【正文】 為銀行業(yè)擴(kuò)展業(yè)務(wù)空間提供可能； ? 歐洲貨幣市場迅速發(fā)展 ， 使得越來越多的銀行把吸引海外存款當(dāng)做其重要的資金來源 ， 各國商業(yè)銀行競相在倫敦 、 紐約 、 東京等各大國際金融中心設(shè)立分支機(jī)構(gòu) ， 從而加快了銀行業(yè)的國際化 。 ? 但在短短二 、 三十年間 ， 銀行已經(jīng)利用電子計算機(jī)網(wǎng)絡(luò)進(jìn)行各種復(fù)雜的內(nèi)部清算和銀行間的資金劃撥； ? 從而 ， 使一國國內(nèi)乃至國際之間的銀行業(yè)務(wù)日益被納入自動化的處理系統(tǒng)之下 。 29/87 第二節(jié) 商業(yè)銀行的主要業(yè)務(wù) 一、資產(chǎn)負(fù)債表 ? 資產(chǎn)負(fù)債表是綜合、概括地反映商業(yè)銀行資產(chǎn)、負(fù)債業(yè)務(wù)的財務(wù)報表，包括資產(chǎn)、負(fù)債和所有者權(quán)益三大項(xiàng)內(nèi)容，其平衡關(guān)系式： 資產(chǎn)＝負(fù)債＋所有者權(quán)益 ? 在不同的國家中，由于商業(yè)銀行的業(yè)務(wù)機(jī)制不盡相同，商業(yè)銀行的資產(chǎn)負(fù)債表也有區(qū)別，但主體內(nèi)容差距不大。 34/87 貸差： 在央行存款＋存放同業(yè)＋同業(yè)拆放 存款總額 ＜ 規(guī)定比例 存差： 在央行存款＋存放同業(yè)＋同業(yè)拆放 存款總額 ＞ 規(guī)定比例 35/87 ? 頭寸 一般是指商業(yè)銀行的流動資產(chǎn) ， 相當(dāng)于資產(chǎn)負(fù)債表中的 “ 儲備資產(chǎn) ” 項(xiàng)下數(shù)據(jù) 。 各項(xiàng)存款 ? 吸收存款是銀行組織資金來源的主要業(yè)務(wù) ，在一定意義上講 ， 存款數(shù)量的多少 ， 是商業(yè)銀行資金實(shí)力的主要標(biāo)志 。 這種存款要求到期才能支取本金和利息； 38/87 ? 儲蓄存款： 是吸收居民個人小額貨幣儲蓄的存款形式 。 在收取利息方面相當(dāng)于儲蓄存款 ， 在支付方面又相當(dāng)于活期存款； ? “ 自動轉(zhuǎn)賬服務(wù) ” （ ATS） 。 ? 方式主要有： 借款業(yè)務(wù)：向央行借款 ? 再貼現(xiàn)是指商業(yè)銀行持有未到期的貼現(xiàn)票據(jù)向中央銀行請求貼現(xiàn)； ? 再抵押是指商業(yè)銀行持未到期的抵押證券到中央銀行要求獲得抵押貸款； 41/87 ? 信用放款是商業(yè)銀行無需抵押或擔(dān)保 、僅憑自身的信譽(yù)獲得中央銀行的貸款支持 。 ? “ 回購協(xié)議 ” ：指商業(yè)銀行向同業(yè)出售證券時 ， 簽訂到期購回這筆證券的協(xié)議 ， 用這種方式融入短期資金 ， 購回價高于出售價 ， 為這筆借款的利息 。 借款業(yè)務(wù)：發(fā)行資本債券 44/87 ? 商業(yè)銀行還經(jīng)常從國際金融市場上借款來彌補(bǔ)資金來源的不足 。 來源： ⑴ 外國或美國公民把美元從美國銀行劃 撥到外國銀行或美國銀行在海外的分 支機(jī)構(gòu)； ⑵ 外國人收到美國銀行付款的支票后 ， 存入他們往來銀行的美元賬戶中； ⑶ 外國存入歐洲當(dāng)?shù)劂y行的作為國際儲 備的巨額美元存款 。 ? 這部分資金可以用來彌補(bǔ)銀行資產(chǎn)的損失 ，在一定程度上與股本資本所起的作用相同 ，因而金融管理當(dāng)局在計算銀行資本量時 ， 也將其包括在內(nèi) 。 ? 這部分資產(chǎn)稱被為 “ 儲備資產(chǎn) ” ， 是銀行保證支付的重要防線 。 ? 其作用在于：增強(qiáng)商業(yè)銀行應(yīng)付客戶支用 、 提現(xiàn)的能力 ， 保證存款人的利益和維護(hù)銀行業(yè)的穩(wěn)定 。 ? 這就需要在代理行保持一定的存款量 。 ⑷ 其它 57/87 ? 放款即通常所說的貸款 。 61/87 ? 銀行的投資主要是指證券投資 。 四 、 中間業(yè)務(wù) 63/87 ? 在社會經(jīng)濟(jì)生活中 ， 因商品交易 、 勞務(wù)服務(wù)以及其它資金往來 ， 必然發(fā)生貨幣收付和貨幣資金的轉(zhuǎn)移等 ， 需要相互結(jié)算 。 ? 轉(zhuǎn)賬結(jié)算是建立在商業(yè)銀行與各經(jīng)濟(jì)單位經(jīng)常的 、 固定的信用關(guān)系的基礎(chǔ)上 。 ? 主體： 信托業(yè)務(wù) ? 委托人 ? 受益人 ? 受托人 67/87 ? 種類： ? 資金信托：委托人將貨幣資金交存商業(yè)銀行信托部門 ， 有其代為經(jīng)營 、 管理或處理的業(yè)務(wù)活動； ? 財產(chǎn)信托：委托人將其實(shí)物財產(chǎn)委托商業(yè)銀行信托部門向其指定或不指定的單位出租或轉(zhuǎn)讓的業(yè)務(wù) 。 ? 杠桿租賃 ， 商業(yè)銀行以融通資金為目的 ，向出租人提供信用的業(yè)務(wù) 。 ? 咨詢業(yè)務(wù)是指銀行憑借自身在經(jīng)濟(jì)生活中的地位便利 ， 向客戶提供市場變化情況 、 利率及匯率變化趨勢等各種經(jīng)濟(jì)信息 ， 為顧客作經(jīng)濟(jì)預(yù)測 、 投資項(xiàng)目的可行性論證 、 企業(yè)財務(wù)狀況分析等服務(wù) 。 ? 銀行通過提供表外業(yè)務(wù)可獲得更多的發(fā)展機(jī)會 ， 有利于銀行改進(jìn)資產(chǎn)負(fù)債管理技術(shù) 。 ? 目前國外商業(yè)銀行提供的表外業(yè)務(wù)主要有： 74/87 ? 承兌業(yè)務(wù)是指商業(yè)銀行接受商業(yè)匯票債務(wù)方顧客的申請 ， 為其承兌商業(yè)匯票 。 ? 此時的票據(jù)承兌業(yè)務(wù)就轉(zhuǎn)化為替顧客墊支貨幣資金的授信業(yè)務(wù)了 。 表外業(yè)務(wù) — 放款承諾 77/87 ? 擔(dān)保業(yè)務(wù)是指雙方為某一經(jīng)濟(jì)交易簽訂合同時 ， 第三者 (擔(dān)保人 )應(yīng)合同一方 (委托人 )的要求 ， 向合同的另一方 (受益人 )出具書面承諾 ， 保證對委托人的債務(wù)或應(yīng)履行的合同義務(wù)承擔(dān)損失賠償責(zé)任 。 ? 中間業(yè)務(wù)的開展 ， 是以商業(yè)銀行的信用業(yè)務(wù)為基礎(chǔ)的 ， 隨著商業(yè)銀行信用業(yè)務(wù)的不斷發(fā)展 ， 也將開拓種類日益繁多的金融服務(wù)項(xiàng)目； ? 商業(yè)銀行的各種金融服務(wù)的發(fā)展 ， 反過來可以增加銀行的業(yè)務(wù)經(jīng)營收入 、 擴(kuò)大商業(yè)銀行的信用能力 。 80/87 ? 盈利性原則： 指商業(yè)銀行在經(jīng)營資產(chǎn)業(yè)務(wù)中 ， 必須獲得盡可能高的收益； ? 流動性原則： 流動性原則包含兩層含義：一是指商業(yè)銀行必須保有一定比例的現(xiàn)金資產(chǎn)或其它容易變現(xiàn)的資產(chǎn) ， 二是指商業(yè)銀行取得現(xiàn)款的能力； ? 安全性原則： 指商業(yè)銀行在放款和投資等業(yè)務(wù)經(jīng)營過程中 ， 要能夠按期收回本息 ，特別要避免本金受損 。 84/87 ? 貸款管理 ， 主要包括： ? 貸款的期限結(jié)構(gòu)管理 ， 合理安排和調(diào)整長 、 短期貸款的結(jié)構(gòu)； ? 貸款的質(zhì)量管理 ， “ 三查制度 ” 。 86/87 負(fù)債管理的主要思想 ? 變被動負(fù)債為主動負(fù)債； ? 改變對負(fù)債的成本觀念； ? 創(chuàng)新金融工具。 ? 一般來說 ， 流動性較強(qiáng)的 、 及實(shí)行浮動利率制度的資產(chǎn)和負(fù)債 ， 對利率變動的反應(yīng)最快； ? 期限很長并實(shí)行固定利率制度的資產(chǎn)和負(fù)債 ，對利率變動的敏感性就很弱 。 91/87 四、資本金管理 ? 資本金管理的中心問題在于資本適宜度問題 ，即金融管理當(dāng)局對商業(yè)銀行所擁有的最低資本量的要求 。 ? 《 巴塞爾協(xié)議 》 的主要內(nèi)容是： 國際通用規(guī)定的資本標(biāo)準(zhǔn) ? 《 協(xié)議 》 將資本劃分為核心資本和附屬資本兩部分 ， 并規(guī)定核心資本不得少于總資本的50%： 資本金管理 93/87 核心資本： 附屬資本： 普通股（面值） 有到期日的優(yōu)先股 永久性優(yōu)先股 上述優(yōu)先股所含的資本溢價 資本溢價 放款及證券的損失準(zhǔn)備金 未分配利潤 資本性債券 附屬機(jī)構(gòu)權(quán)益 可轉(zhuǎn)換證券 ()庫存股票 次級債務(wù) ()商譽(yù) 資本金管理 94/87 使用風(fēng)險權(quán)數(shù)判斷資產(chǎn)的信用風(fēng)險： 風(fēng)險權(quán)數(shù) 風(fēng) 險 資 產(chǎn) 種 類 0% 庫存現(xiàn)金；在本國中央銀行的存款；對本國中央銀行的放款；購買本國中央政府債券；用現(xiàn)金或本國中央政府債券提供全額擔(dān)保的貸款；由中央政府提供信用保證的貸款或其它資產(chǎn) 。 50 % 對自購住宅的房主發(fā)放的 、 完全以該住宅作抵押的貸款 。其中，金融機(jī)構(gòu)一年期存貸款基準(zhǔn)利率分別上調(diào) ，其他各檔次存貸款基準(zhǔn)利率及個人住房公積金貸款利率相應(yīng)調(diào)整。與上次加息有明顯不同，本次加息主導(dǎo)利率為對稱加息。 ? 國際方面，美國、歐洲、日本寬松的貨幣政策并未改變，特別是日本地震后，日本政府向市場注入大量貨幣，使其流動性非常充裕。 101/87 ? 第三方面，此次加息是配合穩(wěn)健的貨幣政策。但由于加息后仍是負(fù)利率，房地產(chǎn)又無法投資，打新股形同雞肋， 30萬億居民存款實(shí)在無處可去。按基準(zhǔn)利率計算， 4次加息后月均還款額由 ，每月增加 。 106/87 ? 未來：加息仍將繼續(xù) ? 這是央行 2021年以來第四次上調(diào)利率。與此同時，國際原油價格持續(xù)站穩(wěn) 100美元上方并可能繼續(xù)高位徘徊，預(yù)計 3月份 CPI