【正文】 2013年2季度風(fēng)險因素主要風(fēng)險點風(fēng)險級別外部環(huán)境風(fēng)險宏觀經(jīng)濟和貨幣政策利于行業(yè)發(fā)展A行業(yè)風(fēng)險行業(yè)利好政策頻出A企業(yè)競爭風(fēng)險環(huán)保企業(yè)增多，兼并重組的風(fēng)險變大B行業(yè)信貸風(fēng)險投資回收周期長，信貸風(fēng)險較大B風(fēng)險綜合評價中等風(fēng)險B環(huán)保行業(yè)二季度運行分析報告50 / 60摘 要2013年上半年國內(nèi)生產(chǎn)總值248009億元，%。其中，%，%。第一產(chǎn)業(yè)增加值18622億元，%；第二產(chǎn)業(yè)增加值117037億元，%；第三產(chǎn)業(yè)增加值112350億元，%。從環(huán)比看，%。固定資產(chǎn)投資較快增長，第三產(chǎn)業(yè)投資增速快于全部投資；進出口增速回落，出口回落幅度大于進口；居民消費價格基本穩(wěn)定，工業(yè)生產(chǎn)者價格繼續(xù)下降。上半年，%；固體廢棄物處理設(shè)備產(chǎn)量4545臺（套），%，與1季度基本持平；大氣污染防治設(shè)備產(chǎn)量為38930臺（套），%，；，%%。其中，；%。隨著國內(nèi)環(huán)保產(chǎn)業(yè)的快速發(fā)展，環(huán)保設(shè)備規(guī)模、技術(shù)水平明顯提升，環(huán)保設(shè)備進口額繼續(xù)同比下滑，但降幅逐步收窄。，%，；，%。環(huán)保行業(yè)屬于被動需求的產(chǎn)業(yè)，其核心驅(qū)動力是政府政策強制以及政策執(zhí)行力，2季度對于節(jié)能環(huán)保行業(yè)的政策頻出，污染首次被入法，在法律層面強制治理污染；同時國家鼓勵金融資本進入節(jié)能環(huán)保行業(yè)，為行業(yè)的發(fā)展提供了更多的資金來源。節(jié)能環(huán)保行業(yè)在政策及環(huán)保事件的驅(qū)動下，總體表現(xiàn)良好。進入2013年，環(huán)保事件頻發(fā)，將倒逼環(huán)保政策加寬和加嚴，有利于環(huán)保行業(yè)發(fā)展。目 錄第一章 2013年2季度全國環(huán)保行業(yè)外部環(huán)境分析 1第一節(jié) 環(huán)保行業(yè)外部環(huán)境分析 1一、宏觀經(jīng)濟運行與行業(yè)發(fā)展 1二、貨幣政策與行業(yè)發(fā)展分析 4三、產(chǎn)業(yè)政策與行業(yè)發(fā)展 4四、行業(yè)重大事件及影響分析 8第二節(jié) 外部環(huán)境綜合評價及風(fēng)險預(yù)警 12第二章 2013年2季度全國環(huán)保行業(yè)運行分析 13第一節(jié) 環(huán)保行業(yè)投資情況 13一、國家財政支出中環(huán)境保護支出穩(wěn)步上升 13二、水利、環(huán)境和公共設(shè)施管理業(yè)投資規(guī)模增速回落 13三、廢棄資源和廢舊材料回收加工業(yè)投資規(guī)模保持快速增長 14第二節(jié) 環(huán)保行業(yè)市場運行情況 15一、環(huán)保設(shè)備：產(chǎn)量穩(wěn)步上升 15二、固體廢棄物處理設(shè)備產(chǎn)量逐步回落 15三、大氣污染防治設(shè)備產(chǎn)量穩(wěn)步上升 16四、環(huán)境監(jiān)測專用儀器儀表產(chǎn)量穩(wěn)步上升 16五、廢棄資源和廢舊材料回收加工業(yè)：工業(yè)增加值增速震蕩回落 17第三節(jié) 環(huán)境保護設(shè)備進出口情況 18一、環(huán)保設(shè)備進口情況：進口額持續(xù)同比下滑，降幅逐步收窄 18二、環(huán)保設(shè)備出口情況 18第三章 2013年2季度全國環(huán)保行業(yè)區(qū)域動態(tài)分析 20一、環(huán)保部要求自9月起公開污染源監(jiān)管信息 20二、山東持續(xù)修復(fù)渤海漁業(yè)資源 改善渤海生態(tài)環(huán)境 20三、山東提出加強建筑環(huán)保節(jié)能監(jiān)管 20四、國家環(huán)?？偩止妓芰闲颅h(huán)保標(biāo)準(zhǔn) 21五、新疆首次全面開展資源環(huán)境審計 21六、 22七、北京將出臺更嚴格工業(yè)廢水排放標(biāo)準(zhǔn) 23八、湖北啟動千鄉(xiāng)萬村環(huán)保行力爭解決農(nóng)村環(huán)保熱點問題 24九、廣東碳排放權(quán)交易將適時引入投資機構(gòu) 24十、寧夏啟動整治違法排污企業(yè)保障群眾健康環(huán)保行動 25第四章 2013年2季度全國環(huán)保重點企業(yè)分析 26第一節(jié) 環(huán)保行業(yè)重點企業(yè)競爭力分析 26一、上海開能環(huán)保設(shè)備股份有限公司 26二、福建龍凈環(huán)保股份有限公司 28三、北京首創(chuàng)股份有限公司 29第三節(jié) 企業(yè)發(fā)展動態(tài) 30一、龍凈環(huán)保：客服事業(yè)部成功中標(biāo) 錦西石化脫硫除塵EPC項目 30二、城投控股：置入大股東環(huán)保產(chǎn)業(yè)上游資，轉(zhuǎn)型更進一步 30三、龍凈環(huán)保：電除塵與脫硝事業(yè)部 首臺大機組濕式電除塵器項目合同正式簽訂 31四、龍凈再次承擔(dān)國家863計劃課題 展開多污染物協(xié)同凈化技術(shù)研發(fā) 31第五章 2013年2季度全國環(huán)保行業(yè)金融需求分析 33第一節(jié) 行業(yè)融資需求 33第二節(jié) 行業(yè)投融資動態(tài) 33一、我國政府年補貼垃圾處理費113億元 33二、20132015年廣東省垃圾處理項目投資將達248億 33三、中國水資源修復(fù)耗資將過萬億北京占千億元 34四、2013年烏魯木齊將再投資137億元治理大氣污染 34五、未來十年環(huán)保投入占GDP比重將提高到2%3% 34六、武漢擬在3年內(nèi)改善環(huán)境質(zhì)量 650億元打造碧水藍天 35第三節(jié) 銀行同業(yè)競爭情況 36一、工行積極開展“金融@家 環(huán)保有我”活動 36二、建設(shè)銀行湖南省衡陽分行以“綠色信貸”助力環(huán)保 37三、農(nóng)行為浙江環(huán)保企業(yè)“量體裁衣” 37四、興業(yè)低碳信用卡釋放環(huán)保正能量 38五、 環(huán)保企業(yè)成霧霾經(jīng)濟受益主體 38第六章 2013年3季度全國環(huán)保行業(yè)金融服務(wù)策略 40第一節(jié) 行業(yè)金融服務(wù)解決方案 40第二節(jié) 行業(yè)信貸政策指引 40一、行業(yè)信貸總體原則 40二、企業(yè)信貸建議 40第七章 2013年3季度全國環(huán)保行業(yè)展望及風(fēng)險預(yù)警 42第一節(jié) 環(huán)保行業(yè)展望 42一、節(jié)能環(huán)保將成經(jīng)濟新支柱 42二、《國務(wù)院部署加強城市基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)》，利好環(huán)保投資政策的落實 43三、政策利好頻發(fā)，環(huán)保行業(yè)發(fā)展提速 44四、大氣治理“十條”帶來交易性機會，后續(xù)政策值得關(guān)注 44五、水污染防治行動計劃即將出臺，工業(yè)水處理行業(yè)值得關(guān)注 45第二節(jié) 行業(yè)風(fēng)險預(yù)警 46一、宏觀經(jīng)濟環(huán)境風(fēng)險 46二、政策風(fēng)險 46三、市場競爭風(fēng)險 46四、信貸風(fēng)險 47五、風(fēng)險案例分析 47第三節(jié) 行業(yè)風(fēng)險評級 48表 錄表1 全國環(huán)保行業(yè)外部環(huán)境及風(fēng)險預(yù)警評級體系 12表2 2013年2季度開能環(huán)保主要財務(wù)指標(biāo)一欄表 26表3 2013年3季度全國環(huán)保行業(yè)風(fēng)險評級 48表4 世經(jīng)未來行業(yè)風(fēng)險級別劃分標(biāo)準(zhǔn) 48圖 錄圖1 20122013年6月國家財政支出中環(huán)境保護累計支出及同比增速 13圖2 20122013年6月國家財政支出中環(huán)境保護累計投資額及同比增速 14圖3 20122013年6月廢棄資源和廢舊材料回收加工業(yè)累計投資額及增速 14圖4 2012年2013年6月環(huán)境保護專用設(shè)備月度產(chǎn)量及同比增速 15圖5 2012 年以來固體廢棄物處理設(shè)備月度產(chǎn)量及同比增速 16圖6 20122013年6月大氣污染防治設(shè)備月度產(chǎn)量及同比增速 16圖7 20122013年6月環(huán)境監(jiān)測儀器儀表月度產(chǎn)量及同比增速 17圖8 20122013年6月廢棄資源和廢舊材料回收加工業(yè)工業(yè)增加值增速 17圖9 20122013年6月環(huán)保設(shè)備進口額及增長速度變化圖 18圖10 2012年以來環(huán)保設(shè)備月度出口額及同比增速 19圖11 2012年以來環(huán)保設(shè)備月度出口單價 19第一章 2013年2季度全國環(huán)保行業(yè)外部環(huán)境分析第一節(jié) 環(huán)保行業(yè)外部環(huán)境分析一、宏觀經(jīng)濟運行與行業(yè)發(fā)展上半年國內(nèi)生產(chǎn)總值248009億元，按可比價格計算，%。其中，%，%。分產(chǎn)業(yè)看，第一產(chǎn)業(yè)增加值18622億元，%；第二產(chǎn)業(yè)增加值117037億元，%；第三產(chǎn)業(yè)增加值112350億元，%。從環(huán)比看，%。（一）農(nóng)業(yè)生產(chǎn)穩(wěn)定增長 夏糧再獲豐收全國夏糧總產(chǎn)量13189萬噸，比上年增加196萬噸，%。夏收油菜籽產(chǎn)量1348萬噸，比上年增加45萬噸，%。上半年，豬牛羊禽肉產(chǎn)量3916萬噸，%，其中豬肉產(chǎn)量2614萬噸，%。生豬存欄45250萬頭，%；生豬出欄34211萬頭，%。（二）工業(yè)生產(chǎn)平穩(wěn)增長 企業(yè)利潤繼續(xù)增加上半年，%。分經(jīng)濟類型看，%，%，%，%。分輕重工業(yè)看，%，%。分行業(yè)看，41個工業(yè)大類行業(yè)增加值全部實現(xiàn)同比增長。分地區(qū)看，%，%，%。分產(chǎn)品看，上半年464種產(chǎn)品中有325種產(chǎn)品同比增長。其中，%，%，%，%，%，%，%，硫酸（折100%）%，燒堿（折100%）%，%，%，%，%，%，%。%，與上年同期持平。規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實現(xiàn)出口交貨值53426億元，%。6月份，%，%。15月份，全國規(guī)模以上工業(yè)企業(yè)實現(xiàn)利潤20812億元，%，%。其中，主營活動利潤23272億元，%。在41個工業(yè)大類行業(yè)中，33個行業(yè)主營活動利潤比上年同期增長，6個行業(yè)比上年同期減少，1個行業(yè)由上年同期虧損轉(zhuǎn)為盈利，1個行業(yè)虧損比上年同期減少。15月份，%，%。（三）固定資產(chǎn)投資較快增長 第三產(chǎn)業(yè)投資增速快于全部投資上半年，固定資產(chǎn)投資（不含農(nóng)戶）181318億元，%（%）。其中，國有及國有控股投資57342億元，%；民間投資115584億元，%。分地區(qū)看，%，%，%。分產(chǎn)業(yè)看，第一產(chǎn)業(yè)投資3884億元，%；第二產(chǎn)業(yè)投資78052億元，%；第三產(chǎn)業(yè)投資99382億元，%。在第二產(chǎn)業(yè)投資中，工業(yè)投資76572億元，%；其中，采礦業(yè)投資5454億元，%；制造業(yè)投資63257億元，%；電力、熱力、燃氣及水的生產(chǎn)和供應(yīng)業(yè)投資7861億元，%。上半年，基礎(chǔ)設(shè)施（不包括電力、熱力、燃氣及水的生產(chǎn)與供應(yīng)）投資27262億元，%。從到位資金情況看，上半年到位資金217401億元，%。其中，%，%，%，%。上半年新開工項目計劃總投資173277億元，%；新開工項目199834個，同比增加25169個。從環(huán)比看，6月份固定資產(chǎn)投資（不含農(nóng)戶）%。上半年，全國房地產(chǎn)開發(fā)投資36828億元，%（%），；%。房屋新開工面積95901萬平方米，%；%。全國商品房銷售面積51433萬平方米，%，%；%。全國商品房銷售額33376億元，%，%；%。上半年，房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)土地購置面積15721萬平方米，%。6月末，全國商品房待售面積43731萬平方米，%。上半年房地產(chǎn)開發(fā)企業(yè)到位資金57225億元，%。其中，%，%，%。（四）市場銷售增長平穩(wěn) 家電類產(chǎn)品銷售增長較快上半年，社會消費品零售總額110764億元，%（%）。其中，限額以上企業(yè)（單位）消費品零售額55251億元，%。按經(jīng)營單位所在地分，城鎮(zhèn)消費品零售額95789億元，%；鄉(xiāng)村消費品零售額14975億元，%。按消費形態(tài)分，餐飲收入11795億元，%，；商品零售98969億元，%。在商品零售中，限額以上企業(yè)（單位）商品零售額51508億元，%。其中，%，；%，；%。6月份，%（%），%。（五）進出口增速回落 出口回落幅度大于進口上半年，進出口總額19977億美元，%，；出口10528億美元，%，；進口9449億美元，%。進出口相抵。進出口總額中，一般貿(mào)易進出口10359億美元，%；加工貿(mào)易進出口6497億美元，%。出口額中，一般貿(mào)易出口5063億美元，%；加工貿(mào)易出口4113億美元，%。進口額中，一般貿(mào)易進口5296億美元，%；加工貿(mào)易進口2384億美元，%。6月份，進出口總額3215億美元，%；其中出口1743億美元，%；進口1472億美元，%。（六）居民消費價格基本穩(wěn)定 工業(yè)生產(chǎn)者價格繼續(xù)下降上半年，%，漲幅與一季度持平。其中，%，%。分類別看，%，%，%，%，%，%，%，%。在食品價格中，%，%，%，%。6月份，%，環(huán)比持平（漲跌幅度為0）。%，比去年同期擴大 ；%，%。%；%，%。（七）居民收入穩(wěn)定增長 農(nóng)村居民收入增速快于城鎮(zhèn)上半年，城鎮(zhèn)居民人均總收入14913元。其中，城鎮(zhèn)居民人均可支配收入13649元，%；%。在城鎮(zhèn)居民人均總收入中，%，%，%，%。農(nóng)村居民人均現(xiàn)金收入4817元，%；%。其中，%，%，%，%。上半年城鎮(zhèn)居民人均可支配收入中位數(shù)11938元，%；農(nóng)村居民人均現(xiàn)金收入中位數(shù)4171元，%。6月末，農(nóng)村外出務(wù)工勞動力17111萬人，同比增加444萬人，%。外出務(wù)工勞動力月均收入2477元，%?？傮w來看，上半年國民經(jīng)濟運行總體平穩(wěn)，主要指標(biāo)仍處在年度預(yù)期的合理區(qū)間，但經(jīng)濟環(huán)境仍然錯綜復(fù)雜。要堅持穩(wěn)中求進、穩(wěn)中有為、穩(wěn)中提質(zhì)，統(tǒng)籌推動穩(wěn)增長、調(diào)結(jié)構(gòu)、促改革，保持宏觀經(jīng)濟政策的連續(xù)性和穩(wěn)定性，增強調(diào)控的針對性和預(yù)見性，更好地發(fā)揮市場機制作用，激發(fā)市場和經(jīng)濟的內(nèi)生活力，促進國民經(jīng)濟持續(xù)健康發(fā)展，對于節(jié)能環(huán)保產(chǎn)業(yè)的健康良好運營起到基礎(chǔ)性的支持作用。二、貨幣政策與行業(yè)發(fā)展分析中國人民銀行2013年8月2日發(fā)布《2013年第二季度中國貨幣政策執(zhí)行報告》，我們的結(jié)論是：防風(fēng)險推升利率。2季度貨幣政策報告顯示防風(fēng)險仍是央行主要目標(biāo)之一，金融機構(gòu)降杠桿趨勢明確，資金供給意愿下降，最終導(dǎo)致投融資關(guān)系逆轉(zhuǎn)，社會融資成本上升。%，%，恢復(fù)到去年同期水平，意味著資金面有改善。6月份央行準(zhǔn)備金存款增加8000億，其中常規(guī)資金投放約3500億，剩余4000多億源于常備借貸便利工具的啟動。由于常備借貸便利的期限在1至3個月，意味著未來其到期將影響資金分布。短期流動性工具并非總量寬松政策，2季度執(zhí)行利率上浮的貸款比例有所下降，％。%，帶動了整體融資利率的上行。金融機構(gòu)去杠桿應(yīng)是資金成本上升的主因。2季度大型銀行資金拆出總量僅為11萬億，與之對應(yīng)的是其他金融機構(gòu)的資金拆入量明顯萎縮。其中最明顯的是中小銀行和其他金融機構(gòu)和產(chǎn)品，主要是信托和銀行理財產(chǎn)品等。7億元；。穩(wěn)健寬松的貨幣政策對于節(jié)能環(huán)保行業(yè)的發(fā)展起到基礎(chǔ)的支持作用，但是在一系列宏觀因素的影響下，企業(yè)的融資成本在一定程度上有所上升。三、產(chǎn)業(yè)政策與行業(yè)發(fā)展（一）多部門加速編制污染防治規(guī)劃財政扶持力度5月28日在環(huán)保部黨組擴大會議，傳達學(xué)習(xí)習(xí)近平總書記在中央政治局第六次集體學(xué)習(xí)時的重要講話。要清醒認識保護生態(tài)環(huán)境、治理環(huán)境污染的緊迫性和艱巨性，清醒認識加強生態(tài)文明建設(shè)的重要性和必要性，努力把環(huán)境污染治理好，把生態(tài)環(huán)境建設(shè)好。在近期工作重點方面，抓緊做好大氣污染防治行動計劃的各項準(zhǔn)備工作，會同有關(guān)部門完成編制《大氣污染防治行動計劃》工作；要組織編制水污染防治和農(nóng)村環(huán)境綜合整治計劃；要著力解決損害群眾健康的突出環(huán)境問題，集中力量優(yōu)先解決好細顆粒物（）、飲用水、土壤、重金屬、化學(xué)品等突出環(huán)境