【正文】 （二）資產(chǎn)負債表的特點 反映一定時點的財務狀況，因此有被修飾的可能 按權(quán)責發(fā)生制填制，對未來的反映受到一定程度的影響 反映資產(chǎn)與負債、所有者權(quán)益之間的關系，以及資產(chǎn)結(jié)構(gòu)、負債結(jié)構(gòu)、所有者權(quán)益結(jié)構(gòu)等信息 Leading Vision （三）資產(chǎn)總額的評價 反映企業(yè)生產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模的大小及能力的強弱 資產(chǎn)關不代表盈利能力和償債能力，只代表擁有或控制的經(jīng)濟資源 資產(chǎn)金額受會計確認、計量、報告和披露規(guī)則的約束 注意資產(chǎn)總額的變動 Leading Vision （四）資產(chǎn)有效性判斷 注意實物資產(chǎn)和非實物資產(chǎn) 實物資產(chǎn)包括貨幣資金、存貨、長期投資（直接投資）、固定資產(chǎn)等，其特點是：未來創(chuàng)造價值并能保留現(xiàn)金流量，因此，在通貨膨脹時持有較為有利 非實物資產(chǎn)包括無形資產(chǎn)、遞延資產(chǎn)、開辦費、長期待攤費用等，其特點是：未來創(chuàng)造價值的能力很?。o形資產(chǎn)除外）但能保留現(xiàn)金流量，因此，在通貨膨脹時持有未必有利 Leading Vision 注意虛資產(chǎn)的存在和影響 虛資產(chǎn)即其價值有水份的資產(chǎn)，其存在影響對企業(yè)的正確判斷：財務狀況、經(jīng)營成果 其形成原因： 理論上的缺陷、實務上的操作 基本對策：利用估值的方法擠去水份 Leading Vision 流動資產(chǎn)與非流動資產(chǎn)的比例 流動性、收益性、風險性的思考 存在相對穩(wěn)定的比例關系 因企業(yè)而異 Leading Vision 固定資產(chǎn)、長期投資的評價 固定資產(chǎn)應注意凈值占原值的比重、新增固定資產(chǎn)增長率 長期投資注意 50%的限制、投資總額增減情況、投資分布 Leading Vision （五）負債與所有者權(quán)益的 一般評價 負債與所有者權(quán)益之比 流動負債與長期負債之比 所有者權(quán)益項目構(gòu)成分析 Leading Vision （六）資產(chǎn)與負債間的 一般分析 流動資產(chǎn)與流動負債 短貸長用 長期資產(chǎn)與長期負債 長貸短用 Leading Vision 二、損益表的一般評價 （一）簡要損益表 銷售收入 減 :銷售成本 銷售稅金 毛利 減 :銷售與管理費用 息稅前利潤 減 :利息 稅前利潤 減 :所得稅 稅后利潤 Leading Vision （二）損益表的特點 反映一定期間經(jīng)營成果 利潤 =收入 成本費用 按權(quán)責發(fā)生制填列 反映損益的構(gòu)成及實現(xiàn) （三）分析要點 損益的構(gòu)成及變動 損益變動的原因： 收入收益性變動 經(jīng)營方向等是否改變 成本費用性變動 經(jīng)營業(yè)績等的變化 Leading Vision 收入收益性變動分析 項 目 規(guī) 模 2020年 1999年 增減 % 結(jié)構(gòu)（ %） 2020年 1999年結(jié)構(gòu)變動 主營業(yè)務收入 509111485896 其他業(yè)務利潤 2554 2662 投資 收益 4689 4903 營業(yè)外收入 4 1989 合計 516358 495450 100 100 Leading Vision 成本費用性變動 項 目 規(guī) 模 2020年 1999年 增減 % 結(jié)構(gòu)（ %） 2020年 1999年 結(jié)構(gòu)變動 主營業(yè)務成 本 423666 402026 5. 38 主營業(yè)務稅金及附加 2995 1189 151. 89 營業(yè)費用 168 152 管理費用 3021 6493 51. 43 財務費用 2047 2897 所得稅 12263 12378 合 計 444160 425135 100 100 Leading Vision 三、現(xiàn)金流量表的一般評價 項目 行次 金額 一、經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 銷售商品、提供勞務收到的現(xiàn)金 收到的租金 收到的其他與經(jīng)營活動有關的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計 購買商品、接受勞務支付的現(xiàn)金 經(jīng)營租賃支付的現(xiàn)金 支付稅款 工資 其他與經(jīng)營活動有關的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計 經(jīng)營活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量 （一）簡要現(xiàn)金流量表 Leading Vision 簡要現(xiàn)金流量表 （續(xù)） 項目 行次 金額 二、投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 收回投資所收到的現(xiàn)金 分得股利或利潤收到的現(xiàn)金 債券利息收入收到的現(xiàn)金 收到的其他與投資活動有關的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計 購建固定資產(chǎn)、無形資產(chǎn)等支付現(xiàn)金 股票、債券投資支付的現(xiàn)金 其他與投資活動有關的現(xiàn)金 現(xiàn)金流出小計 投資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量 Leading Vision 簡要現(xiàn)金流量表（續(xù)） 項目 行次 金額 三、籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金流量 發(fā)行股票收到的現(xiàn)金 發(fā)行債券與借款收到的現(xiàn)金 債券利息收入收到的現(xiàn)金 收到的其他與籌資活動有關的現(xiàn)金 現(xiàn)金流入小計 償還債務等支付現(xiàn)金 分配股利、支付利息支出的現(xiàn)金 其他與籌資活動有關的現(xiàn)金支出 現(xiàn)金流出小計 籌資活動產(chǎn)生的現(xiàn)金凈流量 四、現(xiàn)金的凈增加額 Leading Vision （二）現(xiàn)金流量表的特點 反映一定期間現(xiàn)金流動的情況和結(jié)果 按收付實現(xiàn)制填列，真實反映未來資源的掌握（部分） （三）分析要點： 一定期間凈現(xiàn)金流量變動（并與損益表的損益額比較，分析差額產(chǎn)生的可能情況） （ 1）本期現(xiàn)金從哪來 （ 2）本期現(xiàn)金用到哪 （ 3）現(xiàn)金余額有什么變化 Leading Vision 現(xiàn)金流入、流出的數(shù)量規(guī)模（分三部分評價） 三部分間的關系 一般講，經(jīng)營現(xiàn)金凈流量為正、投資活動現(xiàn)金凈流量為負、籌資活動現(xiàn)金凈流量隨前兩部分比較的結(jié)果而定 現(xiàn)金流量分析的作用 （ 1）對現(xiàn)金獲取能力作出評價 （ 2）對償債和支付能力作出評價 （ 3）對收益質(zhì)量作出評價 （ 4）對投資和籌資活動作出評價 Leading Vision 四、其他資料的分析 審計報告 報表附表、附注和說明 相關行業(yè)、企業(yè)的資料 Leading Vision 會計報表附注披露如下內(nèi)容 1. 不符合會計核算基本前提的說明； 2. 重要會計政策和會計估計的說明； 3. 重要會計政策和會計估計變更的說明 ， 以及重大會計差錯更正的說明 ， 主要包括； （ 1） 會計政策變更的內(nèi)容和理由； （ 2） 會計政策變更的影響數(shù)； （ 3） 累積影響數(shù)不能合理確定的理由； （ 4） 會計估計變更的內(nèi)容和理由； （ 5） 會計估計變更的影響數(shù)； （ 6） 會計估計變更的影響數(shù)不能合理確定的理由； （ 7） 重大會計差錯的內(nèi)容； （ 8） 重大會計差錯的更正金額 。 （ 2） 存貨核算方法 。 （ 6） 長期待攤費用的攤銷方法 。 其基本原理是：將不同時期企業(yè)會計報表的有關項目或財務比率進行比較 ， 觀察這些項目或財務比率的變化情況 ， 提示這些項目或比率增減變化的性質(zhì)和趨勢 ， 判定企業(yè)經(jīng)營業(yè)績和財務狀況的優(yōu)劣和發(fā)展前景 。 67 82。 2 0。 96 12。 18 2。 99 2。 財務比率的縱向趨勢分析和橫向趨勢分析是企業(yè)經(jīng)常采用的綜合比較分析方法。 77 合 計 644280 . 00 239829 .11 168。 92 營業(yè)外支出 120。 02 財務費用 340。 03 管理費用 286。 02 產(chǎn)品銷售稅金及附加 88。 Leading Vision (二 )資產(chǎn)、負債及所有者權(quán)益結(jié)構(gòu)變動趨勢分析 資產(chǎn) 結(jié)構(gòu)比率 負債及所有者權(quán)益 結(jié)構(gòu)比率 2020年末 1999年末 增減％ 2000年末 1999年末 增減％ 流動資產(chǎn) 流動負債 21.01 3 長期投資 長期負債 16.56 固定資產(chǎn) 負債合計 37.57 無形資產(chǎn) 所有者權(quán)益 62.43 遞延