【正文】 選擇和道德風(fēng)險(xiǎn),逆向選擇是指申請(qǐng)小額信用貸款最積極的往往可能是最不具償還能力的農(nóng)戶。2000年起,農(nóng)村信用社開始農(nóng)戶小額信用貸款和農(nóng)戶聯(lián)保貸款試點(diǎn)并逐漸成為主力軍。小額信貸。在輿論上利用道德維護(hù)農(nóng)村小額信貸的信用體系，在制度上利用銀行相關(guān)機(jī)制保證信用的有效性，雙管旗下，共同打造良好信用系統(tǒng)嚴(yán)防信用風(fēng)險(xiǎn)。在中央銀行的再貸款、貨幣市場(chǎng)融資等負(fù)債資金來源方面給予其靈活的政策, 國(guó)家應(yīng)適當(dāng)放寬小額信貸公司股東人數(shù)的限制，并考慮吸引外資進(jìn)入，來源可以是央行的支農(nóng)再貸款、政策性銀行貸款、郵政儲(chǔ)蓄機(jī)構(gòu)的資金、商業(yè)性銀行的貸款等。因此，對(duì)當(dāng)?shù)氐男刨J市場(chǎng)和農(nóng)戶的實(shí)際需求及還貸能力的充分理解是設(shè)計(jì)合理的信貸產(chǎn)品的關(guān)鍵。（二）、經(jīng)營(yíng)性障礙因素目前,部分地區(qū)農(nóng)村信用體系較差,嚴(yán)重影響金融機(jī)構(gòu)貸款投放和支持新農(nóng)村建設(shè)的力度。四、阻礙我國(guó)農(nóng)村小額信貸可持續(xù)發(fā)展的因素（一）政策性障礙因素監(jiān)管責(zé)任不明消弱執(zhí)行力第 4 頁（共 4 頁）監(jiān)管責(zé)任不明確的問題在銀行類金融機(jī)構(gòu)不明顯，銀行金融機(jī)構(gòu)由銀行業(yè)監(jiān)督管理委會(huì)來監(jiān)督管理，但對(duì)于非銀行類金融機(jī)構(gòu)來說，誰來監(jiān)管意味著監(jiān)管的缺位，監(jiān)管的缺位限制了非銀行類金融機(jī)構(gòu)在開展小額信貸業(yè)務(wù)上的拓展和可持續(xù)發(fā)展。隨著農(nóng)村經(jīng)濟(jì)發(fā)展的進(jìn)程加快，小額信貸買方市場(chǎng)過大。中國(guó)地域廣大，各地區(qū)弱勢(shì)群體有很大差距。小額貸款季候除傳統(tǒng)的金融服務(wù)外,主要以扶貧為目的的小額信貸,以中心會(huì)議等方式對(duì)目標(biāo)群體進(jìn)行專業(yè)的培訓(xùn),提高資金使用的能力。(二)、小額信貸的特征小額信貸的短期貸款和分期還貸制度,這樣做的優(yōu)勢(shì)一方面符合貧困用戶的實(shí)際需要,另一方面有助于減小貸款還貸風(fēng)險(xiǎn)。它是金融產(chǎn)品創(chuàng)新，它能滿足廣大農(nóng)戶小額貸款需求，增加農(nóng)村收入，減少城鄉(xiāng)貧富差距，還能利用小額信貸融通資金，彌補(bǔ)政府財(cái)政資金不足，促進(jìn)鄉(xiāng)鎮(zhèn)企業(yè)發(fā)展；改善農(nóng)村信貸市場(chǎng)條件，補(bǔ)充正規(guī)金融機(jī)構(gòu)在農(nóng)村的金融缺陷，從而解決整個(gè)農(nóng)業(yè)發(fā)展資金問題。因此，研究小額信貸的可持續(xù)發(fā)展可以為進(jìn)一步提高和改進(jìn)小額信貸的操作和完善農(nóng)村小額信貸的規(guī)范和健康發(fā)展提供理論和實(shí)踐依據(jù)。它逐漸改變了扶貧方式，通過給窮人發(fā)放小額貸款，發(fā)揮金融的激勵(lì)約束機(jī)制，調(diào)動(dòng)窮人的積極性，實(shí)現(xiàn)對(duì)窮人的救助。從上述觀點(diǎn)可以看出，非正規(guī)小額信貸組織的監(jiān)管問題也已引起業(yè)界和監(jiān)管部門的重視，根據(jù)是否吸收存款進(jìn)行分類和非審慎監(jiān)管成為主流。并認(rèn)為，指導(dǎo)意見有關(guān)“小額信貸公司的貸款利率不得超過央行基準(zhǔn)利率的4倍”的規(guī)定，雖然不及某些特殊情況下地下錢莊的利率水平，但考慮到地下錢莊的“非法性風(fēng)險(xiǎn)溢價(jià)”因素，這并不能說明小額信貸公司對(duì)民間融資缺乏吸引力，并進(jìn)一步認(rèn)為，指導(dǎo)意見中的利率政策是適當(dāng)?shù)?。首先，?yīng)拓展小額信貸資金來源，多渠道籌措資金。如果項(xiàng)目選擇不當(dāng)，貸款項(xiàng)目的實(shí)施不力，市場(chǎng)發(fā)生重大變化，都可能造成小額貸款回收困難；另一方面，小額貸款的回收面臨的一個(gè)重大風(fēng)險(xiǎn)來源于自然災(zāi)害。小額貸款實(shí)行市場(chǎng)化利率與為低收入階層提供金融服務(wù)的宗旨并不矛盾。信貸官員與扶貧官員在下放貸款到農(nóng)戶的過程中常面臨地方壓力，并且具有將貸款分配偏離國(guó)家當(dāng)局目標(biāo)的動(dòng)機(jī)。以貧困或中低收入群體為特定目標(biāo)客戶并提供合適特定目標(biāo)階層客戶的金融產(chǎn)品服務(wù)，是小額信貸項(xiàng)目區(qū)別于正規(guī)金融機(jī)構(gòu)的常規(guī)服務(wù)以及傳統(tǒng)扶貧項(xiàng)目的本質(zhì)特征；而這類為特定目標(biāo)客戶提供特殊金融項(xiàng)目產(chǎn)品服務(wù)的項(xiàng)目或機(jī)構(gòu)，追求自身財(cái)務(wù)自立和持續(xù)性目標(biāo)，也構(gòu)成它與一般政府或捐助機(jī)構(gòu)長(zhǎng)期補(bǔ)貼的發(fā)展項(xiàng)目和傳統(tǒng)扶貧項(xiàng)目的本質(zhì)差異。第一篇：關(guān)于小額信貸可持續(xù)發(fā)展面臨問題及對(duì)策的文獻(xiàn)綜述關(guān)于小額信貸可持續(xù)發(fā)展面臨問題及對(duì)策的文獻(xiàn)綜述【前言】小額信貸在國(guó)際上產(chǎn)生于20世紀(jì)60—70年代，最初的目的是消除貧困和發(fā)展農(nóng)業(yè)生產(chǎn)。國(guó)際流行觀點(diǎn)認(rèn)為，小額信貸是專向中低收入階層提供小額度的持續(xù)的信貸服務(wù)活動(dòng)。三、小額信貸的特征關(guān)于小額信貸的基本特征在理論界已達(dá)成了共識(shí)，主要包括如下幾點(diǎn)：首先是按照制度經(jīng)濟(jì)學(xué)的基本原理，使借款人易于接近并使其交易成本最小化；其次是方便借款人根據(jù)自己的財(cái)務(wù)能力和現(xiàn)金流按時(shí)歸還貸款；關(guān)于小額信貸可持續(xù)發(fā)展面臨問題及對(duì)策的文獻(xiàn)綜述貸款中，將貸款輪流發(fā)放）等激勵(lì)機(jī)制促使還款；關(guān)于小額信貸可持續(xù)發(fā)展面臨問題及對(duì)策的文獻(xiàn)綜述要以某種形式予以分配。關(guān)于小額信貸可持續(xù)發(fā)展面臨問題及對(duì)策的文獻(xiàn)綜述周宇、梁菲（2007 年）認(rèn)為在小額貸款的范圍內(nèi)，一般借貸人可承受的利率要高于商業(yè)銀行貸款的利率，關(guān)鍵是要看是否能順利獲得生產(chǎn)所需要的小額資金。一方面小額貸款的回收依賴于承貸農(nóng)戶通過貸款的使用而產(chǎn)生的收益。實(shí)踐證明，財(cái)務(wù)上完全可持續(xù)的小額信貸能夠吸引商業(yè)資本的加入，這有利于小額信貸機(jī)構(gòu)擴(kuò)大規(guī)模，提高覆蓋面。中國(guó)人民銀行小額信貸專題組（2005）認(rèn)為，小額信貸實(shí)現(xiàn)較高的利率可以彌補(bǔ)成本，并最終實(shí)現(xiàn)商業(yè)可持續(xù)性發(fā)展；小額信貸機(jī)構(gòu)的目標(biāo)客戶可以支付較高的貸款利率；較高的貸款市場(chǎng)利率有助于提高低收入者對(duì)于貸款的可獲得性。指導(dǎo)意見實(shí)際上將這一問題交由試點(diǎn)地區(qū)地方政府負(fù)責(zé)，因?yàn)閷?duì)“只貸不存”的小額信貸公司的監(jiān)管實(shí)際上采取的非審慎態(tài)度。關(guān)于小額信貸可持續(xù)發(fā)展面臨問題及對(duì)策的文獻(xiàn)綜述[4]汪三貴．中國(guó)小額信貸可持續(xù)發(fā)展的障礙和前景[J]．農(nóng)業(yè)經(jīng)濟(jì)問題，2000，（12）[5][J].金融與經(jīng)濟(jì),2006,(6).[6]Tsai, Kellee S.: Imperfect Substitutes: The Local Political Economy of Informal Finance and Microfinance in Rural China and India, World Development, ,2004.[7] 湯敏．小額信貸機(jī)構(gòu)可持續(xù)發(fā)展問題研究[D]．西南財(cái)經(jīng)大學(xué)﹒2004.[8]吳曉靈．中國(guó)小額信貸商業(yè)化與商業(yè)化合作機(jī)制探討[J]．市場(chǎng)論壇, 2009,(01)[9] 馬彩彩．利率市場(chǎng)化對(duì)農(nóng)村信貸市場(chǎng)供求主體的影響[D]．中國(guó)農(nóng)業(yè)大學(xué)博士學(xué)位論文﹒2005.[10] 程恩江．農(nóng)村小額信貸的風(fēng)險(xiǎn)分析及對(duì)策[J]．現(xiàn)代農(nóng)業(yè)科技, 2008,(06)[11] 蔡浩，屈志光，江喜林．小額信貸的經(jīng)濟(jì)分析——基于貴州的實(shí)證研究 [J]．貴州財(cái)經(jīng)學(xué)院院報(bào), 2008,(05)[12] 焦瑾璞、楊駿．農(nóng)村小額信貸風(fēng)險(xiǎn)的法律規(guī)制[J]．法制與社會(huì), 2007,(01)第二篇：淺析小額信貸的可持續(xù)發(fā)展淺析農(nóng)村小額信貸的可持續(xù)發(fā)展中文摘要：小額信貸是指為低收入人群提供的，額度較小的，以改善貧困，促進(jìn)發(fā)展為基本宗旨的信貸服務(wù)。但是我國(guó)小額信貸還不完善，在實(shí)施過程中，存在一些問題,很多問題不利小額信貸的可持續(xù)發(fā)展，也不利解決農(nóng)村的問題。小額信貸是服務(wù)于廣大中低收入階層的小規(guī)模金融更是一種使農(nóng)村脫貧的重要方式，是解決農(nóng)村問題的最好方法。小額信貸是將制度創(chuàng)新和金融創(chuàng)新的信貸活動(dòng)與扶貧到戶項(xiàng)目有機(jī)的結(jié)合起來。正是傳統(tǒng)的信貸抵押和擔(dān)保的門檻過高才將貧困者拒于正規(guī)金融服務(wù)之外,小額信貸作為正規(guī)金融服務(wù)的補(bǔ)充。目標(biāo)群體定位的不明確還可能造成貧困和低收入人群認(rèn)為小額信貸是國(guó)家的扶貧救濟(jì)款，缺乏有貸有還的意識(shí)，直接影響了小額信貸的還款率。項(xiàng)目所服務(wù)的農(nóng)戶一方面擔(dān)心無法持續(xù)地通過小額信貸籌集資金，從一開始就降低了農(nóng)戶參與小額借貸的積極性；另一方面，一旦農(nóng)戶認(rèn)為項(xiàng)目無法持續(xù)，可能出現(xiàn)不歸還貸款的現(xiàn)象，加劇了小額信貸無法持續(xù)經(jīng)營(yíng)的困境。國(guó)家對(duì)進(jìn)行財(cái)政補(bǔ)貼的小額信貸通?？刂破滟J款利率，一旦這些項(xiàng)目或機(jī)構(gòu)缺少國(guó)家財(cái)政資金補(bǔ)貼，商業(yè)可持續(xù)目標(biāo)無法實(shí)現(xiàn)、自負(fù)盈虧難以保證、發(fā)展難以為繼。正規(guī)的金融機(jī)構(gòu)在農(nóng)村地區(qū)吸收存款，通過上級(jí)機(jī)構(gòu)使得資金外流，通過其他方式又很難籌集資金，比如村鎮(zhèn)銀行不能進(jìn)入銀行間同業(yè)拆借市場(chǎng)，只是依靠自有資本和存款開展業(yè)務(wù)；農(nóng)信社農(nóng)村小額貸款項(xiàng)目資金是由人民銀行再貸款支持。目前的這種由鄉(xiāng)村銀行工作人員每周直接與每一貸款者接觸的形式，人口相對(duì)稠密的地區(qū)比較合適，而對(duì)人煙稀少的邊遠(yuǎn)山區(qū)成本太高。中國(guó)人民銀行規(guī)定小額信貸公司“只貸不存”的本意是為了控制風(fēng)險(xiǎn)，孟加拉鄉(xiāng)村銀行也經(jīng)歷過不短的只貸不存的階段，直到它的管理能力達(dá)到一定水平才開始吸儲(chǔ)，為了突破只存不貸的禁區(qū)，小額信貸機(jī)構(gòu)要加強(qiáng)自律，提高自第 6 頁（共 6 頁）身的管理水平。對(duì)農(nóng)戶貸款的管理和回收制定具體考核目標(biāo)，建立健全考核機(jī)制，分清客觀因素和主觀因素，對(duì)不同情況實(shí)施不同的懲罰標(biāo)準(zhǔn)和解救措施。關(guān)鍵詞:農(nóng)村。在央行的推動(dòng)下,正規(guī)金融機(jī)構(gòu)開始全面試行并推廣小額信貸。信用評(píng)級(jí)單一性等造成評(píng)級(jí)不準(zhǔn)確,貸款額度核定不科學(xué)等,給小額信貸埋下了極大的風(fēng)險(xiǎn)隱患。因此小額信貸還貸率很高,高還貸率就保證了扶貧資金的不流失,還貸次數(shù)多則保證了資金有效利用律和周轉(zhuǎn)率,使得農(nóng)戶收益逐年增多,資金規(guī)模越來越大,收益面越來越寬。目前我國(guó)農(nóng)信社小額信貸余額占整個(gè)小額信貸余額的67%,居于主體。而隨著市場(chǎng)經(jīng)濟(jì)體制的建立和農(nóng)村經(jīng)濟(jì)結(jié)構(gòu)調(diào)整,廣大農(nóng)民越來越多地參與市場(chǎng)競(jìng)爭(zhēng),迫切需要資金支持。20世紀(jì)70年代,默罕默德?尤里斯教授以自己的資金作為擔(dān)保讓銀行貸款給貧困農(nóng)民,以使他們可以生產(chǎn)自救。將其從單一的扶貧政策中解放出來,按照現(xiàn)代金融活動(dòng)的原則創(chuàng)建可持續(xù)的資金運(yùn)營(yíng)模式。 完善農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)管理、嚴(yán)格監(jiān)督要不斷完善農(nóng)村金融機(jī)構(gòu),就得加強(qiáng)對(duì)農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)自身的監(jiān)督管理,防范內(nèi)部風(fēng)險(xiǎn),使得農(nóng)村金融機(jī)構(gòu)自身不斷完善,滿足農(nóng)村小額信貸逐步擴(kuò)大的要求。從2002年開始，中國(guó)人民銀行在全國(guó)范圍內(nèi)開始普遍推行農(nóng)戶小額信貸。同時(shí)，只有得到國(guó)家法律制度的許可，小額信貸機(jī)構(gòu)才能受到相關(guān)法律的保護(hù)，進(jìn)而才能大規(guī)模地開展業(yè)務(wù)活動(dòng)。反之，則會(huì)影響可持續(xù)發(fā)展。央行的再貸款數(shù)量非常有限，很難滿足小額信貸市場(chǎng)的需求；政府扶貧資金容易受到政府的左右，用途窄；靠國(guó)外的捐贈(zèng)和貸款更是永遠(yuǎn)不可能發(fā)展出可持續(xù)性的小額信貸機(jī)構(gòu)。三、對(duì)我國(guó)農(nóng)村小額信貸可持續(xù)發(fā)展的政策建議小額信貸是一項(xiàng)新的金融服務(wù)，需要一個(gè)良好的外部環(huán)境來培育。在成熟之后，小額信貸利率可在人民銀行公布的基準(zhǔn)利率的基礎(chǔ)之上向上浮動(dòng)。首先應(yīng)為農(nóng)戶提供有前途的項(xiàng)目和技術(shù)以供選擇，在農(nóng)戶進(jìn)行生產(chǎn)的過程中，要加以指導(dǎo)，教農(nóng)戶學(xué)會(huì)如何根據(jù)市場(chǎng)的需要來調(diào)整自身的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)活動(dòng)。我們迫切希望尋找一條經(jīng)濟(jì)、社會(huì)、環(huán)境之間協(xié)調(diào)的可持續(xù)發(fā)展道路。中國(guó)經(jīng)濟(jì)還能持續(xù)發(fā)展嗎？當(dāng)前，中國(guó)經(jīng)濟(jì)在可持續(xù)發(fā)展過程中面臨著哪些問題？如何解決？一、當(dāng)前中國(guó)經(jīng)濟(jì)持續(xù)發(fā)展,面臨的主要問題嚴(yán)峻的人口問題國(guó)家統(tǒng)計(jì)局2010年第六次全國(guó)人口普查結(jié)果：全國(guó)總?cè)丝?370536875人，其中60歲以上人口為177648705人，%；65歲以上人口為118831709人，%。據(jù)世界衛(wèi)生組織對(duì)60 個(gè)國(guó)家10～15 年的監(jiān)測(cè)發(fā)現(xiàn)，全球污染最嚴(yán)重的10 個(gè)城市，中國(guó)占8 個(gè)。由于污染，水質(zhì)達(dá)不到飲用標(biāo)準(zhǔn)的城市占1/4。人均煤炭、石油和天然氣資源僅為世界人均水平的60%、10%和5%。煤碳資源的90%，鐵礦的60%和石油資源的全部幾乎在北方。腐敗分子將不法得利在其被發(fā)現(xiàn)之前進(jìn)行轉(zhuǎn)移，導(dǎo)致發(fā)現(xiàn)后不能有效地追回其不當(dāng)?shù)美?，而法律上其承?dān)的處罰與其不當(dāng)?shù)美怀烧?，?dǎo)致許多不法分子鋌而走險(xiǎn)。加強(qiáng)可持續(xù)發(fā)展方面的立法和實(shí)施工作。政府部門要從政策層面上支持和引導(dǎo)大力發(fā)展綠色低碳產(chǎn)業(yè)，引導(dǎo)、支持社會(huì)樹立綠色發(fā)展和低碳發(fā)展的理念。