會(huì)的聯(lián)系面廣，以及業(yè)務(wù)的服務(wù)性決定了銀行與客戶(hù)之間的溝通具有迅捷深入等特征，十分有利于商業(yè)銀行品牌形象的塑造。 商業(yè)銀行在辦理中間業(yè)務(wù)時(shí)，若在規(guī)定時(shí)間內(nèi)難于及時(shí)清收款項(xiàng)，現(xiàn)金頭寸將會(huì)短缺，甚至打亂既定經(jīng)營(yíng)計(jì)劃。外資銀行的加速涌入和可開(kāi)展業(yè)務(wù)范圍的進(jìn)一步拓寬，對(duì)我國(guó)商業(yè)銀行造成了一定程度的沖擊，但五年之前有言在先，國(guó)內(nèi)各商業(yè)銀行早就在預(yù)期之中權(quán)衡了應(yīng)對(duì)之策。其一是委員會(huì)制管理模式，即商業(yè)銀行內(nèi)部設(shè)立專(zhuān)門(mén)中間業(yè)務(wù)機(jī)構(gòu)，定期召開(kāi)會(huì)議來(lái)協(xié)調(diào)與其他部門(mén)業(yè)務(wù)的關(guān)系，從整體戰(zhàn)略的角度出發(fā)來(lái)規(guī)劃和推動(dòng)中間業(yè)務(wù)的發(fā)展。表 （單位：元） the average account management fees of RMB business between Chinese business banks and foreign mercial banks(units:RMB)我國(guó)商業(yè)銀行外資商業(yè)銀行小額賬戶(hù)管理費(fèi)日均存款不滿(mǎn) 300元收 3元人平均 1萬(wàn)美元以下收 50元人民幣 /民幣 /季月異地取款收費(fèi)取款金額 %，最低 1元，最30元人民幣 /筆高 50元 本地轉(zhuǎn)賬最高 5元人民幣 80元人民幣或等值外幣 /筆異地轉(zhuǎn)賬最高 30元人民幣 120元人民幣或等值外幣 /筆詳細(xì)賬單查詢(xún)無(wú) 50元人民幣 /筆 中間業(yè)務(wù)的發(fā)展需要市諸多條件的支持，而我國(guó)商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)面臨著社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境、政策法規(guī)制度、行業(yè)競(jìng)爭(zhēng)態(tài)勢(shì)以及電子交易技術(shù)等制約。在實(shí)踐層面，雖然我國(guó)自 1990年代以來(lái)對(duì)利率進(jìn)行了一系列改革，但人民銀行仍然是利率的制定者。在這方面，很多發(fā)達(dá)國(guó)家商業(yè)銀行都擁有先進(jìn)的電子通訊系統(tǒng)，如英國(guó)的票據(jù)交換所自動(dòng)收付系統(tǒng)（ CHAPS），美國(guó)的全球銀行間金融電訊系統(tǒng)（ SWIFT）和銀行同業(yè)收付系統(tǒng)（CHIPS）等。表 。同時(shí)，通過(guò)長(zhǎng)期的經(jīng)營(yíng)經(jīng)驗(yàn)積累，商業(yè)銀行在適者生存的競(jìng)爭(zhēng)壓力推動(dòng)下形成了一套靈活高效的反應(yīng)機(jī)制。在混業(yè)經(jīng)營(yíng)制下，寬廣的經(jīng)營(yíng)范圍既有利于降低銀行的經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)，又使得銀行能夠從多個(gè)角度和渠道獲取經(jīng)營(yíng)發(fā)展所需要的知識(shí)信息，并通過(guò)整合多個(gè)領(lǐng)域的優(yōu)勢(shì)資源進(jìn)行業(yè)務(wù)創(chuàng)新，充分發(fā)揮多種業(yè)務(wù)間的互補(bǔ)優(yōu)勢(shì)，以實(shí)現(xiàn)規(guī)模經(jīng)濟(jì)效應(yīng)，提升銀行的競(jìng)爭(zhēng)力。在營(yíng)銷(xiāo)管理實(shí)施中，重視以客戶(hù)需要為中心，整合銀行所及的各種資源，從整體協(xié)調(diào)的角度出發(fā)實(shí)施一體化營(yíng)銷(xiāo)。 1990年代后，橫跨銀行、證券和保險(xiǎn)等諸多行業(yè)的并購(gòu)大潮導(dǎo)致混業(yè)經(jīng)營(yíng)制被普遍接受。 首先，中間業(yè)務(wù)定價(jià)機(jī)制對(duì)市場(chǎng)反應(yīng)靈敏。因此，西方商業(yè)銀行大力轉(zhuǎn)變經(jīng)營(yíng)機(jī)制，積極創(chuàng)新金融交易形式。當(dāng)前，我國(guó)商業(yè)銀行在中間業(yè)務(wù)營(yíng)銷(xiāo)上更多采用分行分散營(yíng)銷(xiāo)模式、產(chǎn)品由總行統(tǒng)一設(shè)計(jì)開(kāi)發(fā)，分行再依據(jù)總行下達(dá)的業(yè)務(wù)要求，在其市場(chǎng)控制范圍內(nèi)進(jìn)行營(yíng)銷(xiāo)推廣，缺乏精細(xì)化的市場(chǎng)定位分析，難于有效地依據(jù)不同區(qū)域內(nèi)市場(chǎng)客戶(hù)的需求設(shè)計(jì)產(chǎn)品，戰(zhàn)略缺乏主動(dòng)性和連續(xù)性。隨著我國(guó)經(jīng)濟(jì)的發(fā)展，多個(gè)領(lǐng)域的交易對(duì)金融服務(wù)產(chǎn)生日漸增多的交叉性需求，而因分業(yè)經(jīng)營(yíng)管制，作為綜合性最高的商業(yè)銀行難于對(duì)需求積極反應(yīng)，中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新面臨著嚴(yán)重的抑制。%)2010年 2009年 2008年項(xiàng)目 收入比例增長(zhǎng)率收入比例增長(zhǎng)率收入比例結(jié)算、清算及現(xiàn)金管理 19160 14587 13002 銀行卡 13687 9408 7199 代理收付及委托 979 882 756 擔(dān)保及承諾 3029 2396 1849 投資銀行 15506 12539 8028 個(gè)人理財(cái)及私人銀行 14858 12059 10327 對(duì)公理財(cái) 6886 4442 2788 資產(chǎn)托管 3385 2212 2066 其他 518 517 696 手續(xù)費(fèi)及傭金收入 78008 — 59042 — 46711 —手續(xù)費(fèi)及傭金凈收入 72804 — 55147 — 44002 —數(shù)據(jù)來(lái)源：根據(jù)工商銀行 2002010年年報(bào)整理 近年來(lái)，管理中間業(yè)務(wù)的國(guó)際流行理念有著眾多沖擊性表現(xiàn)，如重視客戶(hù)關(guān)系管理，提升業(yè)務(wù)服務(wù)范圍和質(zhì)量，盡力實(shí)現(xiàn)范圍經(jīng)濟(jì)效應(yīng)（ economics of scope），并以此為基礎(chǔ)來(lái)拓展中間業(yè)務(wù)和構(gòu)建服務(wù)系統(tǒng)等。 受政策法規(guī)和市場(chǎng)特征等的制約，我國(guó)多數(shù)商業(yè)銀行長(zhǎng)期側(cè)重于快速擴(kuò)張規(guī)模的發(fā)展策略。表 1979年以來(lái)我國(guó)銀行中間業(yè)務(wù)開(kāi)展情況 Table the sequence of intermediary business appearing in China since 1979開(kāi)辦時(shí)間開(kāi)辦機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)名稱(chēng) 1979年中國(guó)銀行信托、租賃 1980年建設(shè)銀行保函 1981年人民銀行票據(jù)承兌、貼現(xiàn) 1984年中國(guó)銀行代理外匯買(mǎi)賣(mài) 1985年建設(shè)銀行代理債券發(fā)行 1985年中國(guó)銀行信用卡 1986年建設(shè)銀行投資咨詢(xún) 1987年中信銀行利率和貨幣互換 1988年中國(guó)銀行循環(huán)包銷(xiāo)便利 1988年中國(guó)銀行票據(jù)發(fā)行便利 1988年中國(guó)銀行遠(yuǎn)期利率協(xié)議 1988年中國(guó)銀行自動(dòng)取款機(jī) 1989年中信銀行代客管理資金續(xù)表 ：開(kāi)辦時(shí)間開(kāi)辦機(jī)構(gòu)業(yè)務(wù)名稱(chēng) 1989年工商銀行代收費(fèi) 1992年工商銀行證券回購(gòu)協(xié)議 1992年中國(guó)銀行電話(huà)銀行 1994年招商銀行商人銀行業(yè)務(wù) 1995年工商銀行銀企聯(lián)名信用卡 1995年交通銀行圖文電話(huà)終端自助服務(wù) 1995年建設(shè)銀行龍卡、轉(zhuǎn)賬卡 1995年交通銀行 IC卡 1997年招商銀行一卡通 1998年中國(guó)銀行等貸款出售 2001年中國(guó)銀行福費(fèi)廷業(yè)務(wù) 2002年人民銀行柜臺(tái)買(mǎi)賣(mài)記賬式國(guó)債 2003年中國(guó)銀行等代理黃金業(yè)務(wù) 2003年建設(shè)銀行 QFII資金托管 2003年工商銀行銀期轉(zhuǎn)賬 2003年招商銀行網(wǎng)上銀行 2004年農(nóng)業(yè)銀行銀關(guān)通 2005年工商銀行企業(yè)年金賬戶(hù)管理 2005年建設(shè)銀行資產(chǎn)證券化 2005年中國(guó)銀行手機(jī)銀行業(yè)務(wù) 2007年中國(guó)銀行私人銀行資料來(lái)源：各年金融年鑒相關(guān)資料整理。匯率的波動(dòng)對(duì)于商業(yè)銀行有著相近的影響，在互換交易、期權(quán)交易及遠(yuǎn)期利率協(xié)議等衍生金融工具中，利率、匯率發(fā)生于銀行不利的變動(dòng)，都會(huì)使銀行的風(fēng)險(xiǎn)敞口擴(kuò)大。同時(shí)，政府干預(yù)并未完全消退，例如，宏觀經(jīng)濟(jì)管理中的貨幣政策變量由銀根管理轉(zhuǎn)向利率管制管理，導(dǎo)致利率協(xié)調(diào)機(jī)制受到抑制而必須引入其他機(jī)制；固定匯率制轉(zhuǎn)向浮動(dòng)匯率制轉(zhuǎn)變；金融領(lǐng)域內(nèi)管制和規(guī)避之間的博弈曠日持久。銀行開(kāi)展這些業(yè)務(wù)無(wú)需以自身權(quán)利結(jié)構(gòu)變更為前提，不會(huì)帶來(lái)過(guò)多的風(fēng)險(xiǎn)沖擊。最后，中間業(yè)務(wù)形式多樣且交叉程度高。在我國(guó)學(xué)界和實(shí)務(wù)中，中間業(yè)務(wù)大體等同于廣義上的表外業(yè)務(wù)。其次從動(dòng)態(tài)變化的角度出發(fā)考察了在我國(guó)商業(yè)銀行發(fā)展中存在的幾種基本問(wèn)題。在中間業(yè)務(wù)的發(fā)展支持方面，楊秀萍(2003)、范艷霞(2004)等認(rèn)為，相對(duì)于發(fā)達(dá)國(guó)家，我國(guó)分業(yè)經(jīng)營(yíng)體制、利率管制、產(chǎn)權(quán)界定不夠清晰、管理理念滯后和專(zhuān)業(yè)人才儲(chǔ)備不足等，使中間業(yè)務(wù)發(fā)展的推力不足。通過(guò)改變交易形式或契約協(xié)調(diào)機(jī)制來(lái)減少交易費(fèi)用是中間業(yè)務(wù)等金融創(chuàng)新的主要驅(qū)動(dòng)力，創(chuàng)新可以視為是日漸進(jìn)步的技術(shù)與相關(guān)交易知識(shí)對(duì)變動(dòng)后的監(jiān)督管理規(guī)則的理性反應(yīng)。有鑒于此，本文力求通過(guò)對(duì)中外資商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)的分析，通過(guò)理論和經(jīng)驗(yàn)借鑒，分析重慶銀行中間業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)中存在的問(wèn)題，并研究適合重慶銀行發(fā)展中間業(yè)務(wù)的策略。各國(guó)金融機(jī)構(gòu)在穩(wěn)步發(fā)展傳統(tǒng)業(yè)務(wù)的同時(shí)，積極拓展新型業(yè)務(wù)，商業(yè)銀行正經(jīng)歷著由貨幣管理轉(zhuǎn)向信息管理，以利差收入為主轉(zhuǎn)向手續(xù)費(fèi)和傭金收入為主的轉(zhuǎn)型。重慶銀行作為我國(guó)商業(yè)銀行的成員之一，擁有國(guó)內(nèi)商業(yè)銀行所具有的共通特征，面臨著同樣的機(jī)遇和挑戰(zhàn)，同時(shí)又具有自身的優(yōu)勢(shì)和不足。中間業(yè)務(wù)，重慶銀行，金融創(chuàng)新與管制，競(jìng)爭(zhēng)策略As worldwide financial control loosening, the financial market got to rapidly developing because of the game between governmental governance and market innovation, the petition between traditional banks became more the businesses of lending and borrowing have bee the main resources of revenues and the focus of strategies of banks. Since China began to perform the promise to open pletely the market to worldwide financial organizations in 2006，more and more foreign financial organizations entered into Chinese market, which exacerbated the surroundings for native banks39。短期之內(nèi)，本土商業(yè)銀行似乎無(wú)需過(guò)于擔(dān)心外資銀行在傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)上的威脅，但動(dòng)態(tài)地看，外資銀行多以發(fā)展中間業(yè)務(wù)作為在我國(guó)謀求發(fā)展依憑的做法，很可能是抓住了我國(guó)金融業(yè)發(fā)展的關(guān)鍵。因?yàn)橹虚g業(yè)務(wù)契約安排所形成的現(xiàn)金流與實(shí)現(xiàn)了證券化或具有擔(dān)保保障的債務(wù)契約所包含的現(xiàn)金流具有大致相同的性質(zhì)。在中間業(yè)務(wù)內(nèi)涵界定方面，魯國(guó)強(qiáng)(2003)、李?lèi)?ài)英 (2002)等認(rèn)為中間業(yè)務(wù)與《巴塞爾協(xié)議》中所界定的表外業(yè)務(wù)是同一事物，包括所有不反映在資產(chǎn)負(fù)債表中的銀行業(yè)務(wù)。 1. 3研究?jī)?nèi)容及方法 2. 本文分為 6章，其基本的邏輯思路是，介紹研究背景，界定研究?jī)?nèi)容，即商業(yè)銀行的中間業(yè)務(wù)，隨后分析中間業(yè)務(wù)在我國(guó)的發(fā)展現(xiàn)狀和存在的問(wèn)題，通過(guò)分析國(guó)外中間業(yè)務(wù)的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)來(lái)為其在我國(guó)的發(fā)展提供借鑒，最后是運(yùn)用 SWOT分析方法對(duì)重慶銀行中間業(yè)務(wù)發(fā)展情況進(jìn)行分析，并以此為依據(jù)提出有關(guān)經(jīng)營(yíng)策略的建議。定量分析與定性分析是研究商業(yè)銀行中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新問(wèn)題“量與質(zhì)”的兩種研究方法。其次，中間業(yè)務(wù)，尤其是信用類(lèi)中間業(yè)務(wù)不是商業(yè)銀行的自營(yíng)業(yè)務(wù)。 依銀行在承辦業(yè)務(wù)中的身份，可將中間業(yè)務(wù)分為自營(yíng)性、委托性和代理性業(yè)務(wù)。西方國(guó)家商業(yè)銀行的發(fā)展經(jīng)驗(yàn)同樣顯示，加速中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新，實(shí)現(xiàn)非利息收入穩(wěn)定快速的增長(zhǎng)，貢獻(xiàn)新的利益增長(zhǎng)動(dòng)力，是西方商業(yè)銀行獲得持續(xù)發(fā)展的重要原因。因此，在過(guò)去的十幾年內(nèi)，通過(guò)以創(chuàng)新來(lái)管理信用風(fēng)險(xiǎn)的衍生工具飛速發(fā)展，事實(shí)上，中間業(yè)務(wù)本身的發(fā)展也是這一變化的體現(xiàn)。作為一項(xiàng)新興的金融業(yè)務(wù)，中間業(yè)務(wù)經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn)在我國(guó)商業(yè)銀行因各種情況新舊交陳而表現(xiàn)更為突出。從分布結(jié)構(gòu)看，國(guó)有商業(yè)銀行擁有龐大而密集的營(yíng)業(yè)網(wǎng)點(diǎn)，享受著多種政策優(yōu)勢(shì)，也開(kāi)始重視中間業(yè)務(wù)的發(fā)展，其中間業(yè)務(wù)的相關(guān)指標(biāo)表現(xiàn)要強(qiáng)于總體平均水平。 2010年，五大行中間業(yè)務(wù)收入穩(wěn)步上升：工行凈手續(xù)費(fèi)及傭金收入達(dá)到 728億元人民幣，同比增長(zhǎng) %。此外，我國(guó)現(xiàn)階段社會(huì)信用體系尚不發(fā)達(dá)，公眾的信用觀念較差，銀行從事此類(lèi)中間業(yè)務(wù)，風(fēng)險(xiǎn)暴露程度較高，這也在很大程度上阻礙了銀行開(kāi)展中間業(yè)務(wù)的積極性。最后，中間業(yè)務(wù)定價(jià)機(jī)制不健全制約著其健康發(fā)展。當(dāng)前中間業(yè)務(wù)并未成為我國(guó)商業(yè)銀行的主要盈利手段，而且商業(yè)銀行開(kāi)發(fā)中間業(yè)務(wù)往往是作為吸引傳統(tǒng)存貸業(yè)務(wù)的促銷(xiāo)手段。 2009年國(guó)際清算銀行公布的《國(guó)際金融市場(chǎng)發(fā)展報(bào)告》顯示，發(fā)達(dá)國(guó)家商業(yè)銀行的經(jīng)營(yíng)凈收入有近一半的比例來(lái)自中間業(yè)務(wù)，比例集中分布于從 43%到 52%的范圍，而對(duì)于優(yōu)秀商業(yè)銀行，該比例甚至超過(guò)了 70%，中間業(yè)務(wù)已成為核心業(yè)務(wù)。以網(wǎng)上銀行和手機(jī)銀行為代表的自助型服務(wù)，為銀行提升吸引客戶(hù)的競(jìng)爭(zhēng)力和經(jīng)營(yíng)績(jī)效提供了強(qiáng)大的支持。前者以美國(guó)銀行為代表，在董事會(huì)下設(shè)置專(zhuān)門(mén)的中間業(yè)務(wù)創(chuàng)新委員會(huì)來(lái)管理全行中間業(yè)務(wù)，并在該委員會(huì)下分設(shè)市場(chǎng)調(diào)查、產(chǎn)品設(shè)計(jì)、市場(chǎng)拓展和風(fēng)險(xiǎn)控制等部門(mén)，各司其職地管理中間業(yè)務(wù)的運(yùn)營(yíng)。 發(fā)達(dá)國(guó)家商業(yè)銀行擁有相對(duì)成熟高效的營(yíng)銷(xiāo)服務(wù)體系，能夠較好地將先進(jìn)的營(yíng)銷(xiāo)管理理論運(yùn)用于市場(chǎng)實(shí)踐，將銀行資源用于客戶(hù)價(jià)值的創(chuàng)造，直接推動(dòng)著中間業(yè)務(wù)的快速發(fā)展。 近幾十年西方社會(huì)經(jīng)濟(jì)環(huán)境的變化，既對(duì)中間業(yè)務(wù)的發(fā)展提供了強(qiáng)大的需求拉動(dòng)，又為其發(fā)展創(chuàng)造了良好的供給支持，商業(yè)銀行大力調(diào)整經(jīng)營(yíng)重點(diǎn)，逐步實(shí)現(xiàn)由資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)業(yè)務(wù)向中間業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)變的轉(zhuǎn)型。概而言之，發(fā)達(dá)國(guó)家商業(yè)銀行實(shí)現(xiàn)了十分成功的轉(zhuǎn)型，作為對(duì)近三十年世界經(jīng)濟(jì)發(fā)展潮流的反應(yīng)，資產(chǎn)負(fù)債表內(nèi)業(yè)務(wù)對(duì)其經(jīng)營(yíng)目標(biāo)的貢獻(xiàn)失去了主導(dǎo)地位，中間業(yè)務(wù)則成為主要利潤(rùn)來(lái)源。這在事實(shí)上導(dǎo)致銀行在中間業(yè)務(wù)方面的管理體系進(jìn)步緩慢，并導(dǎo)致其未來(lái)中間業(yè)務(wù)發(fā)展面臨潛在風(fēng)險(xiǎn)。雖然我國(guó)于 2003年 10月頒布《商業(yè)銀行服務(wù)價(jià)格管理暫行辦法》，但其對(duì)實(shí)踐層面的指導(dǎo)范圍主要集中在傳統(tǒng)低附加值業(yè)務(wù)，如銀行匯票、匯兌托收等結(jié)算業(yè)務(wù)，而對(duì)創(chuàng)新型中間業(yè)務(wù)的調(diào)節(jié)和指導(dǎo)明顯不足。一方面是制度規(guī)范的推進(jìn)存在時(shí)間滯后性；另一方