【正文】 目的原始投資額為250萬元,建設期為2年,投產(chǎn)后1至5年的每年凈現(xiàn)金流量為45萬元,第6至10年的每年凈現(xiàn)金流量為40萬元,資金成本率10%.問該項目的內(nèi)部收益率是多少45*(1(1+i)5)/i*(1+i)2+40*(1(1+i)5)/i*(1+i)7250=0 令i=7% npv= i=8% npv=內(nèi)部收益率=7%+(1%*((+)))=%3,A公司收到B企業(yè)3月10日開業(yè)的商業(yè)票據(jù)一張,票面金額為10萬元,%.請問甲銀行應付A公司多少資金 應收取多少貼現(xiàn)利息100000*9%/12*4=3000元 1000003000=97000元二,案例分析題(每小題15分,共60分)1,朱女士是外地人,今年32歲,目前在長沙市一家合資企業(yè)工作,不知道該怎么籌劃她和女兒的未來,因為她十分盼望女兒能上大學并能自食其力,可如何實現(xiàn)呢 :朱女士當前的資產(chǎn)負債表(單位:萬元)資產(chǎn)活期存款 6 定期存款 4 住 宅 50 汽 車 10家具和其他私人財產(chǎn) 5 負債住房貸款 8 其他應付帳款 1 凈資產(chǎn) 66分析:此家庭屬于一個單親家庭,從資產(chǎn)負債表和損益表來看:朱女士家庭保障嚴重不足,容易在突發(fā)事件中陷入困境,即應付突發(fā)事件的能力低,盡管凈資產(chǎn)比較多66萬元,。汽車消費支出所占比例大,%%。因汽車消費費用大,可以考慮對汽車進行處置。,從宏觀調(diào)控看:采取緊縮貨幣調(diào)控政策即緊縮銀根,穩(wěn)定匯率4,假定某日同一時間,紐約,法蘭克福,倫敦三地外匯市場的現(xiàn)匯行情如下: 紐 約: $1=法蘭克福: 1=: 1= $問:(1)是否存在套匯機會 **=≠1(2)如何確定套匯路線 $→DM→ →$(3)假設套匯者動用100萬$,可獲利多少 $100=→ →$ 三,問答題(10分)一直做小生意的陸先生兩年前一次偶爾的機會賺了一筆錢,即便是妻子慫恿他拿那些錢去買定期國債之類的投資,他也舍不得,非要存在銀行,:現(xiàn)在夫妻倆做著小生意,除去女兒上學用的錢相對多一些,其他的東西家里都不缺沒太大的開銷,因此,“那筆錢”是絕對不可以有什么差池的!長期以來固有的保守個性決定了陸先生對待這筆大錢的態(tài)度就是:,并為他作出一個讓他接受的理財建議在諸多投資理財方式中,儲蓄是風險最小,收益最穩(wěn)定的一種,依靠存款實現(xiàn)個人資產(chǎn)的增值幾乎不可能。依此類推,李先生平安無恙,保險合同到期終止,無浪費。若個性積極有沖勁且不怕冒險者,“把所有雞蛋放在同一個籃子里”的做法絕對是不智之舉!,不僅要考慮財富的積累, 一,計算題(每小題10分,共30分)1,A企業(yè)為一般納稅人,增值稅率為17%.原材料采用計劃成本核算,當月發(fā)出委托加工材料10萬元,應負擔的材料成本差異率為2%(超支差).企業(yè)支付的費用1000元(按7%扣除率計算)支付加工費(不含增值稅)5000元(收到增值稅專用發(fā)票),同時,委托方代扣繳消費稅12 000元, 委托加工物資實際成本=10*(1+2%)+*(17%)++=實際支付的銀行存款=1000+5000*(1+17%)+12000=18850元2,某公司現(xiàn)有發(fā)行在外的普通股1 000 000股,每股面值1元,資金公積3 000 000元,未分配利潤8 000 000元,股票市價20元,若按10%的比例發(fā)放股票股利并按市價折算,請問公司資本公積的報表列示將為多少元需從未分配利潤項目轉(zhuǎn)出的資金:20元*1000000股*10%=2000000 普通股增加:1000000*10%=100000其余:2000000100000=1900000 作為股票溢價轉(zhuǎn)至資本公積公司資本公積的報表列示數(shù):3000000+1900000=4900000元3,某企業(yè)上年的息稅前利潤為5 000萬元,利息為500萬元,優(yōu)先股股利為400萬元,本年的息稅前利潤為6 000萬元,利息為500萬元,優(yōu)先股股利為400萬元,所得稅稅率為20%.請問該企業(yè)本財務杠桿系數(shù)是多少該企業(yè)本財務杠桿系數(shù)=5000/(5000500400/(120%))= 二,案例分析題(每小題15分,共60分)1,某企業(yè)為生產(chǎn)企業(yè),2001被核定為小規(guī)模納稅人,當年購進的含稅增值稅的原材料價稅額為50萬元,該企業(yè)依據(jù)稅法認為自己雖然經(jīng)營規(guī)模達不到一般納稅人的銷售額標準,但會計制度健全,能夠按照會計制度和稅務機關的要求準確核算銷項稅,進項稅和應納稅額,能夠提供準確的稅務資料,并且年銷售額不低于30萬元,經(jīng)主管稅務機關批準,該企業(yè)既可以選擇小規(guī)模納稅人(征收率為),也可以選擇為一般納稅人(適用稅率為17%).該企業(yè)應如何進行納稅人類別的籌劃 并計算選定的最優(yōu)納稅人的節(jié)稅額該企業(yè)含稅增值率=(9050)/90=% %,因此該企業(yè)維持小規(guī)模納稅人身份有利若為一般納稅人應納增值稅額=(90/(1+17%))*17%(50/(1+17%))*17%=小規(guī)模納稅人應納增值稅額=(90(1+6%))*6%=兩者之間差額==2,李先生今年40歲,今年打算在上海市區(qū)購買了一套價值120萬元的住房,首期支付了70萬,~20萬元徘徊,李太太是名教師,收入只有3~4萬元,她和女兒將無法支付剩下的房款,因為房子一旦裝修好,家里的儲蓄將所剩無幾,作為理財規(guī)劃師,應該如何以最經(jīng)濟的手段幫助李先生一家既住上新房,又可免除后顧之憂呢作為理財規(guī)劃師,從成本最小化的角度出發(fā),購買一份繳清減額定期死亡保險,成本很低,其未償貸款余額就是當年保險金額,貸款期限就是保單有效期,即第一年繳納保額為50萬元的保費,如果在這一年李先生遭遇不測,李太太不必擔心,有保險公司50萬元的賠款,來支付剩余的房款,同時保險合同解除。物價指數(shù)(即通貨膨脹率)正常增長速度1%2%左右,%,表明輕度物價膨脹。考慮將來小孩有昂貴的教育經(jīng)費需要支付,可用補償費作為教育保障,以金融資產(chǎn)的形式投資,一般不要挪作它用,而且投資應以中低風險為主,如貨幣型基金,國債,分紅型少兒成長險等投資產(chǎn)品。過分強調(diào)流動性,安全性,收益較低,即10萬元存款有6萬元活期,4萬元定期。__第五篇：理財規(guī)劃師綜合模擬試題理財規(guī)劃師綜合模擬試題一,單項選擇題(每小題中只有一個正確答案,共50分)1,單身期的理財優(yōu)先順序是(A)A,職業(yè)規(guī)劃,現(xiàn)金規(guī)劃,投資規(guī)劃,大額消費規(guī)劃 B,現(xiàn)金規(guī)劃,職業(yè)規(guī)劃，投資規(guī)劃,大額消費規(guī)劃C,投資規(guī)劃,職業(yè)規(guī)劃,現(xiàn)金規(guī)劃,大額消費規(guī)劃 D,大額消費規(guī)劃,職業(yè)規(guī)劃,現(xiàn)金規(guī)劃,投資規(guī)劃, 2,下列情況屬于會計政策變更的是(C) 3,每個人的理財目標各有不同,但大致包括以下幾個目標(ABCD)A,防范個人風險 B,提供退休后的收入以及減輕稅收負擔C,為繼承人作準備與資本積累 D,進行投資管理和財產(chǎn)管理4,導致權責發(fā)生制的產(chǎn)生,以及預提,攤銷等會計處理方法運用的基本前提或原則是(C) 5,在采用間接法將凈利潤調(diào)解為經(jīng)營活動的現(xiàn)金流量時,下列各調(diào)整項目中,屬于調(diào)減項目的是(D) 6,退休期的理財優(yōu)先順序為(A)A,退休規(guī)劃,資產(chǎn)傳承規(guī)劃,現(xiàn)金規(guī)劃,投資規(guī)劃,稅務規(guī)劃B,資產(chǎn)傳承規(guī)劃,退休規(guī)劃,投資規(guī)劃,稅務規(guī)劃,現(xiàn)金規(guī)劃, C,投資規(guī)劃,現(xiàn)金規(guī)劃,資產(chǎn)傳承規(guī)劃,退休規(guī)劃,稅務規(guī)劃, D,稅務規(guī)劃,現(xiàn)金規(guī)劃,資產(chǎn)傳承規(guī)劃,退休規(guī)劃,投資規(guī)劃, 7,下列會計核算的原則和方法中,不屬于企業(yè)會計政策的有(A) 8,甲企業(yè)2002年11月1日以1204萬元的價格(其中4萬元為相關費用)購入乙企業(yè)2002年1月1日發(fā)行的五年期一次還本付息債券,債券面值總額1000萬元,票面年利率12%.甲企業(yè)采用直線法對債券溢價進行攤銷,甲企業(yè)2002年應攤銷的債券溢價為(B) 9,股票投資的特點是(B) 10,面值為60元的普通股股票,預計年固定股利收入為6元,如果折現(xiàn)率為8%,那么,準備長期持有該股票的投資者能接受的購買價格為(C)元 11,在成本分析模式和存貨模式下確定最佳現(xiàn)金持有量時,都必須考慮的成本是(A) 12,杜邦財務分析體系是利用財務比率之間的關系來綜合分析評價企業(yè)的財務狀況,在所有比率中最綜合,最具代表性的財務比率是(B) 13,沒有風險和通貨膨脹情況下的均衡點利率是(B) 14,某企業(yè)年初借得50 000元貸款,10年期,年利率為12%,則每年應付金額為(A)元 849 000 000 25115,企業(yè)發(fā)行債券,在名義利率相同的情況下,對其最有利的復利計息期是(A) 16,甲方案在五年中每年年初付款2 000元,乙方案在五年中每年年末付款2 000元,若利率相同,則兩者在第五年年末時的終值(B) 17,某公司擬發(fā)行5年期債券進行籌資,債券票面金額為100元,票面利率為12%,到期一次還本付息,當時市場利率為10%,那么,該公司債券發(fā)行價格應為(A)元 18,依照利率之間的變動關系,利率可以分為(D) 19,某商品的個人需求曲線表明了(A).A,個人愿望的最大限度 B,個人愿望的最小限度C,既是個人愿望的最大限度又是個人愿望的最小限度 D,既不是個人愿望的最大限度又不是個人愿望的最小限度20,如果價格下降10%能使買者總支出增加1%,則這種商品的需求量對價格(A).A,富有彈性 B,具有單元彈性C,缺乏彈性 D,無法判斷21,新辦的獨立核算的從事咨詢,信息,技術服務的企業(yè)或經(jīng)營單位,自開業(yè)之日起享受企業(yè)所得稅減免稅優(yōu)惠為(A). ,第二年減半征稅 ,第2,3年減半征稅22,國內(nèi)某作家的一篇小說先后在某晚報連載三月,每月取得稿酬3600元,然后送交出版社出版,一次取得稿酬20,(C),416 ,752 , ,23,某演員一次獲得表演收入26,000元,應繳納勞務報酬所得的個人所得稅時不正確做法有(A).A應納稅額4,160元 B應納稅額4,240元C適用加成征收方法 D由演出單位代扣代繳個人所得稅24,中國公民王某的月工資600元,年末一次性取得獎金4200元,王某全年應繳個人所得稅為(B) 90 25,某卡拉OK歌舞廳,本月門票收入50萬元,臺位費收入20萬元,相關煙,酒,飲料收入18萬元,(B) 26,某投資項目原始投資額為100萬元,使用壽命10年,已知該項目第10年的經(jīng)營凈現(xiàn)金流量為25萬元,期滿處置固定資產(chǎn)殘值收入及回收流動資金共8萬元,則該投資項目第10年的凈現(xiàn)金流量為(C)萬元 27,按指標的性質(zhì)分類,投資決策評價指標可分為(B) ,次要指標和輔助指標28,財產(chǎn)保險的保險利益時效的一般規(guī)定是(D).A保險合同訂立時 B損失發(fā)生時 C從保險合同訂立到合同終止 D從保險合同訂立到合同到期時28,對于人身保險保險利益的時效規(guī)定(C).A始終具有保險利益 B索賠時具有保險利益C投保時具有保險利益,而索賠時追究有無保險利益 D以上都不正確29,最大誠信原則的基本內(nèi)容包括(D).A告知,擔保,棄權與合理反言 B告知,保證,主張與禁止反言C告知,誠信,棄權與禁止反言 D告知,保證,棄權與禁止反言30,投保人對將來某一事項的作為或不作為的保證,這種保證是(B).A確認保證 B承諾保證 C明示保證 D默示保證31,(C).A明示保證 B默示保證 C確認保證 D承諾保證32,近因原則是判明風險事故與保險標的的損失之間因果關系,(D).A時間上與損失最近的原因 B空間上與損失最近的原因C造成損失的最先發(fā)生的原因 D造成損失的最直接有效的原因33,某日天下大雪,一行人被AB兩車相撞致死,后經(jīng)交通警察查實,(B).A大雪天氣 B酒后駕車 CA車撞擊 DB車撞擊34,某人投保了人身意外傷害保險,在回家的路上被汽車撞傷送往醫(yī)院,在這一死亡事故中的近因是(B)A被汽車撞倒 B心肌梗塞C被汽車撞倒和心肌梗塞 D被汽車撞倒導致的心肌梗塞35,而火災發(fā)生時該房屋的房價已跌至65萬元,那么,丁某應得的保險賠款為(C).A 80萬元 B C 65萬元 D 60萬元36,基本分析的理論基礎建立在下列哪個前提條件之上(D)A市場的行為包含一切信息,價格沿趨勢移動,歷史會重復 B博奕論C經(jīng)濟學,金融學,財務管理學及投資學等 D金融資產(chǎn)的真實價值等于預期現(xiàn)金流的現(xiàn)值37,下列說法錯誤的一項是:(D),其內(nèi)在價值較低,投資者要求的收益率越高,債券的內(nèi)在價值就越高38,根據(jù)債券定價原理,如果一種附息債券的市場價格等于其面值,則其到期收益率(C) 39,“正常的”收益率曲線意味著:(D)A,預期市場收益率會下降,短期債券收益率比長期債券收益率低,短期債券收益率比長期債券收益率高,短期債券收益率比長期債券收益率高,短期債券收益率比長期債券收益率低40,在貸款或融資活動中,貸款者和借款者并不能自由地在利率預期的基礎上將證券從一個償還期部分替換成另一個償還期部分,(A) 41,對消費與收入的關系,有不同的解釋,認為預算約束是跨時的或終身的,沒有流動性約束,這一觀點符合()①絕對收入理論 ②相對收入理論③持久收入理論 ④生命周期理論42,按照恩格爾系數(shù)的衡量標準,如果恩格爾系數(shù)超過60%,則屬于(4)①富裕 ②小康 ③溫飽 ④貧窮43,倫敦市場￡1=,某客戶要賣出SF,匯率為(B). 44,影響消費者購買決策的因素中,