【正文】 2 . 4 5 浦發(fā)銀行 2 . 6 4 2 . 8 6 2 . 6 5 2 . 5 5 2 . 7 2 2 . 8 1 2 . 7 0 民生銀行 2 . 2 4 2 . 5 0 2 . 4 2 2 . 3 4 2 . 3 7 2 . 4 7 2 . 4 7 華夏銀行 2 . 2 2 2 . 2 4 2 . 2 4 2 . 4 0 2 . 3 1 2 . 4 0 2 . 3 5 深發(fā)展銀行 2 . 5 1 2 . 3 9 2 . 3 4 2 . 3 6 2 . 4 5 2 . 6 3 2 . 5 9 工商銀行 2 . 4 3 2 . 4 9 2 . 3 0 2 . 4 0 建設銀行 2 . 8 3 2 . 7 9 2 . 7 1 2 . 8 0 交通銀行 2 . 5 9 2 . 6 4 2 . 5 4 2 . 5 1 2 . 5 7 2 . 6 5 2 . 6 1 中國銀行 2 . 1 6 2 . 2 9 2 . 2 7 2 . 4 1 n . a中國國際金融有限公司 8 中間業(yè)務收入增長勢頭強勁 數(shù)據(jù)來源：公司數(shù)據(jù)，中金公司研究部 2020 3 Q0 5 2020 1 Q0 6 1 H0 6 3 Q0 6 2020E凈手續(xù)費增長（％）招商銀行 5 9 . 0 6 0 . 0 7 6 . 3 7 9 . 5 8 8 . 0 6 9 . 7 5 6 . 3 浦發(fā)銀行 2 5 . 4 9 . 9 1 3 . 2 4 8 . 5 9 8 . 9 8 8 . 2 6 9 . 2 民生銀行 7 0 1 . 3 3 . 7 2 1 . 1 7 4 . 0 3 9 1 . 8 2 8 4 . 4 1 7 2 . 9 華夏銀行 2 . 6 1 3 . 0 2 4 . 7 4 0 . 0 9 1 . 4 6 4 . 3 4 2 . 5 深發(fā)展銀行 4 5 . 1 2 3 . 1 2 7 . 3 2 8 . 5 4 3 . 3 3 7 . 2 3 1 . 4 中國銀行 1 6 . 4 8 . 1 5 1 . 4 2 8 . 2 工商銀行 4 5 . 9 2 8 . 5 6 1 . 6 5 2 . 5 建設銀行 4 1 . 3 3 0 . 7 6 0 . 6 4 8 . 7 交通銀行 4 4 . 8 1 6 . 4 2 5 . 9 4 5 . 4 4 7 . 6 4 3 . 4 4 5 . 0 凈手續(xù)費占比（％）招商銀行 5 . 7 7 . 4 8 . 2 9 . 4 1 0 . 3 1 0 . 1 1 0 . 5 浦發(fā)銀行 2 . 5 1 . 9 2 . 3 2 . 8 3 . 2 2 . 9 3 . 0 民生銀行 3 . 2 2 . 2 2 . 9 3 . 0 7 . 3 6 . 5 6 . 1 華夏銀行 2 . 5 2 . 5 2 . 6 3 . 5 3 . 4 3 . 2 3 . 0 深發(fā)展銀行 3 . 6 3 . 9 4 . 4 4 . 2 4 . 5 4 . 2 4 . 5 中國銀行 7 . 4 7 . 4 9 . 8 1 0 . 0 6 . 3 工商銀行 5 . 8 6 . 4 9 . 2 8 . 9 建設銀行 5 . 7 6 . 6 8 . 9 8 . 6 交通銀行 6 . 0 6 . 8 6 . 0 6 . 4 6 . 4 6 . 5 7 . 0 中國國際金融有限公司 9 資產(chǎn)質量保持穩(wěn)定 數(shù)據(jù)來源：公司數(shù)據(jù)，中金公司研究部 2020 3 Q0 5 2020 1 Q0 6 1 H0 6 3 Q0 6 2020E不良貸款余額（百萬元）招商銀行 1 0 , 7 7 4 1 1 , 7 9 4 1 2 , 1 6 7 1 2 , 2 1 1 1 2 , 2 1 6 1 2 , 4 0 0 1 2 , 6 0 6 浦發(fā)銀行 7 , 6 1 7 7 , 6 2 1 7 , 4 4 4 7 , 7 6 5 7 , 8 3 7 8 , 3 8 2 8 , 3 4 3 民生銀行 3 , 7 7 5 5 , 3 6 8 4 , 8 2 8 5 , 1 2 9 5 , 0 8 3 5 , 2 3 0 5 , 4 2 6 華夏銀行 7 , 1 7 3 7 , 1 1 3 7 , 3 6 4 7 , 5 5 6 深發(fā)展銀行 1 4 , 4 0 4 1 4 , 4 5 3 1 4 , 5 7 2 1 4 , 4 1 0 1 4 , 6 7 2 1 4 , 5 3 9 1 4 , 0 9 6 工商銀行 7 8 4 , 6 5 6 1 5 4 , 4 1 7 1 4 2 , 0 3 0 1 4 3 , 5 8 1 建設銀行 8 7 , 3 8 0 9 4 , 4 6 9 9 8 , 6 9 6 9 9 , 6 0 2 交通銀行 1 8 , 5 4 9 1 8 , 2 4 0 1 8 , 0 6 8 1 8 , 0 0 7 1 8 , 3 5 0 1 8 , 8 5 3 2 0 , 0 1 3 中國銀行 1 1 0 , 1 4 6 1 0 3 , 2 2 6 1 0 0 , 7 7 8 9 8 , 5 9 9 n . a銀行業(yè)（億元） 1 7 , 1 7 6 1 2 , 8 0 8 1 3 , 1 3 4 1 3 , 1 2 5 1 2 , 8 2 7 1 2 , 7 3 6 不良貸款率（％）招商銀行 2 . 8 8 2 . 6 0 2 . 5 8 2 . 3 7 2 . 3 0 2 . 3 0 2 . 2 1 浦發(fā)銀行 5 . 0 5 4 . 7 3 4 . 5 7 4 . 1 2 3 . 6 8 3 . 2 9 1 . 8 1 民生銀行 1 . 3 1 1 . 3 5 1 . 2 8 1 . 2 9 1 . 1 9 1 . 2 1 1 . 1 8 華夏銀行 3 . 9 6 3 . 0 4 2 . 8 2 2 . 8 1 深發(fā)展銀行 1 1 . 4 1 1 0 . 3 0 9 . 3 3 8 . 9 0 8 . 3 4 8 . 3 0 7 . 8 9 工商銀行 2 1 . 1 6 4 . 6 9 4 . 1 0 3 . 9 8 建設銀行 3 . 9 2 3 . 5 0 3 . 8 4 3 . 5 1 3 . 5 0 交通銀行 2 . 9 1 2 . 4 2 2 . 3 7 2 . 1 4 2 . 1 1 2 . 1 2 2 . 4 8 中國銀行 5 . 1 3 4 . 6 2 4 . 1 9 4 . 0 4 n . a銀行業(yè) 1 3 . 2 0 8 . 6 0 8 . 6 1 8 . 0 3 7 . 5 3 7 . 3 3 中國國際金融有限公司 10 信用風險成本尚無大幅上升壓力 數(shù)據(jù)來源：公司數(shù)據(jù)，中金公司研究部 2020 3 Q0 5 2020 1 Q0 6 1 H0 6 3 Q0 6 2020E貸款準備金/ 不良貸款余額（％）招商銀行 1 0 1 . 4 1 1 0 . 8 1 1 1 . 0 1 1 7 . 1 1 2 3 . 2 1 2 4 . 2 1 2 4 . 0 浦發(fā)銀行 1 1 7 . 1 1 4 5 . 7 1 4 2 . 1 1 4 9 . 4 1 5 7 . 8 1 5 8 . 8 1 6 2 . 0 民生銀行 1 1 2 . 5 9 8 . 5 1 0 3 . 4 1 0 6 . 1 1 1 6 . 5 1 2 4 . 8 1 1 8 . 4 華夏銀行 6 1 . 5 6 9 . 3 7 2 . 1 7 8 . 3 深發(fā)展銀行 3 5 . 5 4 1 . 7 4 2 . 8 4 5 . 4 4 8 . 8 工商銀行 7 6 . 3 n . a