【正文】 式。 ? 而美國銀行的損益表編制順序是先利息收入、利息支出，后非利息收入和非利息支出，然后是利潤。 ? 是國家稅務部門及其他有關部門對銀行依法收繳各項稅款的主要依據(jù)。投資收益來自證券的出售、交換、提前清償或投資于其他企業(yè)所獲取的報酬。 ? 但是收入和費用項目的重要性隨銀行規(guī)模不等而有所不同。 ? 試將下列信息組合成銀行的損益表，務必求出銀行的稅后凈收益和留存收益： ? 銀行房地產(chǎn)設備折舊 8 ? 信托部費用 1 購得聯(lián)邦資金利息 6 ? 間接費用 3 貸款利息和費用 62 ? 發(fā)放 100萬普通股每股紅利 2美元 ? 雇員薪金、工資和津貼 13 ? 政府債券、票據(jù)利息和紅利 9 ? 向定期和儲蓄存款客戶支付的利息 32 ? 貸款損失準備金 2 ? 客戶支付費用 4 ? 所得稅率 25% ?同企業(yè)的現(xiàn)金流量表具有同等的作用，銀行的現(xiàn)金流量表能夠清楚地反映一定時期銀行現(xiàn)金流入流出的情況，幫助經(jīng)營者和投資者判斷銀行的經(jīng)營狀況。 （ 2）現(xiàn)金流量表溝通了資產(chǎn)負債表和利潤表，彌補了二者的不足。不斷增加現(xiàn)金流量是銀行得以發(fā)展擴大并保持充分流動性的條件之一。 （三）銀行籌資活動引起的現(xiàn)金流 ? 現(xiàn)金流入包括： ? 銀行廣泛接受各類存款 (包括工商存款、儲蓄存款、同業(yè)存款等 )所取得的現(xiàn)金收入； ? 銀行發(fā)行其權益證書 (股票 )所取得的現(xiàn)金收入； ? 銀行發(fā)行各類債務證券 (金融債券、抵押債券、票據(jù)和其他長短期借款 )所獲得的現(xiàn)金收入； ? 現(xiàn)金流入包括： ? 向股票持有者發(fā)放現(xiàn)金股利所支付的現(xiàn)金； ? 償還各種債務證券，包括到期的種類債券、應付票據(jù)、借款以及各種抵押貸款的本金（如租賃設備）的支出。財務分析的基本方法有： ?會計要素總量分析法 ?結構百分比分析法 ?財務比率分析法 ?因素分析法 ?銀行利用以上各方面的數(shù)據(jù)，可以與本行以往的經(jīng)濟狀況比較，也可以與其他銀行比較，還可以與行業(yè)平均水平比較。 ? 結構百分比又稱比重，比重是指某項指標各組成項目占總體指標的百分比。例如本講義第4頁表。財務比率是相對數(shù)，它排除了規(guī)模的影響，使不同的比較對象建立起可比性。主要指標有： 。計算公式如下：自有資本比率 =自有資本 / 資產(chǎn)總額 100%。這是最傳統(tǒng)的用于衡量銀行資金實力的指標。計算公式如下：備付金比率 =備付金 / 各項存款 100%。計算公式：流動資產(chǎn)比率 =短期可銷售證券 / 總資產(chǎn) 100%。 。指標主要有兩個：一是指短期投資和存款總額之比（通常稱為流動風險比率）。利率變動不影響無息的資產(chǎn)和負債，也不影響固定利息的資產(chǎn)與負債，只影響利率敏感性資產(chǎn)和負債，因此，利率變動時，不同資產(chǎn)和負債結構的銀行受影響不同。 。資產(chǎn)使用率 =總收入 /資產(chǎn)總額 100%。財務杠桿比率 =總資產(chǎn) /總資本 100%。又包括：①利息收入成本率 =利息收入總額 /成本支出總額；②營業(yè)收入成本率 =營業(yè)收入總額 /成本支出總額；③銀行收入成本率 =各項收入總額 /成本支出總額。該比率是指每元資產(chǎn)獲得了多少凈利潤，反映了銀行的獲利能力。資本收益率 =稅后凈利潤 /總資本 100%。這一比率大小說明銀行能夠支配的利潤多少。由于銀行收入主要來自于盈利資產(chǎn)，這個比率越大，說明銀行盈利資產(chǎn)的獲利能力越強。 。公式為：每股凈資產(chǎn) =股東權益總額 /普通股流通在外的股數(shù) 。這種分析方法的基本程序是： ，按依存關系，確定該指標各因素的排列順序。 ? 原計劃利息收入 =15000 10%=1500萬元 ① ? 用實際貸款平均余額替代后得： ? 16200 10%=1620萬元 ② ? 用實際利率替代后得： ? 16200 %=1701萬元 ③ 舉例： ? 各項貸款平均余額變動對利息的影響為 ? ② ① =16201500=120萬元 ? 貸款平均利率變動對利息的影響為： ? ③ ② =17011620=81萬元 ? 兩因素共同影響為： ? 120+81=201 ? 分析對象： ? 17011500=201 ? 分析結構與分析對象相符。 ? 因此，很有必要充分認識收益與風險之間的關系。接下來看一看這兩種戰(zhàn)略選擇下，銀行收益和風險的變化情況。相應地資產(chǎn)收益率和權益收益率分別降到 %和 %，大大低于銀行 %和 %的目標。 。相應的資產(chǎn)負債表、損益表和收益風險指標如下： ?強調收益性下的銀行資產(chǎn)負債表 項目 金額 項目 金額 現(xiàn)金和存放同業(yè) 短期證券 長期證券 高信用浮動利率貸款 中等信用浮動利率貸款 固定利率貸款 經(jīng)營場所和其他資產(chǎn) 資產(chǎn)總計 7300 15000 15000 20210 25500 25100 3100 111000 交易賬戶存款 短期定期存款 長期定期存款 借款 權益資本 合計 30000 35000 35000 3000 8000 111000 ?強調收益性下的銀行損益表 指標 數(shù)值（千美元） 收入 利息支出 其它支出 營業(yè)利潤 所得稅 凈利潤 7853 4170 2021 1683 572 1111 ?強調流動性下的收益和風險指標對比 指標 目標值 去年數(shù) 今年數(shù) 衡量收益的指標 凈利息邊際值 收入凈利率 資產(chǎn)周轉率 資產(chǎn)收益率 權益乘數(shù) 權益收益率 衡量風險的指標 流動性風險 利率風險 信用風險 資本風險 % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % ?提高收益的結果 ? 銀行提高收益的決策，凈利息邊際值有小幅提高，收入凈利率和資產(chǎn)周轉率有了大幅提高，資產(chǎn)收益率和權益收益率分別升至 %和 %，很接近于 %和 %的目標。為實現(xiàn)這些目標，銀行將新吸收的資金扣除準備金和其它現(xiàn)金頭寸的需求后，都投資于短期證券，相應的其資產(chǎn)負債表、損益表和收益風險指標如下： ?強調流動性下的銀行資產(chǎn)負債表 項目 金額 項目 金額 現(xiàn)金和存放同業(yè) 短期證券 長期證券 高信用浮動利率貸款 中等信用浮動利率貸款 固定利率貸款 經(jīng)營場所和其他資產(chǎn) 資產(chǎn)總計 7300 25600 15000 20210 20210 20210 3100 111000 交易賬戶存款 短期定期存款 長期定期存款 借款 權益資本 合計 30000 35000 35000 3000 8000 111000 ?強調流動性下的銀行損益表 指標 數(shù)值（千美元） 收入 利息支出 其它支出 營業(yè)利潤 所得稅 凈利潤 7480 4170 2021 1310 445 865 ?強調流動性下的收益和風險指標對比 指標 目標值 去年數(shù) 今年數(shù) 衡量收益的指標 凈利息邊際值 收入凈利率 資產(chǎn)周轉率 資產(chǎn)收益率 權益乘數(shù) 權益收益率 衡量風險的指標 流動性風險 利率風險 信用風險 資本風險 % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % % ?降低風險的結果 ? 銀行改善風險的決策，使該銀行的流動性風險、信用風險和資本風險指標都好于預期目標，它的利率敏感性指標從 ，接近于 。 ?假設在第二年該銀行的儲蓄增長了 10000千美元，資本金增長了 1000千美元，而收益率和費用率不變。如果銀行經(jīng)營目標是獲得較高的收益，那么，它必然面臨較大的風險；如果銀行經(jīng)營目標在于避免較大的風險，那么，他就要接受較低水平的收益。 舉例： ? 某銀行本年各項貸款平均余額計劃數(shù)為 15000萬元，實際數(shù)為 16200萬元，貸款平均利率計劃為 10%，實際為 %，全年利息收入計劃數(shù)為 1500萬元，實際數(shù)為 1701萬元。公式是：市盈率 =普通股每股市價 /普通股每股盈余。計算公式：每股股利 =支付給普通股的現(xiàn)金股利 /普通股流通在外的股數(shù) 。簡稱每股盈余或每股利潤，是由銀行的稅后利潤扣除優(yōu)先股鼓勵后的余額與普通股流通在外股數(shù)對比所確定的比率。它是銀行利差與銀行盈利資產(chǎn)之間的比率。該比率是銀行凈利潤與總收入之比。 。這是衡量銀行盈利狀況的最重要標志。 。 （權益乘數(shù)）。 （四）經(jīng)營效率 。 。二是易變性負債比率，即易變性負債與全部負債之比。該比率反映的是預計中的資金流入量占預計中的資金流出量的比例。它是流動資產(chǎn)（現(xiàn)金、短期貸款、短期證券、短期拆出資金）與流動負債之比。即