【正文】 （ 3）貸款總收入與借款人實(shí)際使用的資金額之間的比率為銀行貸款的稅前收益。反之，抵押率可高些。（案例見書） ? 間接法 ：間接法是將直接法中的一部分現(xiàn)金流通過間接的方法倒推出來，以分析這部分現(xiàn)金流在會(huì)計(jì)核算上的來龍去脈，即將直接法下的經(jīng)營(yíng)現(xiàn)金流量單獨(dú)拿出來，以企業(yè)當(dāng)期的凈利潤(rùn)為起點(diǎn)根據(jù)不同的調(diào)整項(xiàng)目倒推出當(dāng)期的經(jīng)營(yíng)活動(dòng)現(xiàn)金凈流量。企業(yè)的財(cái)務(wù)狀況和現(xiàn)金流量構(gòu)成企業(yè)的 第一還款來源 ，而信用支持（擔(dān)保和抵押）為 第二還款來源 ，非財(cái)務(wù)因素 (行業(yè)風(fēng)險(xiǎn)和經(jīng)營(yíng)風(fēng)險(xiǎn) )雖不構(gòu)成直接還款來源，但會(huì)影響企業(yè)的還款能力 。 ? 近年來，我國小企業(yè)發(fā)展迅速，但貸款難問題沒有得到有效解決。1 第六章 企業(yè)貸款 ? 企業(yè)貸款的種類 ? 對(duì)企業(yè)借款理由的分析 ? 借款企業(yè)的信用分析 ? 企業(yè)貸款的定價(jià) 2 第一節(jié) 企業(yè)貸款的種類 一、短期貸款 ? 銀行對(duì)企業(yè)發(fā)放的短期貸款通常是指企業(yè)臨時(shí)性、季節(jié)性貸款，也可稱為流動(dòng)資金貸款 ? 銀行對(duì)企業(yè)發(fā)放的短期流動(dòng)資金貸款具有自動(dòng)清償?shù)男再|(zhì)。 6 四、農(nóng)業(yè)貸款 ? 在經(jīng)濟(jì)發(fā)達(dá)國家，農(nóng)業(yè)發(fā)放的貸款并不占銀行業(yè)務(wù)的主要份額，但銀行是農(nóng)業(yè)貸款的主要提供者。 12 一、對(duì)借款企業(yè)的財(cái)務(wù)分析 （ 1）首先對(duì)損益表的結(jié)構(gòu)進(jìn)行調(diào)整，調(diào)整后的損益表見書 P143 （ 2）計(jì)算每項(xiàng)支出占銷售凈額的百分比，進(jìn)行不同年份的財(cái)務(wù)報(bào)表對(duì)比、與同業(yè)平均水平的對(duì)比，借以評(píng)價(jià)企業(yè)業(yè)績(jī)及其連貫性。 21 三、借款企業(yè)的擔(dān)保分析 （ 1）抵押 :指借款人或第三人在不轉(zhuǎn)移財(cái)產(chǎn)占有權(quán)的情況下，將財(cái)產(chǎn)作為債權(quán)的擔(dān)保。（ 3）抵押物的品種。 29 復(fù)習(xí)思考題 ? 借款企業(yè)的信用支持主要方式是什么？銀行應(yīng)怎樣控制和管理這些信用支持？ ? 銀行為什么要對(duì)借款企業(yè)財(cái)務(wù)以外的因素進(jìn)行分析？這一過程怎樣進(jìn)行？ ? 企業(yè)貸款的定價(jià)方法有哪些？什么是補(bǔ)償余額？它對(duì)貸款定價(jià)的意義何在？ 。按照風(fēng)險(xiǎn)補(bǔ)償原則，抵押那些占管風(fēng)險(xiǎn)和處分風(fēng)險(xiǎn)都比較大的抵押物，抵押率應(yīng)當(dāng)?shù)鸵恍粗?，則可定得高一些。 （ 3）保證 :指銀行、借款人和第三方簽訂一個(gè)保證協(xié)議，當(dāng)借款人違約或無力歸還貸款時(shí)，由保證人按照約定發(fā)行債務(wù)或者承擔(dān)相應(yīng)的責(zé)任。 重點(diǎn)看營(yíng)業(yè)利潤(rùn)總額比重的高低 ， 評(píng)價(jià)企業(yè)經(jīng)營(yíng)業(yè)績(jī)是否突出、利潤(rùn)來源是否穩(wěn)定 。 7 第二節(jié) 對(duì)企業(yè)借款理由的分析 一、銀行貸款管理過程 機(jī)會(huì)評(píng)估 （ 1）借款人評(píng)估：考察借款人是否符合銀行要 求，是否有進(jìn)一步發(fā)展的空間。銀行發(fā)放此類貸款可以有抵押