【正文】 擔保、貸款承諾等表外業(yè)務中 C． 衍生產(chǎn)品由于信用風險造成的損失不大，潛在風險可以忽略不計 D． 從投資組合角度出發(fā)，交易對手的信用級別下降可能會給投資組合帶來損失 標準答案： d 下列關于流動性風險的說法，錯誤的是（ ）。 A． 相對收益是對投資成果的直接衡量，反映投資行為得到的增 值部分的絕對量 B． 資產(chǎn)多個時期的對數(shù)收益率等于其各個時期對數(shù)收益率之和 C． 資產(chǎn)多個時期的百分比收益率等于其各時期百分比收益率之和 D． 百分比收益是絕對收益 標準答案： b 1 假定股票市場一年后可能出現(xiàn) 5 種情況，每種情況所對應的概率和收益率如下表所示： 概率 收益率 50％ 15％ － 10％ － 25％ 40％ 概率 收益率 50％ 15％ － 10％ － 25％ 40％ 則，一年后投資股票市場的預期收益率為（ ）。（ ） 標準答案：錯誤 2 信用風險與市場風險相比具有數(shù)據(jù)優(yōu)勢和易于計量的特點。 A． 流動性 B． 操作 C． 法律 D． 戰(zhàn)略 標準答案： a 下列關于風險管理策略的說法，正確的是（）。 A． 對于由相互獨立的多種資產(chǎn)組成的資產(chǎn)組合，只要組成的資產(chǎn)個數(shù)足夠多，其系統(tǒng)性風險就可以通過分散化的投資完全消除 B． 風險補償是指事前（損失發(fā)生以前）對風險承擔的價格補償 C． 風險轉(zhuǎn)移是管理利率風險、匯率風險、股票價格風險和商品價格風險非常有效的辦法 D． 風險規(guī)避可分為保險轉(zhuǎn)移和非保險轉(zhuǎn)移 標準答案： b 經(jīng)風險調(diào)整的資本收益率（ RAROC）的計算公式是（ ）。（ ） 標準答案：錯誤 2 馬柯維茨的資產(chǎn)組合管理理論認為，只要兩種資產(chǎn)收益率的相關系數(shù)不等于－ 1，分散投資于兩種資產(chǎn)就具有降低風險的作用。 A． 標準法 B