【正文】 負(fù)債與股東權(quán)益的比率： 過(guò)分依賴(lài)外部資本對(duì)公司運(yùn)營(yíng)不利。 無(wú)償債能力意指公司無(wú)法及時(shí)清償其債務(wù)。 運(yùn)營(yíng)規(guī)則介紹 資產(chǎn)負(fù)債表 高利貸屬于短期負(fù)債 與上一年度相同 歷年利潤(rùn)的累積 來(lái)源于損益表 總資產(chǎn) =負(fù)債 +權(quán)益 資產(chǎn) 年初數(shù) 流動(dòng)資產(chǎn)： 現(xiàn)金 __ 應(yīng)收帳款 __ 原材料 __ 產(chǎn)成品 __ 在制品 __ 流動(dòng)資產(chǎn)合計(jì) __ 固定資產(chǎn)： 土地建筑凈值 __ 機(jī)器設(shè)備凈值 __ 在建工程 __ 固定資產(chǎn)合計(jì) __ 資產(chǎn)總計(jì) __ 負(fù)債及所有者權(quán)益 年初數(shù) 負(fù)債： 短期負(fù)債 __ 應(yīng)付帳款 __ 應(yīng)交稅金 __ 長(zhǎng)期負(fù)債 __ 負(fù)債合計(jì) __ 所有者權(quán)益： 股東資本 __ 以前年度利潤(rùn) __ 當(dāng)年凈利潤(rùn) __ 所有者權(quán)益合計(jì) __ 負(fù)債及權(quán)益總計(jì) __ 損益表 包括市場(chǎng)開(kāi)發(fā)費(fèi)、廣告費(fèi)、行政管理費(fèi)、產(chǎn)品研發(fā)費(fèi)、生產(chǎn)線轉(zhuǎn)產(chǎn)、設(shè)備維護(hù)、廠房租金、 ISO認(rèn)證等 利息、貼現(xiàn)等費(fèi)用 變賣(mài)設(shè)備、原材料等的收入；延期交貨等的罰金 贏利時(shí)，按當(dāng)年利潤(rùn)的 33%計(jì)算，下一年初交納 。企 業(yè) 經(jīng) 營(yíng) 實(shí) 戰(zhàn) 演 練 基于金蝶ERP沙盤(pán)實(shí)驗(yàn)教具 目錄 實(shí)戰(zhàn)演練的準(zhǔn)備工作 2 1 實(shí)戰(zhàn)演練的目的 3 實(shí)戰(zhàn)演練的規(guī)則講解 4 初始年份講解 5 企業(yè)經(jīng)營(yíng)實(shí)戰(zhàn)演練 6 實(shí)戰(zhàn)演練總評(píng) 實(shí)戰(zhàn)演練的目的 ?深刻體會(huì) ERP核心理念 ?全面闡述一個(gè)制造型企業(yè)的概貌 ?了解企業(yè)經(jīng)營(yíng)的本質(zhì) ?確定市場(chǎng)戰(zhàn)略和產(chǎn)品、市場(chǎng)的定位 ?掌握生產(chǎn)管理與成本控制 ?全面計(jì)劃預(yù)算管理 ?科學(xué)統(tǒng)籌人力資源管理 ?獲得學(xué)習(xí)點(diǎn)評(píng) 做對(duì)的事情，把事做對(duì) 體驗(yàn)式培訓(xùn)的特點(diǎn) 體驗(yàn) 分享 提升 應(yīng)用 考試方法和標(biāo)準(zhǔn) 本次實(shí)驗(yàn)成績(jī)的考核，以小組運(yùn)營(yíng)成績(jī)和總結(jié)報(bào)告中的問(wèn)題及改進(jìn)分析的內(nèi)容和深度評(píng)定。 當(dāng)企業(yè)彌補(bǔ)歷年虧損而贏利之后，所得稅的計(jì)算方法 : (稅前利潤(rùn) +(前五年凈利潤(rùn)之和 )) 33% 項(xiàng)目 去年 一 、 銷(xiāo)售收入 減：成本 二 、 毛利 減：綜合費(fèi)用 __ 折舊 __ 財(cái)務(wù)凈損益 __ 三 、 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) __ 加：營(yíng)業(yè)外凈收益 __ 四 、 利潤(rùn)總額 __ 減：所得稅 __ 五 、 凈利潤(rùn) __ 企業(yè)運(yùn)營(yíng)的基本流程 管理一家企業(yè)就是管理資本周轉(zhuǎn) 戰(zhàn)略決策 客戶(hù) 銷(xiāo)售 規(guī)劃 研發(fā) 庫(kù)存 生產(chǎn) 采購(gòu) 供應(yīng)商 庫(kù)存 產(chǎn)品 需求 產(chǎn)品 物料 物料 物料 銷(xiāo)售訂單或預(yù)測(cè) 計(jì)劃 計(jì)劃 需求 訂貨 技術(shù)要求 設(shè)計(jì)工藝 設(shè)計(jì)工藝 設(shè) 計(jì) 工 藝 產(chǎn) 品 財(cái) 務(wù) 應(yīng)付帳款 應(yīng)收帳款 規(guī)則強(qiáng)調(diào) 財(cái)務(wù)報(bào)表必須真實(shí) 必須按照規(guī)則運(yùn)作，每一次違規(guī)，處以 1M的罰款 貸款必須和銀行協(xié)商，不能私自貸款，或延長(zhǎng)貸款期限。如果一家公司沒(méi)有足夠的流動(dòng)資產(chǎn)，當(dāng)它的債務(wù)到期時(shí)，即使它還沒(méi)有耗盡它的資本，它仍可能無(wú)力償付債務(wù)。如果利潤(rùn)率下降，銀行會(huì)來(lái)敲門(mén) …… 10 差 20 中等 30 良好 50 優(yōu)秀 40 毛利 銷(xiāo)售額 負(fù)債 股東權(quán)益 400 差 300 中等 200 良好 100 0 優(yōu)秀 毛利率 = 負(fù)債與股東權(quán)益的比率率 = 一些關(guān)鍵指標(biāo) 現(xiàn)金流： 對(duì)公司經(jīng)營(yíng)活動(dòng)的自由度起重要作用。 5 差 10 中等 15 良好 25 優(yōu)秀 20 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 銷(xiāo)售額 銷(xiāo)售額 營(yíng)業(yè)利潤(rùn) 銷(xiāo)售額 總資產(chǎn) 銷(xiāo)售利潤(rùn)率 = 資產(chǎn)周轉(zhuǎn)率 = 一些關(guān)鍵指標(biāo) 毛利率： 顯示客戶(hù)的支付同產(chǎn)品成本間關(guān)系。 ? 公司是否需要更多的流動(dòng)資產(chǎn)來(lái)償付債務(wù)？ ? 公司是否可以用較少的流動(dòng)資產(chǎn)來(lái)運(yùn)作？ 速動(dòng)資產(chǎn) (現(xiàn)金＋應(yīng)收帳款 ) 短期債務(wù) (一年內(nèi)到期債務(wù) ) 密切注意現(xiàn)金流 錢(qián)從哪里來(lái)？又到哪里去了？ 企業(yè)資產(chǎn) 費(fèi)用 收入 貸款 股東投入 考慮預(yù)算 ? 季初現(xiàn)金帳 ? 變賣(mài)生產(chǎn)線 ? 變賣(mài)原料 ? 變賣(mài)廠房 ? 到期的應(yīng)收帳款 ? 可用的現(xiàn)金總量 ? 上年應(yīng)交稅 ? 市場(chǎng)營(yíng)銷(xiāo) ? 貼現(xiàn) ? 償還短期貸款 ? 利息 ? 采購(gòu)原材料 ? 研發(fā)費(fèi)用 (產(chǎn)品、市場(chǎng)、 ISO) ? 每季度管理費(fèi)用 ? 生產(chǎn)線更換 ? 投資廠房 ? 新產(chǎn)品線建設(shè) ? 其他 ? 已用的現(xiàn)金總量 ? 差額 ? 需要新貸款 + + + + + = + + + + + + + + + + + + = = 1季度 2季度 3季度 4季度 第二年回顧 體會(huì)與收獲： ___________________________ ___________________________ ___________________________ 計(jì)劃： ___________________________ ___________________________ ___________________________ 情況不利時(shí)的處理 債務(wù)到期 流動(dòng)資產(chǎn) 債務(wù) 尋求延期償付 獲準(zhǔn) 出售成品、原材料 變賣(mài)設(shè)備等 償清 協(xié)議核銷(xiāo)債務(wù) 的部分金額 獲準(zhǔn) Y N 破產(chǎn)申請(qǐng) N Y 償清債務(wù) Y N 只有在從債權(quán)人的觀點(diǎn)看來(lái)另外的解決辦法似乎更不利的情況下，這種協(xié)議才會(huì)被接受。合并后，兩個(gè)企業(yè)實(shí)行集團(tuán)經(jīng)營(yíng)。 考核標(biāo)準(zhǔn)如下： ?企業(yè)經(jīng)營(yíng)成果的排名： 30% ?經(jīng)營(yíng)活動(dòng)各環(huán)節(jié)記錄齊全： 20% ?團(tuán)隊(duì)合作默契： 10% ?遵守企業(yè)經(jīng)營(yíng)規(guī)則： 10% ?論文中分析問(wèn)題的合理性和深度： 30% 企業(yè)背景介紹 企業(yè)現(xiàn)狀： ? 本地企業(yè) ? 經(jīng)營(yíng)狀況良好 ? 產(chǎn)品技術(shù)含量低 ? 原管理層在技術(shù)開(kāi)發(fā)、市場(chǎng)開(kāi)發(fā)方面保守 成本 /單位 低自動(dòng)化 高自動(dòng)化 時(shí)間 數(shù)量 市場(chǎng) 區(qū)域 本地 國(guó)內(nèi) 亞洲 國(guó)際 Beryl:綠寶石； Crystal:水晶； Ruby:紅寶石； Sapphire: 藍(lán)寶石 產(chǎn)品市場(chǎng)的需求預(yù)測(cè) 產(chǎn)品基本情況描述 Beryl產(chǎn)品由于技術(shù)水平低，雖然近幾年需求較旺 ，但未來(lái)將會(huì)逐漸下降 Crystal產(chǎn)品是 Beryl的技術(shù)改進(jìn)版，雖然技術(shù)優(yōu)勢(shì)會(huì)帶來(lái)一定增長(zhǎng)，但隨著新 技術(shù)出現(xiàn)，需求最終會(huì)下降。 必須按照操作順序進(jìn)行，不能私自修改順序。 債權(quán)人中任何一位在此時(shí)都可以對(duì)公司提出破產(chǎn)申請(qǐng)?，F(xiàn)金的收入與支出平衡？ 流動(dòng)性： 即使擁有正向的現(xiàn)金流，但如果不能負(fù)擔(dān)短期債務(wù)，那你也夠嗆了 …… － 20 － 10 0 20 10 凈利潤(rùn)＋折舊 現(xiàn)金 速動(dòng)資產(chǎn) 短期負(fù)債 50 差 100 中等 150 良好 200 250 優(yōu)秀 現(xiàn)金收入 現(xiàn)金支出 速動(dòng)資產(chǎn) 短期負(fù)債 主要指標(biāo)分析 市場(chǎng)份額： 銷(xiāo)售額 理論上的市場(chǎng)總需求 資產(chǎn)回報(bào)率： 在企業(yè)周轉(zhuǎn)資金上的獲利能力 支付利息前利潤(rùn) 總資產(chǎn) 股東權(quán)益回報(bào)率： 股東想知道自己投入的錢(qián)的回報(bào) 凈利潤(rùn) 股東權(quán)益 5 差 10 中等 15 良好 25 優(yōu)秀 5 差 10 中等 15 良好 25 優(yōu)秀 20 20 杜邦模型 減減加加銷(xiāo)售額直接成本毛利綜合費(fèi)用與折舊速動(dòng)資產(chǎn)存貨流動(dòng)資產(chǎn)固定資產(chǎn)總資產(chǎn)利息前利潤(rùn)負(fù)債股東權(quán)益凈利潤(rùn)利息和稅款資產(chǎn)回報(bào)率( % ) 股東權(quán)益回報(bào)率( % )現(xiàn)金＋應(yīng)收款 在制品＋成品＋原材料 利息＋貼現(xiàn)＋所得稅 +營(yíng)業(yè)外凈收益 39M 14M 14M 11M 15 73M 19M 25M 6M 12 50M 23M 28M 45M 26M 5M 杜邦模型 (討論 ) ? 提高資產(chǎn)回報(bào)率的方法： ? ____________________ ? ____________________ ? ___