【正文】 中小金融機構(gòu)發(fā)展與中小融資[J].經(jīng)濟(jì)研究，20XX.　　 錢程。　　商業(yè)銀行加強對中小融資體系的建設(shè)　　 一方面，對于商業(yè)銀行因支持中小而發(fā)行金融債券的，各級政府應(yīng)提供相應(yīng)支持，比如宣傳、推介和擔(dān)保，甚至可以許諾出資認(rèn)購部分金融債券。中小銀行在支持中小融資方面具有諸如信息優(yōu)勢、低交易成本優(yōu)勢等?！　? 目前，交易型貸款技術(shù)在我國商業(yè)銀行中應(yīng)用比較廣泛。為了滿足自身的需要，通常需要做幾套不同的財務(wù)報表，分別上報主管部門、稅務(wù)部門、銀行，在這種情況下，銀行的客戶經(jīng)理難以辨別。然而，Hall 和 Weinstein(20XX)認(rèn)為的抵押物價值很難衡量。逆向選擇發(fā)生在與債權(quán)人交易之前，可能為了能獲得資金對相關(guān)信息進(jìn)行粉飾或進(jìn)行信息造假。債權(quán)人可能無法掌握的財務(wù)狀況和經(jīng)營成果，很難根據(jù)提供的信息評估。Berge(r1999)引入關(guān)系型融資的概念，即在長期的互動中，債權(quán)人可以收集得到的信息之外的軟信息。中小的資產(chǎn)基本是流動資產(chǎn)，且比較復(fù)雜，比較容易通過做假賬等手段騙取銀行貸款。交易型貸款主要分為財務(wù)報表型貸款、資產(chǎn)保證型貸款、信用評分技術(shù)三種類型。但中小銀行在支持中小時也遇到了較大的困難，例如：存款難、存貸比難、資本補充難、風(fēng)險管控難、效益提升難等，這些困難阻礙了中小銀行進(jìn)一步對中小提供金融支持、甚至已經(jīng)威脅到中小銀行的生存。另一方面，大力推廣部分商業(yè)銀行對中小信貸支持的成功模式，例如浙江泰隆商業(yè)銀行根據(jù)中小的水表、電表等非傳統(tǒng)財務(wù)信息評價和監(jiān)控對中小信貸風(fēng)險以及民生銀行的小額信貸成功經(jīng)驗與先進(jìn)做法。中小融資體系構(gòu)建的路徑選擇與有效性研究[J].經(jīng)濟(jì)，20XX(1)。　　 林毅夫，李永軍。最后，建立和完善的信用查詢系統(tǒng)，借助信用數(shù)據(jù)統(tǒng)一檢索平臺，可以進(jìn)一步查詢、交流和共享信用信息。此外，在信貸體系方面，我國依然以國有商業(yè)銀行為主，專門為中小服務(wù)的政策性銀行比較少。在這種情況下，對中小進(jìn)行信貸時，金融機構(gòu)為了確保資金的安全性，往往顧慮比較多。另外，財務(wù)制度不健全、報表不真實的現(xiàn)象在中小中普遍存在著。如果借款人在規(guī)定的期限內(nèi)無法償還貸款，抵押物可以使銀行避免損失。他們認(rèn)為在融資的過程中信息不對稱的出現(xiàn)會不可避免地引起逆向選擇與道德風(fēng)險。最后，可能導(dǎo)致經(jīng)營狀況較好的不愿承擔(dān)高額的融資成本從而退出信貸市場。這些軟信息是通過與借款人長期互動獲取。另一方面，中小與銀行的不夠緊密，很難與銀行建立長久，銀行無法獲取中小相關(guān)的軟信息,導(dǎo)致信息