【正文】 據(jù)東方證券測算，今年上半年的核銷規(guī)模已經(jīng)達到前期高點2008年的74%；從少數(shù)幾家披露數(shù)據(jù)的銀行情況來看，三季度核銷幾乎達到上半年的規(guī)模。由此可見，銀行不良資產(chǎn)處置的洪峰即將來臨。外資機構那時的操作手法非常簡單，低買高賣賺取差價，獲利可達40%以上。據(jù)業(yè)內(nèi)人士透露，參與購買不良資產(chǎn)的，很大一部分是與欠款人有密切關系的投資人。至今該大型房產(chǎn)開發(fā)商仍未付。而且，老呂還發(fā)現(xiàn)開發(fā)公司包括大型房產(chǎn)開發(fā)商在內(nèi)的兩股東有抽逃注冊資金的嫌疑。但實際上，債務人品牌越知名、規(guī)模越大，越難從他們那里要到錢。”老呂感嘆道。 業(yè)內(nèi)人士預計，未來幾年或有高達萬億的不良資產(chǎn)從銀行剝離，不良資產(chǎn)處置將迎來新的“洪峰”。 房產(chǎn)一旦過戶給債權人或處置方后，處置方會委托房地產(chǎn)中介迅速出售房產(chǎn)，一般來說給房地產(chǎn)中介的傭金不會超過3%，但是由于處置方的購買資產(chǎn)的價格非常低，所以處置方可以給到非常高的傭金返點。如果把上面的變數(shù)都加上，除了是唯一房產(chǎn)的情況，最長的不良資產(chǎn)處置時間差不多是1年半。只是在執(zhí)行判決得時候會遇到非常多的情況。但是這兩個時間都是比較可控的變數(shù)。合法合理的做法如下： 處置機構到法院起訴借款人，法院受理案件需要一段時間。抵押房產(chǎn)的屬性有商品房、唯一住房、商業(yè)地產(chǎn)、廠房等，不同的房產(chǎn)處理方式非常不一樣。一般出表方式有賣給四大國有資產(chǎn)管理公司（長城、信達、東方、華融），或者賣給有實力的第三方合法主體（個人或者公司）。（三）法律風險辦理以物抵債時，應優(yōu)先選擇產(chǎn)權明晰、權證齊全的資產(chǎn)作為抵債資產(chǎn)，若抵債資產(chǎn)權屬不明、欠繳稅費或存在其他法律瑕疵，則面臨處置環(huán)節(jié)的法律風險，直接關系到抵債資產(chǎn)能否順利處置以及處置價格高低，從而對我行債權回收帶來不確定性。形成多環(huán)節(jié)的稅費，成本加大。抵債資產(chǎn)處置是指抵債資產(chǎn)收取后采用公開透明的方式處置變現(xiàn)，將實物資產(chǎn)或財產(chǎn)性權利轉(zhuǎn)化為現(xiàn)金的清收處置方式。在立法層面上，法律的制定與修改要經(jīng)過嚴格的法定程序，有關不良貸款清收的法律法規(guī)趨于完善尚需時日，而從司法實踐上看，各級人民法院針對不良貸款清收、勝訴案件執(zhí)行難問題已經(jīng)積累總結了不少實踐經(jīng)驗，形成了一些執(zhí)行工作的制度辦法。有利于節(jié)約法律資源。有利于快速提高資產(chǎn)質(zhì)量。專業(yè)性高。程序簡便。商業(yè)銀行清收不良貸款案件標的金額大、社會影響廣，容易受到地方和部門保護主義問題干擾，這嚴重危及金融債權保護，阻礙勝訴案件執(zhí)行。同時，法院為了維護社會穩(wěn)定，出于保障被執(zhí)行人及其所撫養(yǎng)家屬的基本住房考慮，在執(zhí)行中很難將唯一住房用于評估、拍賣處置，“大房換小房、住房換租房”措施難以落實，導致依法清收遇到障礙。法院維穩(wěn)思維對銀行債權的實現(xiàn)產(chǎn)生不利影響。相關司法解釋和新規(guī)缺乏可操作性。有的分支機構充分運用《民事訴訟法》及司法解釋等新規(guī)定，與當?shù)馗呒壢嗣穹ㄔ洪_展實現(xiàn)擔保物權試點合作，向人民法院申請直接處置抵押物等擔保財產(chǎn)，快速清收不良資產(chǎn)。由總行印發(fā)督辦函，對分行億元大戶勝訴案件執(zhí)行工作提出具體要求，相關分行逐案研究制定清收方案，明確清收目標，落實清收責任；三是賬銷案存資產(chǎn)清收激勵制度。不難看出，商業(yè)銀行面臨不良貸款“雙升”的復雜嚴峻形勢短期內(nèi)難有改變，銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量控制與不良貸款清收處置工作壓力較大。延伸閱讀不良貸款清收的法律路徑—以中國工商銀行為例在我國經(jīng)濟新常態(tài)下，一些企業(yè)信用風險大量暴露，銀行貸款劣變趨勢短期內(nèi)難有緩解，銀行信貸資產(chǎn)質(zhì)量控制面臨的壓力很大。不過，訴訟執(zhí)行未必一定是最好的答案，簡單粗暴的使用甚至會導致囚徒困境局面的出現(xiàn)，銀企雙方可能落得雙輸?shù)慕Y局。（二）堅持“先還后免”原則，只有在還款人確實無法實現(xiàn)“先還后免”時，才可以酌情考慮根據(jù)還款計劃分步驟按比例減免（協(xié)議規(guī)定的還款比例應當不低于免息比例）。（五）減免息應首先堅持“先還后免”，要求在還款人全部歸還所承諾歸還貸款本息的前提下，才能同意適用減免息政策。我們曾就這一思路向當?shù)胤ㄔ汉鸵恍┓ü龠M行過咨詢，請示是否可行，法院方建議可以嘗試。對現(xiàn)有存量業(yè)務，要及時梳理，給客戶重新建立額度，分開辦理抵押。商業(yè)銀行在辦理附有租賃的抵押貸款時，應該對租賃合同仔細甄別，審慎辦理。銀行在拍賣處置抵押物的過程中發(fā)現(xiàn)，該抵押物前手交易價格為8000萬元，賬面增值較快，而目前，二手商業(yè)用房主要稅種有：契稅3%，營業(yè)稅(%)，個人所得稅(差額的20%)，%，土地增值稅(差額的30%)，如果以8折價格拍賣成功，將產(chǎn)生約4000多萬元的稅費，正是由于這筆難以承受的高額稅費，導致最終流拍，該抵押物至今遲遲無法處置。去年，某銀行在處置一客戶的抵押物某菜場時，承租人舉證該菜場上附有十年期限的租賃合同，面對這一抵押物瑕疵，該銀行經(jīng)過較長時間的不懈努力，做了許多方面的溝通協(xié)調(diào)工作，耗用了大量的人力、財力和物力，通過多種渠道積極對抵押物進行營銷，最終才得以在三拍中以合理的價格拍賣出該抵押物。我們就曾碰到過此類情況，某貸款人抵押給銀行的土地為整個廠區(qū)土地中的一部分，其與廠區(qū)其他土地(其他債權人的抵押物)相連，較難分割處理；也曾碰到過某客戶的抵押物由于之前企業(yè)生產(chǎn)需要，地下鋪設了大量管道，而管道又抵押給了其他債權人，導致了單靠銀行一家無法推動處置的情況。（二）盡早通過司法程序處置抵質(zhì)押物，避免處置過程中發(fā)生其它難以預料的情況，盡快回收現(xiàn)金和其它資產(chǎn)。抵押人不同意處置或者提出異議的時候?qū)⒂绊懫涮幹?。三、工作流程（一）通過押品管理團隊對押品的現(xiàn)場核查情況確認抵質(zhì)押物的現(xiàn)狀和登記的有效性，若現(xiàn)場核查的時間間隔較長，應在處置前到相關部門重新核實。且申請人已按規(guī)定提供了上級機構以自有資產(chǎn)提供擔保的擔保函，為風險的發(fā)生提供了可供救濟的保障。該條規(guī)定屬于超標的額查封的例外，被保全財產(chǎn)難以明確分割或具體價值難以判斷的，可以整體查封、凍結。法院許可的金融機構、融資性擔保公司提供信用擔保的，在出具擔保書的同時，應當向人民法院提交上級機構的營業(yè)執(zhí)照復印件、有關財務狀況資料。那么，在這種情況下，作為債權方的代理人，如何才能排除法院的顧慮，攻克保全難關呢？銀行不良貸款清收訴訟中，法院往往對于已經(jīng)辦理了抵押登記的抵押物，認為基于優(yōu)先受償權的保障，不存在會使銀行合法權益受到難以彌補的損害的緊急情況或其他使判決不能執(zhí)行或難以執(zhí)行的情況，因此認定銀行的財產(chǎn)保全措施沒有必要性。為盡可能控制債務人/擔保人的有效資產(chǎn)及其處分的主動權，防止其轉(zhuǎn)移或惡意處分財產(chǎn)，在提交訴訟（或仲裁）時應及時向管轄法院申請財產(chǎn)保全，必要時采取訴前保全，力爭首封，掌握資產(chǎn)處置權。經(jīng)公證機關依法公證并已賦予該債權文書強制執(zhí)行效力。（三）適用民商事仲裁的條件當事各方自愿達成仲裁協(xié)議。債務人/擔保人有明顯轉(zhuǎn)移資產(chǎn)或逃廢債務的行為。（三）民事督促（支付令）指人民法院根據(jù)債權人的給付現(xiàn)金和有價證券的申請，以支付令的形式，催促債務人限期履行義務的一種特殊法律程序。動產(chǎn)質(zhì)押以動產(chǎn)的交付為合同生效要件。(四）利弊分析　?。?）有利方面　　有利于債務盡快得到償還，特別是在貸款形成不良之后，有利于盡快收回不良資產(chǎn)，改善資產(chǎn)質(zhì)量。　?。?）在訴訟及執(zhí)行過程中要密切關注法院查封、扣押、凍結被執(zhí)行人資產(chǎn)的效期及效力情況，及時申請續(xù)期或采取相關措施。　　債權債務關系清晰，抵押合法有效，相關手續(xù)材料齊備?！　鶛嗳藳]有對等給付義務?！　∑渌m合采取訴訟方式的情形。（二）適用條件　?。?）普遍的適用條件　　債務人無力清償?shù)狡趥鶆?。　?、菘梢蟛⒙鋵嵶芳訐！！　、萑绮扇》稍V訟將影響債務償還?！　、谟行зY產(chǎn)能完全覆蓋其債務。　?、诒３謱鶆杖?擔保人的催收力度和頻度，原則上應每年送達一次催收函，收取回執(zhí)后歸檔，并根據(jù)實際情況或相關法律規(guī)定，增加催收頻度?！　　　≈府攤鶆杖瞬宦男谢虿贿m當履行經(jīng)公證的以給付為內(nèi)容并載明債務人愿意接受強制執(zhí)行的承諾的債權文書時，債權人可以向原公證機關申請執(zhí)行證書，并憑原公證書及執(zhí)行證書依法向有管轄權的人民法院申請執(zhí)行?！　鶆杖?擔保人涉及其他訴訟，可能影響到銀行債權安全?！　≈俨脜f(xié)議合法有效。　　債務人不履行或不完全履行公證機關賦予強制執(zhí)行效力的債權文書。盡可能避免發(fā)生普通債權人的審理或執(zhí)行法院先采取查封、扣押、凍結等措施，取得對擔保物的處置權?！　。?）通知債務人和抵質(zhì)押人對設定的抵質(zhì)押物進行處置以及處置的方式，如果采取變賣或折價方法處置抵質(zhì)押物，變賣價格或折價金額由雙方協(xié)商確定，協(xié)商不成，應采取拍賣的方式進行?！　∫坏┑仲|(zhì)押物被其他債權人查封在先，即使銀行審定了抵押且有效，但仍無法實現(xiàn)處置，只有等其他債權人處置時主張優(yōu)先受償。不良資產(chǎn)清收處置手段與流程（二）第二節(jié) 依法收貸一、定義依法收貸是指我行就到期未受清償?shù)膫鶛?，依法向管轄法院（或仲裁機構）提交訴訟、仲裁、申請支付令或執(zhí)行公證債權文書等，通過管轄法院（或仲裁機構）的判決（或裁決）、裁定，確立債權的合法性，依據(jù)判決書或裁定書回收債權，或者依靠強制執(zhí)行程序（含和解）收回債權的清收處置方式。債務雖未到期，但債務人/擔保人生產(chǎn)經(jīng)營陷入困境，財務狀況嚴重惡化。（二）適用民事訴訟的條件簽署協(xié)議的爭議解決條款中，未約定提交仲裁裁決或約定不明。支付令能夠送達債務人。三、工作流程四、利弊分析依法收貸是不良資產(chǎn)清收的一種常見手段，能及時有效地保護債權人的合法權益，在目前市場經(jīng)濟環(huán)境下，如債務人/擔保人有意“拖、賴”不還，甚至惡意逃廢銀行債務的，債權人很難運用經(jīng)濟、行政手段解決，而法律由于其特定的權威性、強制性、抗干擾性等特點，可以公平、公正和合理地處理債務糾紛；同時，依法收貸能迅速、準確地控制債務人/擔保人的有效資產(chǎn)，防止債務人/擔保人采取各種手段轉(zhuǎn)移、藏匿自身財產(chǎn)。（五）對明顯錯誤或顯失公平的判決或裁定，應及時提起上訴或申訴。部分法院對該類案件的保全申請設置較高的門檻，給申請人設置障礙，例如在申請人已提供上級分行的擔保函外，額外要求提供抵押房屋的評估報告、以及不少于保全數(shù)額20%的現(xiàn)金擔保等，因此，在涉及具體案件時，需要與保全法官進行充分的溝通，打破法官先入為主的偏見。因房屋評估的金錢花費、時長耗費，影響保全進程，以及評估價值往往高于請求的債權額，結果引向不利，故為了保證申請人利益，盡快查封房屋，需與保全法官進行充分的溝通，協(xié)商要求不提供評估報告的前提下進行財產(chǎn)保全。區(qū)分了這一點，就能明白法官為什么要申請人提供相應的擔保，尤其是現(xiàn)金擔保這種最簡易操作變現(xiàn)的方式。在觀點發(fā)生分歧的時候，律師都應當發(fā)揮專業(yè)的分析能力、表達能力和溝通能力，用法官最容易接受的方式，適時的為法官提供建議和幫助，奠定律師作為幫助者的地位和作用。債務人在現(xiàn)金流不足的情況下，處置抵質(zhì)押物有利于緩解債務人資金緊張的狀況，維持其正常經(jīng)營。而權利質(zhì)押需要進行質(zhì)押登記。此外，個別債務人為了在后期處置中掌握一定的談判權，在風險暴露前就采取措施對抵押給銀行的抵押物進行惡意查封。如某客戶，抵押登記時債權金額僅登記了本金500萬元，判決中法院認定銀行僅能就該500萬本金優(yōu)先受償，而利息和相關費用只能作為普通債權處理；二是表現(xiàn)為即使房地產(chǎn)價格有所上漲，也僅能就當時登記的債權受償，且受償金額不能超過授信時的評估價格。執(zhí)行法官認為該三套抵押物同時拍賣成功存在一定難度，如只成功拍賣出一套或兩套，又擔心會損害競買人的利益，故遲遲不愿組織拍賣。、積極溝通從銀行自身來說，發(fā)生風險后應采取快訴、快封，爭取首輪查封，對于執(zhí)行中需要政府、其他查封人或抵押人配合才能推動執(zhí)行的，要加強與法院和相關當事方的溝通，爭取雙贏。商業(yè)銀行在敘做住房抵押貸款業(yè)務時，一方面，要盡量避免出現(xiàn)唯一住宅抵押的問題，應要求授信申請人在申請貸款時提供有不低于兩套居所的證明，并書面承諾在抵押貸款還清前不得轉(zhuǎn)讓，并明確約定，轉(zhuǎn)讓第二居所時應提前還清住房抵押貸款，商業(yè)銀行在貸后管理中對此也要定期予以關注；另一方面，抵押貸款風險發(fā)生后，應加強與債務人的溝通和談判，如置換面積較小住房、幫助抵押人租賃住房或嘗試通過減免少量債務等方式實現(xiàn)快速清收。受制于時間、精力、經(jīng)驗以及內(nèi)部考核等多種因素，商業(yè)銀行在不良貸款抵押物的處置過程中，除了通常運用的不良資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓方式外，可積極嘗試引入外聘律師事務所，對難以處理的抵押貸款實行風險代理制。（二）減免息的適用范圍為對公信貸資產(chǎn)（貸款）。（二）不利方面減少我行利息收入。（五）為了避免因減免利息而導致原擔保失效，在減免息協(xié)議生效前，應按照相關的法律要求及時辦理延續(xù)擔保法律效力的各項手續(xù)。第三，法律訴訟是減免息方案順利履行的重要保障。同時，商業(yè)銀行在運用法律手段清收不良貸款實際工作中也存在一些有待解決的問題，如何適應當前經(jīng)濟形勢和司法環(huán)境的變化及不良貸款發(fā)展趨勢，切實提高法律清收質(zhì)效，亟需商業(yè)銀行做出改進和創(chuàng)新。健全有效的工作機制是運用法律手段清收不良貸款的基礎，工商銀行經(jīng)過多年的摸索實踐，已形成一套行之有效的體制機制。同時，抓住最高人民法院開展“轉(zhuǎn)變執(zhí)行作風、規(guī)范執(zhí)行行為”專項活動的有利時機，在全行范圍內(nèi)開展執(zhí)行積案清理專項活動，向最高法院執(zhí)行局報送工商銀行勝訴執(zhí)行積案明細情況，請求最高法院給予支持和重點督辦。運用法律手段清收不良貸款是保護金融債權，維護信貸資產(chǎn)安全，壓降不良貸款“雙升”的重要途徑，而相關法律法規(guī)是保護金融債權的最后屏障，建立統(tǒng)一完善的法律制度和內(nèi)容充實、可操作性強的法律規(guī)范對保護我國金融債權安全具有重要意義，特別是對于金融債權受到侵害時的維護，具有其他保護方式不可替代的作用。02.“路阻”現(xiàn)象嚴重商業(yè)銀行通過訴訟方式清收不良貸款，面臨“勝訴容易執(zhí)行難”問題，形成大量勝訴案件執(zhí)行積案。評估與拍賣程序障礙增加依法清收難度。在此過程中，部分企業(yè)面臨改制，從掛靠單位、掛靠企業(yè)脫鉤成為自收自支的獨立法人，原有的擔保落空，現(xiàn)有的財產(chǎn)已經(jīng)不足以抵償銀行債務；部分企業(yè)通過重組將不良債務剝離，以債務剝離為由拒絕償還銀行貸款；部分企業(yè)資不抵債進入破產(chǎn)程序，銀行收回債權的期限更是無法保證。五、創(chuàng)新與探索針對前述運用法律手段清收不良貸款面臨的外部環(huán)